蔚來、小鵬月銷首次破萬輛,9月新能源車市現“兩副面孔”

蔚來、小鵬月銷首次破萬輛,9月新能源車市現“兩副面孔”
2021年10月23日 09:14 每日經濟新聞

  原標題:蔚來、小鵬月銷首次破萬輛,寧德時代市值逆勢增超700億元!9月新能源車市現“兩副面孔”,全年銷量有望突破310萬輛?

  記者/李碩 段思瑤   

  編輯/裴健如   

  9月,新能源汽車在終端消費市場和資本市場表現迥異,呈現出“兩副面孔”。

  一方面,中汽協數據顯示,我國新能源汽車9月產銷雙雙突破35萬輛,分別完成35.3萬輛和35.7萬輛,同比均增長1.5倍,再創歷史新高。

  另一方面,在資本市場中,新能源汽車股與逐漸轉涼的天氣同步,寒意初現。A股市場中,除了北汽藍谷(600733.SH)股價出現正增長,其他個股全部“淪陷”;H股甚至出現股價集體下滑;汽車產業鏈中,只有個別個股股價呈上揚之姿。

  新能源汽車在終端和資本市場的迥異表現,與近期芯片短缺和動力電池原材料漲價兩大因素不無關系。

  在此背景下,如何破解難題,繼續保持高歌猛進的銷售態勢,已成為新能源汽車企業不得不思考的課題。業內預測,如果芯片短缺問題不會進一步加劇,今年我國新能源汽車銷量有望突破300萬輛。當前,2021年的指針已進入最后一個季度,在前三季度的蓄力狂奔之下,新能源汽車市場的表現能否超越預期?

  蔚來、小鵬單月銷量首次“破萬輛”

  9月,新能源車市場繼續“獨領風騷”。

  中汽協數據顯示,9月我國新能源汽車銷量為35.7萬輛,創歷史新高,同比增長148.4%,環比增長11.4%;1~9月新能源汽車累計銷量215.7萬輛,同比增長185.3%。

制表:每經記者李碩制表:每經記者李碩

  值得注意的是,9月我國新能源汽車市場滲透率繼續維持歷史高位,為17.3%;新能源乘用車市場滲透率達19.5%。1~9月,我國新能源車滲透率提高至11.6%。

  “新能源車與傳統燃油車走勢差異化明顯,體現出國內車市向新能源化轉型的步伐正在提速。”全國乘用車市場信息聯席會秘書長崔東樹表示。

  不僅如此,新能源汽車已成為今年車市增量的“主力軍”。乘聯會數據顯示,在乘用車1~9月155萬輛的同比增量中,新能源車增量達139萬輛,占總增量的90%,為1~9月車市整體12%的同比增速貢獻了11個百分點。

  這也意味著,新能源汽車不僅是當下中國乘用車市場的絕對增長引擎,更發揮了對燃油車市場的替代效應,持續拉動著車市向新能源化轉型。

  分車型看,9月新能源車市呈現出高端電動車型銷量強勢增長,中、低端車型穩步提升的趨勢。其中A00級電動車批發銷量為9萬輛,在9月純電動車整體銷量中的占比為30%;A級電動車在當月純電動車整體銷量中所占份額為24%,保持相對穩定;B級電動車銷量環比8月增長29%至8.6萬輛,在當月純電動車銷量中占比29%。

制表:每經記者李碩制表:每經記者李碩

  分品牌看,9月國內新能源乘用車市場“百花齊放”,共有8家企業批發銷量破萬輛。其中,比亞迪以7.04萬輛的成績再次登頂;特斯拉中國則憑借5.6萬輛的批發銷量位列第二;第三名上汽通用五菱的銷量為3.86萬輛,其中宏光MINI EV一款車型就占該品牌新能源車銷量的90%以上;上汽乘用車、廣汽埃安、長城汽車、蔚來汽車和小鵬汽車則分別以2.16萬輛、1.36萬輛、1.28萬輛、1.06萬輛和1.04萬輛的銷售成績分列四至八位。

圖片來源:每經記者 李星 攝(資料圖)圖片來源:每經記者 李星 攝(資料圖)

  除蔚來和小鵬月銷成功“破萬”外,9月哪吒、威馬、零跑等造車新勢力銷量同環比表現也很優秀。其中,哪吒汽車9月交付新車7699輛,趕超理想在當月造車新勢力銷量排名中位列第三位。理想汽車9月交付量則為7094輛,環比下降24.8%。

  “目前來看,造車新勢力已經形成一定的產業規模,傳統車企也在向新勢力學習,各自取長補短。在目前環境下,如果不向新能源、智能化轉型,車企就可能面臨被淘汰的命運。”中汽協副秘書長陳士華表示。

制表:每經記者李碩制表:每經記者李碩

  相對而言,主流合資品牌中“南北大眾”新能源車的批發銷量為1.4萬輛,占主流合資品牌新能源車總銷量的72%,市占率進一步提高。豪華品牌如奔馳、寶馬、奧迪等則受限于芯片供應影響在新能源車市場上發力有限。

  國泰君安證券分析認為,從2015年至今,四季度基本上是新能源汽車的消費旺季,隨著疫情好轉及芯片產能的陸續恢復,新能源汽車交付能力有望進一步加強。預計未來幾個月行業整體銷量有望持續向上,全年來看預計國內新能源汽車銷量有望突破300萬輛,全球銷量預計將突破560萬輛。

  新能源汽車出口呈季末平穩態勢

  盡管9月新能源汽車國內銷量漲勢喜人,但海外出口方面則呈現出季末平穩態勢。

  中汽協數據顯示,9月我國新能源汽車出口量為2.2萬輛,環比下降53.1%,同比增長268.7%。1~9月我國新能源汽車的出口總量為19.5萬輛,同比累計增長420.9%,占我國汽車出口量的14.32%。

圖片來源:每經記者 孫桐桐 攝(資料圖)圖片來源:每經記者 孫桐桐 攝(資料圖)

  其中,出口量超過千輛的有東風易捷特(5164輛),上汽乘用車(4560輛)和特斯拉中國(3853輛),其他車企新能源車出口量也在持續走強。

  值得注意的是,上月出口逾3萬輛的特斯拉中國本月出現“出口轉內銷”的情況,當月其93%的銷量在中國市場交付,僅有不足7%的新車出口海外。盡管如此,特斯拉中國1~9月出口量仍占我國新能源汽車出口量的一半以上。特斯拉在今年二季度財報中稱,考慮到美國市場需求旺盛和全球成本優化,特斯拉已將上海工廠轉型為主要汽車出口基地。雖然受到供應鏈壓力和工廠升級的影響,但其上海工廠產能依舊強勁。

  “在全球汽車行業缺芯的背景下,中國汽車出口之所以能保持較快增長,主要有兩個原因:一是汽車行業產業鏈條較長,對企業相關配套各方面要求較高。在全球疫情背景下,中國產業體系比較完整、配套能力較強,在這些方面具有較大優勢。二是中國疫情防控形勢總體較好,國內生產生活秩序維持較好,有利于汽車生產穩定運行。此外,汽車出口增長較快也與去年的低基數有一定關系?!眹医y計局新聞發言人付凌暉表示。

  與新能源車市表現同樣火熱的還有上游動力電池行業。據中國汽車動力電池產業創新聯盟發布的數據,今年9月,我國動力電池裝機量為15.7GWh,同比上升138.6%,環比上升25%。

制表:每經記者李碩制表:每經記者李碩

  其中,磷酸鐵鋰電池裝機量環比上升32.3%至9.5GWh,繼續保持對三元鋰電池的優勢地位。三元鋰電池裝機量為6.1GWh,環比上升15%。

  “磷酸鐵鋰電池現在發展的態勢實際超出大家預期,今年整個磷酸鐵鋰電池市場份額有可能會超過三元鋰電池。一方面磷酸鐵鋰電池享有低成本的好處,另一方面能量密度相對可以滿足市場大部分車的要求,目前乘用車市場一些高端車型也開始采用磷酸鐵鋰技術路線?!敝袊娮涌萍技瘓F公司第十八研究所研究員肖成偉表示。

  具體到動力電池供應商來看,9月動力電池裝機量排名前三的企業分別是寧德時代、比亞迪和國軒高科。行業集中度方面,9月我國新能源汽車市場共計39家動力電池企業實現裝車配套,較去年同期減少11家。排名前3、前5、前10的動力電池企業動力電池裝車量占總裝車量比例分別為78.4%、85.3%和93.2%,行業集中度進一步提高。

  充電基礎設施方面,2021年9月,我國新增公共充電樁5.95萬臺。截至2021年9月,全國充電基礎設施累計數量為222.3萬臺,同比增加56.8%;換電站保有量890座。

圖片來源:中國充電聯盟圖片來源:中國充電聯盟

  近日,摩根大通發布報告預測,到2025年中國汽車銷量將有35%來自新能源汽車,而消費者購買新能源車最重要的考慮因素之一將會是充電裝置在內的基礎設施是否完備。

  據摩根大通預計,2025年中國新能源車年銷量將超過1000萬輛,新能源車累計保有量將達3700萬輛,以新能源車與充電樁的比率1:1至3:1計算,充電樁總數將介于1200萬臺至3700萬臺之間,較今年8月200萬臺增長6~18倍。

  歐洲多國新能源車滲透率創新高

  與中國新能源汽車市場同頻,歐美9月新能源汽車銷量同樣火爆。

  公開數據顯示,歐洲七國9月新能源車銷量為18.16萬輛,同比增長43%,環比增長54.8%。

制表:每經記者李碩制表:每經記者李碩

  華寶證券分析認為,在經歷了7月和8月兩個月的歐洲車市淡季和經銷商休假后,9月車企和經銷商回歸正常運營,助力新能源汽車銷量上漲。

  值得一提的是,9月歐洲多個國家新能源車滲透率創歷史新高,如挪威突破90%,瑞典超過50%,法國突破20%,德國接近30%。有分析認為,盡管歐洲車市受缺芯影響乘用車銷量同比下滑28%,但在碳排放政策和補貼政策的推動下,車企選擇優先保供電動車,這一點從持續走高的新能源車滲透率中可以得到佐證。

  同樣值得關注的還有9月特斯拉在歐洲車市的表現。數據顯示,特斯拉在德國、法國、瑞典、挪威、荷蘭、意大利、西班牙、英國、瑞士、丹麥、芬蘭11個國家的銷量為3.1萬輛,創下特斯拉在歐洲交付以來的月度銷量新高。隨著上海工廠加大出口以及柏林工廠的投產,特斯拉在歐洲市場的產能問題或將得到大幅緩解。

  華寶證券稱,2021年1~9月歐洲新能源車銷量達到150萬輛,因此維持全年銷量有望超過220萬輛的高增長預期。在歐洲碳排放法規的倒逼和各國高補貼政策以及配套設施建設的推動下,新能源車在今年將持續快速發展。

圖片來源:每經記者 孫桐桐 攝(資料圖)圖片來源:每經記者 孫桐桐 攝(資料圖)

  美國市場方面,據Marklines發布的數據,受芯片短缺影響,9月美國新能源汽車銷量約為100.75萬輛,較上月下滑26.1%。其中,特斯拉9月在美銷量為2.6萬輛,同比提升25.8%,市場份額同比提升1.1個百分點。其他如現代Kona銷量為1458輛,大眾ID.4銷量為1339輛,極星品牌銷量為545輛,均與特斯拉表現存在較大差距。

  中信證券研報認為,美國政策環境回暖,電動化進程有望提速,預計到2025年和2030年銷量分別有望達300萬輛和800萬輛,滲透率接近20%和50%,2021~2025年復合增速有望達50%。

  資本市場難見“飄紅”

  9月,資本市場難見幾“飄紅”的新能源汽車股。

  A股市場,除了北汽藍谷股價出現正增長,其他個股全部淪陷。長城汽車(601633.SH)市值蒸發超過千億元,比亞迪(002594.SZ)、長安汽車(000625.SZ)和廣汽集團(601238.SH)市值也縮水超過百億元,甚至連此前市值接連走高的小康股份(601127.SH)也未能幸免。

制表:每經記者段思瑤制表:每經記者段思瑤

  同樣,H股的新能源汽車股也集體下滑,吉利汽車(00175.HK)跌幅最大,市值蒸發了564.48億港元,小鵬汽車(09868.HK)緊隨其后。恒大汽車(00708.HK)繼續“向下”,這已經是該股股價、市值連續第五個月下滑。

制表:每經記者段思瑤制表:每經記者段思瑤

  新能源汽車主機廠在資本市場遭遇的“寒流”,與芯片的持續短缺不無關系。招銀國際證券研報認為,受再一波汽車芯片供應鏈擾動影響,8月以來中國新能源汽車股股價表現呈震蕩下行趨勢,市場主要擔憂芯片供應擾動新能源車企交付,利空因素已反應于股價之中。

  與主機廠股價幾乎全線下跌的境況相比,多數新能源汽車產業鏈上市公司雖也呈現下滑狀態,但仍有個股表現出了應有的韌勁。如,動力電池龍頭企業寧德時代(300750.SZ)市值增加了718.73億元;磷酸鐵鋰正極材料龍頭,德方納米(300769.SZ)股價漲幅為24.97%,市值增加了86.24億元。

制表:每經記者段思瑤制表:每經記者段思瑤

  美股汽車上市公司一改8月跌勢,多數車企市值出現正增長。其中,特斯拉(TSLA)市值增加了382.89億美元,市值增長額最高;戴姆勒、通用汽車福特汽車等市值漲幅也均超過5%。

制表:每經記者段思瑤制表:每經記者段思瑤

  隨著跨國汽車公司加速向電動化轉型,資本市場對其信心不斷增長。日前通用汽車被投資銀行高盛集團視為有吸引力的股票。高盛集團認為,通用汽車抓住了行業生產復蘇的好處,以及從電動汽車和先進的駕駛輔助系統獲益的機會,將這只股票的評價定位為“買入”。

  相比之下,“蔚小理”(即蔚來、理想汽車和小鵬汽車)在美股市場的市值集體下跌,三家市值合計蒸發了161.26億美元,缺芯或許是其股價集中走低的一大原因。

  招銀國際證券研報認為,芯片問題將在10月起有顯著改善,各家新能源車企生產將逐步恢復正常水平。同時,四季度作為新能源車的產銷旺季,疊加此前積壓訂單交付,將帶動新能源車企業績環比提升。

  全年銷量有望達到310萬輛?

  眼下,缺芯和動力電池原材料價格飛漲,成為擺在全球新能源汽車產業向“電動+智能”轉型過程中的棘手事。

  今年以來,碳酸鋰、氫氧化鋰、電解液等鋰電池重要原材料供應處于緊急狀態,價格也在飆升。今年年初,電池級碳酸鋰的價格仍為5.7萬元/噸,但截至10月12日已經上升至19萬元/噸。此外,氫氧化鋰價格達到18.6萬元/噸,六氟磷酸鋰價格為45萬元/噸,遠超年初價格。

  中汽數據有限公司資深主管王攀認為:“我國鈷、鎳、錳元素對外依存度超過90%,未來整個動力電池的產量還會增高,需要通過電池的回收利用彌補前端資源的緊缺?!?/font>

圖片來源:每日經濟新 資料圖圖片來源:每日經濟新 資料圖

  目前,已經有企業開始行動。10月12日午間,寧德時代發布公告稱,擬由公司控股子公司等在湖北宜昌投資建設邦普一體化電池材料產業園項目,主要建設具備廢舊電池材料回收、磷酸鐵鋰及三元前驅體等生產基地,項目投資總金額不超過320億元。

  另外,芯片短缺仍掣肘著新能源汽車的發展。全國政協經濟委員會副主任苗圩表示:“車規級芯片中的功率半導體包括IGBT、場效應晶體管(MOSFET)和電源管理芯片,在汽油車中占比大約40%左右,在新能源汽車中占比達到50%,是目前最緊缺的芯片?!?/font>

  中國汽車工業協會常務副會長兼秘書長付炳鋒則認為,如果芯片短缺問題不會進一步加劇,按照當前國內新能源車市的走勢,今年我國新能源汽車銷量有望突破300萬輛。

圖片來源:視覺中國圖片來源:視覺中國

  不過,即便有缺芯和動力電池原材料價格飛漲“攔路”,新能源汽車行業的高景氣度依舊在持續,利好消息不斷傳來。如,勞斯萊斯發布首款電動車閃靈(Spectre),預計將在2023年實現全面電動化;威馬汽車宣布將獲得約5億美元新一輪融資;吉利與欣旺達成立動力電池公司;百度小米共同投資上海幾何伙伴智能駕駛有限公司等。

  萬聯證券分析師周春林預計,2021年新能源汽車全年銷量有望達到310萬輛,超出市場預期,終端銷量需求持續旺盛背景下建議重點關注新能源汽車產業鏈中供需緊缺環節及熱管理零部件供應商。另外,隨著小米、百度等科技公司加速布局自動駕駛領域,自動駕駛系統有望成為決定車企未來最終的勝負手。

新浪科技公眾號
新浪科技公眾號

“掌”握科技鮮聞 (微信搜索techsina或掃描左側二維碼關注)

創事記

科學探索

科學大家

蘋果匯

眾測

專題

官方微博

新浪科技 新浪數碼 新浪手機 科學探索 蘋果匯 新浪眾測

公眾號

新浪科技

新浪科技為你帶來最新鮮的科技資訊

蘋果匯

蘋果匯為你帶來最新鮮的蘋果產品新聞

新浪眾測

新酷產品第一時間免費試玩

新浪探索

提供最新的科學家新聞,精彩的震撼圖片