三口之家四大規劃增強投資加強保障

　　本報記者 李霄峰 發自上海

　　三口之家，在不長的時間內要實現購房、購車、留學、讀研等多項需求，劉先生該怎么辦？

　　劉先生和太太均在外企工作，有一個10歲的兒子。目前夫婦倆的家庭年收入約為40萬

元，本外幣存款分別為25萬元和5萬美元。他們在股市的投資約為50萬元，但現在股票價值只有40萬元左右。除購買大宗物品外，每月家庭開銷保持在6000元左右。此外，每月補貼雙方父母共2000元。孩子教育費用每年大概在10000元左右。劉先生每年有舉家外出旅行的習慣，花費約15000元左右。

　　夫婦倆除了公司為他們購買的保險以外，只為孩子購買過一份分紅險，沒有購買過其他險種。考慮到目前國內的升學壓力，劉先生打算在孩子上高中的時候就送他出國念書。為了接送孩子讀書與自己出行方便，還有購車的想法，目前中意的車輛總價約在25萬元。劉先生還在繼續念MBA，學費總價約為18萬元。

　　劉太太打算在近兩年內再進行物業投資。要做的事情實在是太多了，劉先生一家有點花了眼。那么，怎么進行家庭

　　案例分析

　　劉先生家庭年總收入高達40萬元，去掉12萬元的家庭年總支出，仍有28萬元的年結余，顯示出厚實的家庭財力水平，完全具備同時承擔多項大宗支出的實力。但正如劉先生一家所苦惱的一樣，最大的問題是如何對這些支出項目進行有效的規劃，從而使家庭資產的運作更趨合理。

　　從劉先生家庭的理財需求來看，主要涉及了留學、購車、讀研、購房及旅游等一些具體項目。這些支出項目其實可分為教育、消費與投資三大類：

　　1.教育性支出，包括孩子目前的教育支出及未來的留學支出、劉先生的MBA支出；

　　2.消費性支出，包括家庭購車支出及舉家外出旅游支出；

　　3.投資性支出，即劉太太的購房置業的支出。

　　由此可以看出，前兩類支出都是不產生收益的純粹支出，屬對家庭財力的消耗。第三類的購房置業支出，由于定位于投資，或租或售，在承擔一定風險的同時能產生一定的收益，因此可以看作是對家庭財力的貢獻。

　　有選擇地投資

　　工行理財專家認為，劉先生家庭投資不夠充分，建議其首先考慮投資資金的運作效率。投資理財是對家庭資產的一種保值增值手段，如果運用得當，完全能使現有資產在持續積累的基礎上實現進一步的增長，從而讓家庭更從容地應對多項大額消費支出。具體操作包括兩個方面：

　　一、調整現有投資性資產結構

　　劉先生家庭目前的投資性資產構成為存款和股票兩類，分別占62%和38%。存款方式雖然流動性好，但收益率過低。劉先生家庭保持總資產5%~10%的高流動性資產，就足以應對臨時性開支，挪出的資金可作債券、基金等風險較小、收益較高的投資。

　　至于50萬元的股票，目前市值僅40萬元，縮水20%，顯然投資并不成功。由于目前股票投資風險較大，建議劉先生可以考慮從股市部分、甚至全線撤出資金，一來可以鎖定損失，防止進一步虧損，二來可以轉投盈利性好的項目，以盡快彌補損失。

　　5萬美元的外匯存款尤其需要加強投資運作，建議劉先生可考慮投資外匯理財產品，選擇余地較大，許多產品具有保本性能，風險較小。

　　二、合理投資房產

　　由于當前

　　有計劃地消費

　　在合理規劃好家庭投資理財方案后，再來考慮幾項大宗消費項目：兒子留學應該是六七年以后的事，按劉先生家庭的資產積累水平，加之有效的投資運作，屆時完全有能力應對此項開支。劉先生念MBA的18萬元，系按學期拆零支付的，以其家庭現有的收入水平衡量同樣不成問題。

　　那就剩下購車計劃。若以25萬元存款來購車,不用貸款,無需利息支出，成本較低，但由于動用了投資性資金，將損失部分投資收益。若按揭購車，向銀行借款肯定會提高成本，但保存了投資資金，只要投資收益高于或等于貸款利息支出，此法也是可行的。

　　有效保障

　　劉先生家庭投資結構忽略了對人身風險的控制，只有公司為夫妻二人購買的保險。作為家庭支柱，他們沒有考慮到自身意外或健康風險可能隨時發生。因此一份保障型的保險計劃，是必要的投入。同時考慮到劉先生家庭對投資的需求，也建議他們適當購買一些投資型保險，使家庭投資結構更趨完整。

　　根據劉先生的家庭收入及支出狀況，金盛保險的理財師為其設計了保額高達100萬元的保障投資型計劃。該計劃包含了終身壽險、投資聯結保險及必要的意外、醫療等附加保障。由于劉先生經常在國內和國外出差，還為劉先生設計了附加意外傷害保險，若劉先生不幸遭遇大意外的話，意外身故或全殘保障最高可達80萬元，同時還包含了充裕的醫療保險金。

　　劉先生和太太應當已經快步入不惑之年，從年金保險考慮，建議劉先生和太太可以購買生命人壽保險公司的生命至福增額兩全保險(分紅型)，該險種可提供身故保障至60周歲，在60周歲可選擇保險金轉換年金方式領取。

　　假設劉先生與太太從40歲開始購買生命至福增額兩全保險(分紅型)，他們購買的保額各為10萬元，選擇繳費期限15年，保障至60周歲。那么從40歲開始劉先生每年應繳付8140元的保費。到60周歲開始劉先生可選擇以年金方式領取養老金8448.3元，保證領取年數為20年；如果劉先生選擇一次性領取養老保險金，可得養老金13.5萬元。同樣，從40歲開始劉太太每年應繳付11600元的保費(考慮到女性生命周期較長的因素)，到60周歲開始劉太太可選擇以年金方式領取養老金8448.3元，保證領取年數為20年；如果劉太太選擇一次性領取養老保險金，可得養老金13.5萬元。