券商積極備戰規范類PK賽

http://whmsebhyy.com 2005年10月19日 16:27 證券時報

　　本報記者　張媛媛

　　日前，首批規范類券商張榜，中銀國際等7家證券公司順利入圍。而接下來的后續規范類券商資格究竟花落誰家、哪些券商將無緣拿到這張“免死牌”等問題，則成為近期業內關注的焦點。

　　客戶資金獨立存管是頭號硬件

　　一家尚未進入已公布名單的深圳券商負責人告訴記者：“我們已經走完‘客戶資金獨立存管評審’這一步驟，這是對規范類券商申報要求中，幾大環節里最硬的一個條件。”據了解，接下來的流程是地方證監局出監管意見、協會出材料、以及幾大基金公司老總和專家參與評審。

　　另據一位業內知情人士透露，地方證監局審查的一般過程需要兩天半時間，頭一天聽匯報，看材料；接下來一天半時間用來與公司交流、提出問題和意見。

　　第一批規范類券商名單出臺后，第二批規范類券商名單何時能水落石出？記者通過多方渠道了解到，關于第二批規范類券商名單何時敲定的疑問，業內流傳著兩個版本。

　　一家券商負責人向記者透露：“最近已經有幾家

證券公司在緊鑼密鼓地爭取入圍資格，盡量加緊在10月底或11月初讓公司吃上‘定心丸’。”而另一家深圳券商卻認為，由于第一批創新試點類券商名單與第二批時隔半年，所以，照此推測，第二批規范類券商的面世可能“年內沒戲”。

　　不少公司或無緣“免死牌”

　　另一個焦點是，哪些券商可能無緣入圍后面幾批規范類券商名單、從而拿不到攸關性命的“免死牌”？

　　“可能有不少，估計有幾十個。”業內人士表示，由于第一批規范類券商只有7家，而前兩批創新試點券商有12家，后者只相當于前者數目的一半，因而依此類推，剩下來的公司應該為數不少。而對于哪些券商可能被PK到“規范類”之外的問題，幾家采訪對象都諱莫如深，只表示“其實大家都心知肚明”。

　　據上述證券公司綜合介紹，多家公司已經上報“客戶資金獨立存管”相關方案與材料，但尚未得知評審結果，因而這類公司最為焦急，正在積極地爭取；同時，雖然此次是地方監管局出具監管意見，但卻非常嚴格，因而通過率不可盲目樂觀。

　　按照證監會監管思路，規范發展類券商是符合監管的一般條件和最低要求、沒有重大違法違規的公司，他們在通過專家評審后獲準開展相關業務。證監會有關部門負責人曾明確表示，監管部門將受理規范類公司依法提出有關核準事項的申請，準予該類公司參與

股票發行詢價等新業務，準予其開展資產管理業務，支持其通過銀行間市場進行融資等。

　　一位非創新試點券商負責人向記者透露，若監管部門驗收通過，公司希望有資格申請央行再貸款，以盤活公司流動性資金。

　　創新試點類、規范類不搞終身制

　　截至目前，包括12家創新試點類券商，共計19家券商暫時進入“安全區”。這同時意味著，不能入圍規范類證券公司，其今后的發展將受到很大限制，甚至再難打“翻身仗”。

　　另外，即使通過了規范類證券公司的評審，也并非就高枕無憂。據規定，中國證券業協會還要對規范類證券公司進行持續評價。如果持續評價不合格者，將被從規范類證券公司名單中剔除。不過，當規范類證券公司達到規定條件的，也可依據有關規定申請評審成為創新試點類證券公司。