政策表態，不要瘋漲也不要大跌，能成功穩住市場嗎？科技行業面臨多事之秋，對個人投資者而言哪里是新機會？聽《董小姐解讀財經新聞》，帶你讀懂新聞背后的邏輯！
斷供倒計時！華為放棄幻想，包機運回所有麒麟芯片？A股投資者坐不住了．．．
9月15日，將是美國對華為新禁令生效的日子。在此以后，包括臺積電、高通、三星及SK海力士、美光等將不能再供應芯片給華為。
圖/視覺中國
放棄幻想
華為包機運回所有麒麟芯片？
9月12日消息，騰訊科技援引上游供應鏈最新消息稱，隨著9月15日新升級禁令日期的臨近，華為也做好了最壞的打算，在看不到任何緩和余地的他們，已經開始了麒麟芯片的大撤退。
據悉，華為海思已經包了一架貨運專機前往中國臺灣，將麒麟和其他相關芯片在9月14日之前運回大陸，而如此情形一般情況下是不會發生。
產業鏈消息人士直言，如果不是看不到禁令的緩和，或者時間上的延期，華為都不太可能這么做，這等同于直接切斷了與合作廠商的關系，而未來華為是否能繼續跟這些廠商合作，誰也說不清楚，而他們只能報以最壞的打算。
今年5月15日，美國將華為禁令升級后，規定已經開始生產的訂單必須在9月14日之前完成出口、再出口和國內轉運，隨后包括臺積電在內的華為供應商都選擇優先為華為排單生產。不過，120天的緩沖期對于某一部分供應商而言，仍然很難完成所有訂單。
據悉，華為已經對外部環境已經做好了“最壞”打算，同時放棄了“幻想”，按照既定節奏，繼續加大研發，推進業務向前。不論是智能手機還是5G基站，亦或者是芯片，華為此前已經表態不會放棄。
面臨芯片“斷供”：依舊穩定增長
對于華為而言，軟件、生態的構建只是難題之一。最難的是如何在軟件和硬件上雙線作戰，現在兩邊的戰況都很吃緊。
在8月7日，余承東就在一場活動上說道：“華為今年秋天將會上市搭載麒麟9000芯片的Mate40，麒麟9000可能是我們最后一代華為麒麟高端芯片。”
芯片斷供的話題再次浮上水面，在產業鏈的銷售端泛起漣漪。近日21世紀經濟報道記者走訪深圳華強北時，一位手機門店的銷售告訴記者，現在華為手機比較缺貨，店內主要在賣庫存，主要是麒麟芯片的原因。價格方面，運營商門店和華為直營店價格都穩定，但是一些經銷商漲價，漲價幅度達上百元。
另一位三線城市的手機店主向記者描述了類似的情形：“最近華為漲價漲得比較厲害，有部分機型甚至漲了10%的價格，有時甚至一天都會有兩三次小幅的漲價調整。并且，現在拿貨困難，有一些零售店還拿不到貨，而拿到的也會出現一些手機顏色短缺，也拿不全。華為手機當天如果拿到貨，基本上當天就可以賣掉，所以也導致了貨源更加緊缺。”
另一方面，在手機的公開市場上，競爭也更白熱化，由于芯片斷供的影響，華為海外市場份額不可避免地受到蠶食，國內市場上也將面臨其他品牌的激烈競爭。
Gartner數據顯示，華為今年二季度依舊排在第二名，共賣出5412萬臺手機，市場份額18.4%，緊緊咬住三星的18.6%；蘋果賣出約3839萬臺，占比13%。
但是歐洲市場上，已經有品牌迅速卡位，根據Counterpoint數據，今年第二季度，中國廠商在歐洲占據35%的市場份額，OPPO和小米分別同比增長41%和55%，填補了華為銷量下滑帶來的空白。
即便如此，華為在國內市場上繼續逆勢上漲，余承東表示，在打壓之下，華為上半年的手機銷量仍高達1.05億臺。
除了手機處理器受到影響，近日存儲器、面板等元器件也將面臨斷供。根據韓國媒體報道，三星和SK海力士將停止向華為出售零部件，兩家公司將于9月15日暫停交易，前不久同為存儲器大廠的美光也表示9月15日開始無法供貨。同時報道還稱，三星與LG也將停止向華為供應高端智能手機面板。
LG對華為的面板供應不大，因此影響相對有限。但是，北京迪顯總經理崔吉龍向21世紀經濟報道記者表示：“三星在（華為）AMOLED的比重較高，2019年還占70%左右，今年BOE（京東方）的比重肯定增加不少，但整體產能還是有限的，畢竟全球80%以上的AMOLED都是SDC（三星顯示器公司）。”
存儲芯片方面，2020年第二季度，三星、SK海力士和美光的整體市占比為54.9%，占據了半壁江山。DRAM廠自有品牌內存市場份額中，前三名是三星（44.1%）、SK海力士（29.3%）和美光（20.8%），三者占比高達94.2%。
這三家企業在存儲領域的地位可見一斑，不過據記者了解，目前英特爾還可以繼續供應華為。從國內存儲廠進展來看，還處于追趕階段。多位分析師向21世紀經濟報道記者指出，最關鍵的還是華為的處理器已經面臨斷供，存儲器是否斷供帶來的影響和壓力還是其次。華為也會有庫存來支撐產品生產，但是如果囤積了過多存儲器，也可能對華為自身業績、以及市場供需帶來一些負面影響。
“沒有人能夠熄滅滿天星光，每一位開發者，都是華為要匯聚的星星之火。”余承東說。
來源：華為第二屆開發者大會直播截圖
投資者靈魂拷問A股“華為小伙伴”
華為斷供是投資界認為是影響A股科技板塊的重要因素之一，事實上，A股有不少公司均為華為產業鏈的合作伙伴。而在斷供前夕，不少投資者也對這些華為小伙伴們提出了“靈魂拷問”。
有投資者向長電科技提問，詢問三四季度訂單會否因為華為芯片斷供而導致芯片需求下滑，訂單減少？
對此，長電科技表示，客戶前道的晶圓來自全球各領先的晶圓代工廠或IDM，如客戶無法在前道進行生產，將會影響后端的封測訂單。
不過對于投資者同時詢問的華為訂單占比情況，長電科技則并未給出正面的答復。
“去年開始華為海思轉了不少單到長電科技上來，比重應該增長不小。現在華為斷供，中芯也傳遭制裁，預計部分訂單會受到影響。“一位關注華為產業鏈的機構人士表示。
中報數據顯示，上半年長電科技凈利達3.66億元，同比增長241.47%，遠超歷史年度業績。
”華為產業鏈的合作企業是比較多的。其實華為早有意識地進行國產合作伙伴的培養。但目前的問題是，源頭芯片斷供，華為電子產品出貨量下跌，這些合作伙伴肯定會或多或少受到影響，但受影響程度則要看和華為的合作方向和程度。“上述人士表示。
例如有投資者向劍橋科技提問， 中報公司提到給華為提供芯片來自美國，如美國斷供芯片，貴司是否已有替代方案？現供應華為的產品是否已有美國區域以外的芯片來替代？
對此， 劍橋科技表示， 公司與華為采用主芯片“客供料”模式合作，即華為提供主芯片（例如交換芯片），公司采購包括FLASH、DDR、電源芯片等在內的輔料材料。華為一直對該類主芯片進行長期備料，從而使得公司與華為之間的合作不受影響。同時，華為啟動“國產化”替代措施，以華為海思的芯片替代美國交換機芯片，并且輔以韓國、臺灣等存儲芯片，來取代美國同類產品。
劍橋科技曾表示，其與華為合作的產品主要包括光接入終端PON產品及企業數據網的交換機、無線網絡接入終端及物聯網路由產品等。
投資者的擔心也蔓延到了華為的軟件系統合作伙伴。
有投資者向創業板公司東方通拋出問題，華為芯片被斷供之后會不會對東方通產生直接的影響，從而影響公司業績？
對此， 東方通表示，華為是東方通的重要戰略合作伙伴，雙方在政務、金融等領域保持長期合作。基礎軟件領域主要是和華為鯤鵬系統兼容適配。華為斷供對公司無直接影響。
也有投資者對東華軟件提問，美國對華為芯片供應的禁令將于9月15日生效，屆時麒麟系列高端芯片將出現斷供甚至絕版。貴公司鵬霄服務器搭載的華為鯤鵬920處理器7nm芯片也屬于臺積電代工。請問華為鯤鵬處理器的庫存和對貴公司供應是否充足？供應鏈是否會出現斷供問題？
對此，東華軟件表示，目前公司與華為鯤鵬合作的服務器一體機產品是公司第一款國產化計算產品，已在市場開始推廣落地。公司在國產化處理器（芯片）方面與華為鯤鵬、中科龍芯、天津飛騰等芯片廠商建立了合作。隨著我國芯片技術的不斷突破，將有更多芯片廠商加入公司信創產業生態。從短期及中長期來看，公司在國產化處理器芯片有多種方案去滿足市場現有需求，以及公司鵬霄項目的發展。
而在剛剛結束的華為開發者大會上，華為發布鴻蒙2.0，劍指萬物互聯的全場景智慧生態。
但在芯片斷供困境下，鴻蒙的落地也被市場所擔憂。
“我們了解的情況是，華為的備貨例如手機、平板等還是比較足的，一年左右應該沒有問題。但是斷供如果持續，出貨量下滑肯定是確定趨勢了，不太可能保持之前的增長趨勢。斷供持續影響下，如果硬件出貨下來了，鴻蒙等的落地也會受到影響。”上述機構人士表示。
而華為也為此做了多手準備，鴻蒙OS向第三方設備開放，其中美的、九陽和老板電器將很快發布搭載鴻蒙OS的家電產品。
不過，也有不少投資者從華為斷供中看到了危中之機。
有投資者向上市公司海特高新喊話，其產品可供應華為，緩解其斷供之憂。
不過，對此，海特高新并非正面回應，只表示，2020年上半年公司微電子事業部實現營業收入6，034萬元，同比增長144%，累計為超150家客戶提供服務，增長明顯，其中在民品領域，公司主要為專業設計公司、模組公司提供專業的第二代、第三代化合物芯片晶圓制造服務，部分技術和產品已實現向行業頭部企業滲透。
iPhone12要來了
爆料人士稱iPhone12本周已開始大規模量產
9月15日美國對華為的禁令正式生效，而蘋果也正式宣布秋季新品發布會將于9月15日太平洋時間早10點（北京時間9月16日凌晨（金麒麟分析師）1點）召開。
在量產時間方面，此前有報道稱將在9月份開始生產，但爆料人士透露，iPhone 12目前已經開始量產。
透露iPhone 12已經大規模量產的，是多產的爆料人士 Jon Prosser，他當地時間周五在社交媒體上表示，iPhone 12在本周就已開始大規模量產。
而繼此前國外版本的售價曝光后，近日也有數碼博主提供了國行版各個機型的定價詳情，最貴定價為12699元。
值得注意的是，華為消費者業務CEO余承東曾承認，9月15日后其自研的麒麟旗艦芯片將無法生產。
知名電子產業分析師郭明錤發文稱，無論華為能否在9月15日后取得手機零部件，華為在手機市場的競爭力與市占份額均將受到負面影響，最好情境為華為市占份額降低，最壞情境為華為退出手機市場。
新浪聲明：此消息系轉載自新浪合作媒體，新浪網登載此文出于傳遞更多信息之目的，并不意味著贊同其觀點或證實其描述。文章內容僅供參考，不構成投資建議。投資者據此操作，風險自擔。
責任編輯：陳志杰
APP專享直播
熱門推薦
收起
24小時滾動播報最新的財經資訊和視頻，更多粉絲福利掃描二維碼關注（sinafinance）
