理財周報記者 李滬生/上海報道

　　“老鼠倉”卷土重來，再次震動整個基金圈。

　　最近，基金行業(yè)又掀起一波打鼠潮，而且力度空前絕后。滬上一家大型基金公司副總坦言，雖然老鼠倉一直不斷，但連續(xù)打擊如此之多，面如此之廣，實屬首次。“證監(jiān)會[微博]這次絕不只是抓一兩個就罷休的，接下來有的好看了。”

　　5月9日下午，證監(jiān)會通報三起資產(chǎn)管理行業(yè)相關(guān)人員涉嫌利用未公開信息交易股票的案件。這三起案件分別為曾就職于嘉實、上投摩根、光大保德信和平安資管的基金經(jīng)理、投資經(jīng)理。

　　打鼠風(fēng)波愈演愈烈，牟旭東是第一個，但絕不會是最后一個。

　　興全遭突擊，華寶仍有人被約談

　　4月21日，牟旭東被卷入老鼠倉傳聞，理財周報記者多方打聽后確認(rèn)，牟目前已被立案調(diào)查。

　　隨后華夏基金[微博]兩名基金經(jīng)理和滬上某基金公司5名基金經(jīng)理同時被卷入該風(fēng)波。據(jù)悉，華夏涉及的兩名經(jīng)理中有一位為羅澤萍，雖然華夏多次回應(yīng)稱并不知情，羅今年3月已從公司離職。但據(jù)理財周報記者打聽后得知，目前已經(jīng)有不少公司已經(jīng)開始對公司基金經(jīng)理開始排查，甚至包括已經(jīng)離職的經(jīng)理。

　　牟旭東的涉案牽動了整個行業(yè)。據(jù)悉，稽查部門通過大數(shù)據(jù)篩選已經(jīng)鎖定多家基金公司接近50名基金經(jīng)理和研究員。

　　據(jù)悉，此次被卷入風(fēng)波的共有超過6家基金公司，除了上述提到的華寶興業(yè)和華夏外，海富通、嘉實、興業(yè)全球和南方都成為了懷疑的對象。

　　華北一家大型基金公司內(nèi)部人士對理財周報記者坦言，目前華夏是確鑿的，余下多家公司也只是略有傳聞。

　　嘉實基金則對理財周報記者回應(yīng)：“該傳言并不真實，公司目前完全沒有收到監(jiān)管層的抽查要求。”

　　但滬上一家大型基金公司副總則對理財周報記者表示，除了此前歐寶林的爆出，嘉實目前仍有一名基金經(jīng)理在被約談。“這50人名單中并不都是定性的，大多數(shù)只是在篩選中被定義為可能，所以大多數(shù)都在被約談。”

　　其也透露，華寶興業(yè)在牟旭東被爆出之后，仍有不少研究員被要求參與調(diào)查，對華寶的專戶沖擊相當(dāng)大，據(jù)悉工行目前相當(dāng)頭疼，“因為去年華寶的專戶賣得非常火爆，而且都是在工行賣。”

　　同樣，興全方面也對理財周報記者進(jìn)行了否認(rèn)。“你說的這個傳聞我們也有聽說，很多人都來向我們求證，但是我們可以肯定，公司沒有人被抓或者被要求去調(diào)查。另外，我們公司也從來沒有接到過任何監(jiān)管機構(gòu)或者公安機構(gòu)的調(diào)查要求，這個可以很確鑿地說。”

　　據(jù)知情人士透露，經(jīng)偵隊手上也存有一份涉嫌老鼠倉大名單，據(jù)介紹，其會先進(jìn)行大量的外圍調(diào)查，一旦有了一定的證據(jù)，便開始行動，在這一系列的動作中，公司可能并不知情。

　　這一點也在多家基金公司口中得到確認(rèn)。理財周報記者先后詢問了10余家基金公司，稱目前監(jiān)管層并未對其要求進(jìn)行自查，而去年債市風(fēng)暴發(fā)生后，監(jiān)管層第一時間就要求基金公司給出自查情況。此次或許另有隱情。

　　而上述滬上大型基金公司副總則對記者給出了這樣的解釋，“監(jiān)管層應(yīng)該是想轉(zhuǎn)移市場的焦點。之前證監(jiān)會IPO新政出臺后惹來不少爭議，什么大股東套現(xiàn)之類的事情，市場弄亂了，加上此次第二輪IPO要開始了，監(jiān)管層肯定不希望太多人繼續(xù)去關(guān)注這些負(fù)面的東西，所以為了緩解市場情緒就開始抓老鼠倉。”

　　據(jù)其透露，此次監(jiān)管層所查處的老鼠倉數(shù)據(jù)早在去年就已經(jīng)流出，但是去年監(jiān)管層大力在弄IPO，所以也沒有怎么管。

　　亦有業(yè)內(nèi)人士表示，牟旭東和歐寶林等人已被立案偵查。那同樣可以表明，在這件事上，監(jiān)管層很早就開始有動作了，只是最近才捅了出來。

　　根據(jù)最新消息，5月7日，上海證監(jiān)局對興業(yè)全球進(jìn)行了一次突擊檢查，據(jù)知情人士透露，此次證監(jiān)局檢查約談了當(dāng)日在公司的所有基金經(jīng)理，并且調(diào)查了基金經(jīng)理的電腦。

　　而針對此次證監(jiān)局檢查，興全方面也回應(yīng)理財周報記者，只是一次例行檢查，“并沒有針對任何人和事情，只是一個抽查，公司再次澄清并未有人員被抓。”

　　坊間此外流傳的關(guān)于此次抽查中的人機分離，搬走電腦等行為也遭到了興全方面的否認(rèn)，“證監(jiān)局只是對在任的基金經(jīng)理進(jìn)行了談話，并未有其他動作。”

　　傳聞海富通多人卷入

　　除了華夏之外，海富通則顯得更為狼狽。

　　近期媒體瘋狂報道，海富通有包括黃春雨、陳靜在內(nèi)的5位基金經(jīng)理被卷入老鼠倉傳聞。但據(jù)記者了解，此5人中并非均有問題。“我聽說只有1到2個確定，其他只是約談。”滬上位于陸家嘴的一家基金公司內(nèi)部人士透露道。

　　理財周報記者隨即撥打了海富通的電話，公司解釋：“媒體傳言是說我們接到監(jiān)管層通知，但是目前公司完全沒有接到。”但其對基金經(jīng)理的離職表示了肯定，“去年年底確實有陸續(xù)離職，但離職后我們就不知道動向了。”

　　但據(jù)一海富通內(nèi)部人士透露，公司基金經(jīng)理是否被調(diào)查并不清楚，但公司去年底很多基金經(jīng)理離職這一事實確實不太正常，海富通近些年人事變動其實并不大，而且國策是明星產(chǎn)品。

　　資料顯示，海富通基金五一節(jié)前同時發(fā)布了四則基金經(jīng)理變更公告，其中基金經(jīng)理黃春雨離任。而放眼去年年底，海富通更是多只基金經(jīng)歷了人事變動。

　　更為震驚的是，五一之后坊間更是傳言，海富通投資總監(jiān)陳洪同樣由于老鼠倉被進(jìn)行調(diào)查。但理財周報記者在5月6日撥打陳洪辦公室電話后被其助理告知，陳洪目前仍在休假，而海富通方面也對理財周報記者表示，陳洪休假到何時其并不清楚。

　　這就結(jié)束了？只是一個傳言？

　　轉(zhuǎn)機出現(xiàn)在5月8日，當(dāng)日市場上關(guān)于陳洪的傳言愈演愈烈，理財周報記者再次撥打陳洪辦公室電話進(jìn)行確認(rèn)，對方卻告知，陳洪已經(jīng)離職。理財周報記者翻閱了海富通旗下公告，并未發(fā)現(xiàn)有關(guān)陳洪的任何信息，但經(jīng)過理財周報記者確認(rèn)，陳確實已經(jīng)離職。

　　為何在先后兩天內(nèi)海富通給出了如此顛覆性的答復(fù)？

　　上述滬上基金公司副總解釋，“老鼠倉一直是基金公司避之不及的話題，到現(xiàn)在，只有嘉實在吳紅堅被調(diào)查后第二天公司就發(fā)公告承認(rèn)并進(jìn)行解釋，余下的老鼠倉都是基金公司努力掩飾，直到真正立案后才承認(rèn)。”

　　但隨后海富通高層對理財周報表示，陳洪離職并非由于老鼠倉。

　　但不能否認(rèn)，陳洪此時離職無疑讓外界充滿想象和猜疑，“身為投資總監(jiān)此時離職，監(jiān)管層對于海富通的投研團(tuán)隊一定會進(jìn)一步調(diào)查。”

　　更為直接的影響則是在海富通的非公募業(yè)務(wù)，據(jù)滬上一家基金公司人士透露，老鼠倉對有社保和年金的基金公司影響很大，資金會大量撤出，海富通的年金規(guī)模非常大，會受到直接影響，已經(jīng)有不少基金公司開始準(zhǔn)備搶奪多出來的資源。”

　　險資被波及

　　此次老鼠倉風(fēng)暴在業(yè)內(nèi)人士看來較之前更為兇猛，深處風(fēng)暴中心地帶的基金公司們則顯得更加無奈。

　　“最近公司對我們的要求開始嚴(yán)了，手機不能關(guān)機，請假也很難批下來。”一家中型基金公司基金經(jīng)理表示。

　　據(jù)嘉實基金透露，其公司目前已逐漸開始實施基金從業(yè)人員炒股細(xì)則，“我們所有的員工每個季度都要報告投資情況，現(xiàn)在不是從業(yè)人員可以買股票了，有相關(guān)的制度，有關(guān)系人報備、信息統(tǒng)籌，買的什么股票也要報備。但是很多公司沒有實施。”

　　據(jù)悉，該細(xì)則從2013年6月實施以來，不少基金公司并未重視起來，甚至有不少基金公司人士明確表示即使放開也不會參與其中。

　　這就是老鼠倉所帶來的影響。一旦購買的股票與一些老鼠倉搭上了關(guān)系，也會被證監(jiān)會查到，即使是提前做了報備，但又如何去證明無關(guān)，這一點對基金從業(yè)人員來說異常繁瑣。即使沒問題，但一旦涉及其中也會惹得一身腥。

　　而此次老鼠倉的風(fēng)暴不僅席卷了基金行業(yè)，甚至延伸到了保險資管。在傳出三大資管公司涉嫌老鼠倉后，5月7日國壽資管、太平資管均明確否認(rèn)，而平安資管則回復(fù)稱該員工已經(jīng)離職。

　　離職已經(jīng)成了老鼠倉涉案人員最大的“借口”，對于涉事基金經(jīng)理情況，相關(guān)基金公司均表示已經(jīng)離開，不便再置評。事實上，此種方式業(yè)內(nèi)多已心知肚明。由于多數(shù)老鼠倉均系基金經(jīng)理個人行[微博]為，公司亦寄望其已經(jīng)離職盡可能減少對公司品牌的傷害和損失。

　　“據(jù)我了解，很多基金經(jīng)理都或多或少有一些黑幕，前幾年那個時期政策很多空子，現(xiàn)在證監(jiān)會回頭去查，當(dāng)然有很多基金經(jīng)理慌了”，北京一家大型基金公司機構(gòu)部總監(jiān)對理財周報記者透露，“之前IPO重啟的時候，有不少基金公司當(dāng)時熱情很大，后來傳出證監(jiān)會徹查打新內(nèi)幕，不少基金經(jīng)理的電腦手機都被沒收，隨后聽說有一些基金經(jīng)理放棄了原本準(zhǔn)備的打新情況，就怕被查出一些其他的狀況。”

　　上述滬上基金公司副總更是坦言，“證監(jiān)會總喜歡事后補漏，但制度則一直是個問題，如果再不解決，按照目前電商進(jìn)入基金行業(yè)的速度，未來基金的發(fā)展格局將越來越小，甚至可能被互聯(lián)網(wǎng)合并，因為基民已經(jīng)不信任你了。”