意見領(lǐng)袖丨陳文（西南財(cái)經(jīng)大學(xué)金融學(xué)院數(shù)字經(jīng)濟(jì)研究中心主任）

　　經(jīng)濟(jì)內(nèi)循環(huán)的重要支撐在于持續(xù)擴(kuò)大內(nèi)需。作為擴(kuò)大內(nèi)需和消費(fèi)的重要金融創(chuàng)新載體，消費(fèi)金融公司得到了越來(lái)越多的重視，監(jiān)管利好措施不斷推出。要讓政策的利好真正轉(zhuǎn)化為消費(fèi)金融公司服務(wù)實(shí)體經(jīng)濟(jì)能力的提高，需要消費(fèi)金融公司在未來(lái)朝著如下三個(gè)方向努力前行。

　　首先，依托數(shù)字科技手段，有所為，有所不為，進(jìn)一步強(qiáng)化數(shù)字普惠的價(jià)值導(dǎo)向。發(fā)展普惠金融，需要平衡被服務(wù)主體的成本可負(fù)擔(dān)以及服務(wù)主體的商業(yè)可持續(xù)兩者之間的矛盾。傳統(tǒng)的線下消費(fèi)金融公司，一方面是借款人的成本居高不下；另一方面是放貸機(jī)構(gòu)盈利微薄甚至大量虧損，部分機(jī)構(gòu)既沒有解決成本可負(fù)擔(dān)，也沒有實(shí)現(xiàn)商業(yè)可持續(xù)。在2016年杭州G20峰會(huì)首次被提出的數(shù)字普惠金融被認(rèn)為是解決普惠金融現(xiàn)實(shí)難題的重要手段。從賦能消費(fèi)金融公司的角度看，數(shù)字科技手段可以全方位優(yōu)化包括獲客、風(fēng)控、運(yùn)營(yíng)、貸后管理在內(nèi)的消費(fèi)金融業(yè)務(wù)全流程。過(guò)去幾年，數(shù)字科技在推動(dòng)個(gè)人貸線上標(biāo)準(zhǔn)化方面的成績(jī)有目共睹，使得消費(fèi)金融業(yè)務(wù)開展的成本持續(xù)降低，在允許消費(fèi)貸利率下行的前提下提高了消費(fèi)金融公司自身的盈利能力。數(shù)字科技手段未來(lái)將成為整個(gè)消費(fèi)金融行業(yè)開展普惠金融業(yè)務(wù)的核心利器。

　　其次，以市場(chǎng)化的手段擠出超利貸等違規(guī)放貸主體，推動(dòng)消費(fèi)金融市場(chǎng)更加規(guī)范。消費(fèi)金融市場(chǎng)上魚龍混雜，既有商業(yè)銀行、消費(fèi)金融公司等持牌金融機(jī)構(gòu)，也有大量非持牌的民間金融機(jī)構(gòu)，其中民間金融機(jī)構(gòu)中包括大量非法從事放貸業(yè)務(wù)的地下金融組織和個(gè)人。在這些游離在監(jiān)管之外的諸如超利貸等地下金融市場(chǎng)中，放貸利率高昂、催收手段激烈以及套路和欺詐頻發(fā)等問題不斷，在科技賦能下進(jìn)一步加大了其社會(huì)和經(jīng)濟(jì)危害性的趨勢(shì)，導(dǎo)致消費(fèi)貸和金融科技的污名化。科技是把雙刃劍，既可以助惡，也可以揚(yáng)善。違規(guī)放貸主體是不可能簡(jiǎn)單依靠一兩次央視曝光就可以被清除出市場(chǎng)的。底層客群對(duì)于資金的真實(shí)需求客觀存在，如果沒有合規(guī)的放貸主體去滿足，地下金融就擁有存在的市場(chǎng)空間。必須推動(dòng)科技助力消費(fèi)金融公司等持牌金融機(jī)構(gòu)提高金融服務(wù)的覆蓋面，與違規(guī)放貸主體相競(jìng)爭(zhēng)，以更高效率、更低成本真實(shí)去滿足弱勢(shì)群體恰當(dāng)、有效的融資需求，最終將超利貸等違規(guī)放貸主體擠出市場(chǎng)。推動(dòng)消費(fèi)金融市場(chǎng)更加規(guī)范發(fā)展，應(yīng)當(dāng)是每家消費(fèi)金融公司必須承擔(dān)的基本企業(yè)社會(huì)責(zé)任。

　　再次，賦能產(chǎn)業(yè)，推動(dòng)場(chǎng)景融合的消費(fèi)金融業(yè)務(wù)?？萍己徒鹑诙际鞘侄?，而絕非目的。“科技+金融”只有融合于產(chǎn)業(yè)才能真正發(fā)揮其價(jià)值。在2017年底，監(jiān)管就現(xiàn)金貸密集出臺(tái)政策予以整頓之后，消費(fèi)金融行業(yè)愈發(fā)強(qiáng)調(diào)場(chǎng)景融合。依托場(chǎng)景開展業(yè)務(wù)，一是確保消費(fèi)金融公司的資金流向并非空轉(zhuǎn)，而是真正成為拉動(dòng)內(nèi)需的有效金融支持；二是本身構(gòu)成消費(fèi)金融公司風(fēng)控的重要手段，形成資金和場(chǎng)景的閉環(huán)，大幅度降低開展消費(fèi)金融的信用風(fēng)險(xiǎn)；三是在推動(dòng)科技賦能金融的同時(shí)也在推動(dòng)科技賦能傳統(tǒng)產(chǎn)業(yè)，金融科技嵌入產(chǎn)業(yè)將極大提高產(chǎn)業(yè)的數(shù)字化程度，助力數(shù)字經(jīng)濟(jì)發(fā)展。與產(chǎn)業(yè)的全方位合作，是消費(fèi)金融公司的必由之路。這意味著在這樣一個(gè)金融科技和數(shù)字經(jīng)濟(jì)深度融合的時(shí)代，“科技+金融+產(chǎn)業(yè)”的三方合作供應(yīng)將成為消費(fèi)金融公司的重要戰(zhàn)略選擇。

　　(本文作者介紹：西南財(cái)經(jīng)大學(xué)金融學(xué)院數(shù)字經(jīng)濟(jì)研究中心主任，微信公共號(hào)：大文點(diǎn)金（ID: mybigwen）)