中小企業融資難：難在何處？

　　中小企業融資難，是一個世界性的普遍現象。在任何一個經濟體中，不管在什么發展階段，總有一部分中小企業面臨資金問題和融資困難。這是中小企業不可避免的"成長中的煩惱"。

　　在當前國際市場需求減緩和國內宏觀調控的形勢下，廣東部分中小企業出現的融資困難，既有共同的原因，又有不同企業的特殊性而有各自不同的原因。

　　目前中小企業融資困難可分為大致三種不同的情況：一是具備信貸條件的中小企業，銀行與企業之間溝通不夠，無法獲得貸款；二是不具備信貸條件的中小企業，向非正規金融機構融資；三是需要政策支持的弱勢企業由于無政策支持機制，而無法獲得貸款。

　　屬于第一種情況的企業，其融難是由于現代金融制度要求和傳統中小企業治理結構特點不吻合造成的。如《信貸通則》要求從大銀行一直到小金融機構，如信用社、小額貸款公司和村鎮銀行等，都要執行貸款原則，而許多中小企業是家族企業，內部信息不透明，無法得到銀行的貸款。有的中小企業條件很好，愿意去貸款，銀行要求有報表、有抵押，企業難以達到，無法貸到款。

　　屬于第二種情況的中小企業，基本符合信貸條件，有貸款需求，但銀行無法控制其風險，因為市場風險分擔機制發育不完善，整個社會的融資風險、企業風險的分擔以及專業化分工體系或信用擔保體系沒有形成，不能得到銀行貸款。

　　屬于第三種情況的弱勢中小企業，在解決就業、促進科技創新和社會發展方面有積極作用，有貸款需求，但是沒有形成政策扶持體系，缺乏有效政策的支持，無法得到銀行貸款。

　　徐諾金總結說，中小企業融資難，在相當程度上是由于目前我們國家非正規金融的不發達造成的，非正規融資處于抑制狀態，難于形成完整的體系。其實，很多時候中小企業融資難可以靠市場調節機制自我解決，在市場機制調節下非正規金融機構可以自己產生、發展、退出，優勝劣汰，并滿足中小企業的融資需求。如小額貸款公司、汽車財務公司、個人消費信貸機構的產生就是例證。