科創(chuàng)板受理企業(yè)透析|傳音控股：非洲手機(jī)之王出貨量全球第四

　　澎湃新聞?dòng)浾?徐宏文 來(lái)源：澎湃新聞

　　3月29日，上海證券交易所科創(chuàng)板股票發(fā)行上市審核信息披露網(wǎng)站顯示，被譽(yù)為“中國(guó)手機(jī)海外市場(chǎng)隱形冠軍”、“非洲手機(jī)之王”的深圳傳音控股股份有限公司（以下簡(jiǎn)稱“傳音控股”）的科創(chuàng)板上市申請(qǐng)獲得受理。

　　按募集資金規(guī)模和最低發(fā)行股份數(shù)量計(jì)算，傳音控股的預(yù)計(jì)市值將達(dá)311.12億元。以2018年財(cái)務(wù)數(shù)據(jù)為標(biāo)準(zhǔn)，按照深交所披露的創(chuàng)業(yè)板最新動(dòng)態(tài)市盈率41.29倍計(jì)算，市值將超過(guò)270億元。目前申請(qǐng)已獲受理的28家企業(yè)中，傳音控股有望成為市值最大的公司之一。

　　“非洲手機(jī)之王”

　　傳音控股成立于2013年，總部設(shè)在深圳，注冊(cè)資本7.2億元，主要從事移動(dòng)通信終端設(shè)備的設(shè)計(jì)、研發(fā)、生產(chǎn)、銷(xiāo)售和品牌運(yùn)營(yíng)，主要產(chǎn)品為手機(jī)，下屬品牌主要包括TECNO、itel和Infinix，目前銷(xiāo)售區(qū)域主要集中在非洲、南亞、東南亞、中東和南美等全球新興市場(chǎng)國(guó)家。產(chǎn)品100%外銷(xiāo)至非洲、印度等全球新興市場(chǎng)的50多個(gè)國(guó)家和地區(qū)。

　　招股書(shū)顯示，傳音控股2018年手機(jī)出貨量1.24億部。根據(jù)IDC統(tǒng)計(jì)全球市場(chǎng)占有率達(dá)7.04%，在全球手機(jī)品牌廠商中排名第四，僅次于三星、蘋(píng)果和華為，且高于小米。

　　傳音控股非洲市場(chǎng)占有率更是高達(dá)48.71%，排名第一。

　　傳音在印度的市場(chǎng)占有率也達(dá)到6.72%，排名第四。

　　2016年至2018年，傳音控股手機(jī)出貨量由7557萬(wàn)臺(tái)增長(zhǎng)至12428萬(wàn)臺(tái)，年均復(fù)合增長(zhǎng)率為28.24%。

　　根據(jù)《African Business》2018年6月發(fā)布的“最受非洲消費(fèi)者喜愛(ài)的品牌”百?gòu)?qiáng)榜，傳音控股下屬三個(gè)手機(jī)品牌TECNO、itel和Infinix分別位列第7、第16和第28名。在百?gòu)?qiáng)榜中，僅有5個(gè)中國(guó)品牌入選，其中TECNO連續(xù)多年位居入選的中國(guó)品牌之首，itel位居中國(guó)品牌第二名。2018年，傳音控股被Facebook和畢馬威評(píng)為“中國(guó)出海領(lǐng)先品牌50強(qiáng)”之一。

　　憑借在非洲市場(chǎng)遠(yuǎn)高于其他手機(jī)廠商的市場(chǎng)占有率和廣泛的品牌影響力，傳音控股在行業(yè)內(nèi)享受“非洲之王”的美譽(yù)。

　　基于巨量的手機(jī)入口資源，傳音控股同時(shí)還大力發(fā)展移動(dòng)互聯(lián)網(wǎng)應(yīng)用業(yè)務(wù)，例如，針對(duì)非洲音樂(lè)，傳音開(kāi)發(fā)了音樂(lè)播放器Boomplay Music，這款應(yīng)用獲得了2017年度非洲最佳移動(dòng)應(yīng)用軟件獎(jiǎng)。截至2019年3月，該應(yīng)用全球激活用戶數(shù)超過(guò)4000萬(wàn)。

　　市值或達(dá)300億元

　　招股書(shū)披露的財(cái)務(wù)數(shù)據(jù)顯示，傳音控股2016年至2018年的營(yíng)業(yè)收入分別為116.37億元、200.44億元和226.46億元，年均復(fù)合增長(zhǎng)率為39.5%；歸屬于母公司所有者的凈利潤(rùn)為6279.7萬(wàn)元、67145.42萬(wàn)元和65737.8萬(wàn)元。

　　招股書(shū)顯示，傳音控股此次發(fā)行不低于8000萬(wàn)股，募集資金凈額達(dá)31.110322億元。由此計(jì)算，發(fā)行價(jià)將達(dá)38.89元/股以上，按發(fā)行完總股本8億股計(jì)算，市值已經(jīng)達(dá)到311.12億元。如按照深交所披露的創(chuàng)業(yè)板最新動(dòng)態(tài)市盈率41.29倍計(jì)算，傳音的市值也將超過(guò)270億元。

　　傳音控股實(shí)際控制人為原波導(dǎo)手機(jī)海外營(yíng)銷(xiāo)負(fù)責(zé)人竺兆江，通過(guò)控制深圳市傳音投資有限公司持有傳音控股56.73%的股份。

　　上市之路幾經(jīng)波折

　　實(shí)際上傳音控股早就有意謀劃上市，最終幾經(jīng)波折，將目標(biāo)瞄準(zhǔn)了科創(chuàng)板。

　　根據(jù)招股書(shū)，傳音控股此次選擇的科創(chuàng)板上市標(biāo)準(zhǔn)為第（一）項(xiàng)標(biāo)準(zhǔn)，即2017年、2018年兩年凈利潤(rùn)均為正，累計(jì)凈利潤(rùn)超過(guò)13億元，預(yù)計(jì)市值將超過(guò)10億元。

　　而在此之前的2018年6月，傳音控股曾計(jì)劃以借殼新界泵業(yè)集團(tuán)股份有限公司（新界泵業(yè)，002532）的方式踏入資本市場(chǎng)，但未能成功。

　　新界泵業(yè)彼時(shí)公告稱，因交易各方未能就交易方案的重要條款達(dá)成一致意見(jiàn)，公司決定終止籌劃本次重組事項(xiàng)。

　　中信證券3月15日公告稱，已完成對(duì)傳音控股的上市輔導(dǎo)工作，擬在科創(chuàng)板上市。

　?。ū疚膩?lái)自于澎湃新聞）

責(zé)任編輯：曹婕