文/新浪財(cái)經(jīng)意見領(lǐng)袖（微信公眾號(hào)kopleader）專欄作家 莫開偉

網(wǎng)聯(lián)將是匹極具殺傷力“黑馬”

　　3月31日，中國(guó)支付清算協(xié)會(huì)宣布非銀行支付機(jī)構(gòu)網(wǎng)絡(luò)支付清算平臺(tái)（簡(jiǎn)稱“網(wǎng)聯(lián)平臺(tái)”）啟動(dòng)試運(yùn)行，首批接入了部分銀行和支付機(jī)構(gòu)；第三方支付機(jī)構(gòu)包括支付寶、財(cái)付通、百度錢包及京東金融旗下的網(wǎng)銀在線等，接入的銀行有中國(guó)銀行和招商銀行。

　　網(wǎng)聯(lián)平臺(tái)的建立是金融發(fā)展史上具有劃時(shí)代意義的重大金融事件，將開戶網(wǎng)絡(luò)支付新時(shí)代，也將揭開金融發(fā)展的新篇章；尤其，劃清了和中國(guó)銀聯(lián)的“楚河漢界”——銀聯(lián)轉(zhuǎn)接線下支付，“網(wǎng)聯(lián)”轉(zhuǎn)接線上支付，宣告了第三方支付機(jī)構(gòu)“直連”銀行時(shí)代告一段落，再次攪動(dòng)了線上支付市場(chǎng)的一池春水，銀行、網(wǎng)聯(lián)、銀聯(lián)、第三方支付新一輪博弈重新開啟。

　　而且，網(wǎng)聯(lián)平臺(tái)開通具有重大金融意義：為支付機(jī)構(gòu)提供了統(tǒng)一、公共的支付清算服務(wù)，節(jié)約了連接成本，提高了清算效率，有利于監(jiān)管部門對(duì)社會(huì)資金流向進(jìn)行實(shí)時(shí)監(jiān)控，保障客戶的資金安全；同時(shí)，它標(biāo)志著我國(guó)對(duì)支付產(chǎn)業(yè)的監(jiān)管思路、原則發(fā)生了根本性改變，第三方支付行業(yè)未來(lái)發(fā)展格局將產(chǎn)生深遠(yuǎn)影響；也是我國(guó)金融科技領(lǐng)域的重大戰(zhàn)略措施，在有效解決行業(yè)透明度和控制系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)之外，也有于探索出中國(guó)金融業(yè)儲(chǔ)備分布式技術(shù)和人才的創(chuàng)新道路。

　　具體說(shuō)，網(wǎng)聯(lián)平臺(tái)將煥發(fā)四方面積極的金融效應(yīng)：

　　首先，網(wǎng)聯(lián)平臺(tái)將形成新的運(yùn)行“閉環(huán)”，可解決銀行直連模式的諸多弊端，確保支付更加安全可靠。

　　過(guò)去銀行直連模式形成不少缺陷：一是消費(fèi)者個(gè)人隱私特別是關(guān)于支付的敏感信息被泄露，甚至一些信息公開在網(wǎng)上買賣；二是由于支付信息分散化和備付金分散存管等問(wèn)題，使得支付市場(chǎng)違規(guī)頻出，難以監(jiān)管，備付金被挪用的情況比較嚴(yán)重；三是第三方支付平臺(tái)通過(guò)存在各家商業(yè)銀行的備付金賬戶完成跨行資金清算，存在超范圍經(jīng)營(yíng)、變相行使央行跨行清算職能之嫌，有些支付機(jī)構(gòu)借此便利為洗錢等犯罪活動(dòng)提供通道，增加了金融風(fēng)險(xiǎn)跨系統(tǒng)傳導(dǎo)的隱患；四是一些中小型的第三方支付機(jī)構(gòu)由于技術(shù)能力、風(fēng)控水平不高，加之業(yè)務(wù)量過(guò)大，在風(fēng)險(xiǎn)防控方面存在不少漏洞。

　　其次，有利整合網(wǎng)絡(luò)支付資源，形成第三方支付機(jī)構(gòu)經(jīng)營(yíng)合力和活力，推動(dòng)整個(gè)支付體系更高支付效率、更低支付成本、更完美支付體驗(yàn)局面的到來(lái)。

　　建立網(wǎng)聯(lián)平臺(tái)目的在于提高支付機(jī)構(gòu)的清算效率并實(shí)現(xiàn)資金可追溯、風(fēng)險(xiǎn)可控；過(guò)去，一家互聯(lián)網(wǎng)支付機(jī)構(gòu)連接幾家、幾十家甚至過(guò)百家銀行，不僅接口重復(fù)，且開設(shè)多個(gè)備付金賬戶，關(guān)聯(lián)關(guān)系復(fù)雜且透明度低；而網(wǎng)聯(lián)平臺(tái)消除了過(guò)去“接得越多用戶就會(huì)越多”及不利于中小第三方支付機(jī)構(gòu)發(fā)展的惡性局面，不需要再一家家與銀行對(duì)接，通過(guò)搭建網(wǎng)聯(lián)、取代直連、備付金集中存管，最終將多個(gè)獨(dú)立的以第三方支付機(jī)構(gòu)為中心的清算中心統(tǒng)一“收編”。

　　顯然，網(wǎng)聯(lián)平臺(tái)可產(chǎn)生積極作用：一是有利于掌握第三方支付機(jī)構(gòu)的資金流向，為監(jiān)管部門監(jiān)管和防范行業(yè)風(fēng)險(xiǎn)提供準(zhǔn)確信號(hào)；二是所有第三方支付公司將統(tǒng)一對(duì)接“網(wǎng)聯(lián)”，獲得統(tǒng)一的資金清算服務(wù)，可降低拓展、維護(hù)銀行渠道的成本，為支付機(jī)構(gòu)提供統(tǒng)一、公共的支付清算服務(wù)，節(jié)約了連接成本，提高了清算效率；且實(shí)現(xiàn)交易信息的透明化，也有利于監(jiān)管部門對(duì)社會(huì)資金流向進(jìn)行實(shí)時(shí)監(jiān)控，保障客戶的資金安全；三是網(wǎng)聯(lián)作為獨(dú)立的清算組織，將徹底改變現(xiàn)有支付機(jī)構(gòu)與銀行的連接方式，由直連改為間連，把支付機(jī)構(gòu)都拉到同一起跑線，統(tǒng)一標(biāo)準(zhǔn)和業(yè)務(wù)流程，減少重復(fù)建設(shè)，降低溝通成本，可提高支付機(jī)構(gòu)資源利用效率，激發(fā)支付機(jī)構(gòu)經(jīng)營(yíng)活力。此外，也將為商業(yè)銀行提供完整的支付機(jī)構(gòu)相關(guān)交易信息，降低銀行與支付機(jī)構(gòu)的連接成本，促進(jìn)商業(yè)銀行和支付機(jī)構(gòu)互聯(lián)互通。

　　再次，將加速整個(gè)第三方支付機(jī)構(gòu)的洗牌和重新布局，推進(jìn)支付市場(chǎng)公平競(jìng)爭(zhēng)局面形成，有利于營(yíng)造整個(gè)支付市場(chǎng)的生態(tài)運(yùn)行環(huán)境，為客戶提供更完善、更快捷和更安全的金融服務(wù)。

　　隨著第三方支付機(jī)構(gòu)即將迎來(lái)客戶備付金的首次交存，及最終將實(shí)現(xiàn)全部客戶備付金集中存管，意味著支付機(jī)構(gòu)靠備付金吃利差、與銀行談判的籌碼將不復(fù)存在。這將推動(dòng)支付機(jī)構(gòu)的變局，有利破除支付寡頭壟斷局面，推動(dòng)以賬戶為基礎(chǔ)的信息流、資金流閉環(huán)在更大范圍內(nèi)形成流轉(zhuǎn)、循環(huán)，競(jìng)爭(zhēng)重點(diǎn)將轉(zhuǎn)向客戶體驗(yàn)、技術(shù)服務(wù)以及用戶使用金融服務(wù)的成本下降，為客戶提供更普惠化金融服務(wù)。

　　同時(shí)也要看到，銀聯(lián)迎來(lái)了新的競(jìng)爭(zhēng)對(duì)手，線上線下的界限正變得越來(lái)越模糊，網(wǎng)聯(lián)極有可能獲得清算牌照，具備和銀聯(lián)同樣的業(yè)務(wù)模式和空間，網(wǎng)聯(lián)將成為一匹極具殺傷力的“黑馬”，成為銀聯(lián)競(jìng)爭(zhēng)對(duì)手，獨(dú)家官方壟斷清算市場(chǎng)的格局將被打破。不過(guò)，銀聯(lián)痛恨的銀行直連模式將被“扼殺”，也為銀聯(lián)發(fā)展拓展更大空間，且網(wǎng)聯(lián)成立對(duì)銀聯(lián)帶來(lái)的機(jī)遇大于挑戰(zhàn)，網(wǎng)聯(lián)成立有利于堵塞“直連”漏洞，可營(yíng)造一個(gè)健康發(fā)展的網(wǎng)絡(luò)支付環(huán)境，這對(duì)包括銀聯(lián)在內(nèi)的產(chǎn)業(yè)各方機(jī)構(gòu)都是有利的。

　　最后，可極大地優(yōu)化用戶體驗(yàn)，方便客戶消費(fèi)，增強(qiáng)更多客戶對(duì)網(wǎng)聯(lián)平臺(tái)的依賴性和忠誠(chéng)度，將更多用戶吸引到網(wǎng)聯(lián)平臺(tái)消費(fèi)周圍，為更好地推動(dòng)網(wǎng)聯(lián)平臺(tái)與銀行合作奠定堅(jiān)實(shí)基礎(chǔ)。

　　一方面，與銀行直連模式相比，網(wǎng)聯(lián)平臺(tái)統(tǒng)一技術(shù)標(biāo)準(zhǔn)和提高清算信息透明度的同時(shí)，徹底廢除了第三方支付龍頭多渠道、低費(fèi)率的“護(hù)城河”，將行業(yè)的競(jìng)爭(zhēng)重新拉回到支付場(chǎng)景拓展和客戶體驗(yàn)提升上來(lái)，贏得廣大消費(fèi)者認(rèn)同。

　　另一方面，由于央行已公開表示將力推支付機(jī)構(gòu)備付金集中存管制度，網(wǎng)聯(lián)平臺(tái)在未來(lái)有望承擔(dān)統(tǒng)一托管備付金角色。這意味著銀行直連模式將徹底“消亡”，有更大、更堅(jiān)固、更可靠的平臺(tái)做后盾，使更多客戶信息與資金安全變得更有保障，可帶動(dòng)更多客戶加入網(wǎng)聯(lián)平臺(tái)消費(fèi)。同時(shí)，也意味著支付寶和微信支付們各自捏在手中的用戶交易數(shù)據(jù)，都將被網(wǎng)聯(lián)平臺(tái)所知悉，不再成為閉環(huán)內(nèi)的一部分，有利于推動(dòng)行業(yè)公平發(fā)展，也有助于在更大范圍、更深程度上拓展更多客戶資源，使網(wǎng)聯(lián)平臺(tái)獲得巨大業(yè)務(wù)增長(zhǎng)空間。

　　再一方面，線上支付的交易規(guī)模仍處于快速增長(zhǎng)中，且支付對(duì)安全性、穩(wěn)定性和用戶體驗(yàn)也都有很高的要求，網(wǎng)聯(lián)的上線無(wú)疑對(duì)現(xiàn)有的線上支付格局將產(chǎn)生相當(dāng)大的影響；且網(wǎng)聯(lián)平臺(tái)主要處理支付機(jī)構(gòu)發(fā)起的涉及銀行賬戶的支付業(yè)務(wù)，業(yè)務(wù)涵蓋消費(fèi)、消費(fèi)退款、賬單繳費(fèi)、金融產(chǎn)品申購(gòu)與贖回、個(gè)人轉(zhuǎn)賬、信用卡還款、商戶提現(xiàn)等，其低成本、高效快捷的普惠特征必將惠及億萬(wàn)消費(fèi)者和商戶，將更能加快整個(gè)網(wǎng)聯(lián)支付時(shí)代的步伐。

　　(本文作者介紹：知名財(cái)經(jīng)評(píng)論人、中國(guó)地方金融研究院研究員)