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匯豐入股價格已敲定 高盛護航交行上市程序起錨

http://whmsebhyy.com 2004年07月24日 09:56 經濟觀察報

  本報特約記者 喬梓 上海報道

  樓下是為追“欠款”而選擇靜坐的金新信托的“受害者”,樓上則是匯豐、高盛與交通銀行有關人士的談判身影,這家位于上海浦東陸家嘴的中國第五大銀行正如這頗具諷刺意味的表象一樣,盡自己最大的努力以博取投資者的賞識。

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  經歷了一系列風風雨雨之后,匯豐銀行已經就交行19.9%股份一事與交行方面敲定入股價格,有關新聞發布會已計劃于本月底或8月初在北京,而非上海舉行。

  入股價格敲定

  從上世紀90年代末起,交行就在監管機構的厚望下,沿著“重組-引資-上市”的模型化道路上努力前行。

  2001年,全球第一大金融機構——花旗集團開始與交行就引資入股一事展開談判。據當時熟悉此事的交行有關人士介紹,中國央行曾寄望交行與花旗的合作能夠成功揭開國有銀行引資上市的新篇章。

  但隨著花旗最終入主上海浦東發展銀行,交行與花旗的這段舊情亦被塵封進了漫漫歷史長河。不過,交行“重組-引資-上市”的決心卻從未改變。相反,前任領導和現任領導都在多個場合不斷流露欲加速股改和上市的決心。

  交行前任董事長殷介炎于今年在任時表示,如果一切順利,交行將努力在今年首次公開上市,而新上任的交行領導對此說法亦未有過“推翻”。

  與此同時,記者在與交行內部人士交流時獲悉,交行與匯豐的談判已經于近日敲定了包括股價在內的諸多條件,手頭剩下的只是報批和宣布等程序性工作。

  “交行計劃擇日在北京舉行新聞發布會,宣布匯豐銀行成功入股交通銀行,同時,這樣的入股也意味著交行的引資工作順利完成。匯豐也絕非簡單入股,同時也將是交行的重要戰略合作伙伴。”交行內部人士說。

  之所以說匯豐是交行的“戰略合作伙伴”,而不同于普通意義上的外資入股,是因為按條件,交行同意匯豐屆時擁有其董事會一定名額的席位,即“匯豐向交行輸入‘錢’,交行向匯豐輸出‘權’”。

  選擇在北京而非總部所在地上海召開新聞發布會,一種說法是因為事發于上海的金新信托事件迫使交行在新聞發布會的“安全性”上有特別考慮;另一種說法則因為考慮到入股事件重大,在北京宣布將更具歷史性意義。

  如果一切順利,交行計劃于7月底或8月初舉行新聞發布會,正式公布匯豐入股交行事宜。盡管發布會日期因為牽涉到監管機構官員、匯豐倫敦總部高層等貴賓的出席而尚難最后確定,但匯豐方面對盡快舉行發布會宣布入股事宜亦持積極態度。

  若在匯豐銀行公布今年上半年業績同時宣布有關交易達成,將是“一件十分美妙的事情”,匯豐銀行亞太區主席艾爾敦本周在香港樂觀預測。

  高盛介入IPO籌備

  眼下忙碌于交行總行辦公大樓的除了不時有匯豐方面人士的“考察交流”,還有著名投資銀行高盛集團的身影。

  “高盛已經被確定為交行的海外上市顧問,如今高盛已經開始介入交行的上市計劃,并為交行所處的現狀和發展環境提供建議。”一位不愿透露姓名的交行總行人士告訴記者,據悉,高盛介入交行海外上市工作已有時日。

  勿庸置疑,交行與匯豐在今年夏季宣布入股事宜已成定局,而交行如果趕在中行、建行之前上市,無論對海外投資者還是對內地銀行業監管機構而言,亦不是什么壞事。

  “交行的歷史包袱要比中行、建行小的多,交行如果先上市,海外投資者不會感到有任何意味,相反,小的總是更好操作,中行和建行更可能從中吸取到很多經驗!标P注交行股改的銀行業分析人士指出。

  據交通銀行總行新聞發言人介紹,交行今年上半年改革取得新進展,目前財務重組順利完成,資產總額突破1萬億元大關,實現撥備前利潤60億元。國務院已經批準了交通銀行深化股份制改革的整體方案。

  盡管受到金信信托事件以及錦州分行丑聞的諸多牽連,但交行總行和匯豐方面的發言人均表示雙方在議定入股價格問題上不會受此近況影響。至于入股價格,許多資深市場人士甚至連交行內部員工都認為“20億至30億美元”購得交行不超過20%股權將是一個比較合理的價位。


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