銀河銀聯(lián)系列證券投資基金招募說明書更新摘要

　　重要提示

　　銀河銀聯(lián)系列證券投資基金(以下簡稱“本基金”)基金合同于2003年8月4日起生效。

　　投資有風(fēng)險，投資人認(rèn)購(或申購)本基金時應(yīng)認(rèn)真閱讀招募說明書。

　　本基金的過往業(yè)績并不預(yù)示其未來表現(xiàn)。

　　本摘要根據(jù)本基金基金合同和基金招募說明書編寫，并經(jīng)中國證監(jiān)會核準(zhǔn)。基金合同是約定基金當(dāng)事人之間權(quán)利、義務(wù)的法律文件。基金投資人自依基金合同取得基金份額，即成為基金份額持有人和本基金合同的當(dāng)事人，其持有基金份額的行為本身即表明其對基金合同的承認(rèn)和接受，并按照《中華人民共和國證券投資基金法》、《證券投資基金運(yùn)作管理辦法》、基金合同及其他有關(guān)規(guī)定享有權(quán)利、承擔(dān)義務(wù)。基金投資人欲了解基金份額持有人的權(quán)利和義務(wù)，應(yīng)詳細(xì)查閱基金合同。

　　本招募說明書已經(jīng)本基金基金托管人中國農(nóng)業(yè)銀行復(fù)核。本招募說明書所載內(nèi)容截止日為2005年8月4日，有關(guān)財務(wù)數(shù)據(jù)和凈值表現(xiàn)截止日為2005年6月30日。

　　原招募說明書及公開說明書與本次更新的招募說明書不一致的，以本次更新的招募說明書為準(zhǔn)。

　　一、基金管理人

　　(一)基金管理人概況

　　1. 名稱：銀河基金管理有限公司

　　2. 住所：上海市虹口區(qū)東大名路908號

　　3. 設(shè)立日期：2002年6月14日

　　4. 法定代表人：劉澎湃

　　5. 辦公地址：上海市虹口區(qū)東大名路908號金岸大廈三樓

　　6. 電話：021-65956688

　　7. 聯(lián)系人：吳冰、肖年

　　8. 注冊資本：1億元人民幣

　　9. 股權(quán)結(jié)構(gòu)：

　　(二)主要人員情況

　　1、基金管理人董事、監(jiān)事、經(jīng)理及其他高級管理人員

　　董事長劉澎湃先生，中共黨員，大學(xué)本科學(xué)歷。歷任中國人民銀行總行副司長，珠海市人民政府副市長，中國保險監(jiān)督管理委員會辦公室主要負(fù)責(zé)人等職。2000年至今任中國銀河證券有限責(zé)任公司副總裁。

　　董事李慶毅先生，中共黨員，經(jīng)濟(jì)學(xué)碩士，高級會計師。歷任中國石化錦西煉化總廠財務(wù)處處長、體改辦主任，中國石油天然氣集團(tuán)公司錦西石化公司副總經(jīng)理兼總會計師等職。現(xiàn)任中國石油天然氣集團(tuán)公司資本運(yùn)營部主任。

　　董事李培英先生，中共黨員，大專學(xué)歷。歷任民航北京管理局處長，北京首都國際機(jī)場副總經(jīng)理兼黨委副書記等職。現(xiàn)任北京首都機(jī)場集團(tuán)公司總裁，北京首都國際機(jī)場股份有限公司董事長兼黨委書記。

　　董事高國富先生，中共黨員，管理工程博士。歷任上海團(tuán)市委副書記、上海外高橋保稅區(qū)開發(fā)(控股)公司總經(jīng)理，上海萬國證券公司代總裁，上海久事公司副總經(jīng)理、總經(jīng)理等職。現(xiàn)任上海市城市建設(shè)投資開發(fā)總公司總經(jīng)理、黨委副書記。

　　董事朱洪先生，中共黨員，大學(xué)本科學(xué)歷。歷任中國工商銀行安徽省巢湖市分行行長，中國工商銀行安徽省信托投資公司總經(jīng)理，中國華融信托投資公司上海證券分部總經(jīng)理、中國銀河證券有限責(zé)任公司上海總部總經(jīng)理等職。現(xiàn)任亞洲證券有限責(zé)任公司總裁。

　　董事、總經(jīng)理譚慶中先生，中共黨員，大學(xué)本科學(xué)歷，經(jīng)濟(jì)師。先后擔(dān)任中國工商銀行中山分行工業(yè)信貸科主辦科員、副科長，廣東省工商銀行信托投資公司中山分公司副總經(jīng)理、總經(jīng)理，中國華融信托投資公司中山營業(yè)部總經(jīng)理，中國華融信托投資公司廣東證券分部總經(jīng)理，中國銀河證券有限責(zé)任公司中山營業(yè)部總經(jīng)理，中國銀河證券有限責(zé)任公司資產(chǎn)管理總部副總經(jīng)理。

　　獨(dú)立董事孫樹義先生，中共黨員，大學(xué)本科學(xué)歷。歷任電子工業(yè)部處長，國家體改委副司長、司長，中央財經(jīng)領(lǐng)導(dǎo)小組辦公室副主任，國家人事部副部長、黨組成員，中央企業(yè)工委副書記等職。

　　獨(dú)立董事傅豐祥先生，高級工程師、教授。歷任機(jī)械工業(yè)部副局長，國家體改委司長、委員，中國證監(jiān)會副主席等職。1991年至今兼任中國證券研究設(shè)計中心總干事、中國證券培訓(xùn)中心理事長、亞洲證券研究院理事、華東師大客座教授、北京大學(xué)光華管理學(xué)院教授。

　　獨(dú)立董事王福山先生，大學(xué)本科學(xué)歷，高級工程師。歷任北京大學(xué)教師，國家地震局副司長，中國人民保險公司部門總經(jīng)理，中國人保信托投資公司副董事長，深圳陽光基金管理公司董事長等職。現(xiàn)任中國人壽保險公司巡視員。

　　獨(dú)立董事謝朝華先生，法學(xué)博士。曾先后在中國國際貿(mào)易促進(jìn)委員會、中國國際經(jīng)濟(jì)貿(mào)易仲裁委員會、中國北方工業(yè)集團(tuán)總公司、歐盟對外關(guān)系委員會、歐盟對外發(fā)展委員會、法國及比利時律師事務(wù)所專職從事法律工作。1994年至今任北京謝朝華律師事務(wù)所主任。

　　獨(dú)立董事秦榮生先生，經(jīng)濟(jì)學(xué)博士，教授，中國注冊會計師。長期從事會計審計及證券市場研究工作。現(xiàn)任國家會計學(xué)院副院長，兼任中國注冊會計師獨(dú)立審計準(zhǔn)則中方專家組成員、財政部財經(jīng)教材編審委員會委員、中國注冊會計師專門化教材編審委員會委員、中國審計學(xué)會常務(wù)理事等職。

　　董事會秘書周長青先生，中共黨員，經(jīng)濟(jì)學(xué)碩士。歷任中國人民銀行銀行司主任科員，中信實業(yè)銀行支行負(fù)責(zé)人，中國民族信托投資公司理財部副總經(jīng)理，銀河基金管理有限公司督察員等職。

　　監(jiān)事長劉晝先生，先后任職于湖南省木材公司、湖南省廣播電視廳、湖南省廣電總公司及湖南省匯林投資有限公司。2000年4月至今，擔(dān)任深圳市達(dá)晨創(chuàng)業(yè)投資有限公司董事長。

　　監(jiān)事王長慧先生，　1969年生，本科學(xué)歷、經(jīng)濟(jì)師。先后擔(dān)任中國農(nóng)業(yè)銀行信托公司證券營業(yè)部部門負(fù)責(zé)人、副總經(jīng)理，中國長城信托投資公司證券營業(yè)部副總經(jīng)理、清算中心副總經(jīng)理。2000年至今任中國銀河證券有限責(zé)任公司清算中心副經(jīng)理。

　　監(jiān)事黃著文先生，1966年生，民主建國會會員，管理學(xué)碩士，中國注冊會計師。先后任職于中國通廣電子公司、海南新大洲摩托車股份有限公司、中國華融信托投資公司、中國銀河證券有限責(zé)任公司，現(xiàn)為本公司員工。

　　公司副總經(jīng)理熊科金先生，中共黨員，經(jīng)濟(jì)學(xué)碩士。歷任中國銀行江西信托投資公司證券業(yè)務(wù)部負(fù)責(zé)人，中國東方信托投資公司南昌證券營業(yè)部總經(jīng)理、公司證券業(yè)務(wù)總部負(fù)責(zé)人，華夏證券有限公司江西管理總部總經(jīng)理等職。2000年至本公司成立前，任中國銀河證券有限責(zé)任公司基金部副總經(jīng)理、銀河基金管理有限公司籌備組負(fù)責(zé)人。

　　督察員屈艷萍女士，中共黨員，本科學(xué)歷，高級經(jīng)濟(jì)師。歷任中國信達(dá)信托投資公司信貸部副總經(jīng)理、計劃財務(wù)部副總經(jīng)理，中國銀河證券有限責(zé)任公司北京雙榆樹營業(yè)部副總經(jīng)理、總經(jīng)理。

　　2、基金經(jīng)理小組

　　(1)銀河穩(wěn)健證券投資基金的基金經(jīng)理小組成員包括：

　　楊典，男，研究生學(xué)歷，4年半基金從業(yè)經(jīng)歷，1998年至2000年于深圳市華為技術(shù)有限公司從事市場營銷工作，2001年至2002年于長盛基金管理有限公司任研究員，2002年起于銀河基金管理有限公司任研究員、基金經(jīng)理助理。

　　(2)銀河收益證券投資基金的基金經(jīng)理小組成員包括：

　　毛衛(wèi)文，女，學(xué)士學(xué)歷，8年證券從業(yè)經(jīng)歷，先后就職于中國建設(shè)銀行總行、中國信達(dá)信托投資公司和中國銀河證券有限責(zé)任公司，期間主要從事證券分析與投資及相應(yīng)的管理工作。2001年6月參與籌備銀河基金管理有限公司，自2002年8月至今，歷任銀河基金管理有限公司債券經(jīng)理、銀河收益證券投資基金、銀河銀富貨幣市場基金基金經(jīng)理。

　　3、投資決策委員會成員

　　副總經(jīng)理熊科金先生、基金管理部負(fù)責(zé)人李昇先生、研究部負(fù)責(zé)人王忠波先生、金融工程部總監(jiān)夏林先生、基金經(jīng)理李立生先生、基金經(jīng)理毛衛(wèi)文女士、基金經(jīng)理王彤京先生。

　　二、基金托管人

　　1、基本情況

　　名稱：中國農(nóng)業(yè)銀行

　　注冊地址：北京市復(fù)興路甲23號

　　辦公地址：北京市西三環(huán)北路100號金玉大廈

　　法定代表人：楊明生

　　成立時間：1979年2月23日

　　注冊資本：1338.65億元人民幣

　　存續(xù)期間：持續(xù)經(jīng)營

　　2、發(fā)展概況及財務(wù)狀況

　　中國農(nóng)業(yè)銀行是我國最大的商業(yè)銀行之一，目前在國內(nèi)有37家分行、營業(yè)機(jī)構(gòu)遍布城鄉(xiāng)，是我國營業(yè)網(wǎng)點(diǎn)最多、機(jī)構(gòu)覆蓋面最廣的金融機(jī)構(gòu)。同時，中國農(nóng)業(yè)銀行擁有全國最大的電子化網(wǎng)絡(luò)，擁有先進(jìn)的銀行清算系統(tǒng)和安全、高效的清算、交割能力，已實現(xiàn)先進(jìn)的電子聯(lián)行、資金匯劃的實時清算和匯劃、對賬、清算三位一體，能保證客戶資金在同城或異地的安全、高效的清算、交割。英國《銀行家》雜志2003年評選的全球1，000家大銀行中中國農(nóng)業(yè)銀行位列第25名。

　　3、基金托管部的部門設(shè)置及員工情況

　　1998年5月，中國農(nóng)業(yè)銀行證券投資基金托管部經(jīng)中國證監(jiān)會和中國人民銀行批準(zhǔn)成立，2004年9月更名為托管業(yè)務(wù)部，內(nèi)設(shè)營運(yùn)中心、技術(shù)保障處、風(fēng)險管理處、證券投資基金托管處、委托資產(chǎn)托管處、境外資產(chǎn)托管處、投資銀行處和綜合管理處，擁有先進(jìn)的安全防范設(shè)施和基金清算、核算、交易監(jiān)督快捷處理系統(tǒng)，現(xiàn)有員工60名。

　　4、主要人員情況

　　楊明生先生：中國農(nóng)業(yè)銀行黨委書記、行長。50歲，碩士研究生、高級經(jīng)濟(jì)師。曾任中國農(nóng)業(yè)銀行遼寧省分行辦公室副主任，農(nóng)行沈陽市分行副行長、黨組成員，農(nóng)行工業(yè)信貸部主任助理、副主任、主任，農(nóng)行天津市分行副行長、黨組副書記(主持工作)，農(nóng)行天津市分行行長、黨組書記，農(nóng)行副行長、黨委副書記，現(xiàn)任農(nóng)行黨委書記、行長。

　　楊琨先生：中國農(nóng)業(yè)銀行副行長。47歲，碩士研究生、高級經(jīng)濟(jì)師。曾任中國農(nóng)業(yè)銀行人事部勞動工資處處長，農(nóng)行人事教育部副主任，農(nóng)行市場開發(fā)部總經(jīng)理，農(nóng)行安徽省分行行長、黨委書記、中國農(nóng)業(yè)銀行行長助理。現(xiàn)任中國農(nóng)業(yè)銀行副行長。

　　張軍洲先生：托管業(yè)務(wù)部總經(jīng)理，43歲，博士，高級經(jīng)濟(jì)師，曾任中國農(nóng)業(yè)銀行信托投資公司總經(jīng)理助理、副總經(jīng)理，農(nóng)行總行法律事務(wù)部副總經(jīng)理、總經(jīng)理，現(xiàn)任托管業(yè)務(wù)部總經(jīng)理。

　　劉樹軍先生：托管業(yè)務(wù)部副總經(jīng)理。46歲，工商管理碩士，高級經(jīng)濟(jì)師、高級記者。曾任中國農(nóng)業(yè)銀行長春分行辦公室主任、農(nóng)行總行辦公室正處級秘書，農(nóng)行總行信貸部工業(yè)信貸處處長，現(xiàn)任托管業(yè)務(wù)部副總經(jīng)理。

　　王勇先生：托管業(yè)務(wù)部副總經(jīng)理。51歲，大學(xué)，高級經(jīng)濟(jì)師，曾任財政部國債金融司處長、中央國債登記公司總經(jīng)理，現(xiàn)任托管業(yè)務(wù)部副總經(jīng)理。

　　5、證券投資基金托管情況

　　截止2005年6月30日，中國農(nóng)業(yè)銀行托管的封閉式證券投資基金和開放式證券投資基金共31只，分別是：基金裕陽、基金裕隆、基金漢盛、基金景陽、基金景博、基金景福、基金興業(yè)、基金天華、基金同德、基金景業(yè)、基金鴻陽、基金豐和、基金久嘉、富國動態(tài)平衡開放式基金、長盛成長價值開放式基金、寶盈鴻利收益開放式基金、大成價值增長開放式基金，大成債券開放式基金、銀河穩(wěn)健開放式基金、銀河收益開放式基金、長盛債券開放式基金、長信利息收益開放式基金、長盛動態(tài)精選開放式基金、景順長城內(nèi)需增長開放式基金、天同保本增值開放式基金、大成精選增值開放式基金、長信銀利開放式基金、富國天瑞強(qiáng)勢開放式基金、國聯(lián)分紅增利開放式基金、國泰貨幣基金、鵬華貨幣基金，托管基金份額達(dá)513.49億份。

　　三、相關(guān)服務(wù)機(jī)構(gòu)

　　一、基金份額發(fā)售機(jī)構(gòu)

　　1、直銷機(jī)構(gòu)：

　　銀河基金管理有限公司

　　(1)　銀河基金管理有限公司直銷中心

　　地址：上海市東大名路908號金岸大廈三樓(郵編：200082)

　　本公司網(wǎng)站：www.galaxyasset.com

　　客服熱線：800—820—0860、021—35104688

　　直銷業(yè)務(wù)電話：021-65956688／35104666—6638、6658

　　傳真交易電話：021-65956615

　　聯(lián)系人：劉曉彬、曹霞

　　(2)　銀河基金管理有限公司北京分公司

　　地址：北京西單民豐胡同31號中水大廈211室(郵編：100032)

　　電話：010-88067037-6611

　　傳真：010-88067038

　　聯(lián)系人：王謙

　　(3)　銀河基金管理有限公司廣州分公司

　　地址：廣州解放中路306號中曦大廈四樓(郵編：510030)

　　電話：(020)83176255

　　傳真：(020)83176112

　　聯(lián)系人：陳滌、葉健敏

　　(4)銀河基金管理有限公司哈爾濱分公司

　　地址：哈爾濱市南崗區(qū)花園街310號恒運(yùn)大廈四層(郵編：150001)

　　電話：(0451)53902200

　　傳真：(0451)53633280

　　聯(lián)系人：孫永林、王松昊

　　(5)銀河基金管理有限公司南京分公司

　　地址：南京市洪武路396號6樓609-615室(郵編：210002)

　　電話：025-84412529

　　傳真：025-84523725

　　聯(lián)系人：倪曉東、王海燕

　　(6)　銀河基金管理有限公司上海投資理財中心

　　地址：上海市東大名路908號金岸大廈一、二層(郵編：200082)

　　電話：021-65953650

　　傳真：021-65954718

　　聯(lián)系人：張力

　　2、代銷機(jī)構(gòu)

　　(1)中國農(nóng)業(yè)銀行

　　注冊地址：北京市復(fù)興路甲23號

　　法定代表人：楊明生

　　電話：(010)68298560

　　聯(lián)系人：吳雙

　　客戶服務(wù)熱線：95599

　　(2)交通銀行股份有限公司

　　注冊地址：　上海市仙霞路18號

　　法定代表人：蔣超良

　　電話：(021)58781234

　　傳真：(021)58408842

　　聯(lián)系人：王瑋

　　(3)深圳發(fā)展銀行

　　注冊地址：深圳深南東路5047號深圳發(fā)展銀行大廈

　　法定代表人：周林

　　電話：(0755)82080714

　　聯(lián)系人：李初豪

　　客戶服務(wù)熱線：95501

　　(4)中國銀河證券有限責(zé)任公司

　　注冊地址：北京市西城區(qū)金融大街35號國際企業(yè)大廈C座

　　法定代表人：朱利

　　電話：(010)66568717、(010)66568587

　　聯(lián)系人：解蜜、郭京華

　　(5)國泰君安證券股份有限公司

　　注冊地址：上海市浦東新區(qū)商城路618號

　　法定代表人：祝幼一

　　電話：(021)62580818-416

　　聯(lián)系人：韓星宇

　　客戶服務(wù)熱線：800-820-6888

　　(6)華夏證券股份有限公司

　　注冊地址：北京市新中街68號

　　法定代表人：周濟(jì)譜

　　電話：(010)65186758

　　聯(lián)系人：權(quán)唐

　　(7)申銀萬國證券股份有限公司

　　注冊地址：上海市常熟路171號

　　法定代表人：王明權(quán)

　　電話：(021)54033888-2919

　　聯(lián)系人：　王序微

　　客戶服務(wù)熱線：(021)962505

　　(8)招商證券股份有限公司

　　注冊地址：深圳市福田區(qū)益田路江蘇大廈A座38-45層

　　法定代表人：宮少林

　　電話：(0755)82943212

　　聯(lián)系人：范源遠(yuǎn)

　　客服電話：(0755)26951111

　　(9)廣發(fā)證券股份有限公司

　　注冊地址：廣東省珠海市吉大海濱路光大貿(mào)易中心

　　辦公地址：廣州市天河區(qū)天河北路183號大都會廣場36、38、41、42樓

　　法定代表人：王志偉

　　電話：(020)87555888

　　傳真：(020)87557985

　　聯(lián)系人：肖中梅

　　網(wǎng)址：www.gf.com.cn

　　(10)　廣州證券有限責(zé)任公司

　　住所：廣州市先烈中路69號東山廣場主樓五樓

　　法定代表人：吳張

　　電話：(020)87320991

　　傳真：(020)87325036

　　聯(lián)系人：皇繁豫

　　(11)　海通證券股份有限公司

　　注注冊地址：上海市淮海中路98號

　　法定代表人：王開國

　　電話：021-53594566

　　傳真：021-53858549

　　聯(lián)系人：金蕓

　　(12)　東方證券股份有限公司

　　注冊地址：上海市浦東大道720號20樓

　　法定代表人：肖時慶

　　電話：021-62568800

　　傳真：021-62569651

　　聯(lián)系人：盛云

　　(13)湘財證券有限責(zé)任公司

　　注冊地址：長沙市黃興中路63號中山國際大廈12樓

　　法定代表人：陳學(xué)榮

　　電話：021-68634518

　　傳真：021-68865938

　　聯(lián)系人：陳偉

　　(14)長城證券有限責(zé)任公司

　　注冊地址：深圳市福田區(qū)深南大道6008號特區(qū)報業(yè)大廈14、16、17層

　　法定代表人：魏云鵬

　　電話：0755-83516094

　　傳真：0755-83516199

　　聯(lián)系人：高峰

　　(15)華泰證券有限責(zé)任公司

　　注冊地址：江蘇省南京市中山東路90號華泰證券大廈

　　法定代表人：吳萬善

　　電話：(025)84457777-721

　　傳真：(025)84579879

　　聯(lián)系人：袁紅彬

　　(16)金元證券有限責(zé)任公司

　　注冊地址：海南省海口市南寶路36號證券大廈4層

　　法定代表人：鄭輝

　　電話：0755-83025622

　　傳真：0755-83025511

　　聯(lián)系人：　金春

　　客戶服務(wù)電話：0755-83025695

　　網(wǎng)站：http：／／www.jyzq.cn

　　(17)光大證股份有限公司

　　地址：上海市浦東新區(qū)浦東南路528號上海證券大廈北塔2004室

　　法定代表人：王明權(quán)

　　電話：021-68768800

　　聯(lián)系人：張琦

　　2、注冊登記人：銀河基金管理有限公司

　　有關(guān)內(nèi)容同上。

　　3、律師事務(wù)所

　　律師事務(wù)所：中博律師事務(wù)所

　　注冊地址：北京市復(fù)興門外大街中化大廈528室

　　負(fù)責(zé)人：齊瑞清

　　電話：(010)68568529—205

　　傳真：(010)68568528

　　經(jīng)辦律師：冀宗儒齊瑞清

　　4、會計師事務(wù)所

　　會計師事務(wù)所：中瑞華恒信會計師事務(wù)所

　　注冊地址：北京市西城區(qū)金融大街35號國企大廈A座

　　法定代表人：尹永利

　　電話：(010)88091188

　　傳真：(010)88091207

　　經(jīng)辦注冊會計師：楊力強(qiáng)、孫奇

　　四、基金的名稱

　　銀河銀聯(lián)系列證券投資基金，由兩只基金構(gòu)成，包括銀河穩(wěn)健證券投資基金和銀河收益證券投資基金。

　　五、基金的類型

　　本系列基金為開放式基金。

　　六、基金的投資目標(biāo)

　　銀河穩(wěn)健基金：以穩(wěn)健的投資風(fēng)格，構(gòu)造資本增值與收益水平適度匹配的投資組合，在控制風(fēng)險的前提下，追求基金資產(chǎn)的長期穩(wěn)定增值。

　　銀河收益基金：以債券投資為主，兼顧股票投資，在充分控制風(fēng)險和保持較高流動性的前提下，實現(xiàn)基金資產(chǎn)的安全及長期穩(wěn)定增值。

　　七、基金的投資方向

　　投資于在國內(nèi)依法公開發(fā)行、具有良好流動性的金融工具，以及法律、法規(guī)及中國證監(jiān)會允許的其他金融工具。

　　股票投資主要投資于經(jīng)評估或預(yù)期認(rèn)為具有可持續(xù)發(fā)展能力的價值型股票和成長型股票等；債券投資主要投資于國債、金融債、投資級的企業(yè)債券及可轉(zhuǎn)換債券等。

　　八、基金的投資策略

　　1.銀河穩(wěn)健證券投資基金

　　股票投資主要投資于經(jīng)評估或預(yù)期認(rèn)為具有可持續(xù)發(fā)展能力的價值型股票和成長型股票，包括經(jīng)營業(yè)績較為穩(wěn)定的企業(yè)、有增長潛力的企業(yè)以及經(jīng)過資產(chǎn)重組后預(yù)期業(yè)績顯著改善的企業(yè)等發(fā)行上市的股票。

　　在債券投資方面，基金管理人將依據(jù)市場利率的預(yù)期變化或不同債券收益曲線的變化，利用利率期限結(jié)構(gòu)差異，權(quán)衡到期收益率與市場流動性，選擇適宜的債券，構(gòu)建和調(diào)整債券組合，在追求投資收益的同時兼顧債券資產(chǎn)的流動性和安全性。

　　在正常情況下，該基金的資產(chǎn)配置比例變化范圍是：股票投資的比例范圍為基金資產(chǎn)凈值的35%至75%；債券投資的比例范圍為基金資產(chǎn)凈值的20%至45%；現(xiàn)金的比例范圍為基金資產(chǎn)凈值的5%至20%。

　　2.銀河收益證券投資基金

　　根據(jù)對宏觀經(jīng)濟(jì)運(yùn)行狀況、金融市場環(huán)境及利率走勢的綜合判斷，采取自上而下與自下而上相結(jié)合的投資策略合理配置資產(chǎn)。在控制利率風(fēng)險、信用風(fēng)險以及流動性風(fēng)險的基礎(chǔ)上，通過組合投資，為投資者獲得長期穩(wěn)定的回報。股票投資作為債券投資的輔助和補(bǔ)充，力爭在嚴(yán)格控制風(fēng)險的情況下，提高基金的收益率；股票選擇以本金的安全性作為重要考察因素，選股范圍將側(cè)重于優(yōu)質(zhì)收益型股票。

　　在正常情況下，該基金的資產(chǎn)配置比例變化范圍是：債券投資在基金資產(chǎn)凈值中的比例最低為50%，最高為95%；股票投資在基金資產(chǎn)凈值中的比例不超過30%；現(xiàn)金在基金資產(chǎn)凈值中的比例不低于5%。

　　九、基金的業(yè)績比較標(biāo)準(zhǔn)

　　銀河穩(wěn)健基金業(yè)績比較基準(zhǔn)：

　　上證A股指數(shù)漲跌幅×７5%＋中信國債指數(shù)漲跌幅×２5%

　　銀河收益基金業(yè)績比較基準(zhǔn)：

　　債券指數(shù)漲跌幅×８5%＋上證A股指數(shù)漲跌幅×１5%，其中債券指數(shù)為中信國債指數(shù)漲跌幅×５1%＋中信銀債指數(shù)漲跌幅×４9%

　　十、基金的風(fēng)險收益特征

　　銀河穩(wěn)健基金屬證券投資基金中風(fēng)險中度品種(在股票型基金中屬風(fēng)險中度偏低)，力爭使長期的平均單位風(fēng)險收益超越業(yè)績比較基準(zhǔn)。

　　銀河收益基金屬于證券投資基金中的低風(fēng)險品種，其中長期平均的預(yù)期收益和風(fēng)險低于指數(shù)型基金、平衡型基金、價值型基金及收益型基金，高于純債券基金。

　　十一、基金的投資組合報告

　　本基金管理人的董事會及董事保證本報告所載資料不存在虛假記載、誤導(dǎo)性陳述或重大遺漏，并對其內(nèi)容的真實性、準(zhǔn)確性和完整性承擔(dān)個別及連帶責(zé)任。

　　本基金托管人中國農(nóng)業(yè)銀行根據(jù)本基金合同規(guī)定，于2005年7月12日復(fù)核了本報告中的財務(wù)指標(biāo)、凈值表現(xiàn)和投資組合報告等內(nèi)容，保證復(fù)核內(nèi)容不存在虛假記載、誤導(dǎo)性陳述或者重大遺漏。

　　本投資組合報告所載數(shù)據(jù)截止2005年6月30日，本報告所列數(shù)據(jù)未經(jīng)審計。

　　(一)期末基金資產(chǎn)組合情況

　　1、期末銀河穩(wěn)健基金資產(chǎn)組合情況

　　2、期末銀河收益基金資產(chǎn)組合情況

　　(二)　期末按行業(yè)分類的股票投資組合

　　1、期末銀河穩(wěn)健基金按行業(yè)分類的股票投資組合

　　2、期末銀河收益基金按行業(yè)分類的股票投資組合

　　(三)　期末按市值占基金資產(chǎn)凈值比例大小排序的前十名股票明細(xì)

　　1、銀河穩(wěn)健基金前十名股票明細(xì)

　　2、銀河收益基金前十名股票明細(xì)

　　(四)　期末按券種分類的債券投資組合。

　　1、銀河穩(wěn)健基金債券投資組合

　　2、銀河收益基金債券投資組合

　　(五)　期末按市值占基金資產(chǎn)凈值比例大小排序的前五名債券明細(xì)。

　　1、銀河穩(wěn)健基金前五名債券明細(xì)

　　2、銀河收益基金前五名債券明細(xì)

　　(六)投資組合報告附注

　　1、本期銀河穩(wěn)健基金及銀河收益基金投資的前十名證券中，沒有發(fā)行主體被監(jiān)管部門立案調(diào)查的情形，在報告編制日前一年內(nèi)也沒有受到公開譴責(zé)、處罰的情形。

　　2、銀河穩(wěn)健基金及銀河收益基金投資的前十名股票中，沒有超出基金合同規(guī)定備選股票庫之外的股票。

　　3、其他資產(chǎn)主要包括應(yīng)收證券清算款、應(yīng)收利息、應(yīng)收申購款、買入返售證券、待攤費(fèi)用及其他應(yīng)收款等。其具體金額如下表(單位：元)：

　　4、銀河穩(wěn)健基金持有的處于轉(zhuǎn)股期的可轉(zhuǎn)換債券明細(xì)

　　5、銀河收益基金持有的處于轉(zhuǎn)股期的可轉(zhuǎn)換債券明細(xì)

　　(七)開放式基金份額變動

　　銀河穩(wěn)健基金及銀河收益基金2005年第二季度基金份額的變動情況如下表：

　　單位：份　　　

　　十二、 基金的業(yè)績

　　基金管理人依照恪盡職守、誠實信用、謹(jǐn)慎勤勉的原則管理和運(yùn)用基金財產(chǎn)，但不保證基金一定盈利，也不保證最低收益。基金的過往業(yè)績并不預(yù)示其未來表現(xiàn)。投資有風(fēng)險，投資人申購基金時應(yīng)認(rèn)真閱讀本招募說明書。

　　1、銀河穩(wěn)健基金份額凈值增長率與同期業(yè)績比較基準(zhǔn)收益率比較表：

　　2、銀河收益基金份額凈值增長率與同期業(yè)績比較基準(zhǔn)收益率比較表：

　　3、銀河穩(wěn)健基金份額累計凈值增長率與業(yè)績比較基準(zhǔn)收益率的歷史走勢對比圖：

　　4、銀河收益基金份額累計凈值增長率與業(yè)績比較基準(zhǔn)收益率的歷史走勢對比圖：

　　十三、 費(fèi)用概覽

　　(一)與基金運(yùn)作有關(guān)的費(fèi)用

　　1、基金費(fèi)用的種類

　　(1)基金管理費(fèi)；

　　(2)基金托管人的托管費(fèi)；

　　(3)證券投資交易費(fèi)用；

　　(4)基金信息披露費(fèi)用；

　　(5)基金持有人大會費(fèi)用；

　　(6)與基金相關(guān)的會計師、律師等中介機(jī)構(gòu)費(fèi)用；

　　(7)按照有關(guān)法律、法規(guī)、規(guī)章或中國證監(jiān)會規(guī)定可以列入的其他費(fèi)用。

　　2、基金費(fèi)用計提方法、計提標(biāo)準(zhǔn)和支付方式

　　基金的管理費(fèi)和托管費(fèi)是針對各基金分別制定的。

　　(1)基金管理人的管理費(fèi)

　　各基金的管理費(fèi)由基金管理人分別確定，并在本系列基金的招募說明書或最新的公開說明書中逐一明示。管理費(fèi)按不同基金資產(chǎn)凈值的一定年費(fèi)率分別計算，管理費(fèi)率如下：

　　計算方法如下：

　　H＝E×年管理費(fèi)率÷當(dāng)年天數(shù)

　　H為每日應(yīng)計提的基金管理費(fèi)

　　E為前一日基金資產(chǎn)凈值

　　管理費(fèi)每日計提，按月支付，經(jīng)基金托管人復(fù)核后于次月首日起5個工作日內(nèi)從基金資產(chǎn)中一次性支付給基金管理人，若遇法定節(jié)假日、休息日，支付日期順延。

　　(2)基金托管人的托管費(fèi)

　　本系列基金下各基金的托管費(fèi)由基金管理人和基金托管人共同確定，并在本系列基金的招募說明書或最新的公開說明書中逐一明示。托管費(fèi)按不同基金資產(chǎn)凈值的一定年費(fèi)率分別計算，托管費(fèi)率如下：

　　計算方法如下：

　　H＝E×年托管費(fèi)率÷當(dāng)年天數(shù)

　　H為每日應(yīng)計提的基金托管費(fèi)

　　E為前一日的基金資產(chǎn)凈值

　　托管費(fèi)每日計提，按月支付。由基金管理人向基金托管人發(fā)送基金托管費(fèi)劃付指令，基金托管人復(fù)核后于次月首日起5個工作日內(nèi)從基金資產(chǎn)中一次性支付給基金托管人，若遇法定節(jié)假日、休息日，支付日期順延。

　　上述基金費(fèi)用中第3-7項費(fèi)用由基金管理人和基金托管人根據(jù)其它有關(guān)法律、法規(guī)、規(guī)章及中國證監(jiān)會的相應(yīng)規(guī)定，按實際支出金額支付和攤銷各基金的費(fèi)用。

　　3、費(fèi)用的分?jǐn)?/p>

　　各基金各自發(fā)生的費(fèi)用由各基金分別承擔(dān)；各基金共同發(fā)生的費(fèi)用，按各基金的基金資產(chǎn)凈值、基金份額的比例或簡單算術(shù)平均分?jǐn)偂＞唧w的分?jǐn)偡椒ㄓ苫�金管理人和托管人依照有關(guān)法律、法規(guī)、規(guī)章的規(guī)定和一般會計原則，在公平、公正的基礎(chǔ)上，根據(jù)該費(fèi)用的性質(zhì)共同協(xié)商確定。

　　4、不列入基金費(fèi)用的項目

　　基金管理人和基金托管人因未履行或未完全履行義務(wù)導(dǎo)致的費(fèi)用支出或基金資產(chǎn)的損失，以及處理與基金運(yùn)作無關(guān)事項發(fā)生的費(fèi)用等不列入基金費(fèi)用。

　　5、基金管理費(fèi)和托管費(fèi)的調(diào)整

　　基金管理人和基金托管人可以磋商酌情調(diào)低基金管理費(fèi)和基金托管費(fèi)，無須召開基金持有人大會。基金管理人最遲應(yīng)當(dāng)于新的費(fèi)率實施日前3個工作日在至少一種中國證監(jiān)會指定媒體上公告。

　　(二)與基金銷售有關(guān)的費(fèi)用

　　1、申購費(fèi)

　　基金在申購時收取的申購費(fèi)用稱為前端申購費(fèi)用，在贖回時所取的申購費(fèi)稱為后端申購費(fèi)用。本系列基金的申購費(fèi)按申購金額采用比例費(fèi)率，投資人在一天之內(nèi)如果有多筆申購，適用費(fèi)率按單筆分別計算。申購本系列基金，投資者可以自行選擇“前端收費(fèi)”、“后端收費(fèi)”兩種收費(fèi)模式。但“后端收費(fèi)”　模式僅限于中國農(nóng)業(yè)銀行一家代銷機(jī)構(gòu)。

　　本系列基金的申購費(fèi)用由投資者承擔(dān)，不列入基金資產(chǎn)，主要用于本系列基金的宣傳推廣、市場營銷等相關(guān)費(fèi)用。

　　前端收費(fèi)模式的申購費(fèi)率為不高于申購金額(含申購費(fèi))的1%　，后端收費(fèi)模式的申購費(fèi)率結(jié)構(gòu)如下　：

　　申購費(fèi)用的計算公式如下：

　　前端申購費(fèi)用＝申購金額×前端申購費(fèi)率

　　后端申購費(fèi)用＝贖回份額×最小值(認(rèn)購／申購日基金份額資產(chǎn)凈值，贖回日基金份額資產(chǎn)凈值)×后端申購費(fèi)率

　　2、贖回費(fèi)

　　基金持有人在辦理贖回時須交納贖回費(fèi)，贖回費(fèi)率為不高于贖回總額(含贖回費(fèi))的0.5%。實際所收取的贖回費(fèi)中60%為注冊登記費(fèi)，歸注冊登記機(jī)構(gòu)所有；其余部分計入基金資產(chǎn)。

　　贖回費(fèi)計算公式如下：

　　贖回費(fèi)用＝贖回總額×贖回費(fèi)率

　　贖回總額＝贖回份額×Ｔ日基金份額凈值

　　3、轉(zhuǎn)換費(fèi)

　　(1)每個投資者自購買的基金份額獲得確認(rèn)之日起每隔12個月(按365天計算)可以在本系列基金下的各基金間免費(fèi)轉(zhuǎn)換二次；

　　(2)投資者自購買的基金份額獲得確認(rèn)之日起每12個月(按365天計算)內(nèi)已經(jīng)在基金間進(jìn)行過二次轉(zhuǎn)換后，再次轉(zhuǎn)換需交納一定的轉(zhuǎn)換費(fèi)用，轉(zhuǎn)換費(fèi)率為0.2%；

　　(3)收取的轉(zhuǎn)換費(fèi)中60%為注冊登記費(fèi)，歸注冊登記機(jī)構(gòu)所有；其余部分計入基金資產(chǎn)；

　　(4)轉(zhuǎn)換費(fèi)用的計算公式如下：

　　轉(zhuǎn)換金額＝轉(zhuǎn)換份數(shù)×Ｔ日轉(zhuǎn)出基金份額資產(chǎn)凈值

　　轉(zhuǎn)換費(fèi)用＝轉(zhuǎn)換金額×轉(zhuǎn)換費(fèi)率

　　基金管理人可以根據(jù)市場情況調(diào)整相關(guān)收費(fèi)方式和費(fèi)率水平，最新的費(fèi)率將在最新的招募說明書(更新)中列示。如調(diào)整費(fèi)率，基金管理人最遲將于新的費(fèi)率生效前3個工作日在至少一種指定媒體上公告。

　　基金管理人有權(quán)在不違背有關(guān)法律、法規(guī)、規(guī)章和基金合同規(guī)定的前提下，針對特定的投資者開展基金促銷活動，在基金促銷活動期間，　基金管理人可以對促銷活動范圍內(nèi)的投資者調(diào)低基金申購費(fèi)率和基金贖回費(fèi)率。

　　十四、 對招募說明書更新部分的說明

　　銀河銀聯(lián)系列證券投資基金本次更新招募說明書依據(jù)《中華人民共和國證券投資基金法》、《證券投資基金信息披露管理辦法》、《證券投資基金運(yùn)作管理辦法》、《證券投資基金銷售管理辦法》等有關(guān)法規(guī)及《銀河銀聯(lián)系列證券投資基金基金合同》進(jìn)行更新編寫，更新的內(nèi)容主要包括以下幾部分：

　　一、在“第三節(jié)　基金管理人”之“二、主要人員情況”中，將銀河穩(wěn)健證券投資基金的基金經(jīng)理小組成員由李立生變更為楊典，該變更事項已報中國證監(jiān)會備案，并在《中國證券報》、《上海證券報》、《證券時報》予以公告；并在該節(jié)中增加了“三、投資決策委員會成員”。

　　二、在“第四節(jié)　基金托管人”之“5、證券投資基金托管情況”中，根據(jù)實際情況進(jìn)行了相應(yīng)更新。

　　三、在“第五節(jié)　相關(guān)服務(wù)機(jī)構(gòu)”：

　　1、“(一)直銷機(jī)構(gòu)”之“1.銀河基金管理有限公司直銷中心”　中的聯(lián)系人根據(jù)實際情況進(jìn)行了變更。

　　2、“(二)代銷機(jī)構(gòu)”中，新增交通銀行股份有限公司、金元證券有限責(zé)任公司、光大證股份有限公司為本基金的代銷機(jī)構(gòu)。

　　四、將“第七節(jié)　基金的投資”之“七、基金投資組合報告”更新為截止日為2005年6月30日的報告，該部分內(nèi)容均按有關(guān)規(guī)定編制，并經(jīng)基金托管人復(fù)核，但未經(jīng)審計。

　　五、“第八節(jié)　基金的業(yè)績”中對基金成立以來至2005年6月30日的基金業(yè)績表現(xiàn)進(jìn)行了披露。該部分內(nèi)容均按有關(guān)規(guī)定編制，并經(jīng)基金托管人復(fù)核，但相關(guān)財務(wù)數(shù)據(jù)未經(jīng)審計。

　　六、“第二十節(jié)　其他應(yīng)披露事項”中列示了本報告期內(nèi)本基金及本基金管理公司在指定報紙上披露的臨時報告。

　　銀河基金管理有限公司

　　二○○五年九月十七日