原標題：A股又成定海神針！國內疫情進一步轉好，口罩防護概念崩了！北上資金逆市增持這些科技股

　　來源：證券時報·e公司

　　今日早盤，受隔夜外圍市場再次暴跌影響，A股僅小幅低開，隨后強勁反彈，截至午間收盤主要股指全線翻紅，顯示了良好的獨立性。盤面上，科技股有重新崛起的跡象，半導體、芯片、光刻機等細分板塊漲幅居前。口罩防護概念今日大幅調整，板塊指數創設立以來最大跌幅。

　　北上資金逆市增持科技股

　　美聯儲日前的降息，令中美10年國債利差利差高達173個基點，美元指數也從高點99.92點連續暴跌至最低94.63點。從歷史經驗來看，一旦美元走弱，資金將流入新興市場，新興市場股市相對發達國家股市表現更優。肺炎疫情在海外還在蔓延，而中國作為在此次疫情中應對得當且領先恢復的經濟體，A股和港股都將因此受益。

　　被外資譽為A股風向標的富時A50股指期貨在昨夜逆市飄紅后，今日開盤更是直線飆升近4%，顯示外資看好A股后市。北上資金早盤凈流入約10億元，其中滬股通凈流出6.83億元，深股通凈流入16.58億元。

　　昨日，受避險情緒影響，北上資金創紀錄的凈賣出A股，但仍逆市大量買入電子、計算機、通信、醫藥生物類科技股。沃森生物被逆市凈買入3.21億元，增持逾1053萬股。沃森生物昨日逆市飄紅，今日早盤一度逆市直線拉升近3%。

　　沃森生物曾發布公告表示，公司子公司玉溪沃森生物于2020年1月10日正式收到由國家藥品監督管理局批準頒發的13價肺炎球菌多糖結合疫苗的《藥品注冊批件》。隨著公司13價肺炎結合疫苗藥品注冊批件的獲得，以及產品正式投產上市，將對公司的經營業績產生重大的積極影響。

　　根據公告，13價肺炎結合疫苗是全球銷售金額排名第一的重磅疫苗品種，沃森生物是全球第二家獲得13價肺炎結合疫苗上市許可的企業。迄今為止，該疫苗僅有美國輝瑞公司獨家生產上市銷售。

　　長春高新上周也公告鼻噴流感疫苗獲批，光大證券預計新冠疫情后，流感疫苗供給存在巨大缺口。昨日北上資金也逆市凈買入長春高新1.29億元，增持約25萬股。

　　游族網絡、大北農、中環股份、億聯網絡等9股昨日也被北上資金逆市凈買入超億元。

　　口罩防護概念降溫

　　昨日晚間多家口罩防護概念股發布風險提示公告，監管層近期也加大了相關概念股炒作的監管力度。致使今日早盤口罩防護概念大幅回調，板塊指數一度下跌近7%，創該指數設立以來最大跌幅，開盤初有逾20股跌停，截至午間收盤，跌幅雖有所收窄，但仍有國立科技、沃特股份、神馬股份、克勞斯等10股跌停，錦泓集團、搜于特、奧美醫療等逾10股跌幅超過8%。

　　國恩股份為口罩防護概念龍頭股之一，近期連續7個一字，今日早盤大幅波動，先是開盤直線殺至跌停，后又直線拉升一度漲停，截至午間收盤上漲7.53%，成交量由昨日的1.38億元，急劇放大至26.5億元，換手率32.29%。

　　道恩股份昨晚公告提示聚丙烯熔噴專用料產能過剩的風險。公告稱，針對近期新型冠狀病毒疫情，媒體和投資者對道恩股份生產的聚丙烯熔噴專用料進行了關注。公司生產的產品是聚丙烯熔噴專用料，是口罩熔噴布的原材料，2018年度公司聚丙烯熔噴專用料銷售收入為1.83億元，占母公司營業收入的18.83%，占公司合并營業收入的13.41%，占比不高。聚丙烯熔噴專用料僅是公司產品之一，公司其他部分產品目前也受到疫情的不利影響。

　　道恩股份提示，截至目前聚丙烯熔噴專用料訂單的增加將會對公司經營業績產生一定的積極影響，但隨著疫情得到有效控制，預計該產品未來訂單會逐步減少。近期有多家企業新投產聚丙烯熔噴專用料，該產品市場供給逐步增加，行業存在產能過剩的風險。

　　另外，沃特股份、南京聚隆等當晚也公告稱，隨著國內新型冠狀病毒肺炎疫情的緩解及業內聚丙烯熔噴專用料供應量的提升，目前市場聚丙烯熔噴專用料的供應緊張情況預計將得到緩解。

　　機構怎么看后市？

　　光大證券認為，A股市場目前已經由國內政策經濟周期決定，海外市場波動只對A股形成擾動，而不決定A股趨勢。如果在此基礎上持續大幅下跌，建議考慮逐步買進。油價下跌，科技股可能具有超額收益，傳媒、計算機、國防軍工、通信均與油價下跌成負相關，即便是電子元器件，其與油價正相關的幅度也比較弱。一些周期中游行業可能會因受益于成本下降，而顯示出超額收益的可能性，例如電力設備、機械、輕工制造、電力及公用事業、基礎化工、交通運輸。紡織服裝、農林牧漁、商貿零售、汽車這四個消費品可能是因為受益于油價下跌帶來成本下降。

　　中信證券認為，油價大跌對沖交運來自需求端經營壓力，航空、快遞等彈性較大，短期會刺激VLCC的儲油需求，也利好油運板塊。預計受益航油價格下調帶來的成本減少或15億元—20億元，航油成本下降一定程度緩解疫情沖擊。若油價下跌20%預計將增厚2019年順豐凈利15%，通達系凈利約10%。關注油運板塊的交易機會。

　　渤海證券表示，目前A股市場整體估值水平總體適中，與美股的情況并不相同，建議投資者越是在市場巨幅動蕩的時候，越應該首先保持一份冷靜，認真審視自己手中標的估值水平和中長期的盈利預期，對于價值要有一份堅守。當全球無風險資產的收益率大幅回落后，權益資產的春天或許不再遙遠。

責任編輯：田原