文/新浪港股專欄作家 譚明磊 微信公眾號（xlgg-sina）

　　全球最大的OLED屏幕制造設備生產商Applied Materials近期訂單量激增近3倍，僅僅一個季度就完成了之前1年的訂單量。

　　根據彭博社的報導，蘋果公司為了讓2017年將上市的iPhone新機能有更好的亮度與辨識功能，期望供應商能提供更好的顯示屏幕。因此，目前蘋果供應鏈工已經有多家廠商針對這樣的需求開始準備，并且帶動其設備商的供貨效應。

　　報導中表示，應材的高層表示，蜂擁而至的訂單并非只是單季的現象。這不僅凸顯出生產應用此類技術的產品所需要的投資規模，同時還顯示出這是為了滿足蘋果的需求所需要的產能規模。應材是全球最大的屏幕生產設備供應商，相關部門在第二季的新訂單金額總計達到7億美元，相當于其通常一年所能獲得的訂單總量。相比之下，2015年同期的訂單量只有1.8億美元。

　　全球最大的OLED屏幕制造設備生產商Applied Materials近期訂單量激增近3倍，僅僅一個季度就完成了之前1年的訂單量。

　　業內人士認為，背后推動力主要來自蘋果公司（Apple Inc。）的供應商，估計iPhone最早將于明年採用OLED屏幕。報道引述Applied Materials指，未來屏幕制造設備的訂單量將持續增長，在制造、運輸、安裝和調試有關製造設備約需時3個季度。

　　根據應材表示，相關的設備從生產到交貨，再到組裝的時間最多可能需要3季的時間，而這也就解釋了為什么新的屏幕2017年才能裝配到當年的iPhone上，而不是預計將在2016年9月份公布的新款產品上。

　　由于不需要背光，使得OLED屏幕更薄，而且色彩也更加豐富，更降低耗能，這些都能幫助延長新款iPhone的電力續航時間。過去兩個月，三星、LG和夏普等蘋果供應商都宣布加碼投入在這項顯示技術上。

　　美資投行派杰亞洲（Piper Jaffray）分析師Gene Munster指，若與今年比較，明年秋季登場的iPhone將是一次更大的升級。

　　市場一早盛傳iPhone將于2017年採用OLED或AMOLED屏幕，與傳統LCD屏幕比較，OLED面板更薄，更可彎曲，更實用，對比度亦更高。

　　風來的時候，你已經在路上

　　蘋果將在新一代iPhone手機上使用OLED屏幕，Pad和MacBook也將采用。而另一大巨頭三星或已經拿到iPhoneOLED屏幕的獨家供應權，還將向PC市場提供OLED屏幕。此外，國內諸多電視機品牌也爭相推出OLED電視，受到市場歡迎。

　　鴻海（2317-TW）正式與夏普（6753-JP）簽約，對于市場預期，鴻海董事長郭臺銘也難得耍雙關語說，現在不做OLED，就all late了！對于未來鴻夏在OLED面板的市佔率，郭臺銘也設定了高標準，將搶佔全球OLED面板80%的市佔率。

　　根據夏普的重建計劃中，將投入2000億日圓（約新臺幣580億元），全力投入OLED面板及相關設備的研發，而這些金額將占了鴻海投資夏普3888億日圓（約新臺幣1127億元）的51%。

　　業內人士認為，OLED是下一代的主流顯示技術，具有的優點包括：高亮度、高色域范圍、高對比度，低能耗，更輕薄等。

　　其應用場景廣闊，智能手機、VR設備、照明等領域都將采用OLED屏幕。OLED顯示與照明產業關系密切，全產業鏈有望得到快速發展。從市場空間來看，LCD本身擁有千億美元級別的市場，OLED取代LCD的存量空間夠大；另一方面，虛擬現實（VR）、可穿戴設備等又為OLED顯示提供了增量空間。機構分析OLED將是下一代主流顯示技術，未來十年OLED 有望占到整個顯示屏市場總比例的30%-40%，OLED產業復合增長達到50%以上。

　　應該飛起來OLED的股票在港股

　　申萬宏源證券認為，材料制造在OLED產品總成本中占比達30%左右，OLED材料可分為發光材料和輔助材料兩大類。公開發了OLED四只龍頭股：中穎電子、濮陽惠成、萬潤股份和智云股份，讓大家關注。而筆者關注的當然是港股里面的OLED有哪些了。

　　不看不知道，一看嚇一跳。實際上國內純OLED能達到量產的兩家公司最出名。一只是維信諾（其控股公司是港股的億都控股[00259.HK]）；一只是A股的深天馬（000050.SZ）。維信諾的實力應該是OLED里面最強的。

　　維信諾沒有上市，維信諾的大股東是億威，億威是港股億都國際（00259.HK）的全資子公司，億威還是A股做超級電容的江海股份（002484.HK）的大股東，即使按照江海的市值，港股億都都非常低估，更別說維信諾了，很多人甚至期望億威把維信諾注入江海，但可能性不大，OLED是未來的趨勢，一旦爆發，不可限量，維信諾理應單獨上市?，F在還在蟄伏而已。

　　億都的官網非常清晰的寫明了，近年來，億都集團同時與清華大學等科研機構合作，成功開發OLED產品，并注資成立昆山維信諾顯示技術有限公司，重點發展OLED及模組產品，擴大集團的產品覆蓋面。

　　而維諾信的官網則列出了自己的OLED歷史：2012年12月，維信諾《環境試驗方法》獲WG8立項，成為我國第一份OLED國際柔性顯示標準；2013年5月，維信諾與晶門科技（2878.HK）聯合推出中國大陸首顆AMOLED驅動芯片；2013年12月，維信諾研制成功中國大陸首款LTPS全彩AMOLED柔性顯示屏；2014年，5.5代AMOLED大規模量產線建成；2015年5月，5.5英寸AMOLED產品下線。。。。。。作為全球OLED產業的領軍企業，維信諾從2012年至今，保持全球PMOLED出貨量第一，同時AMOLED業務也不斷突破，成為少數具備AMOLED量產能力的企業之一。

　　去年的時候，香港專家曾經指出，維信諾的OLED產品集中在中小尺寸市場，例如智能眼鏡裝置或智能手表等等，就涉及到OLED技術。相信隨著越來越多可配載裝備的普及，維信諾產品的發展空間將越來越大。億都本身持有維信諾43.87%股權，但是因維信諾過往幾年業務一直欠佳，億都于2010年已經把公司的價值在財務報表上減值為零了。對于億都來說，未來只有把維信諾價值回撥到財務報表上的可能性。

　　公司在過去幾年的報表中都提及到維信諾業務在改善中，隨著今年AMOLED量產線投產，如果能順利產生盈利，維信諾價值進行回撥并不是沒可能?，F在億都的市值（17億港元）不只沒反映江海股份的價值（公司為A股上市江海股份的大股東，持有37.5%股份），連維信諾的價值都沒反映，可以說是出現了“雙重折讓”。

　　另外，維信諾2015年7月可全屏卷曲柔性AMOLED顯示屏成功點亮，標志著大規模量產開始實施啟動。如果維信諾能翻身成功，未來就存在上市的機會，重次復制江海股份A股上市帶動億都股價上漲的故事。

　　至于港股還有其他的OLED股票會不會跟風，看看信利國際（00732.HK）近期的走勢就可以了，當然，純概念還包括晶門科技（2878.HK）、彩虹新能源（00438.HK）。

　　免責申明：文章只供股友討論，不得構成投資建議。股市有風險，投資需謹慎！

　　(本文作者介紹：智通財經執行總編。)