張顯球

　　提要 2003年，匯豐銀行開始推進(jìn)新巴塞爾協(xié)議實(shí)施的準(zhǔn)備工作。按照既定的時間表，所有的準(zhǔn)備工作必須在2008年底前結(jié)束。其中，內(nèi)部評級法(IRB)必須在2008年第一季度前完成。截至目前，匯豐銀行有關(guān)實(shí)施新協(xié)議的準(zhǔn)備工作已經(jīng)基本就緒。本文詳細(xì)描述了匯豐銀行為新協(xié)議實(shí)施而開展的主要準(zhǔn)備工作，通過分析指出我國各商業(yè)銀行管理層應(yīng)高度重視新協(xié)議實(shí)施的準(zhǔn)備工作；要高度重視數(shù)據(jù)質(zhì)量的提升工作；加大對模型建設(shè)開發(fā)的資源投入；銀監(jiān)會與商業(yè)銀行之間應(yīng)加強(qiáng)溝通。

　　一、匯豐銀行為新協(xié)議實(shí)施而開展的主要準(zhǔn)備工作

　　(一)數(shù)據(jù)質(zhì)量管理工作。數(shù)據(jù)質(zhì)量管理是為新協(xié)議實(shí)施而開展的所有準(zhǔn)備工作中最令匯豐銀行重視的項(xiàng)目。匯豐銀行認(rèn)為，提高數(shù)據(jù)質(zhì)量是開發(fā)和使用風(fēng)險管理模型、提升風(fēng)險管理水平的基礎(chǔ)，是所有準(zhǔn)備工作中的重中之重。

　　1、數(shù)據(jù)管理政策。目前，由風(fēng)險管理委員會(RMC)牽頭，匯豐銀行制定了如下的數(shù)據(jù)管理政策：強(qiáng)調(diào)對數(shù)據(jù)的個人責(zé)任，責(zé)任人必須保證數(shù)據(jù)的真實(shí)性和有效性；有關(guān)人員必須懂得如何使用、識別、控制數(shù)據(jù)；不允許出售數(shù)據(jù)，但可以臨時將部分?jǐn)?shù)據(jù)有償提供給標(biāo)準(zhǔn)普爾等著名的評級公司。

　　2、數(shù)據(jù)質(zhì)量管理的流程。第一步，將所有能得到的英國市場上的數(shù)據(jù)輸入TS發(fā)現(xiàn)軟件。第二步，管理人員利用軟件對所輸入的數(shù)據(jù)進(jìn)行兩種測試：一種是所謂的標(biāo)準(zhǔn)型測試，主要檢測數(shù)據(jù)的基本面，比如名稱是否正確、定義是否準(zhǔn)確、基本的內(nèi)容之間是否存在明顯的矛盾；另一種是量體裁衣式測試，主要考察所輸入的數(shù)據(jù)能在何種程度上滿足匯豐銀行風(fēng)險管理的需要。第三步，數(shù)據(jù)管理人員對數(shù)據(jù)進(jìn)行所謂的內(nèi)部檢查，就是說，以數(shù)據(jù)對于模型的終極目標(biāo)——資本需求量測算的貢獻(xiàn)度為標(biāo)準(zhǔn)，對數(shù)據(jù)的重要性和有效性進(jìn)行評級。總級別分為1、2、3、4等，其中1級為最重要級別的數(shù)據(jù)，其他依次類推。第四步，數(shù)據(jù)管理團(tuán)隊根據(jù)內(nèi)部檢查的評級結(jié)果，將重要數(shù)據(jù)以及有效數(shù)據(jù)的比例及詳細(xì)情況向風(fēng)險管理委員會(RMC)報告。第五步，經(jīng)風(fēng)險管理委員會批準(zhǔn)，合格的數(shù)據(jù)將被投入使用。

　　3、目前的工作進(jìn)展情況。匯豐銀行的數(shù)據(jù)質(zhì)量管理工作取得了以下進(jìn)展：一是于2006年5月任命了專職的數(shù)據(jù)質(zhì)量管理負(fù)責(zé)人；二是提出并建立了以數(shù)據(jù)質(zhì)量管理為核心的新巴塞爾協(xié)議合規(guī)戰(zhàn)略框架；三是接待了五次英國金融服務(wù)局(FSA)有關(guān)新巴塞爾協(xié)議的來訪(FSA將數(shù)據(jù)質(zhì)量DQ視為新協(xié)議實(shí)施準(zhǔn)備工作的重中之重)；四是建立了與數(shù)據(jù)質(zhì)量有關(guān)的治理結(jié)構(gòu)；五是完成了數(shù)據(jù)質(zhì)量管理政策和文件圖書館的建設(shè)工作；六是發(fā)展了內(nèi)部網(wǎng)絡(luò)，供行內(nèi)有關(guān)人員討論有關(guān)數(shù)據(jù)質(zhì)量的問題；七是在既定的預(yù)算和時間要求內(nèi)，運(yùn)行了數(shù)據(jù)質(zhì)量測試軟件，共測試了300個數(shù)據(jù)項(xiàng)目；八是全球貸款評估系統(tǒng)(GLEAM)數(shù)據(jù)的完整性和有效性方面在2006~2007年有了很大的提高；九是建設(shè)了網(wǎng)上數(shù)據(jù)字典，內(nèi)容包括：各類數(shù)據(jù)的定義、技術(shù)名稱、客戶名稱、內(nèi)容、質(zhì)量評分，等等。

　　4、數(shù)據(jù)管理團(tuán)隊下一步需要開展的工作。一是進(jìn)一步完善有關(guān)的硬件系統(tǒng)，以免出現(xiàn)新舊系統(tǒng)轉(zhuǎn)換過程中的數(shù)據(jù)丟失現(xiàn)象；二是進(jìn)一步完善與數(shù)據(jù)質(zhì)量管理有關(guān)的政策；三是將六西格瑪方法用于數(shù)據(jù)管理過程，進(jìn)一步提高數(shù)據(jù)管理的質(zhì)量，其中六西格瑪方法屬于過程分析，其功能在于有效查找問題出現(xiàn)的環(huán)節(jié)；四是不斷對數(shù)據(jù)質(zhì)量管理工作的程序進(jìn)行檢測和總結(jié)。

　　(二)壓力測試。匯豐銀行經(jīng)常就其將面臨的有關(guān)風(fēng)險進(jìn)行壓力測試。負(fù)責(zé)壓力測試的專業(yè)團(tuán)隊定期舉行會議進(jìn)行討論。匯豐銀行所進(jìn)行的壓力測試主要包括兩個部分：支柱1與支柱2的壓力測試。

　　兩種測試的區(qū)別表現(xiàn)在三個方面：第一，就目的來說，支柱1測試只是借助PDF、EAD、LGD等模型，考察該行在面臨某種風(fēng)險時的資本實(shí)際需要量，而支柱2測試考察的是匯豐銀行在采取一定的風(fēng)險緩釋措施后而仍然需要的資本數(shù)量，實(shí)際上著重考察該行抵御風(fēng)險的能力。第二，就所涉及的風(fēng)險來說，支柱1測試只考察信用風(fēng)險、市場風(fēng)險與操作風(fēng)險，而支柱2測試則考察匯豐銀行所面臨的所有風(fēng)險。第三，就所考察的情景來說，支柱1測試只是考察事實(shí)情況，即假設(shè)匯豐銀行在風(fēng)險出現(xiàn)后不采取任何應(yīng)對措施的狀況；而支柱2測試則主要是情景分析，重點(diǎn)研究匯豐銀行在采取所有的風(fēng)險緩解和抵御措施后匯豐銀行所仍然遭受的凈影響。