 |
 美國銀行參股建行 |
|
2005年6月，美國銀行斥資25億美元，從中國中央匯金公司購入約174.82億股建行股份和認購期權；2005年9月，美國銀行又斥資5億美元，再次購入約16.51億股。目前，美國銀行的總持股量約為191.33億股，約占總股本的8.19%。[全文] |
| 建設銀行(601939)主要股東 |
1 匯金公司 H股 59.12%
2 香港中央結算(代理人)有限公司 H股流通股 12.07%
3 中國建投 H股 8.85%
4 美國銀行 H股 8.19%
5 富登金融 5.65%
6 寶鋼集團 1.3%
7 長江電力 H股流通股 0.51%
8 益嘉投資有限公司 H股流通股 0.34%
9 中國農業銀行-中郵核心成長股票型證券投資基金 A股流通股 0.12%
10 中國人壽保險股份有限公司 A股流通股 0.1% |
|
 |
| 全球金融市場買單次貸危機 |
| 毫無疑問，美資銀行的巨額撥備行為給全球的資本市場籠罩上一層陰影。從歐洲到日本，以及去年欣欣向榮的新興市場，股市均出現了大幅度的調整。[專題] |
| 次貸危機影響中國經濟有限 |
| 中國人民銀行行長周小川表示，從目前來看，美國次貸危機對中國經濟的負面影響比原來預期的要小，中國一些金融機構的損失也完全在可消化范圍內。[全文] |
|
 |
| 專家：對市場沖擊可能不會很大 |
|
“如果先增持再減持，應該僅是一個技術上的考慮，防止對市場信心造成沖擊。”中央民族大學證券研究所教授張宏良指出，美國銀行所持股份均為H股，香港市場比較成熟，沖擊可能不會很大。[全文] |
| 小調查 |
|
|
|
|
|
美國銀行擬減持建行 |
 |
次貸危機下美國銀行季盈利不及預期 |
|
美國銀行(BAC)宣布，第一財季的盈利同比下降77%，信貸虧損儲備增至47.8億美元，這主要與房屋凈值貸款和針對小型企業及住房建筑商的貸款有關。
美銀宣布，全季凈所得12.1億美元，合每股23美分。一年前美銀的盈利為52.6億美元，合每股1.16美元。接受FactSet調查的華爾街分析師平均預期：美銀每股將盈利49美分。
美銀首席執行官肯-劉易斯(Ken Lewis)在今晨發表的一份公報中指出：“鑒于房地產業低迷期延長、次貸問題、就業狀況和燃料、食品價格上漲，我們仍擔心消費者的消費健康狀況。”[全文][評論] |
|
壞賬計提60億美元美國銀行凈利下滑77% |
|
美國第二大銀行———美國銀行昨日公布財報稱，因對貸款壞賬計提60.1億美元，美國銀行將連續第三個季度出現凈利下滑。一季度的業績大幅下滑使得市場對美國銀行CEO路易斯提出的今年收益增長20%的目標產生質疑。
財報顯示，美國銀行一季度凈收益從去年同期的52.6億美元下滑77%至12.1億美元，每股收益由去年同期的1.16美元下滑至23美分，低于市場預期，總收入下滑6%，至17.3億美元。一季度，美國銀行交易虧損13.1億美元，貸款壞賬成本27.2億美元。其中，消費者及銷售業務部門收益下滑59%，至10.9億美元，公司及投行部門收益下滑1.15億美元。[全文][評論] |
|
美銀擬先增后減建行股份挽救資產負債表 |
|
通過出售資產來“美化”難堪的資產負債表讓市場對持有眾多中國金融資產的機構充滿想象空間。
由于抵押貸款相關資產的沖減和消費信貸虧失撥備的增加，美國銀行在去年第四季度虧損54.4億美元，收益大幅下降95%至2.68億美元，而2006年同期的這一收益為52.6億美元。通過出售資產來“美化”難堪的資產負債表讓市場對持有眾多中國金融資產的機構充滿想象空間。此次，欲出售建行資產的打算也和其想強化資產負債表有關。[全文][評論]
|
|
|
建行回應美銀減持傳聞 |
|
郭樹清否認美國銀行拋售建行股份傳言 |
|
自次貸危機以來，經常有外資為緩解壓力而拋售中資銀行股份的消息。昨日，市場又出現美國銀行欲拋售建設銀行的傳言。
不過，建行行長郭樹清在接受媒體采訪時，否認了有關美國銀行有意甩賣建行股票的傳言。郭樹清表示，美國銀行如果要減持建行的股份，溝通的對象應該是匯金。到目前為止，他還沒有聽說美國銀行要出售建行股票的消息。他所知道的是，還有不少機構愿意投資建行，相信他們不會放棄。中國金融股已被拋售。[全文][評論]
|
|
美國銀行擬增持H股至19.9% |
|
據建行行長張建國透露，目前建行持有的美國次按相關資產規模仍有9.8億美元，其中CDO約為4.59億美元，目前已經全額撥備，CDO之外的其它資產，撥備覆蓋率約為34%，次按債券撥備總值為6.3億美元；此外，建行還為5億多美元的中間級別債券，進行了1.28億美元的撥備。
目前，香港的本地銀行無疑成了爭購對象，最近沽盤的永隆銀行就是一個典型，吸引了多家中資行搶購，業界傳聞，工行、交行、招行和建行及澳紐銀行集團都有份參與。[全文][評論]
|
|
建行憧憬美銀增持現價吸納 |
|
| 建設銀行受惠於貸款增長，以及手續費收入增長強勁，集團去年純利690.53億元人民幣，按年急增49.07%，營業額按年增長45.6%至2,207億元人民幣。集團將加快海外并購步伐，并重點發展個人、中小企、私人銀行及投資銀行業務。集團董事長郭樹清表示，今年新增貸款，可望維持去年水平，隨著集團業務進一步多元化，料可抵消利息收入增長放緩的情況，加上美國銀行有意進一步增持建行股權至19.9%的憧憬，長線前景理想。[全文][評論] |
|
|
美國銀行精明的進退策略 |
|
次貸難關不大可能舍棄中國銀行業 |
|
美國銀行對自己的建行資產的處置其實也包含兩部分：一方面以市價(或接近市價)出售自己名下的戰略股份，另一方面則按先前約定，美國銀行可在2010年之前行使選擇權，以建行IPO價格繼續增持股份，將股比進一步提高到19.9%。
出于次貸引發的資金壓力，美國銀行打算出售所持有的建行股份。瑞信資深銀行分析師Sherry Lin認為美國銀行的策略是目前情勢權衡之下的最好選擇，既能獲得亟須資金又能繼續分享中國銀行業很好的成長前景。[全文][評論]
|
|
出售建行股份不妨礙行權套利 |
|
出售股權，并不意味著美國銀行會降低對建行的持股比例。恰恰相反，因出售股權而增強的現金流反而能幫助其進一步實現股份增持。這源于美國銀行可因行使選擇權，以遠低于目前市場水平的IPO價格增持股份。
據建行2007年年報，其總股本為2336.89億股。美國銀行理論上可以將目前的股份從8.19%提高至19.9%，不僅不用再支付任何費用，還可以結余122億港元。行權之際，低吸高拋，其利潤之豐，令人咋舌。[全文][評論]
|
|
中資行只能無所作為？ |
|
按先前約定，美國銀行可在2010年之前行使選擇權，以建行IPO價格繼續增持股份，將股比進一步提高到19.9%。
面對外資戰略投資者的“套利”策略，中資銀行是否只能無所作為？正如今天的美國銀行正忙于出售自己的建行戰略股份和大宗經紀業務，斷臂求存一樣；和當日需要借力外資戰略投資者以確保海外IPO相比，今日的中資銀行也有了很大的變化，雙方的實力對比正在發生難得的變化，或許，這正是重啟談判，改變昔日“過于優惠”條件的良機。[全文][評論]
|
|
|
中國銀行已成為外資超級提款機？ |
|
外資股東借解禁大規模出逃中資銀行 |
|
前日，媒體已報道了美國銀行出于次貸引發的資金壓力，打算出售所持有的建行股份的消息。而消息剛一披露，昨日，美國銀行便宣布因受資產減記和信貸成本上升，今年一季度贏利同比驟跌了近80%。
不過，美國銀行并不是第一個“出逃者”。去年11月，淡馬錫便分別賣出10.82億中行H股和2.80億建行H股，估計獲利在30億港元以上。此外，去年底摩根士丹利也傳出擬出手自己在中金的股份的消息。[全文][評論]
|
|
專家稱中國銀行已成為外資超級提款 |
|
最近幾年中國各大國有銀行的“股份制改造”就是不折不扣的私有化，因為它將國有銀行變成了股份公司并向私人出售其股權。
但就是這樣"規范"的招股和“引進戰略投資者”，卻將中國幾乎所有的重要銀行的大量股權以低得驚人的“價格”“賣”給了外國的私營大企業，實際上是將中國人民的上萬億元財產白白送給了外國的資本家。[全文][評論] |
|
建行回應超級提款機說 |
|
針對“國內銀行已經成了很多外資行的超級提款機”的說法，建行董事長郭樹清和行長張建國日前在該行年報發布會上給予了強烈回應。
張建國說：“這種說法只是舊話重提，對此我只強調三點。”第一，外方投資者確實從投資建行當中獲取了很好的回報，但是國內的股東尤其是國有股東獲得了更大的回報。第二，如果當時沒有美國銀行和淡馬錫的投資，建行的品牌形象、機構改革，在Ｈ股和Ａ股兩個市場上市，不會獲得那么好的價值。第三，在過去幾年間，預期在未來也是，我們一直獲得外方股東的鼎力支持，特別是在理念、工具、流程等國際一流銀行管理水平的做法上，我們確實獲益良多。[全文][評論]
|
|
|
|
