因廣發(fā)證券借殼S延邊路涉嫌內(nèi)幕交易一事，在吉林敖東和S延邊路被行政處罰之后，兩公司究竟如何被“判”違規(guī)的原因終于水落石出。今日，吉林敖東和S延邊路都公告稱，證監(jiān)會認定違法行為的原因是：2006年5月17日吉林敖東與相關(guān)方簽訂收購S延邊路協(xié)議，直到36天后，吉林敖東和S延邊路才公告這一信息。

　　公告表示，證監(jiān)會的調(diào)查和審理現(xiàn)已終結(jié)，經(jīng)證監(jiān)會調(diào)查，2006年5月17日，吉林敖東就收購深國投持有的S延邊路18.83%的股權(quán)，與深國投、深圳請安投資有限公司和吉林省交通投資開發(fā)公司達成“四方協(xié)議”。根據(jù)“四方協(xié)議”和附件《股權(quán)轉(zhuǎn)讓協(xié)議》，深國投將不再持有S延邊路的股權(quán)，吉林敖東總共將持有的S延邊路46.15%的股份。因此，四方協(xié)議和《股權(quán)轉(zhuǎn)讓協(xié)議》是吉林敖東實施對S延邊路的收購而與相關(guān)方達成的收購協(xié)議。根據(jù)《證券法》九十四條規(guī)定，吉林敖東應該在三日內(nèi)將該收購協(xié)議向證監(jiān)會和交易所作出書面報告，并予以公告。但直到6月22日，敖東才做出有關(guān)此收購事件的提示性公告。

　　當時，S延邊路的董秘張洪軍參與了上述協(xié)議的簽訂，并告訴董事長郭仁堂。因此，延邊公路相關(guān)人士知悉大股東吉林敖東擬進行的收購行動，按《證券法》規(guī)定，S延邊路應立即報告和公告此事，然而直到6月22日，S延邊路才作出提示性公告。

　　所以證監(jiān)會認定，吉林敖東和S延邊路在信息披露方面出現(xiàn)虛假陳述，嚴重違法違規(guī)，對兩公司做出行政處罰，并對相關(guān)責任人處以罰款。

　　對吉林敖東，證監(jiān)會擬對處以30萬元罰款，信息披露違法行為直接負責的主管人員公司董事長李秀林給予警告，并處以20萬元罰款；對S延邊路，證監(jiān)會擬對其處以50萬元罰款，董事長郭仁堂和董秘張洪軍分別給予警告，并分別處以罰款10萬元和5萬元。

　　鞏萬龍 每日經(jīng)濟新聞