業內人士建議考慮建立保險聯系利率制

　　證券時報記者 孫 玉

　　本報訊受加息和減征利息稅的影響，一年期銀行存款利率超過目前壽險保單2.5%的預定利率，保險利率首次出現倒掛，退保壓力大增。對此，業內人士建議，一方面，可以考慮建立保險聯系利率制，使得保險預定利率高于銀行利率；另一方面，保險公司要提高產品的吸引力，并允許保險公司用利差益回饋客戶。

　　生命人壽總經理李鋼表示，中國可以參照香港聯系匯率制，建立保險聯系利率制，即通過綁定保險行業定價利率與銀行利率，確保保險預定利率永遠高于銀行利率。結合行業現狀，當前的保險利率可采用“銀行一年期定期存款利率加20個基點”的定價方式。

　　“保險利率高于銀行利率已構成投保人購買決策的關鍵依據。”李鋼表示，保險利率低于銀行利率的現實，跌破了投保人對保險產品的心理期望，造成不少公司出現了不同程度的退保現象。這種不利局面已對保險經營造成了一定的沖擊，使部分傳統產品經營陷入了相對被動的局面。聯系利率制可使保險利率相對銀行利率永恒居于優勢地位，通過保險投資相對于銀行投資的對比優勢，扭轉當前的被動局面。

　　另一方面，業內人士認為，保險公司應提高產品吸引力。“加息減稅后，為避免壽險產品銷售下滑，出現大量退保，保險公司需要提高產品的吸引力，并要允許保險公司用利差益貼補客戶。”業內人士表示，在分紅、投連、萬能投資型產品中，投保人能通過個人投資賬戶分享保險公司的投資收益。因此，對于保險公司而言，通過經營渠道拓展和創新，提升公司專業投資能力，加大對客戶的投資回報；并加強產品創新，使客戶在保險投資中有更多的選擇，這些都將大大提高保險公司防范利差損風險能力。