轉自：中國證券報·中證網

“您近期考慮節稅么，稅優健康險每年繳費2400元，既可以存錢也可以節稅，在12月31日前投保，都可以抵扣今年的個稅，錯過還要再等一年。”臨近年末，保險經紀人李女士正積極推薦稅優健康險產品。

日前，個人養老金制度推廣至全國，不少保險銷售人員宣傳如何利用保險產品進行節稅。除了個人養老金保險產品之外，稅優健康險產品也可節稅。中國證券報記者調研了解到，有部分保險銷售人員在推薦稅優健康險時，特別強調這類產品有“高收益率”，宣稱“年化復利超過4%”“節稅加存錢，綜合收益率可超10%”。

據記者了解，10%的收益率是將最高45%的個稅稅率的退稅所得（1080元）與保險產品在某一年齡段、某一繳費時段、某一保障期限內的收益作為計算的前提。業內人士表示，該宣傳方式可能會使消費者對產品的實際收益產生誤解，消費者不應單純追求收益，而應根據自己的經濟狀況、保險需求，理性購買保險產品。

具有節稅功能

“稅優健康險有國家政策支持，享受個人所得稅優惠政策，每年可抵稅金額為2400元，同時還能享受健康保障。”李女士向記者表示。

記者注意到，臨近年底，不少保險銷售人員在社交平臺發布關于利用稅優保險節稅的內容。除了個人養老金保險產品之外，稅優健康險也可享受稅優政策，“節稅功能”成為保險銷售人員向客戶推薦稅優健康險時的一大賣點。

以李女士向記者介紹的一款護理險產品為例，年收入20萬元的30歲女性投保該產品，選擇年繳保費2400元，繳費10年，合計保費為24000元，在10年繳費期內每年能夠享受480元的個人所得稅減免，該投保人實際支出保費為19200元。若投保期間未出險，在第10個保單年度，能夠獲得的現金價值為25027元。

在產品保障責任方面，該產品包含疾病身故保險金和護理保險金，若被保險人因10種特定疾病或意外導致第1級至第3級殘疾，即可獲得一次性給付護理金：18周歲前，給付已交保費與現金價值的較大者；18周歲后未滿61周歲，給付已交保費的160%與現金價值的較大者；61周歲后，給付已交保費的120%、現金價值的120%和基本保額的較大者。

“我們在賣稅優護理險時，比較注重向客戶介紹它的現金價值和節稅功能，按照理財類保險產品來賣，建議客戶在繳費期結束后將現金價值取出，客戶能夠得到不錯的收益。”李女士告訴記者，不少客戶在購買此類產品時，較為看重該產品的節稅功能。

李女士向記者展示的一份該公司某地區7天出單產品排行榜顯示，該產品投保件數超過200件，總保費接近500萬元，投保件數和總保費均位列該地區7天出單產品排行榜第一。

以“高收益率”為賣點

稅優健康險的節稅效果如何？記者調研了解到，不同收入人群的節稅效果有差別。

根據相關政策，消費者投保稅優健康險所繳納的保費允許在當年（月）計算應納稅所得額時予以稅前扣除，限額為2400元/年（200元/月）。對應的個人所得稅稅率越高，當年抵扣的個稅金額就會越多：若個人所得稅的稅率為3%，對應的節稅金額為72元，10%的稅率對應的節稅金額為240元，以此類推，45%的稅率對應的節稅金額為1080元。

中國精算師協會創始會員徐昱琛告訴記者，消費者投保稅優健康險產生的節稅效果與個人所得稅的稅率有關，收入越高，節稅效果越明顯。

除了節稅功能之外，部分保險銷售人員在介紹稅優健康險時，還會特別強調“高收益率”。比如，有保險銷售人員在宣傳時表示，“年化復利超過4%”“節稅加存錢，綜合收益率可超10%”。多位保險銷售人員表示，如果不把節稅功能計算進去，部分稅優健康險的收益率并不高，與市場上增額終身壽險產品相對比，優勢并不明顯，但如果把退稅金額算進去，收益率就非常亮眼。

保險經紀人夏女士宣稱：“個稅稅率越高，收益越多，投保人可以選擇10年繳費期，產品在第10年的IRR（內部收益率）最高，投保人可以在此時退保，拿回現金價值，相當于一款定期理財產品。以30歲女性年繳2400元，繳費10年為例，若個稅稅率為10%，第10年末IRR達到2.64%，已超過2.5%的預定利率上限；若個稅稅率為20%，第10年末IRR為4.75%。以此類推，若個稅稅率為45%，第10年末IRR高達11.35%。”

記者調研了解到，部分保險銷售人員在宣傳中提到的10%的綜合收益率，其實是以最高45%的個稅稅率的退稅所得（1080元）與保險產品在某一年齡段、某一繳費時段、某一保障期限內的收益作為計算的前提，而非傳統意義上的保險產品收益率計算方式。

北京排排網保險代理有限公司總經理楊帆表示，這種宣傳方式存在銷售誤導，可能會使消費者對產品的實際收益產生誤解，進而做出不符合自身實際需求和風險承受能力的投資決策。徐昱琛也表示，保險銷售人員在介紹產品時，需要向消費者說明產品考慮了節稅功能、不同個稅稅率對應的不同收益率，讓消費者了解清楚收益率的計算方法，而不能籠統地宣傳所謂的固定收益率、綜合收益率。

應明確稅優健康險細分市場

稅優健康險2015年開始試點，并于2017年推廣至全國，此前在售的稅優健康險產品僅為醫療險。2023年7月，國家金融監督管理總局發布《關于適用商業健康保險個人所得稅優惠政策產品有關事項的通知》，對稅優健康險的產品、投保人群和經營主體等進行優化擴容。今年5月，金融監管總局發布的《關于銀行業保險業做好金融“五篇大文章”的指導意見》提出，豐富稅優健康保險產品供給，讓相關政策惠及更多人民群眾。

在政策支持下，不少保險公司積極探索創新稅優健康險產品，將產品覆蓋到更廣泛人群，保障水平有所提升。比如，今年5月，平安人壽推出首批稅優醫療險及稅優護理險新產品；今年7月，友邦人壽推出首款稅優健康長護險產品“友邦優享長伴終身護理保險”；華泰人壽在今年7月推出首款稅優健康險“華泰人壽臻享寶醫療保險”。據記者梳理，目前推出的稅優健康險包括防癌醫療險、百萬醫療險、護理險等產品。

根據相關規定，經營稅優健康險的保險公司應在官網公布適用個人所得稅優惠政策的商業健康保險的產品名單，并在規定時間內披露上一年度稅優健康險業務的相關保費收入等數據。據記者不完全統計，當前有人保健康、中國人壽、太保壽險、太保健康、平安人壽、平安健康、太平人壽等11家保險公司開展稅優健康險業務，8家保險公司披露了2023年稅優健康險業務經營數據。從數據來看，稅優健康險的保費收入相對較少。

據記者梳理，披露稅優健康險業務經營數據的8家保險公司2023年稅優健康險業務合計實現原保險保費收入2.81億元。其中，人保健康的保費規模最大，為8640.78萬元；太保壽險、中國人壽分別實現原保險保費收入5814.18萬元、4593.79萬元，分列第二、第三位；保費規模最小的是太保健康，為647.52萬元。各款稅優健康險產品的原保險保費收入差距較大，頭部產品保費規模可達3000多萬元，而少的僅有幾千元。

北京工商大學中國保險研究院副秘書長宋占軍表示，稅優健康險新政實施后推出的稅優健康險產品呈現普通產品“稅優化”趨勢，多為存量產品的“稅優迭代”形式，即在以往產品基礎上拓展出稅優版本。此外，受產品定位、市場導向、經營時間差異等因素影響，各類稅優產品發展差異較大。“當前稅優健康險市場集中度較高，稅優產品多樣性有待提升。”宋占軍說。

宋占軍表示，未來應發揮險企的專業和渠道優勢，拓展稅優健康險業務，擴大服務人群，進而提高其覆蓋面與可及性，為人民群眾提供更加全面、高效的健康保障服務。同時，險企應將稅優健康險作為對現有產品的補充，而非替代。作為獲客類產品，稅優健康險可以起到連接其他保險產品的作用。此外，應明確其細分市場，避免與現有業務產生沖突。分險種來看，鑒于新政強調產品的長期性，保險公司應將長期醫療險作為發展重點。同時，由于重疾險已相對“飽和”，未來增長潛力有限，而長護險尚處于探索階段，當前首要任務是提升人們的認知水平，并借助社會力量進行推廣。

楊帆建議，消費者在購買稅優健康險時，應主要考慮自身健康狀況、財務狀況、保障需求以及產品的保障內容、條款細節、費率水平等因素，做出理性選擇。

責任編輯：馮莉(EN015)

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