摘要：

　　錯失移動支付先機的銀聯，能否通過撒錢補貼給云閃付鋪出一條路？

　　作者：三秋之客

　　來源：新浪金融研究院（ID：sinajinrong）

　　2004年一天，馬云走進中國銀聯位于上海的總部，拜見銀聯高層。

　　馬云此行是為了尋求與銀聯的合作，解決淘寶網受困已久的支付問題。彼時，銀聯的總裁萬建華找人評估了項目的可行性后表示，想法很好，但是投入太大，目前我們還在做線下拓展，線上支付業務量太小，最后認為：沒有必要參與。

　　如今，移動支付融入我們的日常生活，人們在稱贊移動支付便捷的同時，有時會提到以上關于銀聯與馬云之間的逸事，吐槽一下銀聯當時眼光短淺。然而十四年過去，當時會面的信息如同散落的碎片，已經難以拼湊出完整客觀的真相。

　　信用卡市場資深人士董崢表示，銀聯當時剛剛建好第一套銀行卡跨行交易清算系統，線下支付才是銀聯的重點。然而，讓銀聯想不到的是，顛覆式創新往往不是在原有生態上競爭，而是開拓一片新的市場。就在銀聯埋頭布局線下支付和海外市場之時，馬云成立了支付寶，依靠電商平臺成為移動支付巨頭之一。

　　等銀聯意識到移動支付的重要性，卻已錯失了先機。從2017年開始，銀聯重點打造“云閃付”，并不惜“撒錢補貼用戶”。時移世易，銀聯能否收復失地、再戰移動支付江湖？

　　錯失移動支付市場？

　　據說，馬云當年去找銀聯，是考慮到PayPal與Visa和Master合作的先例。正是有了這些卡組織的支持，PayPal才可以不用跟銀行簽約，只要是這兩個卡組織的銀行卡和信用卡就可以直接用PayPal支付。

　　而銀聯拒絕馬云，其實并不意外。當時的銀聯既沒有條件也沒有動力參與合作。一方面，銀聯成立不過兩年，自身還沒有在互聯網上打通銀行，不像Visa和Master有著健全的線上支付體系。另一方面，銀聯在線下系統的聯網通用有著各大部委和商業銀行的大力支持，線上系統并沒有政策支持。

　　此后，支付寶專注線上支付，銀聯則幾乎壟斷線下支付市場。

　　十幾年間，銀聯依托商戶、POS機和ATM機搭建起龐大的銀行卡交易系統，筑起一道幾乎不可競爭的線下支付屏障。截至2017年底，銀聯集團合并資產總額為1564.14億，同比增加620.88億，同比增長66%；實現凈利潤101.08億，同比增加43.31億元，同比增長75%，高于2016年同期資產總額42%和凈利潤43%的增速。

　　即便如此，銀聯還是難以掩蓋錯失移動支付市場的遺憾。

　　在傳統的支付系統中，銀行卡之間的收單與清算每一筆都要進入銀聯系統，銀聯可以從中獲得卡組織的收益。此外，銀聯還參與了線下收單和支付業務，與銀行直接競爭刷卡手續費中的收單收益。然而，支付寶等第三方支付機構通過與銀行之間的直連，繞開了銀聯系統，對銀聯交易量的分流帶來十分明顯的影響。

　　起初很長一段時間，支付寶只是一個支付渠道。然而，隨著移動支付的迅速崛起，一個新的時代來臨了，支付寶一路攻城略地拿下了第三方支付過半市場。恍然間，大家發現移動支付行業已經成長為一個萬億級別的新興市場，支付寶是其中的一只獨角獸，微信支付則是另一只獨角獸。

　　但銀聯官方還是一再強調，銀聯與支付寶、微信不是競爭關系。中國銀聯總裁時文朝在博鰲亞洲論壇表示，銀聯從事的是銀行卡轉接清算服務，基于科技形成的支付公司，他們有單獨的支付或收單業務，但銀聯的轉接清算服務牌照他們都沒有，從這個意義上說，銀聯與他們之間不存在直接競爭關系。

　　對于銀聯這個解釋，中國支付網創始人劉剛認為，銀聯無卡清算平臺對標的是網聯清算平臺，云閃付則是全面對標支付寶。在“斷直連”之后，對于消費者支付來說，本質上沒有任何區別，支付機構可以視具體技術情況自由選擇銀聯或網聯。從這一點來看，銀聯與網聯確實是競爭關系，銀聯與支付寶微信也是競爭關系。

　　“云閃付”戰略防御能否見效？

　　對于一家行業龍頭公司，最怕一覺醒來發現被用戶拋棄。當消費者們開始轉向移動支付，甚至路邊攤販都開始用二維碼支付，銀聯第一次發現自己被冷落了，就像在睡夢中覺醒的史前巨獸。

　　十多年特許經營權消失殆盡，在競爭白熱化的移動支付市場旁觀，讓銀聯在內外壓力下，開始了一場自上而下的反思與改革。2017年，時文朝在銀聯十五周年內部信中向全體銀聯人發問，“為什么資金實力、系統強度、風控能力上都是最佳水準的傳統金融機構，卻不能在移動互聯時代占得先機？”

　　由此，銀聯全面進入“二次創業”時代。銀聯一方面進行組織架構優化，向科技化和數據化轉型；另外一方面攜手商業銀行進行“反攻”。

　　一開始，銀聯轟轟烈烈地推廣二維碼支付，然而消費者被優惠力度吸引而來，在優惠活動結束后又決然離去。因為缺乏消費場景和使用習慣的支撐，銀聯最后慘淡收場。2017年年底，銀聯卷土重來，聯合商業銀行共同發布銀行業統一APP“云閃付”，試圖打造移動端統一入口。

　　“云閃付這一年多來確實有成績，”中國支付網創始人劉剛表示，“但和支付寶微信還有很大距離，需要銀聯在運營上狠下功夫，也需要傾斜更多的資源?！蓖ㄟ^一年多的時間，銀聯云閃付在兩強爭霸的移動支付市場勉強站得一席之地，但依舊與之差距甚遠。

　　關于云閃付與支付寶的差距，劉剛認為主要差距在于消費場景和使用習慣。董崢對此分析道，支付寶和微信支付之所以如此成功，是因為背后淘寶和微信的成功。相比之下，云閃付僅僅作為一個支付工具，沒有使用的時候消費者想不起來，需要使用的時候有了更便攜的微信支付或支付寶替代。

　　“銀聯焦慮的還是云閃付APP，著急趕超支付寶和微信支付。首先，云閃付APP的商戶覆蓋面遠遠小于支付寶、微信支付，目前僅在大型商超里落地較好，即便落地，但在收銀臺層面執行較差，客戶想用云閃付APP或者在使用“云閃付”APP過程中遇到問題，也沒有支付寶、微信支付那么順暢?！敝袊Ц毒W創始人劉剛表示。

　　其次，在用戶層面，由于“云閃付”APP本身并無賬戶余額，因此只有當有優惠時才想起“薅羊毛”，優惠結束則束之高閣，和支付寶、微信支付的使用頻率差異較為明顯。

　　最后，定位為“銀行業統一APP”的“云閃付”，在實際運營中基本上還是靠銀聯自己。銀行推廣的重心和KPI仍是自家APP，所以在推廣資源上對云閃付沒有太多助益，主要宣傳資源仍來自于銀聯。

　　近期，新任銀聯黨委書記邵伏軍在履新首秀中，闡釋了銀聯未來發展戰略。邵伏軍表示銀聯將以平臺型生態體系為基礎升級開放合作能力，“解放思想、擴大開放，將銀聯升級為全新的開放生態組織，無論是境內機構還是境外機構，國際卡公司還是互聯網公司，大機構還是小機構，在法律法規框架下，銀聯都愿意積極合作、提供服務?！?strong>此外，邵伏軍還特別強調，銀聯將加快以云閃付為重點的移動支付發展。

　　“撒錢補貼”能否鋪出一條路？

　　11月26日，中國銀聯官方宣布云閃付APP注冊用戶突破一個億，聘請歌手毛不易成為“中國銀聯補貼大使”，甚至“毛不易”的名字都變成了宣傳語，“每一毛都來之不易”。

　　為了備戰雙十二，銀聯在宣傳文案上寫道，“不提高原價，不搞復雜的算法，干脆利落地給一直支持我們的大家減半撒錢”。相比天貓“雙十一”復雜到讓數學差的人干脆放棄的補貼方式，銀聯撒錢方式更加簡單粗暴。讓人不得不感慨，銀聯真是“財大氣粗”。

　　通過“撒錢補貼用戶”的模式，銀聯云閃付得以在一年多時間積累了過億注冊用戶。但這種獲客方式具有兩面性，一方面可以在短期內增加注冊用戶、提高交易量，但另一方面只有通過長期的補貼活動才能達到明顯效果。對銀聯來說，補貼活動能夠持續多久？一旦停止補貼，用戶還在不在？ 這些問題都還找不到答案，但可以肯定的是“花自己的錢補貼別人”很痛。

　　除此之外，還有另一個令銀聯肉痛的難題，云閃付的補貼被“羊毛黨”盯上了。

　　搜索“云閃付、銀聯”等關鍵詞，在QQ上可以發現大量云閃付“羊毛黨”的QQ群，這些QQ群人數少則數百人、多則上千人。在QQ群的公告列表上，顯示著云閃付每一次的優惠信息，還有如何獲取優惠的操作指南。

　　掌握著大量黑卡、手機、接碼平臺等工具的“羊毛黨”，普通用戶完全不能與之對比。一些對“羊毛黨”沒有防備的公司，在活動初期對此毫無察覺，新用戶注冊踴躍，優惠券一搶而空，交易量大量增加，大家都在舉杯相慶。但是只要活動一停，新注冊的用戶就變成了僵尸，再也不會交易。

　　根據艾媒北極星-中國移動APP指數，云閃付10月的活躍人數671.09萬人。而在現在的市場格局之下，靠補貼已經難以支撐起一個超級APP的崛起。云閃付想和微信、支付寶在移動支付市場三足鼎立，恐怕還有一條很長的路要走。

　　市場競爭，只爭朝夕。錯失移動支付先機的銀聯，能否通過撒錢補貼給云閃付鋪出一條路？

責任編輯：楊群