兩種測(cè)試的聯(lián)系表現(xiàn)在三個(gè)方面：第一，兩者計(jì)算的最終目標(biāo)都是匯豐銀行所遭受的風(fēng)險(xiǎn)，這種風(fēng)險(xiǎn)最終被量化為該行所需要的最高資本數(shù)量。第二，兩者的分析互相聯(lián)系，支柱1測(cè)試的結(jié)果構(gòu)成支柱2測(cè)試的基礎(chǔ)。第三，匯豐銀行必須將支柱1測(cè)試的結(jié)果與支柱2測(cè)試的結(jié)果進(jìn)行匯總，形成一個(gè)系統(tǒng)的材料(該材料被稱為ICAAP)提交英國(guó)金融服務(wù)局FSA，ICAAP的內(nèi)容應(yīng)至少包括銀行對(duì)自身資本需求的凈估計(jì)、對(duì)未來(lái)的經(jīng)濟(jì)資本的預(yù)期等內(nèi)容。

　　在壓力測(cè)試工作中，英國(guó)金融服務(wù)局特別強(qiáng)調(diào)，為了保證情景分析的有效性，匯豐銀行的管理層必須在有關(guān)文件上簽字，以確保一旦壓力測(cè)試中的情景發(fā)生，商業(yè)銀行會(huì)切實(shí)采用情景分析中設(shè)想的有關(guān)策略。這種措施確保了壓力測(cè)試結(jié)果的實(shí)用性，防止了壓力測(cè)試只是“紙上談兵”的現(xiàn)象。此外，匯豐銀行也強(qiáng)調(diào)了高級(jí)管理層對(duì)壓力測(cè)試工作的重視，要求高級(jí)管理層必須在測(cè)試前充分了解以下內(nèi)容：銀行所面臨的風(fēng)險(xiǎn)；如何進(jìn)行情景設(shè)計(jì)，即如何設(shè)計(jì)壓力環(huán)境；銀行的風(fēng)險(xiǎn)偏好。

　　(三)模型開(kāi)發(fā)。風(fēng)險(xiǎn)管理模型對(duì)于匯豐銀行實(shí)施新協(xié)議來(lái)說(shuō)非常重要，是內(nèi)部評(píng)級(jí)法(IRB)的重要載體。在實(shí)際操作中，匯豐銀行的風(fēng)險(xiǎn)管理人員先把數(shù)據(jù)輸入有關(guān)模型，這些模型在GLEAM、CARM系統(tǒng)和穆迪咨詢系統(tǒng)等多個(gè)硬件系統(tǒng)的支撐下開(kāi)展工作，最終產(chǎn)生結(jié)果——貸款風(fēng)險(xiǎn)評(píng)級(jí)以及由此決定的資本需求量。

　　匯豐銀行的模型開(kāi)發(fā)工作主要包括以下階段：第一階段為發(fā)起階段，主要工作是由信貸分析團(tuán)隊(duì)(零售、公司業(yè)務(wù))提出最初步的信貸模型設(shè)想。第二階段為模型發(fā)展階段，主要工作是由模型發(fā)展團(tuán)隊(duì)、IT人員、模型分析師、業(yè)務(wù)專家共同努力，提出較為成型的模型方案。第三階段為獨(dú)立審視階段，主要工作是由獨(dú)立審查委員會(huì)(IRC)、模型管理委員會(huì)、信貸風(fēng)險(xiǎn)分析審視委員會(huì)共同對(duì)第二階段提出的模型進(jìn)行審查。這個(gè)階段至關(guān)重要。一般來(lái)說(shuō)，只要通過(guò)了此階段的審查，模型投入使用的可能性就很高了。第四階段為批準(zhǔn)階段。模型被呈報(bào)至全行信貸風(fēng)險(xiǎn)管理委員會(huì)，如果模型得到該委員會(huì)的最終批準(zhǔn)，將被投入使用。

　　在投入使用以后，模型管理人員仍然要高度重視有關(guān)后續(xù)管理工作：模型的持續(xù)維護(hù)管理、每年的定期檢查、升級(jí)更新。

　　當(dāng)然，在高度重視模型分析的同時(shí)，匯豐銀行強(qiáng)調(diào)，風(fēng)險(xiǎn)管理人員基于經(jīng)驗(yàn)所作出的判斷也很重要，只有建立在主觀判斷和模型結(jié)果基礎(chǔ)上的風(fēng)險(xiǎn)管理程序才能被證明是有效的。在匯豐銀行，除模型開(kāi)發(fā)及使用人員外，還配備很多從事主觀風(fēng)險(xiǎn)判斷的專職人員。

　　二、匯豐銀行實(shí)施新協(xié)議準(zhǔn)備工作的經(jīng)驗(yàn)

　　(一)工作重點(diǎn)明確。在2003年準(zhǔn)備工作開(kāi)始之初，該行就確立了其中的四項(xiàng)重點(diǎn)：一是數(shù)據(jù)質(zhì)量的提升，并且將此列為重中之重；二是模型開(kāi)發(fā)及管理工作；三是相關(guān)工作的文件化程度及其質(zhì)量；四是壓力測(cè)試工作。

　　(二)強(qiáng)調(diào)管理層對(duì)相關(guān)工作的參與。匯豐銀行充分認(rèn)識(shí)到，要有效推進(jìn)各項(xiàng)準(zhǔn)備工作，切實(shí)提高風(fēng)險(xiǎn)管理水平，就必須督促管理層深刻認(rèn)識(shí)新協(xié)議的要義，促使管理層積極支持并參與有關(guān)的準(zhǔn)備工作。僅依靠技術(shù)人員的努力，是不能做好數(shù)據(jù)質(zhì)量提升、模型開(kāi)發(fā)、壓力測(cè)試等工作的。匯豐銀行重視管理層信息的傳達(dá)，要求新協(xié)議準(zhǔn)備團(tuán)隊(duì)每月定期將PDF、EAD、EL等關(guān)鍵風(fēng)險(xiǎn)指標(biāo)及時(shí)上報(bào)包括CEO、COO、CFO在內(nèi)的管理層。

　　(三)科學(xué)認(rèn)識(shí)實(shí)施新巴塞爾協(xié)議的利與弊。匯豐銀行認(rèn)為，新巴塞爾協(xié)議的實(shí)施固然將較大地增加銀行的運(yùn)營(yíng)成本，尤其會(huì)增加人力資源成本和IT成本。人力資源成本主要是由于聘用專業(yè)的模型開(kāi)發(fā)人員需要付出很高的工資而引起；IT成本主要是由過(guò)多的管理信息系統(tǒng)建設(shè)而引起。但是，該行可以借此機(jī)會(huì)建設(shè)起一個(gè)更為強(qiáng)健的風(fēng)險(xiǎn)管理系統(tǒng)，因而其總的影響是正面、積極的。匯豐銀行還認(rèn)識(shí)到，就具體的業(yè)務(wù)條線來(lái)說(shuō)，它們所受到的影響也是有差別的：在四大業(yè)務(wù)線路中，受益最少的是個(gè)人金融業(yè)務(wù)，因?yàn)樵擃悩I(yè)務(wù)尤其是抵押貸款業(yè)務(wù)在新模型中將需要更多的資本支持。至于商業(yè)銀行業(yè)務(wù)、私人銀行、機(jī)構(gòu)及投資銀行業(yè)務(wù)等其他三類業(yè)務(wù)，由于其客戶質(zhì)量較高，因而在新模型下所需的資本量將更少，受益將較大。