原標(biāo)題：起底微淼商學(xué)院：12元“小白”理財課套路深 來源：北京商報

　　在當(dāng)前的在線理財潮下，12元學(xué)理財?shù)幕A(chǔ)課程成了無數(shù)“小白”投資者的擁躉。眾多教育機構(gòu)也相繼開設(shè)課程，作為領(lǐng)軍者之一的微淼商學(xué)院也不例外。不過，在12元“小白”課程被推至臺前的同時，背后一張關(guān)聯(lián)價格高昂的進階課程的“大網(wǎng)”也正在張開。此外，創(chuàng)始人、導(dǎo)師身份前后矛盾，券商開戶、請“托兒”套路滿滿，再加上不斷的投訴也越發(fā)令人生疑。

　　創(chuàng)始人、導(dǎo)師資歷存疑

　　“零基礎(chǔ)可學(xué)的理財課，只需12元，輕松學(xué)理財，告別月光族”“增加非工資收入，資深規(guī)劃師線上授課，監(jiān)督+訓(xùn)練+1對1互動交流”“從根源上解決財務(wù)問題”，網(wǎng)頁搜索關(guān)鍵詞“微淼商學(xué)院”后，上述內(nèi)容相繼彈出。

　　該描述主要是針對微淼商學(xué)院旗下“12天小白理財訓(xùn)練營”課程（以下簡稱“小白課”）的介紹。以12元換來理財知識和理財技能的提升，看似非常劃算，然而，真是如此嗎？

　　首先，在師資方面，微淼商學(xué)院公開表示，教師團隊具備多年的理財實戰(zhàn)經(jīng)驗，更有廣告頁面指出“10年理財經(jīng)驗名師線上授課”。身為微淼商學(xué)院創(chuàng)始人，也是旗下包括小白課在內(nèi)的眾多課程設(shè)計師的封賀，在其介紹頁面的首個頭銜為國家理財規(guī)劃師。但該職業(yè)已在2018年被取消考試。同時，對于封賀的另一個頭銜，即復(fù)旦大學(xué)經(jīng)濟學(xué)學(xué)士，也曾有報道質(zhì)疑其為“夜大”學(xué)歷，但無法考證。

　　其余4位創(chuàng)始人的任職經(jīng)歷也多被模糊化。另外，北京商報記者查詢微淼商學(xué)院對外公開的招聘信息發(fā)現(xiàn)，在某招聘網(wǎng)站官網(wǎng)，名為“金融班主任”的職位招聘較多，且部分地區(qū)該職位單月工資甚至可以達到30K-50K，工作內(nèi)容主要是負責(zé)小白課對學(xué)員的全程指導(dǎo)等，但在職位描述和任職要求方面，卻僅提及“統(tǒng)招本科以上學(xué)歷，做過金融類工作”，并未對理財經(jīng)驗?zāi)晗尢岢鲆螅踔撩鞔_表示，“專業(yè)知識由公司提供系統(tǒng)性培訓(xùn)”。

　　一邊是宣傳上的“資深導(dǎo)師”，一邊則是招聘上的“經(jīng)驗不限”，帶著對創(chuàng)始人和旗下培訓(xùn)老師資歷真實性的質(zhì)疑，北京商報記者嘗試撥打微淼商學(xué)院的客服電話，但當(dāng)記者表明身份后，對方迅速表示，“我們這邊只是客服，確實不太了解其他的問題，您找一下其他的渠道吧”，并掛斷了電話。

　　據(jù)某公募從業(yè)人士峰哥（化名）透露，微淼商學(xué)院當(dāng)前的創(chuàng)始人團隊最早是做微商起家的，有金融行業(yè)資深背景的人“鳳毛麟角”，小白課屬于微淼商學(xué)院商業(yè)模式的一個重要抓手。內(nèi)容很簡單，方便學(xué)習(xí)，價格便宜，容易被用戶接受。“雖然小白課的價格很低，但一定要收費的原因在于，只有付了費，學(xué)員在入營后才更傾向于認真學(xué)習(xí)，也更有可能被吸引購買后續(xù)的價格高昂的進階課程，一般稱作實踐課，打包客單價是7000元左右。”

　　“干貨”有限“套路”滿滿

　　那么實踐課的具體情況如何？正在上微淼商學(xué)院實踐課的李明（化名）坦言，從2020年11月開始學(xué)習(xí)，目前已有4個月，實踐課根據(jù)天數(shù)選擇，一周一次，每次時長大概2個小時，上課節(jié)奏比較固定，有老師還會單獨加餐，利用周末給學(xué)員補課。主要內(nèi)容包括《財務(wù)自由工具操作技能》《財務(wù)自由財報分析技能》《財務(wù)自由企業(yè)分析技能》三大板塊，前兩個板塊各學(xué)10周，最后一個板塊學(xué)習(xí)4周。

　　北京商報記者從微淼商學(xué)院的APP中找到了對應(yīng)的課程，相應(yīng)的單個課程價格分別為4198元、3998元和3698元，也就是說，原價總計11894元。李明表示，通過小白課程學(xué)習(xí)后進入微淼實踐課的優(yōu)惠價位是6998元。

　　不過，談及具體的學(xué)習(xí)內(nèi)容，李明直言比較吃力。據(jù)他介紹，因為缺乏理財技能，也并非金融相關(guān)專業(yè)畢業(yè)，雖然部分內(nèi)容能轉(zhuǎn)化為自己的知識理解，但是在企業(yè)分析內(nèi)容方面，基本自己琢磨不清楚，反復(fù)看也不太會。

　　“雖然已經(jīng)學(xué)習(xí)了微淼的實踐課，但是目前還沒有做詳細的投資理財，而且微淼的課比較難懂，金融類的學(xué)生都不一定能讀懂，更別說其他學(xué)員了，還有的學(xué)員去嘗試投資，也有出現(xiàn)虧損的情況，不知道我是不是真的交了智商稅。”李明感嘆道。

　　另外，北京商報記者通過調(diào)查和采訪相關(guān)學(xué)員發(fā)現(xiàn)，理財課程中也存在請“托兒”的現(xiàn)象。據(jù)天眼查中北京微淼關(guān)聯(lián)的熱聊群中內(nèi)容顯示，一位用戶發(fā)布的兩個不同小白課班級的聊天截圖中，出現(xiàn)了名稱和頭像完全一樣的學(xué)員，并均在“老師”發(fā)布實踐課推薦內(nèi)容后發(fā)送付款截圖或申請報名。

　　對于這種在線理財教育機構(gòu)的盈利模式，峰哥表示，價格較高的實踐課程一般僅能占到總收入的1/3或1/2。同時，在向?qū)W員提及股票投資的過程中，也會鼓勵學(xué)員在某些券商開戶，以此獲取券商傭金。不過，在對部分小白課和實踐課學(xué)員的采訪過程中，北京商報記者發(fā)現(xiàn)，小白課階段微淼商學(xué)院不會主動要求學(xué)員開戶，但實踐課則會有開戶要求。

　　“老師說微淼商學(xué)院和某證券公司有合作，我們學(xué)員開戶的傭金費比正常的要低很多，而且在做作業(yè)的時候，會有要在證券賬戶添加自選個股的操作流程，如果不開戶作業(yè)無法完成。”李明在接受采訪時如是提及。

　　監(jiān)管點名投訴不斷

　　公開資料顯示，微淼商學(xué)院品牌背后為北京微淼財商科技有限公司（以下簡稱“北京微淼”），該公司成立時間為2019年4月24日，注冊資本1000萬元，法定代表人為王樓樓。從股權(quán)結(jié)構(gòu)看，封賀以75%的持股比例為第一大股東，王樓樓則以25%居第二位。

　　值得一提的是，雖然北京微淼成立于2019年4月，但微淼商學(xué)院的官網(wǎng)卻介紹自己成立于2017年4月，根據(jù)品牌信息和對應(yīng)的成立時間，北京商報記者找到了另一家名為霍爾果斯財商信息科技有限公司的機構(gòu)，該機構(gòu)的法定代表人同樣為王樓樓，注冊資本為400萬元，股東則是一家香港企業(yè)，名稱是財商國際教育集團有限公司，除成立時間在2017年2月外，暫未有更多信息披露。

　　雖然成立時間較短，但北京微淼曾多次被所在地的市場監(jiān)督管理局點名。

　　天眼查數(shù)據(jù)顯示，北京市昌平區(qū)市場監(jiān)督管理局在3月發(fā)出消費警示，今年2月期間教育培訓(xùn)和預(yù)付式消費領(lǐng)域被投訴2次以上的主體名單予以公示，其中，在教育培訓(xùn)類名單中，北京微淼以12次的被訴次數(shù)排在首位。

　　黑貓投訴平臺數(shù)據(jù)則顯示，截至3月15日16時，關(guān)聯(lián)微淼商學(xué)院的投訴量已達到709條，較一周前的3月8日增長了114條。根據(jù)目前投訴階段的數(shù)據(jù)顯示，已回復(fù)707條，已完成389條。從投訴的具體內(nèi)容看，不予退款、虛假宣傳、誘導(dǎo)消費等問題是“重災(zāi)區(qū)”。

　　對于上述情況，前海開源基金首席經(jīng)濟學(xué)家楊德龍表示，在線理財教育機構(gòu)還是要注重規(guī)范，因為理財教育本身事關(guān)投資，專業(yè)性較強，所以一定要進行規(guī)范，防止出現(xiàn)誤導(dǎo)投資者，甚至損害投資者利益的行為出現(xiàn)。

　　峰哥也認為，對于一些不合規(guī)合法的商業(yè)行為，需要通過監(jiān)管進行規(guī)范，比如對合規(guī)的投教機構(gòu)發(fā)放牌照，對課程內(nèi)容進行審核、備案等。同時，對于機構(gòu)自身而言，首先要合法合規(guī)，不能單純以銷售課程為目的，其實從金融投資服務(wù)角度看，投資者教育只是第一步。下一步，應(yīng)該做到的是全生命周期的跟蹤，即投資顧問的服務(wù)要跟上。此后才是交易，包括售前、售中、售后，投前、投后等。

　　峰哥直言：“如果僅僅是賣課，路就走窄了。理財訓(xùn)練營這種模式是一把雙刃劍。在投機的人手中，是割韭菜的鐮刀，而如果有正規(guī)的教育機構(gòu)，甚至是金融機構(gòu)運營好了，它就會變成能夠引導(dǎo)投資者樹立正確投資觀念的工具。”

海量資訊、精準(zhǔn)解讀，盡在新浪財經(jīng)APP

責(zé)任編輯：張文