銀行個人理財市場發(fā)展報告摘要

　　賽諾經(jīng)典咨詢公司

　　要點：我國銀行個人理財市場經(jīng)過04年到05年上半年短暫的調(diào)整后，得以迅速發(fā)展，已經(jīng)確立起銀行在個人理財市場不可替代的主導(dǎo)地位，其中以“陽光理財”為代表的理財品牌脫穎而出，帶動了整個銀行業(yè)的戰(zhàn)略轉(zhuǎn)型，并推動金融監(jiān)管理念和方式的創(chuàng)新。競爭主體多元化、市場需求明朗化、產(chǎn)品開發(fā)個性化將會是06年個人理財市場發(fā)展的三大趨勢，商業(yè)

銀行將會加大技術(shù)和人力資本的投入，具有自主知識產(chǎn)權(quán)的理財品牌將推動中國銀行業(yè)繼信用卡品牌建設(shè)之后的第二次品牌建設(shè)高潮。

　　一、2005年發(fā)展概況

　　(一)銀行個人理財已成為個人理財市場的不可替代的主導(dǎo)力量

　　保險公司是最早進(jìn)入個人理財市場的金融主體， 90年代初便開發(fā)了具有理財功能的保險產(chǎn)品，如大病統(tǒng)籌險等，基金公司在2000年初開始跟進(jìn)。相對于保險公司、基金公司個人理財業(yè)務(wù)的發(fā)展，銀行理財起步相對滯后。光大銀行上海分行在2004年7月打響了個人人民幣理財業(yè)務(wù)的第一槍，銀行利用自己在品牌、信譽、渠道和人員方面的優(yōu)勢，后來者居上，迅速占據(jù)個人理財市場主導(dǎo)地位。從銷售額看，2005年銀行銷售個人

　　(二)銀行系全員參與

　　2004年7月，光大銀行在上海率先推出個人人民幣理財業(yè)務(wù)后不到兩個月的時間內(nèi)，股份制銀行紛紛啟動理財業(yè)務(wù)；半年后四大國有商行也紛紛推出了個人理財產(chǎn)品與服務(wù)，三個月后城市商行也加入到個人理財市場中來，如南京市商業(yè)銀行推出的外匯理財“金梅花”。銀行對個人理財業(yè)務(wù)參與之廣泛、跟進(jìn)之迅速，是銀行業(yè)競爭升級的一個縮影。

　　(三)各行重金打造自主理財品牌

　　個人理財品牌的建設(shè)是銀行繼信用卡品牌建設(shè)之后又一“品牌工程”。2005年信用卡品牌建設(shè)受客戶信息泄漏事故、銀行假網(wǎng)站、信用卡詐騙等事件影響，遭遇尷尬，然而銀行理財產(chǎn)品品牌卻借勢生長，其品牌影響力已超過信用卡�！瓣柟饫碡敗薄敖鹂�花理財”“理財金帳戶”“中銀理財”等理財品牌脫穎而出，受到市場及媒體的正面追捧。2005年銀行品牌建設(shè)可謂是半邊天下雨，半邊天日出。

　　(四)創(chuàng)新速度加快、創(chuàng)新能力增強

　　2005年銀行理財產(chǎn)品種類豐富，僅外匯理財就有“固定收益型”、“收益遞增型”、“指數(shù)掛鉤型”、“銀行可展期型”，幾乎所有銀行都有各自的外匯理財產(chǎn)品。光大銀行陽光理財旗下有30多個理財產(chǎn)品，其中部分理財產(chǎn)品發(fā)行過多期，如“陽光理財A＋計劃”發(fā)行了14期。2005年12月，有8類外匯理財新產(chǎn)品發(fā)布，2個人民幣理財產(chǎn)品發(fā)布，產(chǎn)品開發(fā)的周期越來越短。

　　(五)中外資銀行個人理財產(chǎn)品定位不同，人們預(yù)期中的中外資銀行正面競爭并未出現(xiàn)

　　外資銀行理財目標(biāo)客戶集中于高端客戶，如匯豐銀行卓越理財客戶起點是5萬美金，而國內(nèi)銀行理財客戶集中于中端市場。在《商業(yè)銀行個人理財業(yè)務(wù)風(fēng)險管理指引》頒布前，理財客戶起點是人民幣1萬元，《指引》規(guī)定個人理財客戶起點是人民幣5萬。中外資銀行個人理財門檻高低有別，并且外資銀行的客戶主要集中于母國企業(yè)和公民，中資銀行很難插足，所以業(yè)界預(yù)測理財市場激烈競爭的場面沒有顯現(xiàn)。

　　(六)整合營銷是銀行采用的主要營銷方式

　　各家銀行逐步摒棄單一的營銷方式，轉(zhuǎn)而采用整合營銷的方法，把公共關(guān)系、廣告宣傳、渠道建設(shè)和促銷結(jié)合起來，根據(jù)品牌和產(chǎn)品的生命周期合理分配使用營銷資源。

　　(七)金融產(chǎn)品和服務(wù)創(chuàng)新與監(jiān)管方式創(chuàng)新相互促進(jìn)，一種新型的監(jiān)管理念正在形成

　　從光大銀行2004年7月推出人民幣理財?shù)姐y監(jiān)會2005年9月出臺《商業(yè)銀行個人理財業(yè)務(wù)管理暫行辦法》、《商業(yè)銀行個人理財業(yè)務(wù)風(fēng)險管理指引》兩部法規(guī)，僅僅一年多時間。為了鼓勵和促進(jìn)金融創(chuàng)新，銀監(jiān)會專門成立了一個業(yè)務(wù)創(chuàng)新協(xié)作部。監(jiān)管部門動作之快、理念之新，體現(xiàn)了監(jiān)管部門從合規(guī)經(jīng)營監(jiān)管到創(chuàng)新和合規(guī)監(jiān)管并舉的理念的轉(zhuǎn)變。

　　(八)具有中國特色的理財服務(wù)大受歡迎

　　從產(chǎn)品設(shè)計來看，低風(fēng)險、收益相對穩(wěn)定的理財產(chǎn)品銷售看好，如光大銀行陽光理財主要投資于債券，風(fēng)險低，其收益主要集中在2.5%-5.0%之間，相對穩(wěn)定；從產(chǎn)品定位來看，定位于中端市場的理財產(chǎn)品很受歡迎，光大銀行陽光理財、中信銀行理財寶主要定位于中端市場。