萬敏

　　直到2月19日上午，記者的一個常用手機號才接到了2020年的第一個貸款產品推銷電話，語音電話中，甜美的女聲持續播報著“最高可貸額度50萬”等類似聽起來極有吸引力的產品信息。

　　在平時，這樣隔三差五打來的貸款產品電銷總會讓人不勝其擾，而自2020年春節以來，記者遇到的不論是來自銀行的信用卡、個人消費貸，還是各家線上借貸平臺、消費金融的信貸產品的短信、電話外呼、郵件、手機push的營銷頻率大為降低，在微信看到的朋友圈廣告，投放也大為減少。“一方面，本來春節就是線上金融業務流量的淡季，另一方面，疫情導致的員工到崗率問題，也使得業務進度和節奏受到了影響。”一位線上金融平臺的團隊負責人對記者表示，更重要的是，疫情對業務恢復起量和風險的雙重沖擊有疊加放大的效應。

　　客戶需求和主動營銷齊萎縮

　　不只是線下的消費在春節以來的疫情中迎來重創。線上的購物消費同樣陷入了停滯狀態，除了與食物、醫療防護用品相關的品類，大件耐用品如電腦3C的需求，普遍在春節前已經釋放，而在春節后，用戶的購買需求在軟件方面受到季節性、社交需求下降、收入預期偏悲觀的多重打壓，在硬件方面則遇到了來自倉庫、物流環節的疫情管制措施帶來的阻礙。

　　“大家都窩在家里，除了吃喝之外，沒什么太大的購物需求，而且心理上，年輕人作為消費的主力，憂患意識也上來了，這可能會對以后比較長的一段時間的消費都造成潛在的影響。”一位為線上零售平臺提供消費金融產品的運營人士表示，與去年同期相比，今年業務量減少60%已經是較為樂觀的預計了。

　　從平臺內部運營來看，疫情防控狀態下，員工到崗率或主動或被動的不足，影響最大的是客服和電銷坐席。

　　一位業內人士表示，平臺機構的客服和電銷人員多返鄉過春節，目前條件下，尚難大規模的復工，而客戶的敏感信息數據離開公司的網絡和系統支持后，不能在家里的電腦提取，也不能外呼。其他各種運營手段，對一些復雜業務來說，跨部門的線上協同辦公效率也比較低下。

　　線下的個人金融業務更是進入了冰凍期。例如去年以來風聲漸起的房抵貸、車抵貸業務，由于放款金額較大且涉及抵押物手續，一般都需要金融業務人員線下面對面操作辦理，現在則陷入了門店不能營業，業務人員不能拜訪或回訪，客戶無法出門的窘境。

　　深圳一家主要經營小微金融助貸業務公司，原計劃今年擴張線下門店數量，春節期間該公司即已啟動在家辦公，緊急開發線上產品。該公司一位高管對記者表示，已有的線下門店基本無法營業，悲觀的預計，線下業務可能全軍覆沒。

　　逾期增長下的被動“防御”

　　一家正在積極籌備從P2P平臺向小貸業務轉型的線上金融平臺人士也向記者表示，由于該平臺的客戶人群是集中在餐飲、制造、服務業的藍領人群，疫情導致其現金流斷裂的風險比白領人群高得多，近期的逾期率上升明顯。

　　實際上，消費金融、小貸等金融業務作為銀行個人消費貸款的補充，目標客群就是較銀行的信用卡、消費貸更為“次級”的客戶，理論上來說，這類產品通過提供周期更短、利率更高的產品來覆蓋更高的風險從而獲得收益，客戶也得到了應急資金，從而實現了商業的可持續性。

　　2019年10月21日，最高法、最高檢、公安部、司法部發布了《關于辦理非法放貸刑事案件若干問題的意見》（以下簡稱《意見》），劃定了36%的非法放貸利率紅線，同時，對惡意催收行為也明確了法律罰則。“這種擠壓是兩頭的，一方面，不能放高于36%的，甚至有的地方行業自律呼吁要低于24%，息費收入空間小了很多，另一方面，催收也不敢隨意、催收過猛，倒逼風控端收緊，降低申請通過率。”上述平臺人士表示，低收入人群現金流不穩定，在這段時間內反而要格外警惕新戶（新申請貸款的用戶），把控好排除多頭借貸。

　　一家持牌金融平臺的現金貸產品人士表示，春節后觀察到的逾期率出現了數倍的上升，現在則逐漸走向平穩，該平臺已經主動為符合條件的用戶推出了延期還款、息費減免的服務，先由平臺補貼用戶，然后按照出資比例平臺和資金方（銀行、消費金融公司等）分擔成本。“這樣做雖然會損失短期的收入，但是長期來看能培養用戶的忠誠度和好感度，另外，也是出于對風控的自信，相信度過這段比較艱難的時間后，大部分用戶是能夠還款的。”

　　據不完全統計，馬上金融、中銀消費金融、海爾消費金融、蘇寧消費金融、中郵消費金融、華融消費金融等多家公司，都推出了針對受疫情影響的用戶的不同程度的還款寬限服務。

　　但對更多非持牌互金平臺來說，沒有消費金融公司的杠桿優勢，放款資金來源主要是通過與銀行合作的聯合貸、助貸業務，則受到了來自銀行端風控收緊的壓力。

　　此前，中國銀行原行長、第十二屆全國人大財經委委員李禮輝曾在北大光華新年論壇的發言中指出，大型銀行的小微金融存在‘掐尖’的現象，這可能會加大中小型金融機構、銀行的小微金融風險。

　　在疫情沖擊下，這一現象更被放大了。“風險加劇這個核心問題不解決，銀行也不敢多放款。”上述小微金融助貸公司高管表示，小微企業在這次疫情中受到的沖擊尤其大，尤其是放款額30萬以內的個體經營者，現金流非常脆弱，從節后的申請情況來看，人群質量出現了下移，其合作方多為城商行、農商行等小型金融機構，風控能力本就比較弱，現在審批政策更加傾向保守了。

　　比風控、比杠桿、比現金流、比精細化運營管理……時代是公平的，近十年間，線上金融行業經歷了從萌芽到繁盛到回歸金融本質的一個循環，誰能迎來下一個春天？讓我們拭目以待。

責任編輯：杜琰 SF007