一波爭搶承銷大單 建行IPO臨陣添丁再上保險

　　如果建行真的納入一波及瑞士信貸，將同時獲得保障上市發行和助推銀行發展兩大好處

　　□本報記者　田文會

　　對于瑞士信貸第一波士頓銀行(CSFB，以下簡稱“一波”)爭搶中國建設銀行海外上市總計1.5億美元上市承銷大單一事，一波(香港)有限公司新聞發言人伊麗莎白(Elizabeth)三

緘其口，不予置評。

　　但建行高層將指定一波、摩根士丹利及中金公司一道參與建行IPO(首次公開募股)承銷之事已甚囂塵上，《財經時報》更了解到，一波母公司瑞士信貸(Credit Suisse)將在建行IPO時收購其約5億美元股票。

　　在業內看來，如果建行真的納入一波及瑞士信貸，將同時獲得保障上市發行和助推銀行發展兩大好處。

　　發行再上保險

　　建行在6月下旬即向香港聯合交易所遞交上市排期申請書，有消息稱，建行將于10月初進入聆訊階段，最早可于11月底完成上市。

　　這一時間距交通銀行在港上市僅5個月左右，建行此次預備募集50億美元的資金將遠高于交行的約20億美元。雖然交行IPO時，海外投資者認購踴躍，但這并不意味著，建行海外上市不存在壓力。

　　業內專家稱，建行在上市前夕增加承銷商，是為發行再上一道保險。

　　華安基金旗下一市場部門的經理趙強表示，大企業在海外上市一般都由兩到三家承銷商承銷，且分為主承銷商和非主承銷商，一波在建行的承銷團中，應屬于非主承銷商。

　　一波位居全球十大投資銀行之列，2004年3月，一波與摩根大通聯合承銷了中國公司掌上靈通(Linktone)赴納斯達克

　　緊接著，又與德意志銀行香港分行一道擔任中芯國際在紐約證券交易所和香港聯交所隔日上市的承銷商，瑞士信貸為此次上市工作的全球協調人。

　　一波總部在華爾街，是瑞士信貸并購美國投行第一波士頓的產物。

　　此前，已成功獲得建行戰略投資者之位的美洲銀行，因強項是商業銀行業務，并非投行業務，因而無緣承銷商之位。

　　又添國際老師

　　據了解，瑞士信貸將在建行IPO時收購逾5億美元

　　目前，美洲銀行已首期入股建行25億美元，并計劃在建行IPO時再認購5億美元，未來數年內，美洲銀行將可增持建行股份至19.9%。

　　此外，新加坡淡馬錫控股公司通過旗下全資子公司投資建行，計劃在建行IPO時認購10億美元股份，并打算購買中央匯金公司持有的部分建設銀行股份。

　　業內認為，建行在吸收瑞士信貸做股東后，可吸取其在銀行業務方面的豐富經驗。瑞士信貸目前是世界最大的金融集團之一，在《財富》雜志2004年