新浪財經(jīng)訊 由中國大金融聯(lián)盟主辦的中國金融行業(yè)高端盛會——2013中國大金融高峰論壇將于10月16日在北京隆重舉行。

　　大金融系列訪談之王元龍

　　王元龍，原國際金融研究所副所長，中國國際金融學會副秘書長；現(xiàn)任貴州銀行首席經(jīng)濟學家。

　　大金融：金融聯(lián)席會議制度又開始提出了，作為長期從事銀行業(yè)的您，您覺得這會是大金融監(jiān)管時代的開始嗎？

　　王元龍：我們都希望它是，但實際一點看，金融聯(lián)席會議制度在之前就曾多次提過，而且也成立了辦事機構(gòu)，但基本沒有發(fā)揮實際作用，最后都不了了之。此次再提有積極意義，但真正意義上的大金融監(jiān)管離我們還有相當?shù)木嚯x。

　　大金融：聯(lián)席會議已經(jīng)不是第一次提了？

　　王元龍：是的。事實上從1997年金融工作會議開始，每5年開一次金融工作會議，除了第一次沒有提出外，后幾屆都在提大金融監(jiān)管。而中國銀監(jiān)會，正是在2002年第二次金融工作會議后才成立的。

　　銀監(jiān)會的成立實際上確立了分業(yè)監(jiān)管的格局。隨后，在第三次金融會議上提出綜合監(jiān)管問題，仍然沒有通過。到第四次金融會議也沒有通過。

　　現(xiàn)在又重提這個事，一方面表明新一屆政府對這個問題很關(guān)注，是一個很好的信號。另一方面是金融發(fā)展的倒逼，比如影子銀行風險的增加。

　　回到聯(lián)席會議上，各個監(jiān)管部門存在各自的不同的利益，聯(lián)席會議本身又沒有決策功能，與貨幣政策的委員會很像，“議而不決”，很難發(fā)揮實際作用。

　　大金融：所以得形成一個更有效的機制。

　　王元龍：是的。我們不妨用利率改革來看一下。

　　利率市場改革是牽一發(fā)動全身的大事，必然會影響金融業(yè)的各個方面，怎么權(quán)衡？怎么協(xié)調(diào)？靠人民銀行一家肯定是不夠，三會、外管局都要參與，靠一個聯(lián)席協(xié)調(diào)恐怕不行，還是要綜合監(jiān)管，通盤考慮。

　　順便提一下，有人認為利率市場化就是利率自由化，利率可以自由定，這是錯誤的認識。

　　實際上，利率市場化并不是完全的利率自由。中央銀行只不過改變了利率調(diào)控方式，之前是直接的管理，以后是通過市場間接的影響。改革的目標是建立以中央銀行利率為基礎(chǔ)、貨幣市場利率為市場中介，由市場供求決定金融機構(gòu)存貸款利率水平的市場利率體系。

　　沒有任何一個發(fā)達國家的中央銀行對利率是放任不管的，總是或多或少的通過間接方式影響利率，使利率變化符合經(jīng)濟發(fā)展，為經(jīng)濟發(fā)展服務(wù)。

　　利差的前世今身

　　大金融：剛才您提到，銀監(jiān)會的成立是因為當時銀行存在巨大的風險。

　　王元龍：為了解決四大銀行的高風險問題，推進國有商業(yè)銀行改革，國家在商業(yè)銀行股份制改革的實施上了一系列關(guān)鍵政策支持，如發(fā)行，特別國債，補充四大銀行資本金，不剝離良資產(chǎn)，動用外匯儲備注資等等。但同時，大家今天看到的銀行業(yè)的巨大利差收入的伏筆也在同時埋下了。

　　大金融：能具體說一說嗎？

　　王元龍：。

　　當年為了解決銀行存在的資本金不足、在高風險中運行等一系列重大問題，就必須讓四大銀行提高盈利能力。怎樣才能迅速增加盈利呢？一個有效的途徑是把利差拉大，讓四大銀行能夠多賺錢。在當年，這完全是政策導向，政策的支持，不得已而為之的措施。這一措施迅速改變了國有銀行的盈利狀況，但是也留下了“隱患”。

　　另外，為了使國有銀行順利進行股份制改革，組建了中央?yún)R金公司主導中國銀行業(yè)的重組上市。匯金公司屬于人民銀行。這樣一來就形成了，人民銀行既控制國有商業(yè)銀行，同時又制訂貨幣政策、制定利率的情況。既當裁判又踢比賽，這里面存在明顯的不合理。世界上也惟有中國在這樣做。

　　在這樣的背景下，才有了媒體上針對銀行的“賺錢賺得都不好意思了”的說法，

　　所以說，中國的金融要從根子上解決問題，就必須深化金融改革，要進行金融改革的頂層設(shè)計，完善金融監(jiān)管協(xié)調(diào)機制。