■本報兩會報道組 徐天曉

　　民營銀行及以余額寶為代表的互聯(lián)網(wǎng)金融相關(guān)問題，是今年“兩會”上金融行業(yè)政協(xié)委員被問到的最為頻繁的問題，各委員也從各自不同的角度對民營銀行及“余額寶”們未來的發(fā)展趨勢提出了看法。

　　針對民營銀行，前中國工商銀行行長楊凱生表示，按照目前中國現(xiàn)行的法律，并不禁止民營資本進(jìn)入商業(yè)銀行。不過十八屆三中全會提出“允許民營資本發(fā)起設(shè)立銀行”有兩方面的重要意義：第一，民營資本在銀行業(yè)整體的比重還是偏低，幾家國有銀行民營資本占比約為9%，村鎮(zhèn)銀行和小額貸款公司的民營資本的占比達(dá)90%或更高，但是平均下來，由于國有控股銀行資金雄厚，民營資本在銀行業(yè)的整體占比在11%-12%；第二，以前民營資本進(jìn)入銀行大部分是通過改制、收購、參股等方式，以及在二級市場購買股票，但是這次是明確允許民營資本發(fā)起設(shè)立銀行，可以進(jìn)一步發(fā)揮市場在資源配置方面的決定性作用。

　　“目前重要的是，面對變化，我們的民營資本持有者，到底進(jìn)不進(jìn)入銀行業(yè)，以什么樣的方式進(jìn)入，我們的監(jiān)管者準(zhǔn)備允許什么樣的民營資本持有者發(fā)起設(shè)立銀行；從宏觀上來講，我們準(zhǔn)備把多少資本從實業(yè)中騰挪出來辦銀行、辦金融；從企業(yè)家的角度來說，他們打算從實業(yè)中拿出多少資本來搞金融，這些都需要思考�！睏顒P生指出。

　　楊凱生表示，余額寶目前主要投向了銀行的協(xié)議存款，協(xié)議存款的利率水平按照目前監(jiān)管的要求是可以協(xié)商確定的，所以余額寶的利率水平比銀行現(xiàn)行的活期利率水平要高。利率市場化之后，銀行對自己的活期存款利率也有了完全的決定能力。銀行會根據(jù)自己的資產(chǎn)結(jié)構(gòu)、負(fù)債結(jié)構(gòu)、存貸比要求、資本充足率、自身的發(fā)展戰(zhàn)略等因素，來確定自己的成本控制水平，然后相應(yīng)地決定自己吸納各種負(fù)債的成本。在這樣的情況下，由于不同存款之間監(jiān)管要求不同的差異會消失，此時如果余額寶還存在，它的利率水平應(yīng)該和其他活期存款利率在一個水平線競爭。