從今年1月1日起，由于銀行已按照提高后的央行新利率標準來計算每月房貸還款數額，所以不少貸款買房者不得不面臨一次性消化去年央行6次加息后增加的財務負擔，“蝸牛族”受到的影響尤其大。“蝸牛族”主要是指將買房作為自己首要理財目標的人，為擁有一套屬于自己的住房，不惜節衣縮食或背負長期房屋貸款。本期的牛牛理財日報就是告訴您：蝸牛族如何化解六次加息壓力。

　　〈理財市場今日資訊〉：

　　基金融鑫封轉開的國投瑞銀成長本周五集中申購

　　國投瑞銀今日公告稱，由基金融鑫(3.621,0.00,0.17%,基金吧)封轉開的國投瑞銀成長優選基金將從1月11日起1元集中申購，新增募集上限為100億。該基金通過投資高速成長及業務有良好前景的企業，力求實現基金資產的長期穩定增值。

　　據記者了解，2007年股票型基金的平均凈值增長率超過118%，平衡型基金也超過102%，上證指數全年漲幅為96.66%。而據中證報調查，2007年股民近四成虧損。兩相比較，基民明顯收獲大于股民。

    1月9日黃金期貨開門 投資關注四大因素

　　1月9日，黃金期貨將在上海期貨交易所正式掛牌交易，黃金投資由此步入一個新的階段。

　　而在其正式亮相前夕，國際黃金現貨價格也擺脫了將近兩個月的調整，在2008年的首個交易日成功突破852美元/盎司的歷史高點，1月3日黃金更是在盤中一舉攻破860美元/盎司的整數位置，截至記者發稿時最高摸至869.4美元/盎司。在黃金的帶動下，同為貴金屬系列的鉑金現貨價格也創出歷史新高，盤中最高觸及1546美元/盎司。

　　國際棉價帶動 棉花上揚行情蓄勢待發

　　近期內外盤的棉花價格走勢均呈現了探底成功、觸底反彈的特點。鄭棉多次受到外盤影響大幅高開，只是受制于國內下游行業的疲軟，棉花的上揚勢頭才一直被壓制。我們認為，國際市場對國內的影響已經越來越大，外盤的持續上揚很可能催生鄭棉下一輪的上漲行情。

　　2008年關注四只典型風格基金

　　根據策略主題的分析，在2008年對研究型風格和市場型風格進行合理的配置是基本的投資線索。我們對這兩類風格的基金進行較為詳細的點評，列出各種風格典型的基金品種，供投資者參考。需要注意的是，各個基金品種并不代表直接的投資建議，具體到基金組合構建、以及根據市場環境調整基金組合，還需要即時的策略分析。

　　銀行理財首次掛鉤A股

　　銀行理財產品不再局限于掛鉤境外股市。記者獲悉，中信銀行(10.39,0.05,0.48%,股票吧)將于1月8日推出首款掛鉤境內股票市場指數的本金保障型理財產品，投資幣種為人民幣，期限為1年。

　　近八成理財產品實際收益達到最高預期

　　據西南財經大學理財和信托研究所最新發布的報告顯示，2007年年末12月的理財市場上，抽樣調查顯示78.7%的投資者獲得了滿意的收益，當月銀行系QDII收益差距明顯拉大，打新股理財收益依舊“稱雄”市場，同時，在保本產品中歐元保本理財產品相對而言“最合算”。

　　〈理財產品最新動態〉：

　　2008年基金投資策略 類型和風格選擇

　　根據對2008年基金投資的總體預期，結合基金組合投資的基本原則，對于2008年基金投資的基本策略，總體有以下原則：

　　基金投資倉位的調整要根據近期市場的趨勢預期進行，就目前而言，2008年一季度在基金組合投資中可以選擇較高的倉位。積極型投資者可保持倉位在80%～100%，穩健型投資者可保持倉位在70%～80%，保守型投資者可保持倉位在50%。而一季度后的倉位選擇，則需根據市場環境的變化再適時調整。

　　300元買20萬財險保平安

　　在南京新街口華威大廈廣告公司上班的李勇，帶著家人出去旅游，回來后發現家中水管爆裂，新房新家具、電器等20萬的新裝修泡了湯。李勇沒有買家庭財產保險，損失只能自己認了。

　　時下天干物燥，時有火災發生。為保險起見，出門之前做好防范的同時，不妨為自己的家庭財產買份保險。

　　巧租消費型保險 發揮資金效率

　　如果把投保比作選擇住房，投保儲蓄型保險相當于“買”，而選擇消費型保險則好比“租”。如果經濟實力足夠時，買房當然好過租房，但當經濟緊張時，租房不失為一種好的選擇。投保也一樣，在經濟實力不足的情況下，選擇帶有儲蓄功能的保險產品自然負擔會比較重，而選擇“租”的方式，即選擇消費型保險，則可以達到以較少的保費獲得較高的保障。

　　〈牛牛理財每日支招〉：

　　蝸牛族如何化解六次加息壓力

　　從今年1月1日起，由于銀行已按照提高后的央行新利率標準來計算每月房貸還款數額，所以不少貸款買房者不得不面臨一次性消化去年央行6次加息后增加的財務負擔，“蝸牛族”受到的影響尤其大。“蝸牛族”主要是指將買房作為自己首要理財目標的人，為擁有一套屬于自己的住房，不惜節衣縮食或背負長期房屋貸款。

　　徐可奇

　　今年29歲的方先生作為一名普通的公司職員，也是“蝸牛族”一員。他在2006年底向銀行辦理20年期按揭30萬元購買了一套住房。但不巧的是，央行的利率政策從2007年開始進入全年加息通道。在接連6次加息后，五年期以上貸款基準利率由6.84%上調至最新的7.83%，8.5折的優惠利率也從5.814%上調至6.656%，貸款利率的不斷提高令方先生在2008年伊始倍感財務壓力，很擔心自己會淪為“房奴”。記者采訪了多位理財專家后，為他設計了一套理財規劃，以消化六次加息后的個人房貸負擔。

　　【個人資產情況】

　　單身的方先生目前稅后月薪為5000元左右，在上海地區中環線和外環線之間擁有一套市值120萬元左右的房產，用于自住。房貸余額30萬元，以貸款剩余期限20年計算，如果按照等額本息方式還款，方先生的月供在6次加息之前為2117.23元。由于利率在加息后上漲至6.656%，所以今年他的月供也升至2264.36元，每月還貸增加了147.13元。方先生的其他個人資產寥寥，主要都已用作買房時的首付款。另外除公司為其交納的醫療保險和養老保險外，方先生個人未購買過商業保險。

　　【理財目標】

　　1.早日擺脫當前財務緊張局面，提高生活消費水平；

　　2.加強個人財務抗風險能力，咨詢投保方案；

　　3.為自己儲備一定的流動資金，以備平時周轉之用。

　　【理財建議】

　　1.提前還貸后參與定額定投

　　建議方先生可以考慮向親戚朋友借貸的方式籌集資金，一次性提前還貸后將每月收入節余進行定額定投。

　　因為如果繼續按等額本息的方式分期付款，則在余下20年里，每月支付2264.36元，還款總額達543446.40元，其中利息支出成本近20萬元。而如果采取一次性提前還貸，以后將每月支付月供的2264.36元用于基金定額定投，在年投資收益為8%的平均情況下，20年后可獲取100萬元左右的本利息，純收益明顯有較大幅度的增長。

　　2.合理配置生息資產，提高資金投資收益

　　根據方先生的個人實際情況，應定位于穩健型的投資者。建議對其生息資產做如下配置：30%的資金投資于穩健型的人民幣理財產品、債券等，20%投資于股票型基金、黃金等風險性投資，50%可定期定額投資指數基金(ETF)。通過以上合理的資產配置，預期達到10%左右的綜合投資回報率，可抵抗通貨膨脹，實現資產的保值增值。

　　方先生可以考慮將資金投向業績表現良好的股票型基金、封閉式基金等，做一定的風險性投資。由于人民幣升值預期依然存在，多數專家對2008年的股市依然看好，而股票型基金是間接投資股市的最好選擇，因此建議陳先生投資績優開放式基金。基金的選擇主要看兩個方向，一是基金公司的實力，二是基金的歷史表現。另外，可選擇業績表現穩定的基金做長期的定期定額投資，攤薄投資成本，穩步提高投資收益。

　　封閉式基金目前具有一定的折價率，依然蘊涵著不小的投資機會。買入封閉式基金，相當于以平均八折左右的價格買入一籃子股票，但投資于封閉式基金要著眼于比較長的時間期限，大部分封閉式基金到期日還有相當長時間，其價值的回歸需要耐心地等待。

　　3.選擇合適險種，加強風險保障力度

　　購買保險產品的主要目的應為獲得保障，投資收益的最大化不應成為考慮的主要因素。因此，根據方先生個人情況，首先應考慮身體健康保障和意外保障，以保證房貸和正常的生活開支不會因為一些意外而受到影響。具體可重點考慮重大疾病險和意外險，這兩類保險花費較少但保障高，重大疾病險選擇10萬元至20萬元為宜，意外險保額可以依據“貸款額+10年的基本生活開支”來定，如果將來有其他家庭負擔和責任如小孩養育、父母贍養等，則要做相應的調整。

　　隨著貸款壓力的逐步減輕，理財資金的逐步寬裕，對于短期內不會動用的資金也可適當投保萬能壽險，除了保障功能外，還可達到較好的投資、儲蓄的理財效果。萬能壽險設有保障賬戶和一個統一形態的投資賬戶，繳費方式靈活，適合于需求彈性較大、風險承受能力較低、對保險希望有更多選擇權的投保人。

　　過往理財資訊一網打盡 ：《 新浪理財報告》