70家海外客戶進場，成交金額723億，鐵礦石期貨國際化成功開閘

　　來源：券商中國

　　今天，我國鐵礦石期貨正式引入境外機構交易者，這是我國繼原油期貨以后第二個對外開放的期貨品種，標志著我國金融業對外開放正在提速。

　　證監會副主席方星海在啟動儀式上致辭時表示，鐵礦石期貨引入境外交易者是我國首次已上市期貨品種的對外開放，這將為期貨市場已有品種的國際化積累寶貴經驗。在原油、鐵礦石期貨國際化的基礎上，加快引入國際投資者，所有條件成熟的期貨品種都要國際化，都要發揮與中國經濟地位相稱的國際影響力。

　　與此同時，今天證監會就外商投資期貨公司管理辦法公開征求意見，內容主要涉及明確適用范圍，細化境外股東的條件和規范間接持股等。兩個信息聯合起來看，所有條件成熟的期貨品種都要國際化，境外股東投資期貨公司開始征求意見，看來中國期貨市場已經做好準備全面擁抱國際市場。

　　從中國巨大的原材料需求體量來看，期貨市場走向國際化勢在必行。數據顯示，全球年均鐵礦石海運量約達15億噸，其中約10億噸運往中國，以當前價格計算，這意味著中國購買的鐵礦石總價約為650億美元。今天，中國鐵礦石期貨國際化開閘，這意味著全球投資者有望參與到中國650億美元的定價市場當中。

　　今天鐵礦石期的交易情況也不錯，主力1809合約成交量達到了285萬手，創下階段新高。整個鐵礦石期貨單邊成交額到達了723.96億元。在第一單方面，嘉能可公司（Glencore） 繼搶得原油期貨首單后，再次搶得鐵礦石期貨境外交易者首單，顯示國際化投資者參與國內市場的熱情很高。

　　最新數據顯示，截至5月4日，共有70家境外法人客戶開戶，僅金瑞期貨一家便完成了21家境外客戶開戶。

　　其中，通過境內期貨公司直接開戶5家，通過境外經紀機構轉委托開戶65家，境外客戶分布在香港、新加坡、中國臺灣、日本、英國等國家和地區。參與鐵礦石期貨國際化首日交易的境外客戶達49家。首批交易的境外客戶包括了嘉能可、摩科瑞、托克公司等境外產業鏈相關企業，以及磐石風險管理有限公司、浙商國際金融控股有限公司等境外金融機構。

　　所有條件成熟的期貨品種都要國際化

　　5月4日，大商所鐵礦石期貨正式實施引入境外交易者業務。中國證監會副主席方星海、大連市市長譚成旭、淡水河谷公司中國區總裁艾森喬、大商所理事長李正強在啟動儀式上先后致辭。

　　方星海表示，鐵礦石期貨引入境外交易者業務是中國證監會、大連商品交易所及市場各方深入學習貫徹新時代中國特色社會主義思想、迅速落實習近平在博鰲論壇重要講話精神的具體成果。加大期貨市場和整個資本市場的對外開放，進一步參與全球經濟治理。

　　方星海指出，鐵礦石期貨引入境外交易者是我國首次已上市期貨品種的對外開放，這將為期貨市場已有品種的國際化積累寶貴經驗。在原油、鐵礦石期貨國際化的基礎上，加快引入國際投資者，所有條件成熟的期貨品種都要國際化，都要發揮與中國經濟地位相稱的國際影響力。

　　與此同時，今天證監會就外商投資期貨公司管理辦法公開征求意見，內容主要涉及明確適用范圍，細化境外股東的條件和規范間接持股等。具體分為四項：

　　1．明確適用范圍，外商界定為單一或關聯股東持有5%股權的公司；

　　2．細化境外股東條件，必須是近三年信用高水平的金融機構；

　　3．規范間接持股，實際控制期貨公司5%以上股權的應當轉為直接持股；

　　4．明確高管履職規定，外商的高管必須境內履職。

　　從上述兩個信息聯合起來看，所有條件成熟的期貨品種都要國際化，境外股東投資期貨公司開始征求意見，看來中國期貨市場已經做好準備全面擁抱國際市場。

　　大商所黨委書記、理事長李正強在儀式上表示，鐵礦石期貨引入境外交易者既是大商所國際化的第一步，也將對中國期貨市場成熟品種對外開放起到探索示范作用。大商所將繼續著力解決與實體經濟巨大的風險管理需求不適應、與多元開放發展新形勢新格局不適應的兩大主要矛盾，積極探索為全球市場提供公開、公平、公正的期貨價格，努力建設全球重要的大宗商品定價中心和風險管理中心。

　　嘉能可再搶第一單，海外投資者看好中國鐵礦石國際化

　　從今天的交易情況來看，嘉能可公司（Glencore） 繼搶得原油期貨首單后，再次搶得鐵礦石期貨境外交易者首單，顯示國際化投資者參與國內市場的熱情很高。

　　最新數據顯示，截至5月4日，共有70家境外法人客戶開戶，僅金瑞期貨一家便完成了21家境外客戶開戶。其中，通過境內期貨公司直接開戶5家，通過境外經紀機構轉委托開戶65家，境外客戶分布在香港、新加坡、中國臺灣、日本、英國等國家和地區。

　　參與鐵礦石期貨國際化首日交易的境外客戶達49家。首批交易的境外客戶包括了嘉能可、摩科瑞、托克公司等境外產業鏈相關企業，以及磐石風險管理有限公司、浙商國際金融控股有限公司等境外金融機構。

　　繼搶得原油期貨首單后，嘉能可公司（Glencore）再次搶得鐵礦石期貨境外交易者首單。嘉能可公司是參與鐵礦石期貨交易的重要客戶，是世界上最大的大宗商品貿易商、世界第四大礦業生產集團。

　　嘉能可在3月26日原油期貨上市首日搶得首單，此次再次搶得鐵礦石期貨境外交易者首單，充分說明了嘉能可對中國期貨市場的重視。嘉能可看好中國期貨市場的發展，看中鐵礦石期貨的高流動性和龐大的市場規模，中國鐵礦石期貨國際化，將有助于形成國際貿易新的定價模式，為嘉能可提供更完善的貿易定價和避險工具。

　　淡水河谷公司中國區總裁艾森喬：

　　淡水河谷公司是世界上最大的鐵礦石生產商，今年已與中國合作45年。鐵礦石期貨引入境外交易者，是中國期貨市場發展史上的重要里程碑，也是中國支持鋼鐵行業發展、進一步對外開放的重要里程碑。期貨在大宗商品市場中具有重要作用，為買賣雙方提供了價格發現的手段和管理價格風險的流動性。大商所鐵礦石國際化具有重要意義，淡水河谷公司將全力支持鐵礦石期貨的國際化工作，相信大連期貨市場將在支持中國乃至世界鋼鐵工業發展方面發揮重要作用。

　　嘉吉金屬事業部鐵礦石業務總裁 保羅·拉斯頓（Paul Ruston ）：

　　中國鐵礦期貨對外開放，可以進一步促進鐵礦市場的價格發現，讓中國市場跟國際的鐵礦石市場連接起來，價格更加的透明公正，同時這個對外開放也能使境外的投資者，境外的鐵礦石交易參與者參與到金融衍生品和中國金融工具的使用當中，這是對大家非常有幫助的。 

　　摩根大通全球清算亞太區主管David Martin：

　　隨著大商所鐵礦石期貨引入境外交易者業務的啟動，鐵礦石期貨合約將蘊含巨大機遇，隨著時間的推移，它將逐漸抹平與其它國際交易所產品之間偶然出現的價差，并回歸至反映全球貿易基本面的價格水平。中長期而言，大連鐵礦石期貨合約有希望逐漸成為實物合約的有效參考。

　　目前，摩根大通期貨有限公司已成為大連商品交易所的會員，具備為境內客戶執行交易的資質。摩根大通也是全球領先的金融機構之一，業務覆蓋100余個市場。

　　磐石金融董事總經理John Browning：

　　作為大商所批復的第一批境外經紀機構，鐵礦石期貨國際化首日有多家境外客戶通過磐石金融委托申銀萬國期貨在鐵礦石1809、1901等合約上完成交易。磐石金融和申銀萬國期貨在境外經紀機構備案、NRA賬戶開立、系統對接測試、境外客戶開戶等方面保持了密切合作。

　　境內外大多數產業客戶都面臨日益復雜的市場風險，與全球其他鐵礦石衍生品市場相比，大商所的鐵礦石期貨市場成交活躍，充足的流動性更能滿足境外客戶的避險和投資需求。

　　首日市場成交規模達到723億元

　　從今天成交情況看，市場各方參與熱情高漲，期貨合約成交量與持倉量雙雙走高。

　　數據顯示，截止今日15時收盤，鐵礦石期貨單邊成交量、成交額、持倉量分別為154.49萬手、723.96億元和108.63萬手，同比昨日分別增長12%、10%和3%。當日鐵礦石期貨1809主力合約以473.5元/噸開盤，期間價格最低跌至463元/噸，最后收盤至471.5元/噸，小幅下跌1.15%。

　　金瑞期貨分析師卓桂秋：

　　在境外交易者參與鐵礦石期貨市場后，鐵礦石期貨保持了平穩運行，并未出現大幅波動，這意味著國內外交易者對鐵礦石供需的預期較為一致，也證明了大商所鐵礦石期貨市場的規范性和有效性。

　　大連鐵礦石期貨市場的平穩運行和較好的流動性，為境外客戶提供了理想的避險及投資工具。

　　申銀萬國期貨副總經理陸三江：

　　目前，境外客戶對鐵礦石期貨國際化的積極性較高。考慮到國內鐵礦石期貨充裕的流動性和日益改善的合約連續性，鐵礦石期貨國際化后海外礦山、鋼廠等產業客戶會陸續參與交易。

　　廣發期貨黑色研究員周敏波：

　　鋼廠經過前期的小幅補庫后，今日采購較為謹慎，詢盤資源依然集中在主流高品粉礦，由于目前主流高品礦粉供應較為充分，市場價格承壓。但在鋼廠高利潤和下游需求帶動下，亦較難跌破前期低位，短期價格走勢將維持震蕩格局。

責任編輯：陳永樂