每經記者 印崢嶸 發自上海

　　經過半年的籌備，昨日(8月21日)花旗銀行(中國)有限公司(以下簡稱花旗(中國)宣布，其中國的信用卡業務正式開始運作，成為首家在中國單獨發行信用卡的外資銀行。

　　不過，業內人士表示，外資銀行獨立發行信用卡業務實現盈利還需時日，目前只是“賠本賺吆喝”。

　　花旗“單飛”發信用卡

　　信用卡業務之所以讓很多外資行望而卻步，因為監管部門有硬性規定，外資行在中國獨立發卡的前提是在國內建有獨立的數據中心，以滿足數據處理和安全相關的要求，這需要投入大量的人力、物力資源。

　　花旗(中國)的相關人士表示，為了配合發行信用卡，花旗(中國)在張江的數據中心也已建成并投入使用，力求從功能、接口和安全性上滿足客戶需求。

　　一名消息人士稱，今年2月，銀監會批準花旗(中國)獨立發行信用卡，花旗(中國)和浦發銀行在信用卡領域的合作就宣告終結，在浦發銀行信用卡中心派駐的員工陸續撤出，浦發發行的信用卡不再印有花旗(中國)的品牌標識。

　　“外資行的強項是在品牌建設和市場推廣，但客戶基礎和市場占有率不如中資銀行，所以聯名信用卡發行對象也以和中資行有業務往來的客戶為主，利潤分成也是中資行占大頭。”一位外資行總行合規部負責人告訴《每日經濟新聞》記者。

　　賠本賺吆喝？

　　“信用卡業務盈利依靠的是規模效應，一般發行200萬張以上才能盈虧平衡。外資零售銀行由于專攻高端客戶，追求的是精而不是多，一旦獨立發信用卡，量肯定上不去，這塊業務基本不能賺錢。”一位外資行零售銀行高層《每日經濟新聞》記者表示。

　　據了解，信用卡業務收入包括年費收入，逾期產生的利息收入，從商戶收取的傭金收入。

　　而現實情況是，刷卡累計一定次數或金額就能免繳年費，信用卡盈利主要還是要靠從商戶收取的傭金收入和利息收入。另一方面，為了吸引客戶，信用卡中心都會有市場推廣活動，其費用無形中增加了信用卡運行的財務成本。

　　“由于還處于網點建設期，國內外資銀行的零售銀行業務普遍虧損，德意志銀行、蘇格蘭皇家銀行更是退出零售領域。目前僅個別銀行基本實現盈虧平衡，如果再增設虧本的信用卡業務，更是雪上加霜，因此外資行并不急著獨立發卡。”上述人士進一步指出。

　　不過，一家股份制銀行信用卡中心負責人對記者表示，“信用卡屬于銀行的基本業務之一，如果客戶有這方面需要，銀行卻不能提供，那么客戶量就很難起來，因此外資行發信用卡也是著眼長久，以便為客戶提供全面的金融服務。”