家庭財務診斷

　　總體來說：

　　1、現金儲蓄能力非常強

　　每年能結余約20.4萬元，占總收入的31.94%，說明每年能持有數目較為可觀的凈現金流量，但其中絕大部分為金女士夫妻所在企業的紅利收入，對企業的經營狀況非常敏感。因此，應加大金融投資比例，實現資本增值。

　　2、資產結構較合理，但仍需適當改善

　　金女士家庭的現有資產中，金融資產中60萬元人民幣以活期存款存在銀行，流動性過強，影響收益。另外，金女士家庭的房產占總資產的69.38%，投資單一，風險過于集中，應考慮在適當的時機減少房產投資，分散風險。最后，資產負債率為4.83%，這個比例相對較低，財務狀況非常安全。

　　從金女士家庭資產負債表和收支表可以看出，金女士一家現金流動性很強，收支比率為68.06%，較合理，但考慮到還要買地建廠房，還是要適當地節流；財務自由度為28%，看來光靠投資收益還不能滿足目前的消費支出，需要進一步提高財務自由度。

　　同時，金女士夫妻倆是家庭的支柱和收入來源，應增加人壽保險和

　　金女士有著較為明確的理財目標，短期目標是增加家庭保障，中期目標是子女教育金、換車和企業注資，長期目標是養老基金。上述目標中，中期目標對資金的壓力較大，屆時可以出售投資房產和銀行貸款解決短期資金缺口。我們認為這些理財目標，根據金女士的家庭情況，只要合理規劃好未來的現金流，是完全可行的。我們的建議是金女士實現理財目標的順序要先短期后長期，先重要后次要，我們把金女士家庭理財目標的優先順序安排為：

　　增加家庭保障 > 子女教育金準備 > 企業注資> 換車 > 養老金準備 > 其它目標。

　　理財建議

　　風險測試

　　根據了解，金女士沒有證券投資的經歷，也不具備證券投資的知識和時間。我們也對金女士做了風險偏好測試，根據測試結果，金女士的家庭風險承受能力中高，風險態度中等，我們認為金女士屬于長期穩健型的投資者。

　　一、應急金規劃

　　一般資產配置下應保留3-6個月的生活支出為緊急備用金，考慮到客戶生活支出較大，不確定性因此比一般家庭更大，因此建議預留6個月生活支出209800/2=104900元，即配置大約10萬元為應急金。可以以貨幣基金的形式存在。將剩余的活期存款作為家庭盈余投資收益更高的資產。

　　二、投資規劃

　　隨著中國宏觀經濟保持強勁增長，外部經濟環境依舊良好；再考慮中國股票市場的發展將趨于不斷規范和良好，上市公司質量有望提高，匯率升值等因素，中短期內可適當提高投資股票市場的比例。但是出于客戶對投資風險忍受的態度偏低，則投資股票并不合適。建議可以選擇開放式基金來作為投資方式，比較適合客戶的情況。我們選擇的基金將是現有市場上比較優良，歷史收益率較高，產品配置合理，業績波動較小的基金。

　　金女士和她先生都處于賺錢能力較強的時期，目前可以考慮多買些股票型基金，比例可占5-7成左右，貨幣和債券型基金占3-4成左右。隨著年齡的增加，適當降低對股票型基金的投資比例。增加債券型基金的比例。

　　三、融資規劃

　　計劃5年后投資建廠房，需要投入資金800萬。屆時將上海和杭州的投資房產出售，可以獲得304萬資金，另外現有的124萬升息資產經過五年的投資變成了249萬，再向銀行申請個人助業貸款300萬，使用13年，但每兩年需要臨時調劑一下周轉資金先償還銀行貸款，再重新辦理貸款，照此方法將這筆資金使用13年。這樣每年只要支付利息，第13年一次性還清本金，也不至于出現現金流斷裂的現象。

　　四、教育規劃

　　子女學費的支出彈性最小，而金女士絕大部分收入來自自營的公司，而且服裝行業受經濟景氣影響太大，因此對子女學費必須做最周全也最安全的準備。

　　金女士在子女學費方面的負擔應該算是比較大的，3年后兒子要出國留學每年生活費和學費支出需要25萬，6年共計150多萬，女兒高等教育支出相對較少，只要國內大學每年2萬元的開支，4年共計8萬元。考慮到未來人民幣持續升值的因素，建議將外匯資產3萬美元折匯成人民幣購買安全性好而收益比存款高的國債，這筆資產作為子女接受高等教育最低的資金保障。其余存款除了留出應急金外都按照上述的投資組合購買相應的資產。兒子留學澳大利亞的資金，用國債兌現作為前期支付，不足部分也可以考慮為兒子申請留學貸款，中國建設銀行可以為金女士提供一站式服務，非常方便。