超重磅！中央力推六項改革，四大板塊迎風口，誰能跑出來？北上深也有密集行動，三大主題成基石？

　　時謙 券商中國

　　改革在不知不覺中大舉推進！

　　據新華社報道，中共中央總書記、國家主席、中央軍委主席、中央全面深化改革委員會主任習近平6月30日下午主持召開中央全面深化改革委員會第十四次會議并發表重要講話。會議審議通過了《國企改革三年行動方案（2020-2022年）》、《關于深化新一代信息技術與制造業融合發展的指導意見》、《深化農村宅基地制度改革試點方案》、《關于加快推進媒體深度融合發展的指導意見》、《深化新時代教育評價改革總體方案》、《關于深化國有文藝院團改革的實施意見》。

　　與此同時，最近幾個地方也是動作頻頻。6月29日，上海和海南皆有重磅，上海臨港形成芯片全產業鏈，總投資超1000億元。海南免稅政策落地。6月30日，上海再度落子高科技，G60腦智科創基地二期在上海松江開工；北京則出手設立區塊鏈產業投資基金；深圳更是悄然拉開國資協同發展序幕。

　　從事件來看，國企改革、工業互聯網、宅基地改革和媒體融合可能迎來風口，但從以往的行情來看，并不代表這些行業的股票都能跑出來。而從大的范圍來看，海南免稅政策已經讓中國中免拉了兩個漲停，國企改革和長三角、大灣區等區域性題材是否會引發資金關注還有待觀察，但就長期而言，海南、國企改革和區域性協同大發展有可能成為經濟發展和市場階段性重要支撐。

　　中央力推六大改革

　　據新華社報道，中共中央總書記、國家主席、中央軍委主席、中央全面深化改革委員會主任習近平6月30日下午主持召開中央全面深化改革委員會第十四次會議并發表重要講話。

　　會議力推六大改革，即審議通過了《國企改革三年行動方案（2020-2022年）》、《關于深化新一代信息技術與制造業融合發展的指導意見》、《深化農村宅基地制度改革試點方案》、《關于加快推進媒體深度融合發展的指導意見》、《深化新時代教育評價改革總體方案》、《關于深化國有文藝院團改革的實施意見》。會議還聽取了黨的十八屆三中全會以來醫藥衛生體制改革進展情況匯報。

　　會議指出，國有企業是中國特色社會主義的重要物質基礎和政治基礎，是黨執政興國的重要支柱和依靠力量。在這次應對新冠肺炎疫情過程中，國有企業勇挑重擔，在應急保供、醫療支援、復工復產、穩定產業鏈供應鏈等方面發揮了重要作用。今后3年是國企改革關鍵階段，要堅持和加強黨對國有企業的全面領導，堅持和完善基本經濟制度，堅持社會主義市場經濟改革方向，抓重點、補短板、強弱項，推進國有經濟布局優化和結構調整，增強國有經濟競爭力、創新力、控制力、影響力、抗風險能力。

　　會議強調，加快推進新一代信息技術和制造業融合發展，要順應新一輪科技革命和產業變革趨勢，以供給側結構性改革為主線，以智能制造為主攻方向，加快工業互聯網創新發展，加快制造業生產方式和企業形態根本性變革，夯實融合發展的基礎支撐，健全法律法規，提升制造業數字化、網絡化、智能化發展水平。

　　會議指出，深化農村宅基地制度改革，要積極探索落實宅基地集體所有權、保障宅基地農戶資格權和農民房屋財產權、適度放活宅基地和農民房屋使用權的具體路徑和辦法，堅決守住土地公有制性質不改變、耕地紅線不突破、農民利益不受損這三條底線，實現好、維護好、發展好農民權益。

　　會議強調，推動媒體融合向縱深發展，要深化體制機制改革，加大全媒體人才培養力度，打造一批具有強大影響力和競爭力的新型主流媒體，加快構建網上網下一體、內宣外宣聯動的主流輿論格局，建立以內容建設為根本、先進技術為支撐、創新管理為保障的全媒體傳播體系，牢牢占據輿論引導、思想引領、文化傳承、服務人民的傳播制高點。

　　會議指出，教育評價事關教育發展方向，要全面貫徹黨的教育方針，堅持社會主義辦學方向，落實立德樹人根本任務，遵循教育規律，針對不同主體和不同學段、不同類型教育特點，改進結果評價，強化過程評價，探索增值評價，健全綜合評價，著力破除唯分數、唯升學、唯文憑、唯論文、唯帽子的頑瘴痼疾，建立科學的、符合時代要求的教育評價制度和機制。

　　會議強調，國有文藝院團是繁榮發展社會主義文藝的中堅力量，要以社會主義核心價值觀為引領，圍繞舉旗幟、聚民心、育新人、興文化、展形象的使命任務，突出問題導向，堅持分類指導，以演出為中心環節，激發國有文藝院團生機活力，創作生產思想精深、藝術精湛、制作精良的舞臺藝術佳作，滿足人民向往美好生活的精神文化需求。

　　四大板塊迎來風口

　　從中央力推的六大改革來看，涉及到資本市場的主要有四大板塊，即國企改革、工業互聯網、宅基地改革和媒體融合。

　　一是國企改革，6月11日，國務院發布關于落實《政府工作報告》重點工作部門分工的意見。其中指出，實施國企改革三年行動，由國務院國資委牽頭，10月底前出臺相關政策。近期，江淮汽車引入大眾混改、格力地產上市公司平臺整合控股股東旗下的免稅牌照、歌華有線注入廣電網絡資產上市等國企改革動作頻頻。長城證券認為，標桿性國企改革、國資重組開始引導國企改革進入實質運行階段。

　　其次，相比國企改革，此次深改會議提到的工業互聯網到是在高層會議中并不多見，顯示高層對于這個行業趨勢發展的重視程度。隨著5G時代的來臨，工業互聯網必將是大數據之后的一個重點運用場景。

　　第三，宅基地改革在此前已經多次提及。在以往的行情中，宅基地往往會被市場理解為農村土地流轉，因此資金關注的標的也基本上跟土地流轉有關。

　　第四，媒體融合這個主題曾在去年初被市場廣泛關注。此次提到建立以內容建設為根本、先進技術為支撐、創新管理為保障的全媒體傳播體系。分析人士認為，除了央媒之外，一些擁有先進技術，同時又已經在海外布局的社交媒體平臺也可能會受到相應驅動。

　　北上深也在行動

　　其實，近期北上深加海南也是動作頻頻。

　　據科創板日報，北京市人民政府辦公廳近日印發《北京市區塊鏈創新發展行動計劃（2020—2022年）》。《計劃》提出，設立區塊鏈產業投資基金。在本市科技創新母基金下設立區塊鏈產業投資專項子基金，統籌政府投入和社會資本，積極支持區塊鏈創新項目做大做強。建立區塊鏈企業對接資本市場服務機制，鼓勵優勢企業上市融資。培育區塊鏈創新企業集群。圍繞構建區塊鏈一體化產業鏈體系，打造具有全球影響力的創新型領軍企業，培育一批獨角獸企業和高成長性特色企業，為中小型創新企業提供應用場景支持，促進產業鏈上下游協同發展。區塊鏈板塊可能再度受益。

　　從上海來看，據新民晚報，2020年中國（上海）自貿區臨港新片區半導體產業發展高峰論壇6月29日舉行。臨港新片區自掛牌以來已有40余家集成電路產業相關的企業落地，形成了IC設計、制造、封裝、測試、材料、裝備等全產業鏈。目前集成電路在新片區落地企業數占四分之一，芯片制造項目總投資額超1000億元。臨港新片區管理委員會高級專員張杰表示，初步預計十四五期間，臨港新片區集成電路產業投資規模將超2000億元。

　　另據新華社報道，6月30日，G60腦智科創基地二期在上海松江開工，預計2022年12月前投入使用。這個基地將成為承擔我國重大科技項目的重要基地，助力上海建設成為具有國際影響力的科創中心。上海再度發力腦科學，相關概念股有望再度受益。

　　從深圳來看，深圳國資似乎在呼應中央的國企改革。6月30日傍晚，深高速一則不太起眼的公告引人關注。該公司發布公告稱，公司擬參與投資深圳國資協同發展私募基金合伙企業（有限合伙）（籌，以工商名稱核準為準），參投金額為人民幣3億元。據公告，基金存續期：3年投資期和4年項目管理與退出期，經合伙人大會審議同意后可延長退出期1年。基金規模：總規模人民幣40.1億元，一次性實繳。基金主要投向基礎設施公用事業領域、金融和戰略性新興產業。是否還有其他的深圳國企會參與這只基金，后續也值得關注。

　　有券商經濟學家表示，從改革的角度來看，有三個主題值得重視，分別是海南、國企改革（國企改+科技）和中心城群、核心都市圈（智慧城市）。這三個主題若能做好，未來的想象力還會存在。那么，這三個主題是否會成為經濟和市場的基石呢？讓我們拭目以待。

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責任編輯：常福強