遭集體“爆雷”小米P2P傷心“米粉劫”

　　隨著監(jiān)管加劇、備案延期，P2P行業(yè)進(jìn)入洗牌階段，行業(yè)集中度可能提高，垂直細(xì)分將成為P2P行業(yè)的新出口。

　　文｜王倩

　　知乎上的一位資深米粉最近很郁悶，本著對小米的絕對信任，2018年的1月21日，其通過所使用的小米手機(jī)中小米VIP輪播廣告，在掌悅理財(cái)里投資了6500元錢，而選擇該平臺投資的另一個(gè)理由在于，為了獲贈一款小米電動牙刷。

　　7月21日本是該回款的日子，但直到22日也沒有收到回款，上網(wǎng)一查才知已經(jīng)“爆雷”了(爆雷，金融術(shù)語，網(wǎng)絡(luò)流行詞，一般指的是P2P平臺因?yàn)橛馄趦陡痘蚪?jīng)營不善問題，未能償付投資人本金利息，而出現(xiàn)的平臺停業(yè)、清盤、法人跑路、平臺失聯(lián)、倒閉等問題)。

　　不止是在小米平臺，2018年6月~7月，大量P2P平臺遭遇提現(xiàn)困難、逾期或暫停運(yùn)營。來自網(wǎng)貸之家的數(shù)據(jù)顯示，僅7月份，截止到7月18日，共有183家平臺出現(xiàn)問題，其中73家提現(xiàn)困難，79家平臺失聯(lián)，兩家暫停發(fā)標(biāo)，1家為爭議平臺，5家終止運(yùn)營，9家警方介入，2家跑路平臺，7家良性退出，5家存在平臺詐騙。近一周內(nèi)，已有超過100家平臺接連出現(xiàn)問題。

　　P2P平臺接連出問題，像小米這樣的推廣平臺是否難辭其咎呢？P2P平臺緣何在此時(shí)接連“爆雷”？

　　“米粉劫”

　　“花6500元買了一把電動牙刷，這大概是我這輩子買過的性價(jià)比最低的產(chǎn)品了，沒有之一。”上述知乎米粉對《商學(xué)院》記者無奈地說道。

　　作為米粉，其很多產(chǎn)品都使用品牌小米品牌。選擇投資掌悅理財(cái)P2P產(chǎn)品，一方面是基于對小米的信任，另一方面是看到了高達(dá)10%的投資回報(bào)率，投資返現(xiàn)的同時(shí)還能夠贈送小米產(chǎn)品。

　　約定兌付時(shí)間沒收到本金及利息，并得知該P(yáng)2P平臺“爆雷”，該知乎米粉加入了一個(gè)維權(quán)群，像他這樣的受害者并不在少數(shù)，金額從幾百元到上萬元甚至高達(dá)幾十萬元的都有。

　　記者梳理發(fā)現(xiàn)，掌悅理財(cái)并非第一個(gè)在小米推介名單中“爆雷”的，不少用戶反映，小米所推介的P2P產(chǎn)品數(shù)量高達(dá)二十幾個(gè)。

　　網(wǎng)友“熟悉的陌生人20608”在微博上表示，投資了小米推薦的很多平臺，從6月25日起，從秋田財(cái)富爆雷之后，捷麥理財(cái)、靚錢寶、仁愛金福、金柚金福、米袋子、聚福蛙等平臺全部爆雷，目前有10萬元無法提現(xiàn)。

　　多名用戶因?yàn)榭吹皆谕平榈捻撁嬷杏小懊追蹖Ｏ怼薄懊追蹖Ｏ砀＠薄靶∶谆顒印钡茸謽樱趯π∶椎男湃危徺I了理財(cái)產(chǎn)品。

　　不同于普通的廣告活動，在這些平臺的界面，有活動“不與平臺其他活動共享；僅限通過‘我的小米’下載注冊的用戶”這樣的字眼，這也就意味著，小米所推介的P2P，主要是針對米粉。米粉通過小米接觸這些APP，并且通過嵌入小米內(nèi)的任務(wù)來進(jìn)行投資。

　　小米與這些P2P平臺是什么樣的關(guān)系？單純的廣告關(guān)系還是參與其中？小米對這些P2P平臺資質(zhì)是否盡到審核義務(wù)等等，《商學(xué)院》記者就相關(guān)問題向小米相關(guān)負(fù)責(zé)人發(fā)去采訪提綱，截至記者發(fā)稿未收到回復(fù)。

　　與此同時(shí)，小米下架了理財(cái)產(chǎn)品，該事件之后，

　　曾經(jīng)的米粉們，對小米的信任大打折扣。多數(shù)米粉希望小米能夠提供一個(gè)解決方案、法律援助或者其他方案，但是目前來看，小米并沒有給這些米粉一個(gè)幫助。

　　問責(zé)小米

　　小米平臺旗下多家P2P平臺“爆雷”一事，截至記者發(fā)稿，小米未對該事件進(jìn)行過公開回應(yīng)，這令“米粉”們很受傷。

　　事實(shí)上，作為P2P的推廣平臺，出現(xiàn)“爆雷”問題，米粉們認(rèn)為小米難辭其咎。京師律師事務(wù)所許浩告訴《商學(xué)院》，根據(jù)《廣告法》規(guī)定，“發(fā)布虛假廣告，欺騙和誤導(dǎo)消費(fèi)者，使購買商品或者接受服務(wù)的消費(fèi)者合法權(quán)益受到損害的，需要依法承擔(dān)民事責(zé)任；廣告經(jīng)營者、廣告發(fā)布者明明就知道或者應(yīng)該知道廣告虛假仍設(shè)計(jì)、制作、發(fā)布的，需要為此依法承擔(dān)連帶責(zé)任。廣告經(jīng)營者、廣告發(fā)布者不能提供廣告主的真實(shí)名稱、地址的，還應(yīng)該承擔(dān)全部民事責(zé)任。社會團(tuán)體或者其他組織，在虛假廣告中向消費(fèi)者推薦商品或者服務(wù)，使消費(fèi)者的合法權(quán)益受到損害的，也會被要求依法承擔(dān)連帶責(zé)任。”

　　同時(shí)《侵權(quán)責(zé)任法》第三十六條網(wǎng)絡(luò)用戶利用網(wǎng)絡(luò)服務(wù)實(shí)施侵權(quán)行為的，被侵權(quán)人有權(quán)通知網(wǎng)絡(luò)服務(wù)提供者采取刪除、屏蔽、斷開鏈接等必要措施。網(wǎng)絡(luò)服務(wù)提供者接到通知后未及時(shí)采取必要措施的，對損害的擴(kuò)大部分與該網(wǎng)絡(luò)用戶承擔(dān)連帶責(zé)任。網(wǎng)絡(luò)服務(wù)提供者知道網(wǎng)絡(luò)用戶利用其網(wǎng)絡(luò)服務(wù)侵害他人民事權(quán)益，未采取必要措施的，與該網(wǎng)絡(luò)用戶承擔(dān)連帶責(zé)任。

　　“這需要看小米在該事件中是否盡到了審核義務(wù)”許浩表示。

　　一向以為粉絲謀福利的小米為什么會陷入讓米粉踩雷的尷尬中呢？

　　在小米上市時(shí)，將自己定位于互聯(lián)網(wǎng)公司。這部分P2P廣告收入應(yīng)該會被計(jì)入互聯(lián)網(wǎng)增值廣告。在招股書中，近三年的互聯(lián)網(wǎng)服務(wù)收入占比為4.9%、9.6%和8.6%。小米需要不斷地向資本講清楚自己定位互聯(lián)網(wǎng)公司的依據(jù)，因而互聯(lián)網(wǎng)收入需要不斷地增加。證監(jiān)會曾經(jīng)在小米的反饋意見中問詢小米的互聯(lián)網(wǎng)廣告是否合規(guī)等問題，但是小米并未給與正面回應(yīng)。

　　加劇退潮

　　小米平臺上P2P“爆雷”只是當(dāng)下P2P跑路潮的一個(gè)縮影。

　　自2018年6月以來，先是上海的四大金融平臺善林財(cái)富、唐小僧、聯(lián)璧金融、意隆財(cái)富四大平臺接連“爆雷”，接著永利寶發(fā)推送稱，平臺董事長于剛、董事兼CEO張玉豐已經(jīng)失聯(lián)，請投資人迅速報(bào)警維權(quán)。2個(gè)小時(shí)之后，永利寶所孵化的另一家平臺火理財(cái)發(fā)布清盤公告，進(jìn)行良性清盤兌付，承諾公司控制人不失聯(lián)，不離境。但是這一公告不久后被刪除。

　　持續(xù)發(fā)酵的P2P跑路潮，逾期、失聯(lián)、清盤成為共同特點(diǎn)。城門失火，殃及池魚。集中爆發(fā)的跑路事件，讓一些運(yùn)營良好的P2P企業(yè)遭遇“擠兌風(fēng)波”。而這些“爆雷”的P2P們一個(gè)共同的特點(diǎn)就是超高的投資回報(bào)率。根據(jù)米粉們提供的信息，這些在小米平臺上推廣的P2P，投資回報(bào)率基本在10%左右。

　　今年6月，在第十屆陸家嘴論壇上，銀保監(jiān)會主席郭樹清在談及非法集資時(shí)表示，“收益率超過6％就要打問號，超過8％就很危險(xiǎn)，10％以上就要準(zhǔn)備損失全部本金。”“還是因?yàn)樨澙贰保W(wǎng)上有不少指責(zé)這些踩雷的投資人。

　　恐慌情緒下，P2P的個(gè)人投資者紛紛抽離自己的資金，這更加劇了P2P行業(yè)的萎縮。國家不斷地要求去杠桿，金融監(jiān)管的日趨嚴(yán)苛，都讓P2P行業(yè)洗牌加劇。

　　據(jù)了解，2014年初，通過關(guān)鍵詞進(jìn)行搜索，一個(gè)點(diǎn)擊的成本大約3~6元，到2016年增加到50元，這一數(shù)據(jù)到2018年則增加到上千元。獲客成本激增，背后是行業(yè)的飽和。國家互聯(lián)網(wǎng)金融風(fēng)險(xiǎn)分析技術(shù)平臺報(bào)告顯示，截至6月30日，我國在運(yùn)營P2P網(wǎng)貸平臺共2835家，龐大的數(shù)字意味著對流量的爭奪。

　　據(jù)了解，目前通過搜索，網(wǎng)絡(luò)視頻的渠道的獲取客戶成本已經(jīng)增加到2000元。

　　成本的增加，導(dǎo)致平臺資金吃緊，同時(shí)投資機(jī)構(gòu)只青睞頭部企業(yè)，不斷加劇著P2P的退潮。

　　另一方面，在P2P的借款端，隨著國家清理現(xiàn)金貸、高息貸款，惡意逾期行為不斷出現(xiàn)。“憑本事借的錢，為什么要還”成為老賴們的口號，同時(shí)他們也在期待平臺爆雷。

　　廣州互聯(lián)網(wǎng)金融協(xié)會會長方頌分析原因時(shí)稱：這一波退出潮，一是源于部分平臺實(shí)力較弱，難以承受嚴(yán)格監(jiān)管，合規(guī)成本高而選擇主動推出；二是受宏觀經(jīng)濟(jì)下行及股市影響，平臺風(fēng)控未做到位，逾期過多，導(dǎo)致平臺難以為繼；三是“活期”等違規(guī)期限錯(cuò)配產(chǎn)品，無法抵御投資者信心缺失下的“擠兌”造成資金斷裂。

　　從嚴(yán)監(jiān)管

　　早在兩年前，原銀監(jiān)會等四部門就發(fā)布了《網(wǎng)絡(luò)借貸信息中介機(jī)構(gòu)業(yè)務(wù)活動管理暫行辦法》（以下簡稱辦法），規(guī)定截止2018年6月30日，網(wǎng)貸平臺必須完成備案。雖然備案并未如期而至，但關(guān)于網(wǎng)貸備案的要求，并未隨著備案延期而要求降低。

　　《辦法》要求，網(wǎng)絡(luò)借貸金額應(yīng)當(dāng)以小額為主。同一自然人在同一網(wǎng)絡(luò)借貸信息中介機(jī)構(gòu)平臺的借款余額上限不超過人民幣20萬元；同一法人或其他組織在同一網(wǎng)絡(luò)借貸信息中介機(jī)構(gòu)平臺的借款余額上限不超過人民幣100萬元。

　　《辦法》所規(guī)定的備案要求，P2P不能有大額標(biāo)的，禁止設(shè)立資金池，與銀行進(jìn)行資金托管，并且需要IPC許可證。

　　今年7月初，互聯(lián)網(wǎng)金融風(fēng)險(xiǎn)專項(xiàng)整治工作領(lǐng)導(dǎo)小組組長、人民銀行副行長潘功勝指出，再用一到兩年時(shí)間完成互聯(lián)網(wǎng)金融風(fēng)險(xiǎn)專項(xiàng)整治。

　　這與P2P平臺的多頭借貸、資金流向、借新還舊不無關(guān)系。在P2P平臺的借款端，資金流向也并不是受平臺控制。

　　“雖然會去調(diào)查用戶借款用途，但是如果用戶騙貸，平臺無法保障。”業(yè)內(nèi)人士說道。因而在業(yè)內(nèi)，更多的人期待P2P能夠正本清源。中金在研報(bào)中表示，P2P退潮或仍將持續(xù)2年~3年。

　　“2013年起P2P平臺橫空出世并野蠻生長，如今隨著監(jiān)管加劇、備案延期，P2P行業(yè)進(jìn)入洗牌階段，行業(yè)集中度可能提高，垂直細(xì)分將成為P2P行業(yè)的新出口。”經(jīng)緯中國董事總經(jīng)理錢坤如是說。

責(zé)任編輯：劉萬里 SF014