文/新浪財經(jīng)意見領(lǐng)袖專欄作家 董登新（武漢科技大學金融證券研究所所長）

　　我國“十四五”規(guī)劃及2035年遠景目標建議提出：實施漸進式延遲法定退休年齡。社會對此高度關(guān)注，討論十分熱烈。為此，我將以大眾化的視角，給大家介紹與你想像中不一樣的美國退休制度，它究竟有多刻薄、小氣和精明？它可能帶給我們一些啟示和借鑒。

　　由于美國退休制度設(shè)計非常精細，而且內(nèi)容十分豐富，為了便于讀者理解，我盡量按主題、分系列、通俗易懂地全面介紹。請大家耐心等待下文繼續(xù)分解。有人問：為什么要研究美國？因為少數(shù)人總是一知半解、盲目崇拜美國，卻并不了解美國真相，因此，我們有必要了解真實的美國，才能知己知彼。

　　大家知道，美國基本養(yǎng)老保險（OASDI）制度建立，要比歐洲晚了近半個世紀，1935年美國頒布《社會保障法》，建立了基本養(yǎng)老保險制度。在第二次世界大戰(zhàn)結(jié)束后，美國人提出了構(gòu)建“三條腿的板凳”的養(yǎng)老保障體系，這就是我們后來所講的“三支柱”養(yǎng)老保障體系。然而，1990年代，學者們突然發(fā)現(xiàn)，美國“三條腿的板凳”已悄然變成了“四條腿的板凳”。也就是說，三條腿不夠用了，“達到正常退休后仍繼續(xù)工作”成為了美國人的“第四條腿”。

　　根據(jù)美國社會保障局發(fā)布的一組數(shù)據(jù)，2010年美國65周歲以上老年人收入來源構(gòu)成：第一條腿（基本養(yǎng)老保險退休金）占36%，第二條腿（私人養(yǎng)老金，相當于中國的企業(yè)年金和職業(yè)年金）占17%，第三條腿（家庭儲蓄與投資）占16%，第四條腿（65歲以上繼續(xù)工作收入）占29%，其他來源（低保、慈善）占3%。

　　由此可見，美國老人第二大收入來源竟是“達到退休年齡后繼續(xù)工作的所得”，它真真切切地成為了美國人養(yǎng)老的“第四條腿”，名符其實，而且地位十分重要。

　　眾所周知，1935年美國將男女退休年齡統(tǒng)一至65周歲，2009年美國男女退休年齡提高至66周歲，2027年美國男女退休年齡將提高至67周歲。

　　有人會問：美國老人退休原本就比較晚，為什么還有人愿意繼續(xù)工作？答案很簡單，當然是養(yǎng)老金不夠用啦！那么，美國究竟有多少老人仍在繼續(xù)工作？

　　根據(jù)美國勞工部統(tǒng)計，2018年底，美國65周歲及以上老人共計5128萬人，其中仍在工作的人數(shù)為1003萬人，就業(yè)比例為19.6%；但在65至69周歲總?cè)丝跒?696萬人，其中仍在工作的人數(shù)為559萬人，就業(yè)比例高達33%；70至74周歲老人就業(yè)比例仍高達19.5%；即便75周歲以上老人，其就業(yè)比例仍有8.7%。

　　由此可見，美國65歲以上老人必須繼續(xù)工作的比例高達20%，而且這一比例仍在上升之中。究其原因，當然是基本養(yǎng)老保險退休金不夠花。為此，美國人養(yǎng)老需要“第四條腿”：達到退休年齡后繼續(xù)工作。

　　那么，美國基本養(yǎng)老保險退休金究竟有多低？為什么不夠花？請聽下文分解。

　　(本文作者介紹：武漢科技大學金融證券研究所所長，湖北省中小企業(yè)研究中心主任。)