2007年6月11日 15:37

　　美元/日圓外匯期權引申波幅東京匯市11日小幅走高，預計未來幾日可能回落。

　　綜合外電6月11日報道，東京匯市周一(11日)，美元/日圓外匯期權引申波幅小幅走高，市場參與人士在本周晚些時候的美國數據公布前買回期權。

　　鑒于美元/日圓現貨匯率在后半周的重要美國經濟數據公布前維持窄幅波動，美元/日圓外匯期權引申波幅未來幾日可能走低。

　　一位期權交易員稱，引申波幅目前的走勢取決于美國國債收益率，其表現將視本周晚些時候的美國經濟數據而定。

　　美國國債收益率上升雖然會對美元構成支撐，但可能讓股市承壓，導致投資者的避險意識增強、市場波動性加劇。

　　然而，另一位期權交易員稱，美國國債收益率可能不會進一步大幅上升，反而會進行一段時間的回調。

　　日本今日公布的國內生產總值(GDP)修正數據與市場預期一致。這一因素，再加上股市方面的積極指引，減弱了美元現貨

　　市場參與人士將觀察定于本周晚些時候公布的美國5月份生產者價格指數(PPI)和消費者價格指數(CPI)，以從中尋找有關美國經濟的更多線索。預計定于周四格林威治時間1230公布的PPI和定于周五格林威治時間1230公布的CPI均將上升0.6%。

　　與此同時，交易商指出，一些市場參與人士在9.3%的水平賣出面值為1.5億澳元、10月12日到期的澳元看跌/日圓看漲期權，執行價為99日圓。這表明，這些人士認為受持續進行的日圓融資套利交易影響，澳元近期將保持在99日圓水平上方。

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　　東京匯市紐約匯市東京匯市

　　周一上周五上周五

　　美元/日圓 6.45%/6.75%6.30%/6.60%6.30%/6.55%

　　歐元/美元 5.10%/5.40%5.00%/5.30%4.80%/5.00%

　　歐元/日圓 7.10%/7.40%7.10%/7.40%6.85%/7.05%

　　3個月期外匯期權引申波幅：

　　美元/日圓 6.55%/6.75%6.55%/6.85%6.45%/6.65%

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　　上述引申波幅為場外交易市場平價期權的引申波幅。

　　1個月期德爾塔值為0.25的期權組合中，針對日圓看漲/美元看跌期權的引申波幅差為1.20%/1.45%，紐約匯市上周五為1.00%/1.50%。

　　(朱啟紅 編輯)