擁抱大牛市！跑步入場買什么？翻倍牛股密碼泄露！這10股都有1倍左右暴漲空間（名單）
大曝光！張坤、劉彥春、蕭楠、傅鵬博、丘棟榮、侯昊、胡昕煒等大佬最新調倉個股泄露（名單）
北交所籌辦節奏正在加快，銀行業也正式打響了“專精特新”客戶爭奪戰！
9月10日晚間，北交所官方網站上線，并公布了有關審核基本業務規則，向市場公開征求意見。實際上，起步新三板精選層的北交所完成注冊后，很快就有聰明的銀行做起了熱點宣傳——北京銀行在國際服務貿易交易會上宣布：其在北京地區服務新三板企業541家，服務覆蓋率達到56%；服務北京地區精選層、創新層企業占比75%。
“服務”這個詞，內涵很廣。它可以是開立了對公結算賬戶，或是代發工資賬戶；可以是一筆貸款或授信，是債承等投行服務，甚至也可以僅僅是對方買過自家行一筆對公理財……總之，我們并不缺確切知道北京銀行口中的“服務”究竟內涵如何、程度深淺，但這個表態是重要的——
它讓市場對銀行可以以何種姿態分羹北交所成立帶來的紅利，有了些許認知。將這樣的認知再擴延一下，我們可以借機梳理下銀行為成為“專精特新”客戶的主辦銀行，如何出招?！拔覀円呀浽诩泳o研究營銷和服務了”，一名華東地區銀行公司部人士如此告訴券商中國記者。
1
銀行強勢入局“專精特新”企業爭奪戰
截至9月10日，新三板掛牌公司數量達7281家，其中精選層66家，創新層1248家，基礎層5967家。都處于“專精特新”企業扎堆、產業新、技術尖、民營經濟活躍的區域，都較早地針對科創金融進行專營部署，北京銀行和杭州銀行向記者披露了有代表性的經營進展：
截至10日，杭州銀行服務浙江地區新三板掛牌企業365家，服務覆蓋率達到58%。服務浙江地區精選層、創新層企業占比70%。
北京銀行在北京當地掛牌企業的服務覆蓋率是56%；服務北京地區精選層、創新層企業占比75%；服務全國精選層、創新層企業占比22%。
券商中國記者對北京銀行采訪時了解到，該行對“專精特新”領域的重點服務對象是信息技術、人工智能、生物醫藥、新能源等具有關鍵核心技術科技創新型企業。針對這些企業，該行量身定制包括結算、融資、投行、并購、代發工資、財務顧問等服務在內的綜合性金融產品服務方案。
我們無法確切知道兩家銀行提供服務的深淺度、差異性和所覆蓋客戶的重合率，但一個結論可以得出：頭部區域中小銀行對其屬地新三板掛牌企業的覆蓋率普遍較高，做到了較為有效的獲客。
當然，一個可以預想也可以理解的情況隨之出現：部分經營穩健、財務表現較好、信用風險較低、創始人和管理團隊穩定的掛牌企業，大家都盯著送上門服務。也就是說，不排除很多銀行對優質客戶是“過度”服務的。怎么成為這些企業的“主辦銀行”，才是銀行在動腦筋的地方。
截至目前，工信部已經審評、選拔出三批共計4922家“專精特新”“小巨人”企業，主要集中在新一代信息技術、高端裝備制造、新能源、新材料、生物醫藥等中高端產業領域?，F在只有約300家左右在A股上市，更為重要的是，還有大批上市公司可以分拆旗下業務。
對于銀行來說，因果關系并不是因為北交所成立了，新三板客戶才變得重要；而是一直以來，“專精特新”就很重要，北交所上市企業的募集資金專戶是否在自家開立、代發戶能否在自家開立、自己是否是這些客戶的主綜合金融服務提供商——這些都是落到實處，對銀行喊了很久的“商行+投行”布局的成效檢驗。
2
傳統審貸邏輯生變
“專精特新”是什么？對于銀行來說，是有公司估值、有核心技術、有優秀經營團隊、有風險資本參與的優質客群。
這意味著，銀行在前期為他們提供基礎信貸服務的時候，就必須從傳統的緊盯財務報表（注重盈利表象）的審貸模式，向判斷企業成長性（核心技術、專利儲備、市場競爭力）的審貸模式轉型。而且，這些成長性好的企業主融資渠道不一定只有銀行信貸，它們還可以極大地借力風險投資和資本市場。
事實上，這也是對監管政策與導向的一種策應。9月8日，央行發布的《中國普惠金融指標分析報告（2020年）》明確強調，要發揮創業投資引導基金投早投小的作用，降低小微企業掛牌融資門檻，支持符合條件的“專精特新”企業開展直接融資。
值得一提的是，央行還特別指出：“持續探索投資與信貸、保險等的有機聯動，推動銀行業金融機構轉變對”專精特新“企業的價值評價方式，以投資眼光綜合研判企業價值，以及更好發揮知識產權在企業融資中的增信作用?！?/p>
所以越來越多銀行注重FPA（客戶融資總量）這一概念，它是除傳統信貸外，包含股權直投、自營投資、債券承銷、撮合交易等非傳統融資模式的一種說法。圍繞客戶綜合金融開展投行服務和打造增值業務，是意識先進的銀行的重要展業方向。
招行想在這場檢驗中，拿出漂亮的成績。截至今年6月末，我國境內上市公司在招行的開戶率達到了81.05%，今年上半年IPO公司在招行開立募資專戶的比例為54.77%，兩項都是市場首位。招行必然試圖將優異的戰績帶到北交所募資專戶爭奪戰里。
招行相關負責人告訴券商中國記者，除了賬戶開立、工資代發與公司信貸等傳統金融服務，招商銀行向新三板企業特別是精選層企業提供的綜合金融服務，聚焦于四類需求：
一是聚焦企業債務融資需求，結合融資場景，為企業提供選擇權貸款、投聯貸、醫保貸、政采貸等針對性強的創新信貸類產品；
二是聚焦企業股權融資需求，提供新動能基金直投、股權撮合等服務，探索為企業引入戰略或財務投資者，擴充企業資本規模；
三是聚焦企業人事、財務等基礎管理需求，將企業服務工具全面數字化；
四是聚焦企業個性化的需求，推出股權激勵系統及融資、薪酬計劃、企業年金、VIP閃電貸、云端私享等增值服務。
有銀行在加緊研究，有銀行已初見成效（儲備大量客戶），有銀行強勢出擊——一場北交所主板銀行的爭奪戰，其實已經暗暗拉開大幕。
3
銀行四大打法浮出水面
券商中國記者采訪了招商銀行、興業銀行、杭州銀行、北京銀行，并梳理部分銀行的半年報，銀行服務“專精特新”幾大共性做法正浮出水面：服務貫穿企業生命周期，產品呈現多元化；產業園區正成為重要的批量獲客主渠道；與外部機構形成合力，“投貸聯動”機制更為順暢；對公服務主陣地向線上遷徙，數字化提速。
首先是產品和服務的多元化。一是區別客群，比如興業銀行為新三板擬掛牌、已掛牌、已做市的企業分別提供不同額度信用貸款，持續完善股債聯動、投融結合的產品。二是產品的多元和創新，例如上海銀行為不同階段和特色的企業開發出“科創企業上市貸”“高企貸”“科創貸”“專精特新中小企業信用貸”“上市技易貸”等信貸產品，選擇面更廣。
第二大特點是，通過各類高新產業園區展開批量獲客已成主要渠道。如北京銀行早在2006年新三板在中關村科技園區試點就介入其中，首批掛牌的兩家公司也成為前者長期服務的客戶；上海銀行立足于自身分支機構區域優勢，開展中小微企業政策性融資擔?；稹皥@區貸”批次業務，目前入圍上海浦東新區、松江新區等12個“園區貸”項目；南京銀行通過舉辦創新創業大賽等科技金融特色活動，挖掘地區特色園區和特色產業，深化獲客來源和活客方式。
第三大特點是投貸聯動，構建出貫穿中小企業整個生命周期的產品設計。主要是圍繞不同成長階段的企業的差異化投融資需求，在信息、渠道、產品和客戶等層面展開合作。例如，浦發銀行發布“上市貸”與“認股選擇權+科技含權貸”兩類產品，企業想上市的融資需求，可通過“股貸”實現，此外，還與政府部門、投資機構、科技龍頭企業、券商為核心合作對象。
而北京銀行的產品體系涵蓋創業期、成長期、成熟期、騰飛期整個生命周期。對科技企業風險把控上，擺脫對收入、利潤等傳統財務指標的過度關注，把企業核心技術價值、創始人專業專注度作為信貸評審和授信的重點。
另外，通過政府、高新園區、股權投資機構等建立合作聯盟，開展“政銀園投”合作。例如南京銀行、興業銀行等機構在開發“專精特新”客群時，通常以聯合政府部門、以高新園區為載體，根據園區的特點，選擇具有產業整合能力的垂直化投資機構，共同為園區內科創企業提供“股權投資+信貸資源+政策支持”的全方位服務。
第四大特點是對公服務主陣地向線上遷徙，數字化提速。一是都在努力實現交易銀行產品和對公電子渠道的全面整合，將供應鏈金融、跨境金融、現金管理等主要交易銀行產品實現線上化；二是看重代發業務，將“薪資代發”由單一功能打造為平臺，增加個稅、人事服務、甚至員工培訓等功能；三是依托供應鏈獲客，并聚焦核心企業上下游融資需求，提供涵蓋保理、信用證、票據等多樣化供應鏈金融服務；四是利用多維度數據，提升在線支付結算和融資環節的場景化服務能力；五是都在進行銀企直連系統對接，但基于此模式衍生的功能嵌入場景不同。
定位于服務中小企業改革的北交所呼之欲出，“專精特新”的“小巨人”企業，也將是未來市場重要的投資方向，商業銀行如何把握這一新的發展機遇，接下來仍將受到市場的進一步考驗。
責任編輯：王涵
APP專享直播
熱門推薦
收起
24小時滾動播報最新的財經資訊和視頻，更多粉絲福利掃描二維碼關注（sinafinance）
