本報記者 孟俊蓮 北京報道

　　6月13日，一個與其他日子毫無分別的一天，今年卻可能有所不同，這一天，是余額寶[微博]的一周歲生日，這一天，余額寶或將接受超過1億用戶的祝賀。

　　與誕生之初引發的江湖風波相比，在其一周歲生日來臨之際，余額寶顯得異常低調。“沒聽說有啥特別的紀念活動。”6月6日，距離余額寶一周歲生日只有一周時間，阿里巴巴[微博]集團一內部人士向本報記者表示。

　　收益率不斷下行或許是其低調的主要原因。《華夏時報》記者注意到，6月5日，余額寶收益率為4.681%，而其春節前后的收益率曾高至近7%。

　　出世一年屢創奇跡

　　在馬云[微博]放話“銀行不改變，我們就改變銀行”后不久的2013年6月13日，余額寶悄然上線，不到6天，用戶數即突破100萬，以后每日客戶增加量約為14萬戶，資金每日增量4億元，剛滿一個月其規模已突破100億元，客戶數突破400萬。一時間，“你買余額寶了嗎”成為見面聊天的開頭語，而每天一睜眼便在手機支付寶[微博]錢包中查詢余額寶收益成為很多人的新習慣。在滾雪球的效應下，不但支付寶里的錢源源不斷地轉入余額寶，場外資金也不斷涌入，記者周圍的很多同事、朋友就紛紛將活期存款取出轉存入余額寶。

　　1月15日，余額寶規模超過2500億元，客戶數超過4900萬戶。扣除春節假期，20多天后的2月14日，余額寶規模已超過4000億元，用戶數超過6100萬。2月27日，余額寶用戶超過8100萬，規模突破5000億元。3月31日，余額寶的數據再次更新為規模達5413億元。而在余額寶1周歲來臨之際，其用戶數已經輕松過億。

　　過億的用戶數是什么概念？中國股市已經發展了23年，據中國登記結算公司截至3月31日的數據顯示，滬、深股市有效賬戶數分別為6700萬和6500萬，一般情況下，一個投資者會同時持有滬、深各一個賬戶，這意味著股民數只有6700萬。也就是說，股市用23年時間發展的股民，還不如不到一年時間里余額寶的用戶數多。

　　余額寶掛鉤的增利寶貨幣基金超過5000億的規模又是什么概念？來自基金業協會的數據顯示，至2013年12月底，貨幣基金總規模為7478.71億份，至今年1月31日時，達到9532.39億份，基金凈值達到9532.42億元。余額寶的5000億，占到了整個貨幣基金規模的一半以上。

　　引關注風波不止

　　余額寶的快速膨脹，令傳統金融業驚慌，圍繞著其財務風險和政策風險風波不斷。

　　2013年6月22日下午4點，余額寶上線9天，“余額寶違規”的消息突然熱傳，證監會[微博]認為余額寶業務中有部分基金銷售支付結算賬戶未向監管部門進行備案，也未能向監管部門提交監督銀行的監督協議，違反了相關規定。有觀點據此認為余額寶“或將叫停”，但1個半小時后，支付寶稱“證監會肯定創新”，余額寶業務不會暫停，此次“或叫停”風波化解。

　　隨著余額寶規模越來越大，儲蓄搬家現象越來越明顯，這直接動了銀行的奶酪，引發了更大范圍的聲討風波。央行[微博]2月15日發布的“2014年1月金融統計數據報告”顯示，1月末，人民幣存款余額103.44萬億元，當月人民幣存款減少9402億元，同比少增2.05萬億元。

　　6天后的2月21日，央視評論員發表“余額寶是吸血鬼”說法，稱其“沖擊中國全社會的融資成本，沖擊整個中國的經濟安全”，呼吁取締余額寶，比喻其為趴在銀行身上的“吸血鬼”，是典型的“金融寄生蟲”，余額寶是不該被容忍的“邪惡金融”行為。

　　一語激起千層浪。“要不要取締余額寶”一時成為最熱話題，在新浪發起的一項“論戰余額寶”調查中，90.3%的用戶反對取締余額寶。

　　到兩會時，余額寶已經成為熱得發燙的話題。銀行、保險、基金等行業的代表，紛紛建言互聯網金融。傳統金融代表們維護既得權益，交銀施羅德基金[微博]公司副總經理謝衛稱，余額寶違背了基金銷售管理辦法，招商銀行前行長馬蔚華支持余額寶推高融資成本說。但非金融行業代表則稱“不應站在道德角度批評封殺余額寶”。

　　這場論戰最終以兩會期間央行官員的正式表態“不會取締余額寶”和“互聯網金融首度寫進《政府工作報告》”暫時熄火。

　　不過，隨之而來的是對互聯網金融特別是對余額寶更猛烈的圍剿：一重圍剿祭起監管大棒。先是銀行業協會呼吁對余額寶存放銀行的存款進行一般性存款管理，按規定繳納存款準備金。后有證監會向基金公司吹風，欲向其征收風險準備金。二重圍剿銀行紛推自家“寶寶”，拉上旗下基金公司與余額寶爭搶用戶和市場。三重圍剿則是銀行下調第三方支付限額，從技術上限制銀行儲戶存款搬家，其中以工商銀行與余額寶之間的恩怨最惹人注目。

　　風雨后各歸平靜

　　再大的風浪也會過去。盛于3-5月份的互聯網金融監管與風險之爭，隨著時間的流逝，慢慢歸于平靜。

　　3月25日，農行副行長李振江表態“對與第三方支付機構合作持開放態度”，3月27日，工行表示“跟第三方支付是業務的雙贏和合作關系，現在是合作關系，今后也是合作關系”、“與支付寶的合作意愿沒有變化”，3月28日，阿里巴巴投桃報李“支付寶感謝包括工行在內的所有銀行十年來的支持，并期待與各大行延續良好合作，實現大家的共贏”，銀行與余額寶已經顯露言和節奏。

　　5月10日，監管層多位人士發表關于“金融創新”的最新看法。央行副行長劉士余稱，“有些金融創新實際是逃避監管。”銀監會副主席王兆星宣稱，“反對那些沒有監管、缺乏透明的金融創新。”央行支付結算司副司長樊爽文強調，“不能用攪局的心態做互聯網金融，互聯網金融監管勢在必行。”5月13日，阿里巴巴即在支付寶十周年慶典上發布了小微金融的16字方針：穩妥創新、歡迎監管、激活金融、服務實體。在業界看來，這16字方針算是對監管層擔憂的回應。

　　讓監管層放心，讓合作的銀行放心，似乎是余額寶目前低調行事的狀態。據業內人士透露，在余額寶的通信群里，原先的熱烈爭論已被一片安靜取代。

　　行事低調了，但創新的業務卻沒停止。近日，余額寶上線自動購彩功能，在業內人士看來，余額寶已不滿足于單純的理財產品，而是不斷推出新的用戶權益來拓寬產品的外延。

　　6月5日，阿里巴巴12億入股恒大足球俱樂部再次讓余額寶的粉絲們快樂了一回，在懸而未決的足球隊命名上，有網友建議將恒大足球隊取名為“恒大余額寶”，這樣一來，余額寶的投資者們就可以通過余額寶的全民互動來經營球隊：球迷可以用余額寶參與球隊的買賣經營球員，為自己喜愛的球員進入恒大投資，全民做球隊老板。