大成精選增值混合型基金2005年半年度報告摘要

　　第一節 重要提示

　　本基金管理人的董事會及董事保證本報告所載資料不存在虛假記載、誤導性陳述或重大遺漏，并對其內容的真實性、準確性和完整性承擔個別及連帶責任。本半年度報告已經三分之二以上獨立董事簽字同意，并由董事長簽發。

　　本基金托管人中國農業銀行根據本基金合同規定，于2005年8月19日復核了本報告中的財務指標、凈值表現、財務會計報告、投資組合報告等內容，保證復核內容不存在虛假記載、誤導性陳述或者重大遺漏。

　　本基金管理人承諾以誠實信用、勤勉盡責的原則管理和運用基金資產，但不保證基金一定盈利。

　　本基金的過往業績并不代表其未來表現。投資有風險，投資者在作出投資決策前應仔細閱讀本基金的招募說明書。

　　本報告中的財務資料未經

　　本半年度報告摘要摘自半年度報告正文，投資者欲了解詳細內容，應閱讀半年度報告正文。

　　第二節 基金簡介

　　(一)基金名稱：大成精選增值混合型證券投資基金

　　基金簡稱：大成精選增值

　　交易代碼：090004

　　基金運作方式：契約型開放式

　　基金合同生效日：2004年12月15日

　　報告期末基金份額總額：612，790，859.71份

　　基金合同存續期：不定期

　　(二)基金投資目標：投資于具有競爭力比較優勢和長期增值潛力的行業和企業，為投資者尋求持續穩定的投資收益。

　　投資策略：本基金利用大成基金自行開發的投資管理流程，采用“自上而下”資產配置和行業配置，“自下而上”精選股票的投資策略，主要投資于具有競爭力比較優勢和長期增值潛力的行業和企業的股票，通過積極主動的投資策略，追求基金資產長期的資本增值。

　　業績比較基準：新華富時中國A600 指數×75%＋新華富時中國國債指數×25%

　　(三)基金管理人：大成基金管理有限公司

　　注冊及辦公地址：深圳市福田區深南大道7088號招商銀行大廈32層

　　公司網址：http：//www.dcfund.com.cn

　　法定代表人：胡學光

　　總經理：于華

　　信息披露負責人：李宏偉

　　電話：(0755)83183388

　　傳真：(0755)83199588

　　電子郵箱：lihw＠dcfund.com

　　(四)基金托管人：中國農業銀行

　　注冊地址：北京市海淀區復興路甲23號

　　辦公地址：北京市海淀區西三環北路100號金玉大廈

　　郵政編碼：100036

　　法定代表人：楊明生

　　托管部負責人：張軍洲

　　信息管理負責人：李芳菲

　　電 話：(010)68435588

　　傳 真：(010)68424181

　　電子郵箱：lifangfei＠abchina.com

　　(五)信息披露報紙：《中國證券報》、《上海證券報》、《證券時報》

　　登載本期報告正文的管理人互聯網網址：http：//www.dcfund.com.cn

　　基金本期報告置備地點：大成基金管理有限公司

　　第三節 主要財務指標和基金凈值表現

　　(一)主要財務指標 單位：人民幣元

　　說明：上述基金業績指標不包括持有人認購或交易基金的各項費用，例如，開放式基金的申購贖回費等，計入費用后實際收益水平要低于所列數字。

　　(二)基金份額凈值增長率(本基金于2004年12月15日成立)

　　(三)自基金合同生效以來基金份額凈值的變動情況及同期業績比較基準的變動

　　說明： 1、依據本基金合同規定，本基金股票投資比例范圍為基金資產的40%-95%；基金持有現金或者到期日在一年以內的政府債券的比例不低于基金資產凈值的5%，債券投資比例范圍為基金資產的0%？55%。本基金在6個月的初始建倉期結束后，基金投資組合比例已達到本基金合同的相關規定要求。

　　2、本基金合同生效于2004 年12月15日，至2005 年6月30日未滿一年。

　　第四節 基金管理人報告

　　(一)基金管理人及基金經理小組情況

　　1、基金管理人情況

　　大成基金管理有限公司經中國證監會證監基金字［1999］10號文批準，于1999年4月12日正式成立，是中國證監會批準成立的首批十家基金管理公司之一，注冊資本為1億元人民幣，注冊地為深圳。目前公司由四家股東組成，分別為中泰信托投資有限責任公司(48%)、光大證券有限責任公司(25%)、中國銀河證券有限責任公司(25%)、廣東證券股份有限公司(2%)。截至2005年6月30日，本基金管理人共管理5只封閉式證券投資基金：基金景宏、基金景陽、基金景博、基金景福、基金景業，以及5只開放式證券投資基金：大成價值增長證券投資基金、大成債券投資基金、大成藍籌穩健證券投資基金、大成精選增值混合型證券投資基金、大成貨幣市場證券投資基金。

　　2、基金經理小組簡介

　　何光明先生，基金經理，工業管理工程碩士，高級經濟師，12年證券從業經歷。曾任職于湖南省國際信托投資公司基金管理部和證券管理總部，1999年加入大成基金管理有限公司，歷任研究員、基金經理助理和策略分析師。

　　施永輝先生，基金經理助理，理學碩士，9年證券從業經驗。曾在中科院資源環境信息中心擔任助理研究員，甘肅證券資產管理部研究員，招商證券研發中心高級分析師、總經理助理。2003年加盟大成基金管理有限公司，歷任公司研究部高級研究員、副總監，現任投資部副總監。

　　(二)基金運作遵規守信情況說明

　　本報告期內，本基金管理人嚴格遵守《證券法》、《證券投資基金法》、《大成精選增值混合型證券投資基金基金合同》和其他有關法律法規的規定，在基金管理運作中，大成精選增值基金的投資范圍、投資比例、投資組合、證券交易行為、信息披露等符合有關法律法規、行業監管規則和基金合同等規定，本基金沒有發生重大違法違規行為，沒有運用基金財產進行內幕交易和操縱市場行為以及有損基金投資人利益的關聯交易，整體運作合法、合規。本基金將繼續以取信于市場、取信于社會投資公眾為宗旨，承諾將一如既往地本著誠實信用、勤勉盡責的原則管理和運用基金財產，在規范基金運作和嚴格控制投資風險的前提下，努力為基金份額持有人謀求最大利益。

　　(三)基金經理工作報告

　　1、2005年上半年市場和組合管理回顧

　　盡管上半年在固定資產投資和出口快速增長拉動下國民經濟繼續保持較快增長勢頭，但隨著信貸增速的持續回落，進口需求下降，PPI向CPI傳導受阻，工業企業利潤增速出現明顯下滑態勢，國際貿易摩擦升級，人民幣升值壓力有增無減，以及國家加大對房地產行業的調控力度，投資和出口的強勁增長將難以為繼，宏觀經濟正顯露出調整態勢。

　　基于對宏觀基本面和周期性行業盈利增長前景的擔憂，承接2004年以來的下跌走勢，今年上半年，除了二月初和四月初的兩波基于股權分置改革預期的小幅反彈，大盤幾乎是毫無抵抗地一路下跌，特別是五一節期間管理層真正啟動市場期待已久的股權分置改革試點后，更是出現了恐慌性下跌，上證綜指在6月6日創出了近10年的新底998.23點，市場處于極度悲觀的氣氛之中。在此危機關頭下，管理層陸續出臺了一系列的強力救市政策和措施，大盤開始止跌反彈，但由于市場信心依然匱乏，六月份的反彈力度比較有限。

　　在五一節期間管理層啟動股權分置改革試點以前，盡管大盤和一大批個股迭創新低，但交通運輸、品牌中藥、品牌白酒等防御性行業和其他行業成長性良好的龍頭公司，由于其良好的基本面，受到廣大基金的熱烈追捧，部分公司股價甚至逆勢創出新高，大多數基金凈值也逆勢上漲。然而，在股權分置改革試點啟動后，股改對價尋寶創造了新的盈利模式，分流了市場內本來就非常匱乏的存量資金，基金抱團取暖格局開始瓦解，其重倉個股相繼出現多殺多的慘烈局面，基金凈值大幅下挫。

　　本基金是去年12月中旬募集成立的新基金，基于對宏觀經濟和行業基本面的分析判斷，我們也采取了偏防御性的投資策略，股票倉位隨大盤下跌穩步增加，至二月上旬已基本建倉完畢。本基金重點投資了水電、港口、機場、高速公路、銀行和品牌中藥、白酒、食品等穩定增長類行業價值被相對低估的龍頭公司，采取買入并重倉持有的策略；適度投資預計未來兩年業績能繼續保持較快增長且價值已被嚴重低估的鋼鐵、煤炭、石化、地產、化肥、化工新材料、港口機械、通信設備和造紙等周期性行業的潛力個股，采取買入持有和波段操作并存的策略；而對于航空、有色和汽車等行業的交易性機會，則主要采取波段操作策略。在五一節前，我們的投資策略基本有效，單位基金凈值最高曾達到1.0534元。五一節后，市場開始大幅下跌，由于我們沒有在市場下跌第一時間內將浮盈比較豐厚的細分化工子行業、港口機械和通信設備等行業的重倉個股大幅度獲利了結，而這些公司由于市場錯誤地預期人民幣升值對其負面影響較大，在五月份被市場投資者非理性殺跌，加上部分防御性行業重倉股地跌幅也不小，本基金凈值損失慘重，給本基金持有人造成了較大的壓力，在此我們深表歉意。六月初大盤止跌反彈以來，我們對組合結構做了一定的調整，增加了銀行和火電等行業的配置比重，適度投資了基本面良好且對價水平比較理想的股權分置改革試點類個股，并乘反彈之機減持了部分受人民幣匯率升值負面影響較大的細分化工和港口機械行業的配置比重，基金凈值有所回升。

　　2、2005下半年市場展望及我們的對策

　　展望下半年，我們認為機遇與挑戰并存。機遇來自以下幾方面：隨著股權分置改革的推進，長期困擾中國資本市場健康發展的制度性障礙得以逐步根除，公司治理結構有望得到進一步改善；經過五年的下跌，A 股市場整體估值水平已趨于合理，考慮到當前股權分置改革平均10股送3股左右的對價水平，相當一批具有核心競爭力且能保持長期持續穩定增長的公司其投資價值實際上已被嚴重低估；隨著保險資金和企業年金的入市，允許商業銀行成立基金公司，QFII規模的擴大，政府開始下大力氣救助一批陷入困境的券商，長期困擾A股市場健康發展的資金供給問題也已逐步得到解決，下半年市場信心有望得以逐步恢復。從挑戰的角度來看，由于宏觀調控繼續以防止反彈為主基調，國際貿易摩擦升級，7月份人民幣匯率改革后升值壓力依然存在，下半年固定資產投資和外貿出口增速將出現回落，宏觀經濟和企業盈利的增速將顯著下降。在缺乏實體經濟強有力支持的背景下，股市的上升空間將受到一定程度的壓制。總體而言，我們對下半年股市持相對謹慎樂觀的態度。

　　鑒于當前國債市場收益率已經大幅下降，在資產配置層面，我們將保持較高的股票倉位，適度關注企業債和可轉換公司債的投資機會。在行業和個股層面，在繼續重倉持有能保持長期穩定增長且估值仍有吸引力的防御性行業龍頭公司的基礎上，保持其他行業配置的適度均衡，自下而上挖掘個股的投資機會。尤其是前期被市場錯誤定價、股價嚴重超跌的行業龍頭公司，有可能是下半年獲取超額收益的機會。對于因股權分置改革對價所帶來的機會，我們也會保持高度的關注。

　　下半年我們將本著誠實信用、勤勉盡責的原則，努力工作，力爭以較好的業績回報廣大基金份額持有人對于我們的信任。

　　第五節 基金托管人報告

　　本基金托管人？中國農業銀行根據《大成精選增值證券投資基金基金合同》和《大成精選增值證券投資基金托管協議》，在托管大成精選增值證券投資基金的過程中，嚴格遵守《證券投資基金法》及各項法規規定，對大成精選增值證券投資基金管理人？大成基金管理有限公司2005年1月1日至2005年6月30日基金的投資運作，進行了認真、獨立的會計核算和必要的投資監督，認真履行了托管人的義務，沒有從事任何損害基金份額持有人利益的行為。

　　本托管人認為，大成基金管理有限公司在大成精選增值證券投資基金的投資運作、基金資產凈值的計算、基金份額申購贖回價格的計算、基金費用開支等問題上，不存在損害基金份額持有人利益的行為；在報告期內，嚴格遵守了《證券投資基金法》等有關法律法規，在各重要方面的運作嚴格按照基金合同的規定進行。

　　信息披露符合《證券投資基金信息披露管理辦法》及其相關法規的規定，基金管理人所編制和披露的大成精選增值證券投資基金半年度報告中的財務指標、凈值表現、財務會計報告、投資組合報告等信息真實、準確、完整，未發現有損害基金份額持有人利益的行為。

　　中國農業銀行托管業務部

　　2005年8月19日

　　第六節 財務會計報告

　　(一) 基金會計報告書

　　1、大成精選增值混合型證券投資基金2005年6月30日資產負債表(單位：人民幣元)

　　2、大成精選增值混合型證券投資基金2005年上半年度經營業績表及收益分配表(單位：人民幣元)

　　3、大成精選增值混合型證券投資基金2005年上半年度基金凈值變動表(單位：人民幣元)

　　(二) 基金會計報表附注

　　1、基金基本情況

　　大成精選增值混合型證券投資基金(以下簡稱“本基金”)經中國證券監督管理委員會(以下簡稱“中國證監會”)基金部函(2004(202號《關于大成精選增值混合型證券投資基金備案確認的函》核準，由基金發起人大成基金管理有限公司依照《證券投資基金管理暫行辦法》及其實施細則、《開放式證券投資基金試點辦法》等有關規定和《大成精選增值混合型證券投資基金基金合同》)發起，并于2004年12月15日募集成立。本基金為契約型開放式，存續期限不定，首次設立募集不包括認購資金利息共募集1，335，857，022.86元，業經普華永道中天會計師事務所有限公司普華永道驗字(2004)第246號驗資報告予以驗證。本基金的基金管理人為大成基金管理有限公司，基金托管人為中國農業銀行。

　　根據《中華人民共和國證券投資基金法》和《大成精選增值混合型證券投資基金基金合同》的有關規定，本基金的投資范圍為投資于具有良好流動性的金融工具，包括國內依法發行上市的股票、債券，以及法律、法規或中國證監會允許基金投資的其他金融工具。

　　2、會計報表編制基礎

　　本基金的會計報表按照國家頒布的企業會計準則、《金融企業會計制度》、《證券投資基金會計核算辦法》及中國證監會允許的如會計報表附注所列示的基金行業實務操作的有關規定編制。

　　3、主要會計政策和會計估計

　　(a)會計年度

　　本基金會計年度為公歷1月1日起至12月31日止。本期會計報表的實際編制期間為2005年1月1日至2005年6月30日。

　　(b)記賬本位幣

　　本基金的記賬本位幣為人民幣。

　　(c)記賬基礎和計價原則

　　本基金的記賬基礎為權責發生制。除股票投資、債券投資和配股權證按市值計價外，所有報表項目均以歷史成本計價。

　　(d)基金資產的估值原則

　　上市交易的股票按其估值日在證券交易所掛牌的市場交易收盤價估值；估值日無交易的，以最近交易日的市場交易收盤價估值。首次公開發行但未上市的股票，按成本估值；由于配股和增發形成的暫時流通受限制的股票，按估值日在證券交易所掛牌的同一股票的市場交易收盤價估值。

　　證券交易所市場實行凈價交易的國債按其估值日在證券交易所掛牌的市場交易收盤價估值；估值日無交易的，以最近交易日的市場交易收盤價估值。證券交易所市場未實行凈價交易的企業債券及可轉換債券按估值日收盤價減去債券收盤價中所含的債券應收利息得到的凈價進行估值；估值日無交易的，以最近交易日的市場交易收盤價計算所得的凈價估值。銀行間同業市場交易的債券按不含息成本與市價孰低法估值；未上市流通的債券按成本估值。

　　因持有股票而享有的配股權，從配股除權日起到配股確認日止，按估值日在證券交易所掛牌的該股票的市場交易收盤價高于配股價的差額估值，計入“配股權證”科目。若市場交易收盤價低于配股價，則估值為零。

　　實際投資成本與估值的差異計入“未實現利得/(損失)”科目。

　　(e)證券投資基金成本計價方法

　　股票投資

　　買入股票于成交日確認為股票投資。股票投資成本按成交日應支付的全部價款入賬。

　　賣出股票于成交日確認股票差價收入/(損失)。出售股票的成本按移動加權平均法于成交日結轉。

　　債券投資

　　買入證券交易所交易的債券于成交日確認為債券投資；買入銀行間同業市場交易的債券于實際支付價款時確認為債券投資。債券投資按成交日應支付的全部價款入賬，其中所包含債券起息日或上次除息日至購買日止的利息，作為應收利息單獨核算，不構成債券投資成本。

　　買入央行票據和零息債券視同到期一次性還本付息的附息債券，根據其發行價、到期價和發行期限按直線法推算內含票面利率后，按上述會計處理方法核算。

　　賣出證券交易所交易的債券于成交日確認債券差價收入/(損失)；賣出銀行間同業市場交易的債券于實際收到全部價款時確認債券差價收入/(損失)。出售債券的成本按移動加權平均法結轉。

　　(f)收入的確認和計量

　　股票差價收入于賣出股票成交日按賣出股票成交總額與其成本和相關費用的差額確認。

　　證券交易所交易的債券差價收入于賣出成交日確認；銀行間同業市場交易的債券差價收入于實際收到全部價款時確認。債券差價收入按應收取全部價款與其成本、應收利息和相關費用的差額確認。

　　債券利息收入按債券票面價值與票面利率或內含票面利率計算的金額扣除適用情況下應由債券發行企業代扣代繳的個人所得稅后的凈額確認，在債券實際持有期內逐日計提。

　　存款利息收入按存款的本金與適用利率逐日計提。

　　股利收入按上市公司宣告的分紅派息比例計算的金額扣除由上市公司代扣代繳的個人所得稅后的凈額于除息日確認。

　　買入返售證券收入按融出資金額及約定利率，在證券持有期內采用直線法逐日計提。

　　(g)費用的確認和計量

　　本基金的基金管理人報酬按前一日基金資產凈值1.50%的年費率逐日計提。

　　本基金的基金托管費按前一日基金資產凈值0.25%的年費率逐日計提。

　　賣出回購證券支出按融入資金額及約定利率，在回購期限內采用直線法逐日計提。

　　(h)實收基金

　　實收基金為對外發行的基金份額總額。每份基金份額面值為1.00元。由于申購和贖回引起的實收基金變動分別于基金申購確認日及基金贖回確認日認列。上述申購和贖回分別包括基金轉換所引起的轉入基金的實收基金增加和轉出基金的實收基金減少。

　　(i)未實現利得/(損失)

　　未實現利得/(損失)包括因投資估值而產生的未實現估值增值/(減值)和未實現利得/(損失)平準金。

　　未實現利得/(損失)平準金指在申購或贖回基金份額時，申購或贖回款項中包含的按未實現利得/(損失)占基金凈值比例計算的金額。未實現利得/(損失)平準金于基金申購確認日或基金贖回確認日認列。

　　(j)損益平準金

　　損益平準金指在申購或贖回基金份額時，申購或贖回款項中包含的按未分配基金凈收益/(累計基金凈損失)占基金凈值比例計算的金額。損益平準金于基金申購確認日或基金贖回確認日認列，并于期末全額轉入未分配基金凈收益/(累計基金凈損失)。

　　(k)基金的收益分配政策

　　每一基金份額享有同等分配權。本基金收益以現金形式分配，但投資人可選擇現金紅利或將現金紅利按分紅除息日的基金份額凈值自動轉為基金份額進行再投資。基金收益分配每年至少一次；如當年基金成立未滿三個月，則不需分配收益。基金當期收益先彌補上一年度虧損后，方可進行當年收益分配。基金當年虧損，則不進行收益分配。基金收益分配后，每基金份額凈值不能低于面值。

　　經宣告的基金收益分配方案于分紅除權日從持有人權益轉出。

　　4、主要稅項

　　根據財政部、國家稅務總局財稅字 ［2002］128號《關于開放式證券投資基金有關稅收問題的通知》、財稅字 ［2004］78號《關于證券投資基金稅收政策的通知》及其他相關稅務法規和實務操作，主要稅項列示如下：

　　(a)以發行基金方式募集資金，不屬于營業稅征收范圍，不征收營業稅。

　　(b)基金買賣股票、債券的差價收入，自2004年1月1日起繼續免征營業稅。

　　(c)基金買賣股票、債券的差價收入，自2004年1月1日起繼續免征企業所得稅。對基金取得的股票的股息、紅利收入以及企業債券的利息收入，由上市公司和發行債券的企業在向基金派發股息、紅利、利息時代扣代繳20% 的個人所得稅，暫不征收企業所得稅。根據財稅［2005］102號《關于股息紅利個人所得稅的有關政策通知》，自2005年6月13日起，對個人投資者從上市公司取得的股息紅利所得，暫減按50%計入個人應納稅所得額，依照現行稅法規定計征個人所得稅。

　　(d)基金買賣股票按照0.1%的稅率征收印花稅。

　　5、重大關聯方關系及關聯交易

　　(a)關聯方

　　關聯方名稱 與本基金的關系

　　大成基金管理有限公司 基金管理人、基金發起人、

　　注冊登記機構、基金銷售機構

　　中國農業銀行 基金托管人、基金代銷機構

　　光大證券有限責任公司(“光大證券”) 基金管理人的股東、基金代銷機構

　　中國銀河證券有限責任公司 基金管理人的股東、基金代銷機構

　　廣東證券股份有限公司 基金管理人的股東、基金代銷機構

　　中泰信托投資有限責任公司 基金管理人的股東

　　下述關聯交易均在正常業務范圍內按一般商業條款訂立。

　　(b)通過關聯方席位進行的證券交易及交易傭金

　　上述傭金按市場傭金率計算，以扣除由中國證券登記結算有限責任公司收取，并由券商承擔的證券結算風險基金后的凈額列示。

　　該類傭金協議的服務范圍還包括傭金收取方為本基金提供的證券投資研究成果和市場信息服務。

　　(c)基金管理人報酬

　　支付基金管理人大成基金管理有限公司的基金管理人報酬按前一日基金資產凈值1.50%的年費率計提，逐日累計至每月月底，按月支付。其計算公式為：日基金管理人報酬＝前一日基金資產凈值 X 1.50% / 當年天數。

　　本基金在本期需支付基金管理人報酬7，142，592.94元。

　　(d)基金托管費

　　支付基金托管人中國農業銀行的基金托管費按前一日基金資產凈值0.25%的年費率計提，逐日累計至每月月底，按月支付。其計算公式為：

　　日基金托管費＝前一日基金資產凈值 X 0.25% / 當年天數。

　　本基金在本期需支付基金托管費1，190，432.08元。

　　(e)由關聯方保管的銀行存款余額及由此產生的利息收入

　　本基金的銀行存款由基金托管人中國農業銀行保管，并按銀行間同業利率計息。基金托管人于2005年6月30日保管的銀行存款余額為177，291，197.51元。本期由基金托管人保管的銀行存款產生的利息收入為2，403，597.58元。

　　(f)與關聯方通過銀行間同業市場進行的債券交易

　　本基金在本會計期間通過銀行間同業市場與關聯方未發生交易。

　　6、流通受限制不能自由轉讓的基金資產

　　根據中國證監會的政策規定，2000年5月18日起新股發行時不再單獨向基金配售新股。基金可比照個人投資者和一般法人、戰略投資者參與新股認購。其中基金作為一般法人或戰略投資者認購的新股，根據基金與上市公司所簽訂申購協議的規定，在新股上市后的約定期限內不能自由轉讓；基金作為個人投資者參與網上認購獲配的新股，從新股獲配日至新股上市日之間不能自由轉讓。

　　此外，根據中國證監會證監發行字［2002］54號文《關于向二級市場投資者配售新股有關問題的補充通知》及其配套規定，自2002年5月20日起，恢復向二級市場投資者配售新股。基金以持有的上市流通股票市值參與配售，但累計申購總額不得超過基金按規定可申購的總額。獲配新股從新股獲配日至新股上市日之間不能自由流通。

　　本基金截至2005年6月30日止由于認購增發新股而持有的流通受限制股票情況如下：

　　第七節 投資組合報告

　　(一) 報告期末基金資產組合情況

　　(二) 報告期末按行業分類的股票投資組合

　　(三) 報告期末按市值占基金資產凈值比例大小排序的前十名股票明細

　　投資者欲了解本報告期末基金投資的所有股票明細，應閱讀登載于http：//www.dcfund.com.cn網站的半年度報告正文。

　　(四) 報告期內股票投資組合的重大變動

　　1、本報告期累計買入價值占期初基金資產凈值比例前20名股票明細

　　2、本報告期累計賣出價值占期初基金資產凈值比例前20名股票明細

　　3、本報告期內買入股票的成本總額1，056，493，848.29元，賣出股票的收入總額為949，093，386.37元。

　　(五)報告期末按券種分類的債券投資組合

　　無

　　(六)報告期末按市值占基金資產凈值比例大小排序的前五名債券明細

　　無

　　(七)投資組合報告附注

　　1、本報告期內基金投資的前十名證券無發行主體被監管部門立案調查，或在報告編制日前一年內受到公開譴責、處罰。

　　2、本基金投資的前十名股票中，沒有投資于超出基金合同規定備選股票庫之外的股票。

　　3、其他資產構成

　　第八節 基金份額持有人戶數、持有人結構

　　(一) 持有人戶數

　　(二) 持有人結構

　　第九節 基金份額變動

　　(一) 基金合同生效日的基金份額總額：1，335，857，022.86份。

　　(二) 本期內基金份額的變動情況

　　第十節 重大事件揭示

　　1、本報告期內未召開持有人大會。

　　2、本報告期內基金管理人、基金財產、基金托管業務沒有發生訴訟事項；基金管理人、托管人及其高級管理人員未受監管部門任何稽查或處罰的情形。

　　3、本報告期內本基金未更換會計師事務所。

　　4、本報告期內基金的投資組合策略沒有重大改變。

　　5、本報告期內本基金未進行收益分配。

　　6、2005年6月17日，本基金管理人在證券時報刊登了《大成基金管理有限公司關于公司股東持股比例變更的公告》。

　　7、基金租用證券公司專用交易席位的有關情況

　　(1)本報告期內，本基金租用的席位股票交易量及傭金情況(單位：人民幣元)：

　　上述傭金按市場傭金率計算，已扣除由中國證券登記結算有限責任公司收取，并由券商承擔的證券結算風險基金后的凈額列示。

　　該類傭金協議的服務范圍還包括傭金收取方為本基金提供的證券投資研究成果和市場信息服務。

　　(2)本報告期內，本基金租用的席位債券交易量及回購情況為(單位：人民幣元)：

　　(3)本報告期內，本基金租用證券公司席位的變更情況

　　大成基金管理有限公司

　　2005年8月25日