鵬華中國50開放式投資基金2004年年度報告摘要

　　基金管理人：鵬華基金管理有限公司

　　基金托管人：交通銀行股份有限公司

　　送出日期：2005年3月30日

　　重要提示

　　基金管理人的董事會及董事保證本報告所載資料不存在虛假記載、誤導性陳述或重大遺漏，并對其內容的真實性、準確性和完整性承擔個別及連帶責任。本年度報告已經三分之二以上獨立董事簽字同意，并由董事長簽發。

　　基金托管人交通銀行股份有限公司根據本基金合同規定，于2005年3月29日復核了本報告中的財務指標、基金凈值表現、收益分配情況、財務會計報告、投資組合報告等內容，保證復核內容不存在虛假記載、誤導性陳述或者重大遺漏。

　　基金管理人承諾以誠實信用、勤勉盡責的原則管理和運用基金資產，但不保證基金一定盈利。

　　基金的過往業績并不代表其未來表現。投資有風險，投資者在作出投資決策前應仔細閱讀本基金的招募說明書。

　　本年度報告摘要摘自年度報告正文，投資者欲了解詳細內容，應閱讀年度報告正文。

　　一、基金簡介

　　(一)基金簡稱：鵬華中國50基金

　　交易代碼：160605

　　基金運作方式：契約型開放式

　　基金合同生效日：2004年5月12日

　　報告期末基金份額總額：1，964，660，710.79份

　　基金合同存續期：不定期

　　(二)基金投資目標：本基金以價值投資為本，通過集中投資于基本面和流動性良好同時收益價值或成長價值相對被低估的股票，長期持有結合適度波段操作，以求在充分控制風險的前提下分享中國經濟成長和實現基金資產的長期穩定增值。

　　基金投資策略：

　　債券投資方法：本基金債券投資以降低組合總體波動性從而改善組合風險構成為目的，采取積極主動的投資策略，謀取超額收益。如投資有需要則可在嚴格控制風險的前提下通過回購參與有價值的新股配售和增發。

　　股票投資方法：本基金股票投資中，精選個股，長期持有結合適度波段操作，注重長期收益。將類指數的選股方式與積極的權重配置相結合，從而在保持了收益空間的前提下一定程度上降低了投資風險。股票價值分析兼顧收益性和成長性。

　　基金業績比較基準：上證180(資訊 行情 論壇)指數漲跌幅×65%＋深證100指數漲跌幅×30%＋金融同業存款利率×5%。(本基準權重設置若與市場出現較大偏離，將做動態調整。)

　　基金風險收益特征：本基金屬平衡型證券投資基金，為證券投資基金中的中風險品種。長期平均的風險和預期收益低于成長型基金，高于價值型基金、指數型基金、純債券基金和國債。

　　(三)基金管理人

　　法定名稱：鵬華基金管理有限公司

　　信息披露負責人：程國洪

　　聯系電話：0755-8235366882080663

　　傳真：0755-82080742

　　電子郵箱：ph＠mail.phfund.com.cn

　　(四)基金托管人

　　法定名稱：交通銀行股份有限公司

　　信息披露負責人：江永珍

　　聯系電話：021-58408846

　　傳真：021-58408836

　　電子郵箱：jiangyz＠bankcomm.comm.com

　　(五)信息披露

　　登載年度報告正文的管理人互聯網網址：http：//www.phfund.com.cn

　　基金年度報告置備地點：深圳市深南東路5047號發展銀行大廈18、27層鵬華基金管理有限公司

　　上海市銀城中路188號交通銀行股份有限公司

　　二、主要財務指標、基金凈值表現及收益分配情況

　　(一)財務指標

　　單位：人民幣元

　　注：上述財務指標的計算期為2004年5月12日至2004年12月31日

　　(二)基金凈值表現

　　1、鵬華中國50基金歷史各時間段基金份額凈值增長率與同期業績比較基準收益率的比較列表

　　注：1、業績比較基準(Benchmark)：2004年12月4日，公司刊登了《鵬華基金管理有限公司關于調整鵬華中國50開放式證券投資基金國債投資比例和業績比較基準的公告》，鵬華中國50的業績比較基準由“上證180指數漲跌幅×55%＋深證100指數漲跌幅×25%＋中信國債指數(資訊 行情 論壇)漲跌幅×20%”更改為“上證180指數漲跌幅×65%＋深證100指數漲跌幅×30%＋金融同業存款利率×5%”。

　　注：2、鵬華中國50成立于2004.5.12，截至本報告期末，不滿一年。

　　2、鵬華中國50基金自基金合同生效以來基金份額凈值的變動情況，并與同期業績比較基準的變動進行比較的走勢圖

　　3、鵬華中國50基金自基金合同生效以來的凈值增長率，并與同期業績比較基準的收益率進行比較(圖示)

　　注：鵬華中國50基金合同生效未滿三年，圖示為自2004年5月12日基金合同生效以來的凈值增長率。

　　(三)收益分配情況

　　本基金自基金合同生效以來未進行收益分配。

　　三、基金管理人報告

　　(一)基金管理人簡介

　　鵬華基金管理有限公司成立于1998年12月22日，業務范圍包括基金設立、募集、管理基金業務及中國證監會批準的其他業務。公司股東由國信證券有限公司、方正證券有限責任公司、安信信托(資訊 行情 論壇)投資股份有限公司、安徽國元信托投資有限責任公司組成。公司原注冊資本8，000萬元人民幣，后于2001年9月完成增資擴股，增至15，000萬元人民幣。公司目前管理四只封閉式基金、四只開放式基金和三只社保組合。伴隨著中國證券市場的發展壯大，面對中國入世后的機遇和挑戰，身處中國基金業高速發展的歷史時刻，鵬華基金管理有限公司將在進一步提高基金管理水平、完善市場服務體系、新業務開發、國際合作等多方面加快步伐，努力進取，繼續誠實信用、勤勉盡責地為廣大基金投資者服務，為中國基金業的健康發展做出應有貢獻。

　　(二)基金經理及助理簡歷

　　黃欽來，鵬華中國50基金經理，男，1972年生。6年證券從業經歷。1998年畢業于廈門大學經濟系，獲經濟學碩士學位。1998年7月至2000年6月在國泰君安證券研究所工作，2000年7月加入鵬華基金管理有限公司，先后任研究員、普惠基金經理助理、普天收益基金經理。

　　程世杰，鵬華中國50基金經理助理，男，36歲，經濟學碩士。10年金融、證券從業經歷。曾先后就職于政府部門和銀行系統，2001年5月加盟鵬華基金管理有限公司，歷任行業研究員、基金經理助理。

　　(三)基金運作的遵規守信情況說明

　　基金運作合規性聲明：本報告期內，本基金管理人嚴格遵守《中華人民共和國證券法》、《中華人民共和國證券投資基金法》、《證券投資基金運作管理辦法》及其他相關法律、法規的規定以及《鵬華中國50開放式證券投資基金基金合同》的約定，本著“誠實信用、勤勉盡責，取信于市場、取信于社會”的原則管理和運用基金財產，在嚴格控制風險的基礎上，為基金份額持有人謀求最大利益，忠實履行基金管理職責。2004年本基金未發生損害基金份額持有人利益的行為，基金投資管理符合有關法律、法規的規定及基金合同的約定。

　　(四)投資策略和業績表現說明

　　本基金于成立于2004年5月12日。截止12月31日，本基金基金份額凈值為0.952，凈值增長率為-4.9%，同期上證綜指和深圳綜指分別下跌337點和94點，跌幅分別為21%和23%。本基金凈值表現顯著超越同期市場表現。

　　2004年A股市場再度走出了與宏觀經濟相背離的走勢。在全年GDP增長率高達9.3%和上市公司業績整體大幅增長的情況下，A股市場卻出現了大幅下跌的走勢，并創出近5年的低點。導致A股市場持續低迷的原因是多方面的：違規資金的清理和宏觀調控所導致的股市資金供求失衡只是表面現象，而上市公司治理的缺失和股權分置所導致的投資者預期的不穩定是更深層次的原因。

　　從本基金開始運作到年底，深滬股市基本處于單邊下跌的過程中。市場的持續低迷給我們的投資工作增加了很大的難度。針對這一市場形勢，本基金在建倉過程中采取了較為穩健的策略。一方面是嚴格控制建倉的速度，規避市場整體下跌的系統性風險；另一方面是精選個股，力爭獲取較高的超額收益。這些策略使本基金凈值在二、三季度市場下跌過程中表現出了較好的抗跌性。進入三季度以后，隨著市場指數的進一步下跌，我們加大了建倉力度，逐步增持一些調整幅度較大、市盈率較低并具有長期競爭力的周期性公司的股票，而對一些股價持續上漲，估值水平較高的非周期性個股則采取了較為謹慎的態度。遺憾的是，我們的這一策略未能在之后行情中取得預期的收益。受部分周期類公司三季度季報業績低于預期的影響，以及投資者對宏觀調控的擔憂，周期類股票與非周期類股票走勢在10月份出現嚴重的分化。本基金前期增持的周期性股票也遭受了較大的的損失，并在較大程度上影響了本基金全年的業績表現。

　　(五)市場展望

　　我們預期2005年宏觀調控仍將繼續，財政、貨幣政策仍然偏緊，上市公司業績增速將趨于平緩。但從中長期看，中國經濟持續增長的趨勢沒有發生改變。預期2005年A股市場總體呈振蕩上行的趨勢，機會大于挑戰。股票總體估值水平處于歷史性低點并與國際市場接近、中國經濟持續高速增長、政策面的逐步改善是我們作這一判斷的主要理由。在2005年的投資工作中，我們將堅持在合理分散風險的前提下適度集中，均衡配置。行業方面兼顧上下游，并根據市場變化靈活調整。同時我們還將加強對重點上市公司的跟蹤研究，以優勢企業和行業領先企業為代表的藍籌類公司將繼續成為我們投資的重點。此外，我們還將加強新股詢價過程中的投資機會的分析和把握。

　　四、基金托管人報告

　　2004年，托管人在鵬華中國50證券投資基金的托管過程中，嚴格遵守了《證券投資基金法》及其他有關法律法規、基金合同、托管協議，盡職盡責地履行了托管人應盡的義務，不存在任何損害基金份額持有人利益的行為。

　　2004年，鵬華基金管理有限公司在鵬華中國50證券投資基金投資運作、基金資產凈值的計算、基金份額申購贖回價格的計算、基金費用開支等問題上，托管人未發現損害基金份額持有人利益的行為。基金管理人嚴格遵守了《證券投資基金法》等有關法律法規，在各重要方面的運作嚴格按照基金合同的規定進行。

　　2004年，由鵬華基金管理有限公司編制并經托管人復核審查的有關鵬華中國50證券投資基金的2004年年度報告中財務指標、凈值表現、收益分配情況、財務會計報告、投資組合報告等內容真實、準確、完整。

　　交通銀行股份有限公司

　　2005年3月14日

　　五、審計報告

　　普華永道中天會計師事務所注冊會計師對本基金出具了“無保留意見”的審計報告。

　　六、基金財務會計報告

　　(一)基金會計報告書

　　1、鵬華中國50證券投資基金資產負債報告書

　　單位：人民幣元

　　2、鵬華中國50證券投資基金經營業績表

　　單位：人民幣元

　　3、鵬華中國50證券投資基金收益分配表

　　單位：人民幣元

　　4、鵬華中國50證券投資基金凈值變動表

　　單位：人民幣元

　　(二)會計報表附注

　　1、編制會計報表所遵循的主要會計制度及其他有關規定

　　本基金的會計報表按《證券投資基金會計核算辦法》編制，本會計報表披露方式則是根據中國證券監督管理委員會于2004年7月1日起施行的《證券投資基金信息批露管理辦法》、證券投資基金信息披露內容與格式準則第2號《年度報告的內容與格式》、證券投資基金信息披露編報規則第3號《會計報表附注的編制及披露》、證券投資基金信息披露編報規則第4號《基金投資組合報告的編制及披露》進行編制及披露。

　　2、主要會計政策

　　(1)會計年度

　　本基金的會計年度為公歷1月1日至12月31日。本報告期為2004年5月12日(基金合同生效日)至2004年12月31日。

　　(2)記賬本位幣

　　以人民幣為記帳本位幣，記帳單位為元

　　(3)記賬基礎和計價原則

　　本基金的會計核算以權責發生制為記帳原則，除股票投資和債券投資按市值計價外，所有報表項目均以歷史成本為計價基礎。

　　(4)基金資產的估值原則

　　A.股票投資

　　上市流通的股票，以其估值日在證券交易所掛牌的收盤價估值；估值日無交易的，以最近一個交易日的收盤價估值；送股、轉增股、配股和增發新股，按估值日在證券交易所掛牌的同一股票的收盤價估值；首次公開發行的股票，按成本價估值。

　　B.債券投資

　　證券交易所市場實行凈價交易的債券按估值日收盤價估值，估值日沒有交易的，按最近交易日的收盤價估值。證券交易所市場未實行凈價交易的債券按估值日收盤價減去債券收盤價中所含的債券應收利息得到的凈價進行估值，估值日沒有交易的，按最近交易日債券收盤價計算得到的凈價估值。

　　銀行間債券市場債券按由基金管理人和基金托管人綜合考慮市場成交價、報價、收益率曲線、成本價等因素確定的反映公允價值的價格估值。

　　未上市交易債券的估值按購入成本估值。

　　C.配股權證

　　從配股除權日起到配股確認日止，按收盤價高于配股價的差額估值；如果收盤價等于或低于配股價，則估值額為零。

　　(5)證券投資的成本計價方法

　　A.股票投資

　　股票投資按取得時的實際成本計價，出售成本按移動加權平均法計算。

　　B.債券投資

　　債券投資按取得時的實際成本計價，出售的債券成本按移動加權平均法計算。

　　(6)待攤費用的攤銷方法和攤銷期限

　　核算本期已發生的、影響基金份額凈值小數點后五位，應分攤計入本期的費用，攤銷期限為本年度。

　　(7)收入的確認和計量

　　A.股票差價收入：應于賣出股票成交日確認，并按賣出股票成交總額與其成本和相關費用的差額入賬。

　　B.債券差價收入：按應收取的全部價款與其成本、應收利息和相關費用的差額入賬。證券交易所債券于賣出債券成交日確認買賣差價收入；銀行間同業市場交易債券于實際收到價款時確認債券差價收入。

　　C.債券利息收入：按債券票面價值與票面利率計算的金額扣除應由債券發行企業代扣代繳的個人所得稅后的凈額確認，在債券實際持有期內逐日計提。

　　D.存款利息收入：包括銀行存款與清算備付金利息，按本金與適用的利率逐日計提的金額入賬。

　　E.股利收入：按上市公司宣告的分紅派息比例計算的金額扣除應由上市公司代扣代繳的個人所得稅后的凈額于除息日確認。

　　F.買入返售證券收入：按融出金額與成交利率，在融券期限內逐日計提入帳。

　　G.其他收入：在實際收到時確認收入。

　　(8)費用的確認和計量

　　A.基金管理費

　　基金管理人的管理費根據《鵬華中國50證券投資基金基金合同》的規定按基金資產凈值1.5%的年費率提取。

　　B.基金托管費

　　基金托管人的托管費根據《鵬華中國50證券投資基金基金合同》的規定按基金資產凈值的0.25%的年費率計提。

　　C.賣出回購證券支出

　　賣出回購證券支出按融入資金額及約定利率，在回購期限內采用直線法逐日計提。

　　(9)基金的收益分配政策

　　每份基金份額享有同等分配權；基金當年收益先彌補上一年度虧損后，方可進行當年收益分配；如果基金投資當期出現虧損，則不進行收益分配；基金收益分配后基金份額凈值不能低于面值；在符合有關基金分紅條件的前提下，基金收益可進行分配，但若成立不滿3個月可不進行收益分配；本基金收益分配采用現金方式，基金份額持有人可選擇獲取現金紅利或將現金紅利轉為基金份額。

　　(10)為處理對基金財務狀況及基金運作有重大影響的事項而采取的其他會計政策和會計估計

　　本期沒有采取其他會計政策和會計估計。

　　(11)會計政策、會計估計變更的內容、理由、影響數或影響數不能合理確定的理由

　　本期沒有對會計政策，會計估計進行變更。

　　3、重大會計差錯的內容和更正金額

　　本期沒有重大會計差錯。

　　4、稅項

　　根據財政部、國家稅務總局財稅字［2002］128號《關于開放式證券投資基金有關稅收問題的通知》、財稅字［2004］78號《關于證券投資基金稅收政策的通知》及其他相關稅務法規和實務操作，主要稅項列示如下：

　　(1)以發行基金方式募集資金，不屬于營業稅征收范圍，不征收營業稅。

　　(2)基金買賣股票、債券的差價收入，自2004年1月1日起繼續免征營業稅(2003年：在年底前暫免征收營業稅)。

　　(3)基金買賣股票、債券的差價收入，自2004年1月1日起繼續免征企業所得稅(2003年：在年底前暫免征收企業所得稅)。對基金取得的股票的股息、紅利收入以及企業債券的利息收入，由上市公司和發行債券的企業在向基金派發股息、紅利、利息時代扣代繳20%的個人所得稅，暫不征收企業所得稅。

　　(4)基金買賣股票按照0.2%的稅率征收印花稅。

　　5、關聯方關系及交易

　　(1)關聯方關系

　　關聯方名稱與本基金的關系

　　鵬華基金管理有限公司基金管理人、基金發起人

　　交通銀行股份有限公司基金托管人、基金代銷機構

　　國信證券有限責任公司基金管理人的股東、基金代銷機構

　　方正證券有限責任公司基金管理人的股東

　　安信信托投資股份有限公司基金管理人的股東

　　安徽國元信托投資有限責任公司基金管理人的股東

　　(2)關聯方交易，下列關聯交易均在正常業務范圍內按一般商業條款訂立。

　　A.通過關聯方席位進行的交易，本交易是通過與關聯方簽訂的證券交易席位租用協議進行，該協議按照與一般證券公司簽訂的協議條款訂立。

　　B.通過關聯方席位交易支付的傭金

　　注；傭金的計算公式；

　　上海證券交易所的交易傭金＝買(賣)成交金額×1‰-買(賣)經手費-買(賣)證管費-證券結算風險基金

　　深圳證券交易所的交易傭金＝買(賣)成交金額×1‰-買(賣)經手費-證券結算風險基金傭金比率按照與一般證券公司簽訂的協議條款訂立。

　　C.從關聯方獲得的服務說明

　　本基金與方正證券已按同業統一的基金傭金計算方式和傭金比例簽訂了《證券交易席位租用協議》。根據協議規定，上述單位定期或不定期地為我公司提供研究服務以及其他研究支持。

　　D.關聯方報酬

　　a.基金管理人報酬

　　支付基金管理人鵬華基金管理有限公司的管理酬金按前一日的基金資產凈值的1.5%的年費率計提，逐日計提，按月支付，日管理費＝前一日基金資產凈值×1.5%÷當年天數。截止至2004年12月31日，本基金2004年共需支付基金管理人報酬人民幣20，266，721.06元。

　　b.基金托管人報酬

　　支付基金托管人交通銀行股份有限公司的托管費按前一日的基金資產凈值的0.25%的年費率計提，逐日計提，按月支付，日托管費＝前一日基金資產凈值×0.25%÷當年天數。截止至2004年12月31日，本基金2004年共需支付基金托管人報酬人民幣3，377，786.94元。

　　E.與關聯方進行銀行間同業市場的債券(含回購)交易

　　2004年本基金沒有與關聯方進行銀行間同業市場的債券(含回購)交易。

　　6、流通受限制不能自由轉讓的基金資產

　　截至2004年12月31日，基金獲配暫不能流通的股票成本為5，829，144.10元，股票市值為6，362，404.60元，對比成本估值增值為533，260.50元，鵬華中國50證券投資基金持有未上市或上市未流通的股票明細如下：

　　七、基金投資組合報告

　　(一)本報告期末基金資產組合情況

　　(二)本報告期末按行業分類的股票投資組合

　　(三)本報告期末基金投資前十名股票明細

　　注：投資者欲了解本報告期末基金投資的所有股票明細，應閱讀登載于鵬華基金管理有限公司網站http：//www.phfund.com.cn的年度報告正文。

　　(四)報告期內股票投資組合的重大變動

　　1、累計買入價值超出期末基金資產凈值2%的股票明細如下：

　　2、累計賣出價值超出期末基金資產凈值2%的股票明細如下：

　　3、報告期內買入股票的成本總額及賣出股票的收入總額

　　人民幣元

　　(五)本報告期末債券投資組合

　　(六)本報告期末基金投資前五名債券明細

　　(七)投資組合報告附注

　　1、報告期內本基金投資的前十名證券中沒有發行主體被監管部門立案調查的、或在報告編制日前一年內受到公開譴責、處罰的股票。

　　2、報告期內本基金投資的前十名股票沒有超出基金合同規定的備選股票庫。

　　3、其他資產構成

　　4、基金持有的處于轉股期的可轉換債券明細

　　八、基金份額持有人結構

　　本報告期末基金份額持有人信息

　　九、開放式基金份額變動

　　十、重大事項揭示

　　(一)本報告期內本基金未召開基金份額持有人大會。

　　(二)本基金管理人(以下簡稱“本公司”)、托管人的重大人事變動：

　　1、因股東單位委派的董事發生變化，根據國信證券有限責任公司推薦，經本公司股東會2004年第一次臨時股東會會議審議通過，王曉明先生接替胡關金先生擔任本公司第二屆董事會董事；根據方正證券有限責任公司推薦，經本公司2004年第三次臨時股東會會議審議通過，陳銳女士接替李華強先生擔任本公司第二屆董事會董事。上述變更事項已報中國證監會核準備案并分別于2004年2月11日和2005年2月26日在《中國證券報》、《上海證券報》、《證券時報》公告。

　　2、本基金托管人高管人員變更如下：蔣超良同志擔任交通銀行董事長、黨委書記，張建國同志擔任交通銀行行長、副董事長、黨委副書記；方誠國同志不再擔任交通銀行行長、副董事長、黨委書記職務，殷介炎同志不再擔任交通銀行董事長職務。證券投資基金托管部在本報告期內無重大人事變動。

　　(三)本年度無涉及本基金管理人、基金財產、基金托管業務的訴訟事項。

　　(四)本報告期內本基金投資策略未改變。

　　(五)本基金2004年度未進行收益分配。

　　(六)本報告期內未改聘為本基金審計的會計師事務所。本年度支付給普華永道中天會計師事務所有限公司審計費用100，000.00元，該審計機構已提供審計服務的年限為1年。

　　(七)本基金管理人、基金托管人涉及托管業務機構及其高級管理人員在報告期內未受到任何處罰。

　　(八)基金租用證券公司專業席位的有關情況

　　1、交易席位選擇的標準和程序

　　基金管理人負責選擇代理本基金證券買賣的證券經營機構，使用其席位作為基金的專用交易席位，選擇的標準是：

　　(1)實力雄厚，信譽良好，注冊資本不少于3億元人民幣；

　　(2)財務狀況良好，各項財務指標顯示公司經營狀況穩定；

　　(3)經營行為規范，最近二年未發生重大違規行為而受到中國證監會處罰；

　　(4)內部管理規范、嚴格，具備健全的內控制度，并能滿足基金運作高度保密的要求；

　　(5)具備基金運作所需的高效、安全的通訊條件，交易設施符合代理本基金進行證券交易的需要，并能為本基金提供全面的信息服務；

　　(6)研究實力較強，有固定的研究機構和專門的研究人員，能及時為本基金提供高質量的咨詢服務。

　　根據上述標準，我公司在比較了多家證券經營機構的財務狀況、經營狀況、研究水平后，分別向國泰君安證券股份有限公司、長城證券有限責任公司、海通證券股份有限公司、方正證券有限責任公司、天同證券有限責任公司、泰陽證券有限責任公司、中國銀河證券有限責任公司、華泰證券有限責任公司、中國科技證券有限公司、宏源證券(資訊 行情 論壇)股份有限公司、上海證券有限責任公司、租用席位作為基金專用交易席位，并從2004年5月-7月分別開始使用。

　　2、鵬華中國50證券投資基金截至2004年12月31日通過各證券經營機構的席位買賣證券的交易量及支付的傭金如下：

　　(1)2004年5-12月份股票、債券及國債回購交易量情況如下：

　　(2)2004年5-12月份傭金情況：

　　(九)本報告期內其他重大事項：

　　1、本公司三家股東單位名稱已經合法程序發生變更，其中浙江證券有限責任公司更名為方正證券有限責任公司，鞍山市信托投資股份有限公司更名為安信信托投資股份有限公司，安徽省國際信托投資公司更名為安徽國元信托投資有限責任公司，更名后各股東對本公司持股比例保持不變。上述事項已經中國證監會證監基金字［2004］220號文批準，并于2005年1月28日在《中國證券報》、《上海證券報》、《證券時報》公告。

　　2、根據中國證券監督管理委員會基金部通知［2005］1號文《關于暫停閩發、漢唐證券公司基金代銷業務資格的通知》要求，本公司于2005年1月28日在《中國證券報》、《上海證券報》、《證券時報》刊登了《關于鵬華基金管理有限公司暫停辦理漢唐證券提交申購業務的公告》。

　　3、根據中國證監會2004年7月15日發布的《關于實施〈證券投資基金運作管理辦法〉有關問題的通知》的要求，經征求基金托管人意見并協商一致，本公司于2004年10月14日在《中國證券報》、《上海證券報》、《證券時報》刊登了《關于修改封閉式基金基金合同的公告》和《關于修改開放式基金基金合同的公告》。

　　4、本公司于2004年12月4日在《中國證券報》、《上海證券報》、《證券時報》刊登了《關于調整鵬華中國50開放式證券投資基金國債投資比例和業績比較基準的公告》，該調整事項已經本基金托管人交通銀行復核并報送中國證監會備案。

　　5、本基金最近一次更新的招募說明書于2004年12月25日刊登在《中國證券報》、《上海證券報》、《證券時報》。

　　6、本公司于2004年12月23日和12月30日，分別在《中國證券報》、《上海證券報》、《證券時報》刊登了《關于所管理的基金獲配上海振華港口機械(集團)股份有限公司增發A股的公告》和《關于所管理的基金獲配金地(集團)股份有限公司增發A股的公告》，公布了本基金參與配售的情況。

　　十一、備查文件目錄

　　(一)中國證監會批準鵬華中國50證券投資基金設立的文件

　　(二)《鵬華中國50證券投資基金基金合同》

　　(三)《鵬華中國50證券投資基金托管協議》

　　(四)基金管理人業務資格批件、營業執照和公司章程

　　(五)財務報表及附注

　　(六)報告期內鵬華中國50證券投資基金在指定報刊上各項公告的原稿

　　(七)存放地點：深圳市深南東路發展銀行大廈18、27層鵬華基金管理有限公司

　　查閱方式：投資者可在基金管理人營業時間內免費查閱，也可按工本費購買復印件，或通過本基金管理人網站(http：//www.phfund.com.cn)查閱。

　　投資者對本報告書如有疑問，可咨詢本基金管理人鵬華基金管理有限公司，本公司已開通客戶服務系統，咨詢電話：(0755)82353668，電子信箱：ph＠mail.phfund.com.cn

　　本基金管理人：鵬華基金管理有限公司

　　2005年3月30日