舒緩“緊信貸”壓力防范金融風險

　　記者 卓尚進

　　盡管進入2008年不到一個月，商業銀行已經感受到了市場風險和流動性收緊等風險的明顯影響。專家指出，風險有時會相互影響甚至幾種風險同時發生，像市場風險等全年之內會反復發生，因此防范起來格外困難，不能不高度重視，多作預案，隨機應變。

　　從年初多家商業銀行擬定的經營思路和應對措施中看到，主動調整信貸結構，加快經營機制和盈利模式轉型，加強風險管理，加快金融創新，加快國際化進程，拓展綜合經營等，越來越成為銀行業的共識

　　進入2008年以來，央行實施從緊貨幣政策采取了提高存款準備金率等措施，銀監會有關會議及時警示銀行業防范市場、信用、流動性等金融風險，而國內外資本市場的動蕩不安再次警醒我們：2008年中國銀行業將面臨“緊信貸”的貨幣金融環境和多種潛在的金融風險，中國銀行業將如何應對？

　　近日，中國建設銀行和中國銀行等中資商業銀行先后召開年度工作會議，從會議上不時傳出的信息表明：中資商業銀行對當前面臨的宏觀環境和金融風險有足夠清醒的認識，并開始調整今年的經營方針和經營策略，采取有針對性的措施，以積極應對。這是銀行業在這個寒冷冬天的嚴峻形勢下透露出來的幾抹“陽光”，讓人們看到了希望。

　　面臨“緊信貸”壓力

　　工行城市研究所日前發表研究報告提出，“從緊貨幣政策”的核心在于“緊信貸”。“預計2008年貸款增速將會明顯低于2007年，全年新增人民幣信貸基本與2007年的增量持平，約為3.7萬億元，許多大銀行的新增貸款將維持2007年的水平。”

　　該所的上述“預計”與中行全球金融市場部的預測大致相若，1月22日后者發布的最新一期《人民幣市場周報》指出：“盡管大部分商業銀行2008年初的貸款增速仍然迅猛，但隨著經濟的降溫，貸款的需求和供給也會逐漸降低，2008年全年新增貸款甚至可能達不到央行年初設定的目標。”

　　而建行有關人士向記者透露，今年銀監會和央行對所有的放貸機構實行規模管理，并“按季控制，按月監測”，今年不可能通過貸款的擴張來增加利潤，銀行面臨的宏觀調控壓力更大。

　　這樣看來，包括工行、中行、建行等國有銀行對今年的貨幣信貸緊縮環境都有明確的分析預測和清醒的認識。

　　潛伏多種金融風險

　　此前在短短一周之內，由于美國次貸危機的演變和深度影響，導致全球股市暴跌，并引發香港和內地市場大跌，香港恒生指數跌去約20%，內地A股跌去約17%至18%，再次給中國銀行業和各類投資者敲響了警鐘，市場風險還在加大。

　　銀監會有關領導在最近的兩次會議上警醒商業銀行，要高度關注新形勢下面臨的七種風險：一是宏觀貨幣環境緊縮，銀行業信用風險可能上升，不良貸款反彈壓力增大；二是銀行對大企業客戶的競爭更為激烈，集團客戶授信有可能暴露出新的薄弱環節和風險點；三是銀行流動性不確定性因素增加，銀行業金融機構尤其是中小銀行的流動性管理面臨新的考驗；四是利率、匯率市場化程度不斷提高，銀行業面臨的市場風險管理難度上升；五是金融“脫媒”效應日益明顯，對銀行經營模式形成嚴峻挑戰；六是奧運年對銀行業服務水平和業務能力提出了更高的要求；七是銀行業國際化和綜合經營的戰略與管理風險不容忽視。

　　盡管進入2008年不到一個月，商業銀行已經感受到了市場風險和流動性收緊等風險的明顯影響。專家指出，這七種風險有時會相互影響甚至幾種風險同時發生，像市場風險等全年之內會反復發生，因此防范起來格外困難，不能不高度重視，多作預案，隨機應變。