資產質量持續優良重點行業潛伏風險

　　在宏觀經濟緊縮環境下，銀行資產質量備受關注。但8家銀行信貸業務發展平穩，資產質量持續保持了優良狀態，銀行不良貸款率除深發展為4.64%、華夏銀行為2.06%外，其他各家銀行均保持在2%以下。8家銀行不良貸款率均低于全國商業銀行不良貸款率5.58%的平均水平，顯示出在復雜多變的經營環境下良好的風險控制能力。

　　從風險覆蓋上看，8家銀行的撥備覆蓋率也不斷提高。上半年，招商銀行準備金覆蓋率216.13%，比年初提高35.74個百分點；浦發銀行為215.08%，興業銀行為174.38%，交行為163.08%，華夏銀行、中信銀行、民生銀行、深發展貸款損失準備覆蓋率也都超過了110%。

　　雖然8家銀行總體資產質量較高，但因為經濟調整帶來的潛在風險已有顯現跡象。上半年，民生銀行、中信銀行、興業銀行的不良貸款率雖然下降，但不良貸款余額均比上年末有所增加。中信銀行披露的上半年不良貸款余額為92.02億元，比上年末增長了8.36%；民生銀行披露的上半年不良貸款余額為73.9億元，并強調由于受國家宏觀調控和四川地震影響，對部分的客戶還款能力產生了不利影響，造成了次級類和關注類貸款較上年同期出現了較大幅度增加。其中，次級類貸款上升了34.09%，關注類則上升了49.89%。浦發銀行雖然實現了不良貸款余額和不良貸款率的雙降，不良貸款率維持在1.22%的較好水平上，但該行在珠江三角洲地區的不良貸款率則達到了5.45%。由此看來，下半年銀行防范風險不可掉以輕心，特別是涉及到宏觀調控影響較大的房地產行業、傳統出口型行業，包括這些行業集中的重點地區，銀行貸款潛在風險更不容忽視。

　　上半年,除了民生、中信兩家銀行外，其他銀行的房地產行業貸款均有所收縮。但從銀行投向房地產行業的貸款在行業分布中的位置看，多家銀行的房地產貸款僅次于制造業位居第二位、或第三位，房地產貸款的占比超過或接近10%的也有4家，絕對屬于貸款相對集中的行業。從分行業的貸款質量來看，深發展房地產行業的貸款不良率為10.27%，明顯高于其他行業；招商銀行的不良率為2.73%，相對于其他行業不到2%的不良率，也相對要高一些。如果下半年房地產行業繼續延續價滯量減的局面，銀行在風險控制上顯然壓力不會太小。

　　面對國內外經濟中的不確定性，企業資金鏈偏緊，盈利能力下降，違約風險加大，銀行確有必要針對房地產開發貸款、出口導向型企業貸款等風險較大的企業，以及按揭等個人消費類貸款等進一步加強風險跟蹤管理，以有效防范和控制信用風險。

　　流動性狀況基本平穩流動性管理仍面臨考驗

　　今年以來，央行連續多次上調存款準備金率，由年初的14.5%提高到17.5%，造成銀行特別是中小銀行流動性壓力加大。上半年，8家銀行公布的存貸比率，除交行為60.17%，其他銀行均在70%以上，但指標較高的只有3家銀行，興業銀行達到了74.53%，招商銀行74.62%，中信銀行則突破了75%的監管上線，達到了75.56%。

　　總體而言，8家銀行的流動性狀況基本正常。比較而言，負債業務增長較快的銀行，流動性壓力相對舒緩，如深發展上半年存款比年初增長22%，今年以來存貸比持續下降，資金充裕，并無流動性壓力，流動性狀況良好。相反，負債業務增長速度不夠快的銀行因為流動性被緊縮，會感覺流動性壓力比較大，但并不存在流動性風險。

　　為應對流動性壓力，上半年，各家銀行采取綜合措施加強流動性管理，主要從穩定負債發展、控制資產增長、投資結構和品種多樣化三方面入手，完善多渠道融資機制，促使資金來源穩定增長；妥善安排資產業務規模與期限結構；同時，加大了各類債券投資規模，以做到既可隨時通過變現或回購，滿足流動性需要，又保證有穩定的投資收益，反映出銀行流動性管理水平在不斷提高。

　　當前，銀行體系流動性偏多問題尚未解決，下半年央行繼續提高存款準備金率的可能性依然存在。存款準備金率的持續上升，短期內對銀行的流動性影響或許不是很大，但從中長期來看一定會產生累計影響，這既對銀行流動性風險管理能力提出了更高的要求，也意味著銀行流動性管理會面臨進一步的考驗。此外，由于目前經濟中不確定性因素仍然很多，其他影響銀行流動性的不利因素也不少，比如，股市的興衰與銀行儲蓄增減密切相關，當前資本市場的不確定性很大，直接決定了銀行負債業務也充滿了很大的不確定性；另外，倘若年內信貸總量調控適度放松，貸款投放出現增加；或是企業效益下滑，不良貸款上升，貸款到期難以收回等，都是對銀行應對流動性管理能力的挑戰。

　　因此，怎樣保持各項業務的平穩發展，資產負債結構的總體均衡，在優化資產配置結構，加強流動性管理的同時，兼顧流動性和收益性，通過優化收入結構，提高運營效益，抵消存款準備金率上調的影響，進一步推動各項業務持續快速發展，是銀行下半年需要正視的又一個壓力和挑戰。