文/莫秀根 中國人民大學(xué)中國普惠金融研究院常務(wù)主任

　　新冠肺炎疫情肆虐，悲觀者不在少數(shù)。而南寧市一位快銷店業(yè)主卻對我們說：疫情只是按了一次暫停鍵！一切會重新開始。這樣一種樂觀的態(tài)度，是在他的快銷店處于停業(yè)狀態(tài)時說出來的。目前他還積壓了不少的年前囤貨，同時還要支付門店租金，給幾位員工支付工資。他的信心和現(xiàn)狀的反差，激起我們對疫情的沖擊產(chǎn)生極大的好奇。同樣困在疫情中的其他群體，尤其是工薪階層和微型經(jīng)濟(jì)體（本文將小微企業(yè)、個體戶、家庭農(nóng)場等規(guī)模很小的經(jīng)濟(jì)體統(tǒng)稱為微型經(jīng)濟(jì)體），是不是也這么樂觀？是什么支撐這種樂觀和信心？

　　帶著這些疑問，我們通過網(wǎng)絡(luò)平臺對1259位工薪族和微型企業(yè)主進(jìn)行了問卷調(diào)查，線上訪談了11位業(yè)主，首次使用“金融健康”的概念來分析疫情這個“暫停鍵”對家庭和企業(yè)的影響。和人體一樣，如果一個家庭或者微型經(jīng)濟(jì)體處于“金融健康”狀態(tài)，即使受到一定的沖擊，也可以很快恢復(fù)到原來的狀態(tài)。這也許就是人們能夠在疫情肆虐中保持樂觀的原因。

　　在疫情中保持信心

　　調(diào)查中，我們請受訪者用0~10來表示不同程度的信心（0分表示完全沒有信心，5分表示一般，10分表示十分有信心），分別對未來家庭和生產(chǎn)經(jīng)營財務(wù)信心進(jìn)行打分，有521人（396位工薪族和125為微型經(jīng)濟(jì)業(yè)主）對家庭財務(wù)信心做了打分，有863位微型經(jīng)濟(jì)體業(yè)主對生產(chǎn)經(jīng)營財務(wù)信心打了分。打分結(jié)果如圖1所示，兩個群體的答案非常接近。無論是對未來家庭財務(wù)，還是對未來生產(chǎn)經(jīng)營財務(wù)，表示“一般”有信心及以上的，都占答卷人數(shù)的七成以上。只有約3%表示沒有信心。對家庭財務(wù)和經(jīng)營財務(wù)有“十分信心”的比例分別達(dá)到16.5%和19.4%。雖然沒有數(shù)據(jù)進(jìn)行“疫前”“疫后”對比讓我們了解信心的前后變化，但是這樣高的信心，尤其是工薪階層和微型經(jīng)濟(jì)體的信心，沒有理由讓人感到悲觀。

圖1 疫情中工薪階層和微型經(jīng)濟(jì)體對未來財務(wù)的信心

　　疫情的臨時沖擊不可小視

　　然而，樂觀不等于沒有受到?jīng)_擊。實際上，有超過七成的家庭和微型經(jīng)濟(jì)體匯報說（圖2），今年1-2月份比去年同期的收入減少了，其中，分別有15.9%家庭和16.8%微型經(jīng)濟(jì)體的收入減少程度達(dá)90%以上。確實也有一小部分家庭（1.7%）和微型經(jīng)濟(jì)體（5.4%）因禍得福，收入有所增加。

　　就行業(yè)來看，沒有一個行業(yè)不受影響，文化體育娛樂業(yè)、信息技術(shù)服務(wù)和業(yè)制造業(yè)稍微輕一些，遭受收入減少的家庭和經(jīng)濟(jì)體占55-60%；農(nóng)林牧漁業(yè)、建筑業(yè)、住宿餐飲旅游和美容生活服務(wù)業(yè)受到影響面較廣，接近80%收入減少。

圖2 一二月份收入下降幅度及分布

　　疫情可能造成結(jié)構(gòu)性影響

　　疫情并不是均勻地對每一個家庭和經(jīng)濟(jì)體產(chǎn)生影響。有二成家庭和微型經(jīng)濟(jì)體的收入并沒有發(fā)生變化，而且有一小部分人和微型經(jīng)濟(jì)體的收入還增加了。另外，超過八成的純線下經(jīng)營主體遭受收入下降，只有近六成的純線上經(jīng)營主體受到?jīng)_擊。更加引起我們注意的是，有三成純線上經(jīng)營主體沒有受到疫情的沖擊，甚至有一成的純線上經(jīng)營主體的收入在疫情中出現(xiàn)逆增長。處于利益和抗擊風(fēng)險考慮，人們可能會根據(jù)這種結(jié)果來調(diào)整未來的經(jīng)營策略，由此導(dǎo)致整個經(jīng)濟(jì)結(jié)構(gòu)發(fā)生變化。

　　成都郝先生就是一個根據(jù)疫情影響來調(diào)整經(jīng)營策略的例子。他從事線上教育平臺服務(wù)。他堅定地認(rèn)為，疫情將促使教育從線下搬到線上，因此正在策劃業(yè)務(wù)的擴(kuò)大。問卷調(diào)查也認(rèn)證了不少業(yè)主正在考慮經(jīng)營戰(zhàn)略調(diào)整。我們調(diào)查的業(yè)主中，有19%已經(jīng)考慮在未來三個月向線上轉(zhuǎn)型，有30%考慮縮小規(guī)模，有7%考慮擴(kuò)大規(guī)模。我們相信，這種戰(zhàn)略調(diào)整有可能給經(jīng)濟(jì)模式帶來結(jié)構(gòu)性對變化。這種變化很可能使經(jīng)濟(jì)體小型化和線上化。

表1 疫情后經(jīng)營戰(zhàn)略轉(zhuǎn)型計劃

　　金融健康是抵御突發(fā)事件的磐石

　　為什么工薪階層和微型經(jīng)濟(jì)能夠在嚴(yán)重的疫情打擊下還能對未來財務(wù)充滿信心呢？用金融健康這個概念，也許能夠更好地解釋健康、沖擊和心態(tài)的關(guān)系。我們對396名工薪人員的金融健康進(jìn)行指數(shù)計算，然后分析健康指數(shù)與未來財務(wù)信心的關(guān)系，發(fā)現(xiàn)兩者具有高度的正相關(guān)關(guān)系，相關(guān)系數(shù)高達(dá)0.604，統(tǒng)計測驗達(dá)到1%的顯著水平。也就是說，金融健康分值越高的家庭，越有信心應(yīng)對疫情的打擊。

　　用同樣的方法，我們對微型經(jīng)濟(jì)體的金融健康也進(jìn)行了測試。同樣發(fā)現(xiàn)，金融健康對微型經(jīng)濟(jì)體的抵御風(fēng)險也具有顯著的效果，微型經(jīng)濟(jì)體的生產(chǎn)經(jīng)營財務(wù)信心與其金融健康指數(shù)呈正比關(guān)系，關(guān)系系數(shù)位0.617。由此可見，培育家庭和微型經(jīng)濟(jì)體的金融健康，對抵御新冠肺炎疫情這樣的災(zāi)害，具有非常顯著的效果。可謂是“金融健康，疫情不慌”。

　　如何改善金融健康

　　要改善金融健康，有必要了解什么是金融健康。金融健康是對普惠金融提出一種更高的要求。它要求金融服務(wù)不能導(dǎo)致諸如過度負(fù)債等不良的后果，也使消費者處于不健康的金融狀態(tài)，更不能影響消費者實現(xiàn)改善生活品質(zhì)的目標(biāo)。金融健康包含良好的儲蓄消費習(xí)慣；較高的信用意識與金融能力；較高的緩沖經(jīng)濟(jì)波動的能力。金融健康是擺脫貧困、提升生活質(zhì)量的重要基礎(chǔ)。金融健康主要體現(xiàn)在：收支是否平衡；債務(wù)是否得到良好的管理；是否具有財務(wù)儲備；是否具有財務(wù)計劃；是否具有應(yīng)對經(jīng)濟(jì)沖擊的計劃；是否能夠有效利用各種金融工具等六個方面。金融健康的內(nèi)容，提示我們應(yīng)該從那些方面著手去改善金融健康水平。

　　首先，要大力發(fā)展普惠金融，提高金融服務(wù)的可得性、使用率和服務(wù)質(zhì)量。讓低收入家庭和微型經(jīng)濟(jì)體在遇到風(fēng)險時，能夠以金融服務(wù)作為抵御風(fēng)險的便利工具。建成一個有利于微弱群體的金融生態(tài)體系，是發(fā)展普惠金融重要措施。

　　其次，金融機(jī)構(gòu)要負(fù)起金融服務(wù)的社會責(zé)任，杜絕不良的金融產(chǎn)品，防止過度貸款，尤其要在數(shù)字普惠金融服務(wù)的環(huán)境中加強客戶保護(hù)。

　　第三、要進(jìn)一步提高金融能力。家庭和微型經(jīng)濟(jì)體的金融健康與其金融能力有密切關(guān)系。金融健康的核心內(nèi)容，包括債務(wù)管理、財務(wù)儲備、財務(wù)計劃和金融服務(wù)的有效使用等，都要求金融消費者具有良好的金融素養(yǎng)、行為、態(tài)度和技能。政府、金融機(jī)構(gòu)、乃至全社會都應(yīng)該共同努力，推動消費者金融能力的建設(shè)。

　　最后，提高弱勢群體和微型經(jīng)濟(jì)的收入水平，只有這樣才能夠在提高生活水平的同時，維持財務(wù)平衡，增強抵御任何風(fēng)險的能力。發(fā)展農(nóng)村數(shù)字普惠金融，創(chuàng)造良好的政策環(huán)境幫助微型經(jīng)濟(jì)體進(jìn)行線上轉(zhuǎn)型，實現(xiàn)鄉(xiāng)村振興，是改善農(nóng)村居民和微型經(jīng)濟(jì)體的金融健康的重要途徑。

責(zé)任編輯：趙子牛