意見(jiàn)領(lǐng)袖丨中銀研究

　　2021年1月26日，中國(guó)銀保監(jiān)會(huì)工作會(huì)議以視頻形式召開(kāi)。會(huì)議回顧了2020年主要工作，充分肯定在穩(wěn)疫情、防風(fēng)險(xiǎn)、促改革、重黨建等方面取得的優(yōu)異成績(jī)；分析當(dāng)前經(jīng)濟(jì)金融形勢(shì)，為加快構(gòu)建新發(fā)展格局奠定工作總基調(diào)；部署2021年重點(diǎn)工作任務(wù)，從提升金融服務(wù)整體效能、深化金融供給側(cè)結(jié)構(gòu)性改革、加強(qiáng)監(jiān)管能力建設(shè)等“八大重點(diǎn)”出發(fā)，進(jìn)一步強(qiáng)調(diào)商業(yè)銀行的公司治理、風(fēng)險(xiǎn)防控與服務(wù)實(shí)體經(jīng)濟(jì)質(zhì)效，為金融業(yè)高質(zhì)量發(fā)展指明方向。以下幾點(diǎn)內(nèi)容尤其值得關(guān)注：

　　第一，強(qiáng)調(diào)嚴(yán)格落實(shí)房地產(chǎn)貸款集中度管理制度，房地產(chǎn)調(diào)控從短期階段性調(diào)控轉(zhuǎn)向長(zhǎng)效持續(xù)性調(diào)控。“十四五”規(guī)劃首提推動(dòng)金融、房地產(chǎn)同實(shí)體經(jīng)濟(jì)均衡發(fā)展，2020年12月31日，中國(guó)人民銀行、中國(guó)銀保監(jiān)會(huì)快速響應(yīng)，聯(lián)合發(fā)布《關(guān)于建立銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)房地產(chǎn)貸款集中度管理制度的通知》，劃定房地產(chǎn)貸款“兩條紅線”。對(duì)于超過(guò)或逼近紅線的商業(yè)銀行而言，相當(dāng)于將房地產(chǎn)貸款余額和個(gè)人住房貸款余額根據(jù)總貸款余額比例縮減額度，加快房地產(chǎn)行業(yè)去杠桿。2021年1月，廣東已有部分股份制銀行暫停按揭貸款放款，上海市21日出臺(tái)《關(guān)于促進(jìn)本市房地產(chǎn)市場(chǎng)平穩(wěn)健康發(fā)展的意見(jiàn)》，成為2021年房地產(chǎn)市場(chǎng)管控升級(jí)的首個(gè)一線城市，杭州市27日發(fā)布《關(guān)于進(jìn)一步加強(qiáng)房地產(chǎn)市場(chǎng)調(diào)控的通知》，多地銀行在年初就實(shí)行“節(jié)制接單”，控制房貸規(guī)模、放慢房貸節(jié)奏。房地產(chǎn)調(diào)控再加碼，政策得到有效落實(shí)，為進(jìn)一步提升金融服務(wù)整體效能、支持構(gòu)建新發(fā)展格局邁出堅(jiān)實(shí)步伐。

　　第二，集中強(qiáng)光照射金融領(lǐng)域“灰色地帶”，釋放金融科技強(qiáng)監(jiān)管信號(hào)。會(huì)議強(qiáng)調(diào)依法將金融活動(dòng)全面納入監(jiān)管，對(duì)“有證”和“無(wú)照”活動(dòng)實(shí)現(xiàn)監(jiān)管全覆蓋，加強(qiáng)對(duì)銀行保險(xiǎn)機(jī)構(gòu)與互聯(lián)網(wǎng)平臺(tái)合作開(kāi)展金融活動(dòng)的監(jiān)管。從2020年12月份開(kāi)始，監(jiān)管頻繁對(duì)互聯(lián)網(wǎng)金融業(yè)務(wù)進(jìn)行集中整治，接連叫停了第三方互聯(lián)網(wǎng)平臺(tái)的理財(cái)產(chǎn)品代銷業(yè)務(wù)、定期和定活兩便存款業(yè)務(wù)，發(fā)布非銀支付機(jī)構(gòu)備付金存管辦法等，上到頂層制度設(shè)計(jì)，下到產(chǎn)品、服務(wù)和業(yè)務(wù)，對(duì)互聯(lián)網(wǎng)平臺(tái)進(jìn)行全覆蓋、全方位、全過(guò)程監(jiān)管。從監(jiān)管釋放的信號(hào)來(lái)看，金融科技的發(fā)展和創(chuàng)新都要在監(jiān)管體系允許的框架下有序展開(kāi)，變相逃避監(jiān)管或損害消費(fèi)者利益的“假創(chuàng)新”、“偽創(chuàng)新”都將被遏制，促進(jìn)金融科技領(lǐng)域的良性競(jìng)爭(zhēng)。

　　第三，推動(dòng)大型銀行向中小銀行輸出風(fēng)控工具和技術(shù)，中小銀行風(fēng)控轉(zhuǎn)型迎來(lái)新的突破口。經(jīng)濟(jì)新常態(tài)疊加新冠肺炎疫情沖擊，中小銀行面臨較大的風(fēng)險(xiǎn)防控壓力，金融風(fēng)險(xiǎn)有所暴露，嚴(yán)重阻礙其創(chuàng)新產(chǎn)品、重塑戰(zhàn)略的轉(zhuǎn)型之路。互聯(lián)網(wǎng)平臺(tái)以豐富的數(shù)據(jù)資源、廣闊的營(yíng)銷渠道與強(qiáng)大的數(shù)據(jù)分析能力為中小銀行提供助貸、征信、聯(lián)合貸款等服務(wù)，中小銀行借力第三方互聯(lián)網(wǎng)平臺(tái)進(jìn)行業(yè)務(wù)創(chuàng)新、強(qiáng)化風(fēng)險(xiǎn)控制、拓寬獲客渠道，以增強(qiáng)自身的核心競(jìng)爭(zhēng)力，促進(jìn)金融服務(wù)轉(zhuǎn)型升級(jí)。監(jiān)管層并不反對(duì)金融機(jī)構(gòu)與互聯(lián)網(wǎng)平臺(tái)的依法合規(guī)合作，中小銀行可以在監(jiān)管允許的范圍內(nèi)利用互聯(lián)網(wǎng)平臺(tái)加強(qiáng)風(fēng)控能力，但會(huì)議首次提出鼓勵(lì)大型銀行向中小銀行輸出風(fēng)控工具和技術(shù)，一方面是對(duì)大型銀行金融科技實(shí)力、風(fēng)險(xiǎn)防控能力的認(rèn)可，另一方面也為中小銀行的風(fēng)控轉(zhuǎn)型開(kāi)辟新路。大型銀行成熟的風(fēng)控模式與金融科技手段可以為中小銀行提供更合規(guī)、更具針對(duì)性、更貼合業(yè)務(wù)需求的技術(shù)服務(wù)，同時(shí)也進(jìn)一步強(qiáng)化大型銀行的同業(yè)業(yè)務(wù)、拓展收入來(lái)源，為其金融科技子公司提供業(yè)務(wù)機(jī)遇，有利于實(shí)現(xiàn)大型銀行與中小銀行間的“雙贏”。

　　（點(diǎn)評(píng)人：中國(guó)銀行研究院 鄭忱陽(yáng)）

　　(本文作者介紹：中國(guó)銀行總行一級(jí)部門。研究領(lǐng)域涵蓋全球經(jīng)濟(jì)、國(guó)際金融、宏觀經(jīng)濟(jì)與政策、金融市場(chǎng)、銀行業(yè)發(fā)展等。)