新證券法明年元旦正式施行 IPO不需國(guó)務(wù)院批準(zhǔn)

　　三審核心思想是對(duì)監(jiān)管部門(mén)行使監(jiān)管權(quán)力加強(qiáng)監(jiān)督，在不濫用前提下增強(qiáng)監(jiān)管部門(mén)的職責(zé)和權(quán)力

　　此前有媒體在解讀此次修改內(nèi)容時(shí)，認(rèn)為今后設(shè)立股份有限公司公開(kāi)發(fā)行股票，以及公司公開(kāi)發(fā)行新股，將經(jīng)國(guó)務(wù)院批準(zhǔn)

　　對(duì)此，許健指出是曲解了原意：“正確的理解應(yīng)是新股發(fā)行上市須符合經(jīng)國(guó)務(wù)院授權(quán)有關(guān)監(jiān)管部門(mén)的條件，而不是發(fā)行股票也需要國(guó)務(wù)院直接批準(zhǔn)。”

　　本報(bào)記者 魏璇 發(fā)自北京

　　經(jīng)過(guò)全國(guó)人民代表大會(huì)常委會(huì)第三次審議，修改后的《證券法》將于2006年1月1日起正式施行。通過(guò)第三次審議后，歷時(shí)2年零3個(gè)月的《證券法》修改工作將隨著立法程序的結(jié)束而告一段落，實(shí)施了6年半的《證券法》也將被修改后的新《證券法》取而代之。

　　“三審體現(xiàn)的核心思想是對(duì)監(jiān)管部門(mén)行使監(jiān)管權(quán)力加強(qiáng)監(jiān)督，在不濫用權(quán)力的前提下增強(qiáng)監(jiān)管部門(mén)的職責(zé)和權(quán)力。”全國(guó)人大財(cái)政經(jīng)濟(jì)委員會(huì)調(diào)研室副主任、《證券法》起草修改工作小組組長(zhǎng)許健博士在接受《第一財(cái)經(jīng)日?qǐng)?bào)》采訪時(shí)總結(jié)說(shuō)。昨晚7點(diǎn)，他依然在人民大會(huì)堂參加《證券法》修改草案的三審會(huì)議。他同時(shí)透露，明年1月1日起監(jiān)管部門(mén)將依照新《證券法》開(kāi)展工作。

　　對(duì)于此前有媒體在解讀此次修改內(nèi)容時(shí)，認(rèn)為今后設(shè)立股份有限公司公開(kāi)發(fā)行股票，以及公司公開(kāi)發(fā)行新股，將經(jīng)國(guó)務(wù)院批準(zhǔn)的觀點(diǎn)，許健特別指出是曲解了原意：“正確的理解應(yīng)該是新股發(fā)行上市須符合經(jīng)國(guó)務(wù)院授權(quán)的有關(guān)監(jiān)管部門(mén)的條件，而不是發(fā)行股票也需要國(guó)務(wù)院直接批準(zhǔn)。要是那樣，國(guó)務(wù)院的工作量也太大了。”

　　修改后的《證券法》修訂草案對(duì)監(jiān)管部門(mén)權(quán)力的制約及法律責(zé)任規(guī)定的內(nèi)容非常搶眼。三審稿在二審稿的基礎(chǔ)上，對(duì)原十二、十三條關(guān)于“國(guó)務(wù)院證券監(jiān)督管理機(jī)構(gòu)規(guī)定的其他條件”修改為“經(jīng)國(guó)務(wù)院批準(zhǔn)的國(guó)務(wù)院證券監(jiān)督管理機(jī)構(gòu)規(guī)定的其他條件”。還將二審稿中原來(lái)對(duì)證券監(jiān)管機(jī)構(gòu)人員違規(guī)行為的原則性規(guī)定具體細(xì)化為四類(lèi)情形，并明確直接負(fù)責(zé)的主管人員和其他直接責(zé)任人將依法給予行政處分。

　　三審稿在進(jìn)一步強(qiáng)化監(jiān)管方面也有所體現(xiàn)，主要是增加了對(duì)證券公司收購(gòu)、變更事項(xiàng)法律責(zé)任的規(guī)定。對(duì)二審稿中規(guī)定的“證券公司設(shè)立、收購(gòu)或者撤銷(xiāo)分支機(jī)構(gòu)，變更公司形式、業(yè)務(wù)范圍、注冊(cè)資本，或者合并、分立、解散、破產(chǎn)，必須報(bào)國(guó)務(wù)院證券監(jiān)管機(jī)構(gòu)批準(zhǔn)”的條款補(bǔ)充了違規(guī)相應(yīng)的法律責(zé)任。

　　此外，在二審稿第六十七條基礎(chǔ)上還增加了“公司涉嫌犯罪被司法機(jī)關(guān)立案調(diào)查”一項(xiàng)，明確了被司法機(jī)關(guān)立案調(diào)查屬“重大事件”須公告。

　　三審稿還在二審稿第七十四條“證券交易內(nèi)部信息知情人”中增加了“保薦人、承銷(xiāo)的證券公司”與其他知情人一樣承擔(dān)相關(guān)的責(zé)任與義務(wù)。

　　在信息披露方面，修改草案增加了對(duì)于在收購(gòu)上市公司過(guò)程中，有些收購(gòu)人與他人合謀，采取共同收購(gòu)方式，規(guī)避收購(gòu)達(dá)到一定比例必須公告、報(bào)告或發(fā)出收購(gòu)要約的義務(wù)的規(guī)定，表面上各個(gè)收購(gòu)人都未達(dá)到法律規(guī)定的持股比例的行為也做出相應(yīng)修改。即：投資者持有或通過(guò)協(xié)議、其他安排與他人共同持有一個(gè)上市公司已發(fā)行股份達(dá)法定比例的，應(yīng)當(dāng)進(jìn)行報(bào)告、公告和發(fā)出要約收購(gòu)。