意見領(lǐng)袖 | 陸建強(qiáng)

　　當(dāng)前我國經(jīng)濟(jì)社會發(fā)展正處于百年未有之大變局的重大歷史機(jī)遇期，新一輪科技革命和產(chǎn)業(yè)變革正在全面重塑全球創(chuàng)新版圖、全球經(jīng)濟(jì)格局以及全球產(chǎn)業(yè)鏈、供應(yīng)鏈、價值鏈，科技創(chuàng)新愈發(fā)成為我國能否取得科技競爭優(yōu)勢、實現(xiàn)產(chǎn)業(yè)鏈價值躍升的關(guān)鍵。而科技創(chuàng)新的成功離不開金融的全方位支持，中央金融工作會議明確要求堅持金融工作的政治性和人民性，并把科技金融放在五篇大文章的首要位置。對此，作為我國金融業(yè)主體的商業(yè)銀行，必須牢固確立起金融功能性第一性的定位，主動擔(dān)當(dāng)起科技金融主力軍的使命和責(zé)任，創(chuàng)新服務(wù)理念，優(yōu)化產(chǎn)品和風(fēng)控體系，構(gòu)建綜合化的服務(wù)生態(tài)，探索具有中國特色的商業(yè)銀行服務(wù)科技金融的新范式，為全面實現(xiàn)高水平科技自立自強(qiáng)貢獻(xiàn)金融力量。

　　堅持善本金融服務(wù)理念，全面開啟科技金融高質(zhì)量發(fā)展的新篇章

　　高質(zhì)量發(fā)展是新時代的硬道理。推進(jìn)高質(zhì)量發(fā)展，踐行金融工作的政治性和人民性，一條重要的路徑就是以善本金融理念為基礎(chǔ)，做好科技金融大文章，促進(jìn)新質(zhì)生產(chǎn)力發(fā)展。

　　做好科技金融大文章是發(fā)展新質(zhì)生產(chǎn)力的必然要求。2024年2月，習(xí)近平總書記在中共中央政治局第十一次集體學(xué)習(xí)時強(qiáng)調(diào)，“發(fā)展新質(zhì)生產(chǎn)力是推動高質(zhì)量發(fā)展的內(nèi)在要求和重要著力點”“科技創(chuàng)新能夠催生新產(chǎn)業(yè)、新模式、新動能，是發(fā)展新質(zhì)生產(chǎn)力的核心要素”。2024年3月，習(xí)近平總書記在全國“兩會”期間再次強(qiáng)調(diào)，發(fā)展新質(zhì)生產(chǎn)力要“統(tǒng)籌科技創(chuàng)新與產(chǎn)業(yè)創(chuàng)新，加強(qiáng)科技成果轉(zhuǎn)化應(yīng)用”，加快建設(shè)現(xiàn)代化產(chǎn)業(yè)體系。無論是科技研發(fā)、成果轉(zhuǎn)移轉(zhuǎn)化還是技術(shù)產(chǎn)業(yè)化，都離不開持續(xù)有效的金融支持。從這個意義上講，發(fā)展由科技創(chuàng)新和金融服務(wù)融合而成的科技金融，是使命擔(dān)當(dāng)，也是大勢所趨。同時，做好科技金融大文章是金融自身高質(zhì)量發(fā)展的內(nèi)在需要。在科技強(qiáng)國戰(zhàn)略的持續(xù)推進(jìn)下，我國科技創(chuàng)新呈現(xiàn)蓬勃發(fā)展態(tài)勢，科技型企業(yè)的數(shù)量規(guī)模和對經(jīng)濟(jì)社會發(fā)展的貢獻(xiàn)度不斷增大。抓住服務(wù)科技型企業(yè)的契機(jī)，提升服務(wù)科技創(chuàng)新的能力，是商業(yè)銀行增強(qiáng)市場競爭力、推動自身高質(zhì)量發(fā)展的重要抓手。

　　但從當(dāng)前情況來看，傳統(tǒng)金融服務(wù)理念和模式與科技型企業(yè)還不完全匹配。一方面，有別于一般大中型企業(yè)經(jīng)營“看得懂、有預(yù)期、能抵押”的特點，科技型企業(yè)專業(yè)化程度高、以輕資產(chǎn)運(yùn)營為主、研發(fā)周期長、可抵質(zhì)押資產(chǎn)相對較少。因此，從傳統(tǒng)的金融風(fēng)控邏輯來看，存在“看不懂、沒預(yù)期、缺抵押”的情況，商業(yè)銀行“不敢貸、不愿貸”的現(xiàn)象比較普遍，大量科技型企業(yè)的金融服務(wù)需求難以得到有效滿足。另一方面，金融機(jī)構(gòu)對少數(shù)發(fā)展勢頭好、規(guī)模體量大、處于成熟期的科技型企業(yè)往往搶著服務(wù)，甚至過度服務(wù)，但對量大面廣的小型、初創(chuàng)型科技企業(yè)服務(wù)能力不足，服務(wù)深度不夠。

　　基于以上分析，浙商銀行從矯正金融的功能定位出發(fā)，明確提出堅持金融功能性為第一性，以善本金融的理念來做好科技金融的大文章。善本金融的核心邏輯就是金融具有放大功能，服務(wù)善的主體就是放大了正的能量，服務(wù)惡的主體就是放大了惡的危害。科技型企業(yè)符合國家戰(zhàn)略導(dǎo)向、符合新質(zhì)生產(chǎn)力發(fā)展要求，是推動高質(zhì)量發(fā)展的主力軍，具有重要的社會價值。因此，浙商銀行創(chuàng)新性地把“善”的基因嵌入金融服務(wù)中，以客戶為中心構(gòu)建了基于社會價值向度的“浙銀善標(biāo)”評價模式，從政策層面明確給予正行向善的科技型企業(yè)更高的信用貸款額度、更便捷的金融服務(wù)產(chǎn)品，并制定了具體的評價體系和操作辦法，從而在理論和實踐上構(gòu)建了對科技型企業(yè)敢貸愿貸能貸會貸的機(jī)制，建立起了科技金融的善本邏輯，為做好科技金融推動新質(zhì)生產(chǎn)力發(fā)展提供了新的路徑。

　　精準(zhǔn)匹配差異化金融需求，構(gòu)建科技金融特色產(chǎn)品和服務(wù)體系

　　在金融功能性第一性的服務(wù)理念下，商業(yè)銀行必須以全周期、全鏈條、全方位的服務(wù)滿足科技型企業(yè)發(fā)展過程中復(fù)雜多樣的金融需求。相較于傳統(tǒng)成熟的產(chǎn)業(yè)，科技創(chuàng)新是一個周期長、風(fēng)險高、不確定性較大的過程，不同領(lǐng)域、不同階段的科技型企業(yè)差異明顯、需求迥異。為滿足其多樣化、差異化的金融需求，商業(yè)銀行須突破對傳統(tǒng)信貸的路徑依賴，持續(xù)豐富科技金融的服務(wù)手段。特別是要圍繞不同科技創(chuàng)新領(lǐng)域、不同科技創(chuàng)新階段，以不同業(yè)務(wù)場景下的金融需求為著力點，“針對性”開展制度創(chuàng)新和流程創(chuàng)新，提高服務(wù)適配的精準(zhǔn)性，為科技型企業(yè)提供全生命周期服務(wù)、全產(chǎn)業(yè)鏈協(xié)同助力、全方位聯(lián)動的全面賦能。

　　比如，針對初創(chuàng)期科技型企業(yè)發(fā)展前景高度不確定的特點，通過聚焦“人力資本”這一核心資產(chǎn)，提高將人力資本轉(zhuǎn)變?yōu)槠髽I(yè)真金白銀的能力，著力解決融資難的問題；針對成長期缺資源、缺渠道的難題，依托商業(yè)銀行與產(chǎn)業(yè)鏈核心企業(yè)、行業(yè)龍頭企業(yè)的合作關(guān)系，引入供應(yīng)鏈金融幫助科技型企業(yè)尋找產(chǎn)業(yè)鏈訂單，撮合產(chǎn)業(yè)鏈合作并降低融資成本；針對成熟期多元化的金融需求，提供流動性服務(wù)、境內(nèi)外并購、VIE跨境資本項目服務(wù)等一攬子綜合服務(wù)方案，幫助其進(jìn)一步做大做強(qiáng)。在這方面，浙商銀行圍繞科技型企業(yè)初創(chuàng)、引入創(chuàng)投、流動性管理、啟動股改等十大金融服務(wù)場景，聚焦場景金融需求，迭代推出科技金融16項系列產(chǎn)品，以全圖景服務(wù)方案滿足多樣化金融需求，支撐企業(yè)創(chuàng)新能力提升。

　　圍繞科技型企業(yè)未來價值，全面重塑科技金融風(fēng)險管控邏輯

　　商業(yè)銀行在創(chuàng)新科技金融產(chǎn)品服務(wù)體系的同時，還需要構(gòu)建有別于傳統(tǒng)信貸的特色化、差異化風(fēng)控體系，為有效發(fā)揮金融的功能性提供強(qiáng)有力的保障。傳統(tǒng)信貸風(fēng)控理念主要聚焦經(jīng)營的穩(wěn)定性和擔(dān)保的易變現(xiàn)性，傾向于服務(wù)收入和利潤相對穩(wěn)定的成熟企業(yè)，注重第二還款來源。而處于初創(chuàng)期、成長期的科技型企業(yè)在盈利能力等關(guān)鍵財務(wù)指標(biāo)方面通常難以達(dá)到商業(yè)銀行的準(zhǔn)入標(biāo)準(zhǔn)，也難以提供符合傳統(tǒng)信貸風(fēng)控要求的抵質(zhì)押物。

　　因此，商業(yè)銀行應(yīng)擺脫傳統(tǒng)信貸邏輯下關(guān)注企業(yè)經(jīng)營現(xiàn)狀與穩(wěn)定性、擔(dān)保和抵押等風(fēng)險緩釋手段的路徑依賴，積極轉(zhuǎn)變風(fēng)險評估理念，創(chuàng)新風(fēng)險評估模式，更加關(guān)注企業(yè)未來價值成長空間，“看懂”科技型企業(yè)的專利價值、創(chuàng)新能力，系統(tǒng)全面地為科技型企業(yè)“打分”“畫像”，為科技型企業(yè)的信貸決策提供更加科學(xué)的依據(jù)。一是優(yōu)化風(fēng)險評價模型，推動企業(yè)評價由“看歷史”向“看價值”“看未來”轉(zhuǎn)變。在傳統(tǒng)風(fēng)險評價模型的基礎(chǔ)上，以善本金融的邏輯實施差異化的授信策略，充分利用內(nèi)外部大數(shù)據(jù)和大模型賦能，更多從專利創(chuàng)新程度、技術(shù)影響力、潛在社會價值等維度全方位評價科技型企業(yè)的風(fēng)險等級。二是放寬融資增信要求，推動營銷和評審人員從“數(shù)磚頭”向“數(shù)專利”轉(zhuǎn)變。要加快建立科學(xué)合理的創(chuàng)新積分評價體系，對高創(chuàng)新積分企業(yè)加大信用貸款支持力度，并積極探索場景金融風(fēng)控邏輯，以真實業(yè)務(wù)場景把控業(yè)務(wù)風(fēng)險。三是順應(yīng)和融入金融科技發(fā)展大潮，積極運(yùn)用數(shù)智化手段，不斷提高科技型企業(yè)貸后風(fēng)險監(jiān)控的精細(xì)化、智能化水平，為科技金融創(chuàng)新裝上“數(shù)據(jù)管理引擎”，以數(shù)字手段賦能科技金融風(fēng)險管理。

　　積極踐行金融顧問綜合服務(wù)模式，構(gòu)建科技金融生態(tài)服務(wù)體系

　　通過調(diào)研發(fā)現(xiàn)，科技型企業(yè)除了有對銀行的融資需求外，往往還需要股權(quán)融資、財稅服務(wù)、法律政策咨詢、技術(shù)迭代更新等綜合化的服務(wù)，單家金融機(jī)構(gòu)受限于牌照往往難以提供全面的服務(wù)。對此，浙江省通過把金融顧問制度融入科技金融的大文章中，構(gòu)建科技創(chuàng)新的綜合化金融服務(wù)體系，取得了顯著成效。

　　金融顧問制度是指金融專業(yè)人士走出機(jī)構(gòu)牌照的限制，被賦予社會化的角色，并以客戶為中心，依托金融顧問工作室或金融顧問小組，開展“1+N”的綜合服務(wù)，即“1”個金融顧問鏈接背后的銀行、保險、證券、律所、會計師事務(wù)所等“N”類機(jī)構(gòu)資源，實現(xiàn)金融資源優(yōu)化組合質(zhì)效的躍升，為企業(yè)提供跨越牌照約束的綜合金融生態(tài)服務(wù)。這項制度從2018年在浙江省首創(chuàng)以來，經(jīng)過5年的探索實踐，已經(jīng)有104家成員單位、3400多名金融專業(yè)人士在浙江開展公益性的金融服務(wù)，并在全國16個省市推廣。金融顧問和科技金融的有機(jī)結(jié)合，一方面推動科技金融從單一化專項服務(wù)轉(zhuǎn)向多元化生態(tài)服務(wù)，尤其是在科技創(chuàng)新的生態(tài)場景中，為不同階段、不同領(lǐng)域的科技型企業(yè)提供全方位、一攬子、嵌入式精準(zhǔn)金融服務(wù)，實現(xiàn)了各類金融資源的有效配置。據(jù)不完全統(tǒng)計，截至2023年末，來自銀行、保險、證券、律師事務(wù)所、會計師事務(wù)所的金融顧問隊伍在服務(wù)浙江省8959家企業(yè)樣本中，科技型企業(yè)占比達(dá)到16%，顯著提升了金融服務(wù)科技型企業(yè)的質(zhì)效。另一方面，金融顧問制度以金融的社會價值為導(dǎo)向，激發(fā)金融專業(yè)人士投身于科技金融的原動力，提升積極性、主動性。金融顧問制度堅持金融的功能性為第一性，以公益性的金融服務(wù)為主導(dǎo)，賦予金融專業(yè)人士“金融顧問”的社會公益身份，讓金融專業(yè)人士從企業(yè)員工考核走向社會價值認(rèn)同，主動為科技型企業(yè)提供專業(yè)化、陪伴式、融資和融智相結(jié)合的金融服務(wù)，推動科技金融從“打獵文化”走向“種田文化”，陪伴科技型企業(yè)一步一個腳印地成長壯大。

　來源：中國金融雜志

　　(本文作者介紹：權(quán)威、專業(yè)、理性、前沿，宣傳金融政策、分析金融運(yùn)行、報道金融實踐)