臺積電大幅上調資本開支至300億美元！“軍備競賽”開啟？中國已成全球最大半導體設備市場，這些細分龍頭競爭優勢明顯（名單）
大基金二期參與12寸功率線：半導體景氣持續！這些領域概念股迎來利好（附受益股）
來源：市值風云
這次違規減持，上海瀛翊、藥明康德，甚至監管機構最終會給投資者一個怎樣的答復？
?。▉碓矗阂惶柟?高山）
“核查是否有股東存在其他違規或違反承諾行為，并根據核查結果履行信息披露義務?！?月15日，上海證券交易所上市公司監管一部對有著“醫藥茅臺”美譽的$藥明康德(603259.SH)$下發的《關于對上海瀛翊投資中心違反承諾減持藥明康德股份的監管工作函》，要求上海瀛翊和藥明康德“應當本著對投資者高度負責的態度，認真落實本工作函要求，并及時履行信息披露義務?！?/p>
這一切的緣由來自上海瀛翊的一次違規減持，根據藥明康德6月11日晚的公告顯示，2021年5月14日至6月8日，上海瀛翊通過集中競價交易系統減持藥明康德合計約1724.97萬股，約占公司總股本的0.7%，減持價格區間為143.49元/股至176.88元/股，減持總金額為28.94億元。
但是，對于減持事宜，上海瀛翊方面卻未提前通知藥明康德，也沒有提前15個交易日通過藥明康德披露減持計劃履行公告等相關程序。
“違規減持，應該沒收非法所得，并處一定數額的罰款才合理。沒有非法所得的，仍應處以罰款。”6月15日晚上八點，一個名叫“算個股民”的投資者在藥明康德的股吧里留下了這句話，而這句話幾乎代表了大多數藥明康德股民的心聲。
道歉管用還要法律干嘛？
6月15日晚，藥明康德的公告顯示，上交所在《監管工作函》中明確要求上海瀛翊“應當高度重視此次違反承諾減持股份事項，立即全面自查本次違反承諾事項的決策過程、責任主體和發生原因，核查股份減持內控制度的完備性及執行有效性，及時采取切實有效的整改措施，避免此類違反承諾事項的再次發生。上海瀛翊應在3個交易日內提交自查報告，并根據自查情況履行信息披露義務?！?/p>
讓投資者反感的是，上海瀛翊不僅違規減持，而且僅以一句道歉就想打發了事。
按照相關規定，通過集中競價交易的，應該提前15個交易日披露減持計劃，但是上海瀛翊并沒有執行。
6月11日晚，藥明康德的公告顯示，上海瀛翊就上述違反承諾給出的主要原因為：“上海瀛翊減持前持股占公司總股本的0.8381%，未達總股本的1%，相關工作人員未能意識到作為委托投票方，上海瀛翊在公司A股上市時已經作出有關減持公司股份的承諾，應適用中國證監會《上市公司股東、董監高減持股份的若干規定》以及《上海證券交易所上市公司股東及董監高減持股份實施細則》等相關規定，導致了本次違反承諾減持行為?！?/p>
也就是說，上海瀛翊認為自己的減持行為是相關工作人員“不懂規則”而導致的。
上海瀛翊在公告中稱，“已意識到上述減持行為違反了其對上市后減持公司股份事項所做之承諾，也進行了深刻的自查反省，并就本次違反承諾的減持行為給公司及公司全體股東造成的影響，致以誠懇的歉意。”
網絡上有句名言，“如果道歉有用，還要法律干嘛？”
在股吧中，投資者怨聲載道，大部分對上海瀛翊的簡單致歉行為并不買賬，有不少投資者認為“應該罰沒違規減持的收入”。
資料顯示，上海瀛翊是與藥明康德實際控制人 Ge Li（李革）、Ning Zhao（趙寧）、張朝暉和劉曉鐘等人控制或通過簽署一致行動協議或投票委托書的一致行動人之一。
對于藥明康德，上交所擁有明確要求“公司應與股東充分溝通，督促相關股東建立嚴格的持股管理制度，遵守證券市場相關法律法規關于股份轉讓的限制性規定，嚴格履行各項股份減持承諾，做好權益變動相關溝通和披露。同時，核查是否有股東存在其他違規或違反承諾行為，并根據核查結果履行信息披露義務。”
究竟誰是內幕知情人
理論上說，上海瀛翊是一只股權基金，它應該有GP和LP。
天眼查數據顯示，上海瀛翊成立于2015年9月22日，注冊資本5億元，股東共計8位。其第一大股東是泰康保險集團股份有限公司（下稱泰康保險），持股比例為55.6384%；其余股東分別是持股15.4580%的江蘇華泰瑞聯并購基金（有限合伙）（下稱江蘇華泰瑞聯并購）、持股7.11%的嘉興丹青投資合伙企業（有限合伙）、持股7.11%的江蘇雅文商貿有限公司、持股7.09%的中衛成長（上海）創業投資合伙企業（有限合伙）（下稱中衛成長創投）、持股3.6968%的任皓、持股3.6968%的萬小舫和持股0.02%的江蘇瑞聯投資基金管理有限公司（下稱江蘇瑞聯投資）。
其中，上海瀛翊執行事務合伙人是江蘇瑞聯投資。
由此可見，江蘇瑞聯投資就是所謂的GP，而LP則包括泰康保險、江蘇華泰瑞聯并購基金、嘉興丹青投資、江蘇雅文商貿、中衛成長創投、任皓和萬小舫。
天眼查數據顯示，江蘇瑞聯投資成立于2015年7月22日，法定代表人是陳志杰，由華杉瑞聯基金管理有限公司（下稱華杉瑞聯基金）100%控股。華杉瑞聯基金成立于2013年11月20日，其法定代表人也是陳志杰，該公司股東有三個，分別是持股70.5219%的西藏竑煜企業管理有限公司、持股20.8080%的達孜合業企業管理有限公司和持股8.67%的天罡風華（北京）影視文化有限公司。
通過股權穿透可以看出，陳志杰是華杉瑞聯基金的疑似實際控制人。
第一財經的報道顯示，陳志杰是多家間接持股上海瀛翊的公司的實際控制人。其曾在北京東方高圣、漢唐證券投行部、華泰聯合證券工作過，2013年12月至今，任職華泰瑞聯基金管理公司董事長，負責華泰瑞聯并購基金。華杉瑞聯基金正是2020年4月由華泰瑞聯基金管理公司更名而來。
6月15日晚，上交所在《監管工作函》中要求，“上海瀛翊及其執行事務合伙人江蘇瑞聯投資基金管理有限公司，應當2積極溝通上海瀛翊的相關出資人，盡快制定必要和充分的補償措施，切實保護投資者合法權益”，同時要求“上海瀛翊及藥明康德提交此次股份減持的內幕信息知情人名單。”
由此可見，監管機構目前還沒有處罰措施，僅是讓上海瀛翊進行自查。
“股份減持事項，直接關系到投資者切身利益，與之有關的規則和承諾，必須嚴格遵守。”上交所在《監管工作函》的最后再次強調，上海瀛翊及藥明康德應當本著對投資者高度負責的態度，認真落實本工作函要求，并及時履行信息披露義務。
但是，這次違規減持，上海瀛翊、藥明康德，甚至監管機構最終會給投資者一個怎么的答復，目前還能難說。
受此影響，6月15日，藥明康德以單日下跌1.41%報收143.96元，市值依舊高達4234億元。
責任編輯：陳悠然 SF104
APP專享直播
熱門推薦
收起
24小時滾動播報最新的財經資訊和視頻，更多粉絲福利掃描二維碼關注（sinafinance）
