報告顯示，2007年，中資商業銀行增量貸款中有27.5％投向了房地產業，至12月末，中資商業銀行房地產貸款占各項貸款的比重為32.2％。加上大量以房產作為抵押的其他貸款，房地產價格的波動已影響到銀行一半左右的信貸資產安全。

　　“整體來看，如果房價下跌20％，銀行只能保本，下跌30％，將對資產質量產生影響。”上述信貸經理直言。

　　來自市場的交易行情也顯示，隨著房地產調控力度的不斷加大，2007年下半年來市場成交逐月下滑，房價漲幅出現回落，觀望氣氛明顯加重，行業信貸風險不斷顯現，銀行正承受較大的系統性風險隱患。

　　針對這種狀況，上海銀監局表示，該局將加強宏觀監管，關注信貸資源向房地產業聚集的趨勢，適時提示各銀行重視潛在的系統性信用風險，制訂并實施合理、科學的信貸政策，分散、管理、控制房地產信貸風險。

　　過度競爭之憂

　　報告顯示，房貸市場的競爭已進入白熱化程度，甚至可以用過度競爭來形容。

　　“如在二手房貸市場，目前銀行付給房產中介的咨詢費率已由0.8％，上升至1.2％。”業內人士稱，而為爭取大客戶，有的商業銀行甚至不計成本。

　　于是就出現一些不規范的操作，如商業用房貸款應提供竣工驗收報告，但有的銀行未做到。

　　前述信貸經理透露，房地產項目資本金比例要達到35％，但一些開發商達不到這個條件，便采用變通做法，將原本計入“其他應付款”的股東借款納入“資本公積”項下，使資本金比例達標。“為了爭奪一些優質項目，商業銀行對這種行為也睜一只眼，閉一只眼，不止是一家銀行存在此類情形。”前述信貸人士稱。

　　或許是對商業銀行不懈努力的回報，2007年，上海的個人房貸打了一個翻身仗。截至2007年12月末，中資銀行個人住房貸款余額為2862.00億元，比年初增加376.52億元，同比多增加435.38億元（上年同期個人住房貸款增量為－58.86億元），余額同比增長15.2％，增速同比上升17.5個百分點。

　　但個貸的風險也在暗中趨升。報告分析，自2006年以來，個人住房不良貸款余額和比例均呈現波段式的上升態勢，從2007年4月份之后不良貸款上升勢頭得到一定遏制，不良貸款比例出現小幅下降。上海銀監局提示，個人住房不良貸款余額仍維持在20億元左右，不良貸款比例的下降主要因為個人住房貸款的基數迅速膨脹。

　　更為重要的是，“在2007年央行連續加息之后，借款人貸款還款壓力明顯加大，當前需關注連續升息之后對居民按揭購房的影響，對貸款客戶的還款狀況應進行密切跟蹤。”上海銀監局稱。