重要提示

　　本公司及董事會(huì)全體成員保證公告內(nèi)容的真實(shí)、準(zhǔn)確和完整，對(duì)公告的虛假記載、誤導(dǎo)性陳述或者重大遺漏負(fù)連帶責(zé)任。

　　本公司2003年年度股東大會(huì)將于2004年4月20日在西安市太白南路363號(hào)影視大酒店

AC-尼爾森互聯(lián)網(wǎng)調(diào)查 51精彩無(wú)線大獎(jiǎng)等你拿 中國(guó)網(wǎng)絡(luò)通俗歌手大賽 金犢獎(jiǎng)大陸初審揭曉

十四樓會(huì)議室召開(kāi)，本次股東大會(huì)審議的議案中涉及資產(chǎn)收購(gòu)事項(xiàng)，包括：收購(gòu)陜西省廣播電視信息網(wǎng)絡(luò)股份有限公司（以下簡(jiǎn)稱“廣電股份”）有線電視網(wǎng)絡(luò)資產(chǎn)和從廣電股份收購(gòu)寶雞廣電網(wǎng)絡(luò)傳媒有限責(zé)任公司（以下簡(jiǎn)稱“寶雞廣電）15%股權(quán)。對(duì)于收購(gòu)廣電股份有線電視網(wǎng)絡(luò)資產(chǎn)，本公司已與廣電股份共同聘請(qǐng)了具有證券從業(yè)資格的中宇資產(chǎn)評(píng)估有限責(zé)任公司出具了中評(píng)報(bào)字[2004]第044號(hào)《陜西省廣播電視信息網(wǎng)絡(luò)股份有限公司部分資產(chǎn)評(píng)估報(bào)告書》，中瑞華恒信會(huì)計(jì)師事務(wù)所有限公司已對(duì)此出具了獨(dú)立財(cái)務(wù)顧問(wèn)報(bào)告。對(duì)于從廣電股份收購(gòu)寶雞廣電15%股權(quán)，西安希格瑪有限責(zé)任會(huì)計(jì)師事務(wù)所已對(duì)寶雞廣電出具了希會(huì)審字（2004）0081號(hào)《審計(jì)報(bào)告》，該《審計(jì)報(bào)告》正文刊登在2004年3月5日《上海證券報(bào)》、《中國(guó)證券報(bào)》、《證券時(shí)報(bào)》，中瑞華恒信會(huì)計(jì)師事務(wù)所有限公司已對(duì)此出具了獨(dú)立財(cái)務(wù)顧問(wèn)報(bào)告。

　　根據(jù)《上市公司股東大會(huì)規(guī)范意見(jiàn)》及本公司《章程》、《股東大會(huì)議事規(guī)則》的規(guī)定，本公司將《陜西省廣播電視信息網(wǎng)絡(luò)股份有限公司部分資產(chǎn)評(píng)估報(bào)告書》摘要、獨(dú)立財(cái)務(wù)顧問(wèn)報(bào)告公告如下。《陜西省廣播電視信息網(wǎng)絡(luò)股份有限公司部分資產(chǎn)評(píng)估報(bào)告書》正文刊登在上海證券交易網(wǎng)站（www.see.com.cn），敬請(qǐng)投資者注意。

　　特此公告

　　董事會(huì)

　　2004年4月12日

　　陜西省廣播電視信息網(wǎng)絡(luò)股份有限公司

　　部分資產(chǎn)評(píng)估報(bào)告書摘要

　　一、委托方及資產(chǎn)占有方：本次評(píng)估的委托方為及陜西省廣播電視信息網(wǎng)絡(luò)股份有限公司，資產(chǎn)占有方為陜西省廣播電視信息網(wǎng)絡(luò)股份有限公司。

　　二、評(píng)估目的：為委托方-擬收購(gòu)資產(chǎn)占有方-陜西省廣播電視信息網(wǎng)絡(luò)股份有限公司的部分資產(chǎn)提供作價(jià)參考。

　　三、評(píng)估范圍與對(duì)象：陜西省廣播電視信息網(wǎng)絡(luò)股份有限公司的部分資產(chǎn)。

　　四、評(píng)估基準(zhǔn)日：2003年12月31日。

　　五、評(píng)估原則：遵循獨(dú)立性、客觀性、科學(xué)性、專業(yè)性的工作原則，遵循貢獻(xiàn)、替代、預(yù)期三項(xiàng)經(jīng)濟(jì)原則，客觀公正地進(jìn)行評(píng)估。

　　六、評(píng)估方法：主要采用重置成本法和收益現(xiàn)值法。

　　七、評(píng)估結(jié)論：列入評(píng)估范圍的資產(chǎn)評(píng)估價(jià)值為人民幣：804,916,089.98元。（大寫人民幣捌億零肆佰玖拾壹萬(wàn)陸仟零捌拾玖元玖角捌分）。

　　八、報(bào)告提出日期：二零零四年四月八日。

　　以上內(nèi)容摘自資產(chǎn)評(píng)估報(bào)告書，欲了解本評(píng)估項(xiàng)目的全面情況，應(yīng)認(rèn)真閱讀資產(chǎn)評(píng)估報(bào)告書。

　　中宇資產(chǎn)評(píng)估有限責(zé)任公司

　　法定代表人：王益龍

　　注冊(cè)資產(chǎn)評(píng)估師：李 貞

　　注冊(cè)資產(chǎn)評(píng)估師：徐

　　關(guān)于

　　與陜西省廣播電視信息網(wǎng)絡(luò)股份有限公司

　　關(guān)聯(lián)交易之獨(dú)立財(cái)務(wù)顧問(wèn)報(bào)告

　　中瑞華恒信咨字 [2004]第003號(hào)

　　一、釋義

　　除非特別說(shuō)明，以下簡(jiǎn)稱在本報(bào)告中的含義如下：

　　廣電網(wǎng)絡(luò)：指

　　陜廣電：指陜西省廣播電視信息網(wǎng)絡(luò)有限責(zé)任公司

　　廣電股份：指陜西省廣播電視信息網(wǎng)絡(luò)股份有限公司

　　寶雞廣電：指寶雞廣電網(wǎng)絡(luò)傳媒有限責(zé)任公司

　　廣源公司：指廣電網(wǎng)絡(luò)與廣電股份擬合資組建的陜西廣源數(shù)字電視設(shè)備有限責(zé)任公司（暫名）

　　《轉(zhuǎn)讓協(xié)議》：指廣電股份與廣電網(wǎng)絡(luò)簽訂的《關(guān)于轉(zhuǎn)讓寶雞廣電網(wǎng)絡(luò)傳媒有限責(zé)任公司15%股權(quán)的協(xié)議》

　　《收購(gòu)協(xié)議》：指廣電網(wǎng)絡(luò)與廣電股份簽訂的《有線電視網(wǎng)絡(luò)資產(chǎn)收購(gòu)協(xié)議》

　　收購(gòu)股權(quán)關(guān)聯(lián)交易：指廣電網(wǎng)絡(luò)收購(gòu)廣電股份持有的寶雞廣電15%股權(quán)的關(guān)聯(lián)交易

　　收購(gòu)資產(chǎn)關(guān)聯(lián)交易：指廣電網(wǎng)絡(luò)擬以增發(fā)新股募集資金收購(gòu)廣電股份所有之陜西省西安市、咸陽(yáng)市、寶雞市、銅川市、渭南市、延安市、榆林市、漢中市、安康市、商洛市、楊凌區(qū)等十一個(gè)市、區(qū)的有線電視網(wǎng)絡(luò)資產(chǎn)的關(guān)聯(lián)交易

　　審計(jì)基準(zhǔn)日：指寶雞廣電的審計(jì)基準(zhǔn)日為2003年12月31日

　　評(píng)估基準(zhǔn)日：廣電網(wǎng)絡(luò)擬收購(gòu)廣電股份所有陜西省十一個(gè)市、區(qū)有線電視網(wǎng)絡(luò)資產(chǎn)評(píng)估基準(zhǔn)日為2003年12月31日

　　元：指人民幣元

　　財(cái)務(wù)顧問(wèn)：指中瑞華恒信會(huì)計(jì)師事務(wù)所有限公司

　　二、緒言

　　受廣電網(wǎng)絡(luò)委托，中瑞華恒信會(huì)計(jì)師事務(wù)所有限公司擔(dān)任本次關(guān)聯(lián)交易的獨(dú)立財(cái)務(wù)顧問(wèn)，就廣電網(wǎng)絡(luò)收購(gòu)廣電股份持有的寶雞廣電15%股權(quán)以及擬以增發(fā)新股募集資金收購(gòu)廣電股份所有陜西省十一個(gè)市、區(qū)有線電視網(wǎng)絡(luò)資產(chǎn)的關(guān)聯(lián)交易發(fā)表獨(dú)立財(cái)務(wù)顧問(wèn)意見(jiàn)。根據(jù)《中華人民共和國(guó)公司法》、《中華人民共和國(guó)證券法》、《上海證券交易所股票上市規(guī)則》等有關(guān)法律、法規(guī)和規(guī)章，以及廣電網(wǎng)絡(luò)提供的該公司就此事項(xiàng)的董事會(huì)決議、監(jiān)事會(huì)決議、獨(dú)立董事的《獨(dú)立董事意見(jiàn)》，廣電股份的《公司章程》以及就此事項(xiàng)的董事會(huì)決議、股東大會(huì)決議、廣電網(wǎng)絡(luò)與廣電股份簽訂的《轉(zhuǎn)讓協(xié)議》、《收購(gòu)協(xié)議》、西安希格瑪有限責(zé)任會(huì)計(jì)師事務(wù)所出具的希會(huì)審字（2004）0081號(hào)《審計(jì)報(bào)告》、中宇資產(chǎn)評(píng)估有限責(zé)任公司所出具的中評(píng)報(bào)字[2004]第044號(hào)《評(píng)估報(bào)告書》等相關(guān)資料制作的，旨在對(duì)本次關(guān)聯(lián)交易做出獨(dú)立、客觀、公正的評(píng)價(jià)。

　　本報(bào)告人對(duì)廣電網(wǎng)絡(luò)及有關(guān)各方提供的文件資料進(jìn)行了認(rèn)真、詳細(xì)的審閱。各方提供的各項(xiàng)文件資料的真實(shí)性、準(zhǔn)確性和完整性，應(yīng)由提供方承擔(dān)全部的責(zé)任，本報(bào)告人不承擔(dān)由此引起的任何風(fēng)險(xiǎn)。同時(shí)，本報(bào)告人提請(qǐng)投資者注意，本報(bào)告不構(gòu)成對(duì)投資者任何投資建議，對(duì)投資者根據(jù)本報(bào)告所做出的任何投資決策而可能產(chǎn)生的風(fēng)險(xiǎn)，本報(bào)告人不承擔(dān)任何責(zé)任。本獨(dú)立財(cái)務(wù)顧問(wèn)沒(méi)有委托和授權(quán)任何其他機(jī)構(gòu)和個(gè)人提供未在本報(bào)告中列載的信息和對(duì)本報(bào)告做任何解釋或說(shuō)明。本財(cái)務(wù)顧問(wèn)同時(shí)提請(qǐng)廣大投資者認(rèn)真閱讀廣電網(wǎng)絡(luò)董事會(huì)發(fā)布的關(guān)于上述關(guān)聯(lián)交易的公告。

　　三、交易涉及的各方當(dāng)事人及其相互關(guān)系

　　（一）本次關(guān)聯(lián)交易的各方

　　1、陜廣電———本次關(guān)聯(lián)交易雙方的實(shí)際控制人

　　陜廣電成立于2000年12月，為陜西省廣播電影電視局下屬的國(guó)有獨(dú)資有限責(zé)任公司。注冊(cè)地址為陜西省西安市長(zhǎng)安南路336號(hào)，注冊(cè)資本為6.584982億元，法定代表人為任賢良，經(jīng)營(yíng)范圍為全省廣播電視網(wǎng)絡(luò)的規(guī)劃、建設(shè)、管理和經(jīng)營(yíng)；開(kāi)展廣播電視網(wǎng)絡(luò)基本業(yè)務(wù)、增值業(yè)務(wù)；廣播電視廣告、影視制作、廣播電視工程技術(shù)服務(wù)。

　　2、廣電股份———收購(gòu)股權(quán)關(guān)聯(lián)交易及收購(gòu)資產(chǎn)關(guān)聯(lián)交易的出售方

　　廣電股份成立于2001年6月，注冊(cè)資本9.5045億元，注冊(cè)地址為西安市太白南路363號(hào)，法定代表人為任賢良，主營(yíng)業(yè)務(wù)為廣播電視網(wǎng)絡(luò)的設(shè)計(jì)、建造、改造、經(jīng)營(yíng)、運(yùn)營(yíng)、維護(hù)和管理；開(kāi)展廣播電視基本業(yè)務(wù)、擴(kuò)展業(yè)務(wù)、增值業(yè)務(wù)；開(kāi)展依托網(wǎng)絡(luò)的電子商務(wù)、電子政務(wù)、電子社區(qū)工程等其它信息業(yè)務(wù)；廣播電視及信息網(wǎng)絡(luò)技術(shù)開(kāi)發(fā)、工程、咨詢；廣播電視及信息網(wǎng)絡(luò)設(shè)備的研制、生產(chǎn)與銷售。陜廣電作為第一大股東持有其23.72%的股權(quán)。

　　3、廣電網(wǎng)絡(luò)———收購(gòu)股權(quán)關(guān)聯(lián)交易及收購(gòu)資產(chǎn)關(guān)聯(lián)交易的購(gòu)買方

　　廣電網(wǎng)絡(luò)前身是黃河機(jī)電股份有限公司，2001年第一次臨時(shí)股東大會(huì)審議通過(guò)了由陜廣電對(duì)其進(jìn)行重大資產(chǎn)、債務(wù)重組，并變更公司名稱及經(jīng)營(yíng)范圍的議案，2001年12月26日經(jīng)西安市工商行政管理局批準(zhǔn)，公司名稱變更為。廣電網(wǎng)絡(luò)總股本為122,417,237股，其中陜廣電持有國(guó)有法人股62,431,839股，占總股本的51%，為其第一大股東。廣電網(wǎng)絡(luò)注冊(cè)資本1.22417237億元，法定代表人為韓本毅，注冊(cè)地址為西安市太白南路363號(hào)影視大酒店副樓，營(yíng)業(yè)范圍為“廣播電視信息網(wǎng)絡(luò)的建設(shè)、開(kāi)發(fā)、經(jīng)營(yíng)管理和維護(hù)，廣播電視節(jié)目收轉(zhuǎn)、傳送（許可證期限至2007年3月9日）；廣播電視網(wǎng)絡(luò)信息服務(wù)、咨詢；廣播影視節(jié)目策劃、制作、發(fā)行；有線廣播電視分配網(wǎng)的設(shè)計(jì)與施工，衛(wèi)星地面接收設(shè)施設(shè)計(jì)、安裝、施工；設(shè)計(jì)、制作、發(fā)布、代理國(guó)內(nèi)外各類廣告；房地產(chǎn)開(kāi)發(fā)、承辦體育比賽、承辦文藝演出及會(huì)展（取得審批后經(jīng)營(yíng)）；以下項(xiàng)目由分支機(jī)構(gòu)經(jīng)營(yíng)：體育場(chǎng)館設(shè)施的經(jīng)營(yíng)管理，體育健身項(xiàng)目的開(kāi)發(fā)、經(jīng)營(yíng)。”。

　　4、寶雞廣電———收購(gòu)股權(quán)關(guān)聯(lián)交易的標(biāo)的公司

　　寶雞廣電為成立于2002年3月成立的有限責(zé)任公司，其中，廣電網(wǎng)絡(luò)持有69%的股權(quán)，廣電股份持有31%的股權(quán)。該公司注冊(cè)地址為陜西省寶雞市中山東路270號(hào)，注冊(cè)資金6744.9萬(wàn)元，法定代表人為謝建鋼，營(yíng)業(yè)范圍為廣播電視網(wǎng)絡(luò)的設(shè)計(jì)、建造、改造、運(yùn)營(yíng)和管理；開(kāi)展廣播電視網(wǎng)絡(luò)基礎(chǔ)業(yè)務(wù)、擴(kuò)展業(yè)務(wù)；廣播電視及信息網(wǎng)絡(luò)技術(shù)開(kāi)發(fā)、咨詢；廣播電視及信息網(wǎng)絡(luò)設(shè)備的研制、生產(chǎn)、銷售；受托管理、經(jīng)營(yíng)有線網(wǎng)絡(luò)等。

　　（二）各方當(dāng)事人關(guān)系

　　陜廣電分別持有廣電股份和廣電網(wǎng)絡(luò)23.72%和51%的股權(quán)，均為其第一大股東和實(shí)際控制人。廣電網(wǎng)絡(luò)收購(gòu)廣電股份所有之寶雞廣電15%股權(quán)以及收購(gòu)廣電股份所有之陜西省十一個(gè)市、區(qū)有線電視網(wǎng)絡(luò)資產(chǎn)，屬于受同一股東控制的公司之間的關(guān)聯(lián)交易。

　　寶雞廣電目前股東為廣電網(wǎng)絡(luò)和廣電股份，分別持有其69%和31%的股權(quán)。

　　四、本次關(guān)聯(lián)交易的標(biāo)的、動(dòng)因及基本情況

　　（一）關(guān)聯(lián)交易的標(biāo)的

　　1、廣電股份所有之寶雞廣電15%的股權(quán)。

　　2、廣電股份所有之陜西省十一個(gè)市、區(qū)有線電視網(wǎng)絡(luò)資產(chǎn)。

　　（二）關(guān)聯(lián)交易的動(dòng)因

　　廣電網(wǎng)絡(luò)是以有線電視網(wǎng)絡(luò)運(yùn)營(yíng)以及管理為主營(yíng)業(yè)務(wù)的上市公司，有線電視網(wǎng)絡(luò)資產(chǎn)是其主要經(jīng)營(yíng)性資產(chǎn)和主要利潤(rùn)來(lái)源之一，而且也是今后廣電網(wǎng)絡(luò)進(jìn)一步開(kāi)展包括西安市在內(nèi)的陜西省內(nèi)有線電視數(shù)字化業(yè)務(wù)的網(wǎng)絡(luò)基礎(chǔ)，基于此，做大做強(qiáng)網(wǎng)絡(luò)資產(chǎn)并進(jìn)一步開(kāi)展陜西省內(nèi)有線電視數(shù)字化業(yè)務(wù)，就成為廣電網(wǎng)絡(luò)增強(qiáng)核心競(jìng)爭(zhēng)力、保證持續(xù)贏利能力、提升公司價(jià)值的主要經(jīng)營(yíng)管理戰(zhàn)略。

　　廣電網(wǎng)絡(luò)收購(gòu)寶雞廣電的股權(quán)以及以增發(fā)新股募集資金收購(gòu)陜西省十一個(gè)市、區(qū)的有線電視網(wǎng)絡(luò)資產(chǎn)，正是為了達(dá)到到調(diào)整資產(chǎn)結(jié)構(gòu)，加大網(wǎng)絡(luò)資產(chǎn)的比重，提高盈利能力，增強(qiáng)在有線電視網(wǎng)絡(luò)運(yùn)營(yíng)和經(jīng)營(yíng)方面實(shí)力的目的。

　　由于廣電網(wǎng)絡(luò)已經(jīng)將自己未來(lái)的主業(yè)定位于有線電視網(wǎng)絡(luò)資產(chǎn)的運(yùn)營(yíng)，因此，廣電網(wǎng)絡(luò)決定通過(guò)本次關(guān)聯(lián)交易，將原先從西安圣河科技有限責(zé)任公司收回的、擬與廣電股份共同出資組建廣源公司以生產(chǎn)機(jī)頂盒等產(chǎn)品的與電子電器生產(chǎn)有關(guān)的資產(chǎn)改為用該類資產(chǎn)收購(gòu)廣電股份所有的寶雞廣電15%的股權(quán)，以進(jìn)一步增強(qiáng)公司的有線電視網(wǎng)絡(luò)資產(chǎn)的實(shí)力和規(guī)模。

　　（三）關(guān)聯(lián)交易的基本情況

　　1、收購(gòu)股權(quán)關(guān)聯(lián)交易

　　雙方約定，以具有證券從業(yè)資格的西安希格瑪有限責(zé)任會(huì)計(jì)師事務(wù)所在審計(jì)基準(zhǔn)日對(duì)寶雞廣電的審計(jì)值為依據(jù)，確定該股權(quán)交易的交易價(jià)格；待《轉(zhuǎn)讓協(xié)議》生效后十日內(nèi)，廣電網(wǎng)絡(luò)以從西安圣河科技有限責(zé)任公司收回投資經(jīng)評(píng)估的價(jià)值和部分現(xiàn)金支付該筆收購(gòu)款項(xiàng)予廣電股份。

　　本次轉(zhuǎn)讓完成后，廣電網(wǎng)絡(luò)將持有寶雞廣電84%的股權(quán)，廣電股份持有寶雞廣電16%的股權(quán)，雙方將按照新的持股比例取得投資收益。

　　雙方約定，如果該《轉(zhuǎn)讓協(xié)議》中任何一方向?qū)Ψ教峁┑馁Y料存在虛假記載、誤導(dǎo)性陳述或重大遺漏，并導(dǎo)致對(duì)方由此而遭受損失的，應(yīng)向?qū)Ψ教峁┩耆�和有效的賠償。

　　針對(duì)該關(guān)聯(lián)交易，經(jīng)本財(cái)務(wù)顧問(wèn)核查，未發(fā)現(xiàn)廣電股份對(duì)其所持有的寶雞廣電股份的所有權(quán)方面存在如抵押、質(zhì)押、涉訟等瑕疵。

　　2、收購(gòu)資產(chǎn)關(guān)聯(lián)交易

　　雙方約定，同意聘請(qǐng)具有證券從業(yè)資格的陜西同盛資產(chǎn)評(píng)估有限責(zé)任公司（該公司目前已變更為中宇資產(chǎn)評(píng)估有限責(zé)任公司陜西同盛分公司）在評(píng)估基準(zhǔn)日對(duì)廣電股份擬轉(zhuǎn)讓的有線電視網(wǎng)絡(luò)資產(chǎn)進(jìn)行評(píng)估，并在廣電網(wǎng)絡(luò)增發(fā)新股完成后，聘請(qǐng)雙方共同認(rèn)可之具有證券從業(yè)資格的會(huì)計(jì)師事務(wù)所對(duì)擬收購(gòu)網(wǎng)絡(luò)資產(chǎn)在專項(xiàng)審計(jì)基準(zhǔn)日（指廣電網(wǎng)絡(luò)增發(fā)募集資金全部匯入廣電網(wǎng)絡(luò)銀行帳戶的前月最后一日）的會(huì)計(jì)報(bào)表進(jìn)行專項(xiàng)審計(jì)，并以經(jīng)國(guó)有資產(chǎn)管理部門備案的網(wǎng)絡(luò)資產(chǎn)的資產(chǎn)評(píng)估結(jié)果為基礎(chǔ)，結(jié)合上述專項(xiàng)審計(jì)結(jié)果和資產(chǎn)評(píng)估增減值所引起的折舊及其他變化，最終確定收購(gòu)價(jià)格（形成該收購(gòu)價(jià)格的相關(guān)數(shù)據(jù)須經(jīng)上述會(huì)計(jì)師事務(wù)所專項(xiàng)審閱）。

　　雙方同意，廣電網(wǎng)絡(luò)擬以增發(fā)新股募集資金完成本次收購(gòu)。在廣電網(wǎng)絡(luò)增發(fā)新股成功后，募集資金全部匯入廣電網(wǎng)絡(luò)銀行帳戶之日起不超過(guò)六十個(gè)工作日且在該期限內(nèi)廣電網(wǎng)絡(luò)、廣電股份對(duì)該項(xiàng)網(wǎng)絡(luò)資產(chǎn)已交割完畢，廣電網(wǎng)絡(luò)按照雙方確定的收購(gòu)價(jià)格將收購(gòu)資金匯入廣電股份指定銀行帳戶。

　　針對(duì)此次資產(chǎn)收購(gòu)，廣電股份保證本次擬轉(zhuǎn)讓予廣電網(wǎng)絡(luò)的網(wǎng)絡(luò)資產(chǎn)的所有權(quán)不存在訴訟、仲裁、爭(zhēng)議等任何足以限制其對(duì)該網(wǎng)絡(luò)資產(chǎn)行使所有權(quán)并可能妨礙該網(wǎng)絡(luò)資產(chǎn)轉(zhuǎn)讓或受讓的任何瑕疵，對(duì)此，雙方進(jìn)一步約定，如果本協(xié)議中任何一方違反其所做出之聲明、承諾或保證并導(dǎo)致守約方遭受損失，則該違約方應(yīng)向守約方賠償其因此所遭受之損失；如因廣電股份對(duì)其所出售網(wǎng)絡(luò)資產(chǎn)的所有權(quán)存在瑕疵而導(dǎo)致廣電網(wǎng)絡(luò)不能收購(gòu)或部分收購(gòu)該網(wǎng)絡(luò)資產(chǎn)，則廣電股份應(yīng)按照廣電網(wǎng)絡(luò)未能收購(gòu)之資產(chǎn)經(jīng)評(píng)估的凈資產(chǎn)值向廣電網(wǎng)絡(luò)進(jìn)行賠償；如因廣電股份對(duì)其所出售網(wǎng)絡(luò)資產(chǎn)的所有權(quán)存在瑕疵而導(dǎo)致第三方向廣電網(wǎng)絡(luò)產(chǎn)生權(quán)利要求并導(dǎo)致廣電網(wǎng)絡(luò)遭受損失，則廣電股份應(yīng)在廣電網(wǎng)絡(luò)的損失范圍內(nèi)對(duì)廣電網(wǎng)絡(luò)進(jìn)行全額補(bǔ)償。

　　五、本次股權(quán)收購(gòu)關(guān)聯(lián)交易的原則與內(nèi)容

　　（一）本次股權(quán)收購(gòu)關(guān)聯(lián)交易的原則

　　1、優(yōu)化資產(chǎn)結(jié)構(gòu)，提高資產(chǎn)效益，促進(jìn)公司長(zhǎng)期發(fā)展的原則；

　　2、抓住機(jī)遇，促進(jìn)產(chǎn)業(yè)升級(jí)的原則；

　　3、公開(kāi)、公平、公正的原則；

　　4、符合全體股東長(zhǎng)遠(yuǎn)利益的原則；

　　5、遵守國(guó)家有關(guān)法律、法規(guī)及有關(guān)政策的原則。

　　（二）關(guān)聯(lián)交易的內(nèi)容

　　2004年3月3日，廣電網(wǎng)絡(luò)第四屆董事會(huì)第十六次會(huì)議審議通過(guò)了與廣電股份擬簽訂的《轉(zhuǎn)讓協(xié)議》及《收購(gòu)協(xié)議》；2004年2月11日，廣電股份董事會(huì)審議通過(guò)了與廣電網(wǎng)絡(luò)擬簽訂的《轉(zhuǎn)讓協(xié)議》及《收購(gòu)協(xié)議》。

　　1、交易價(jià)格的確定

　　（1）收購(gòu)股權(quán)關(guān)聯(lián)交易

　　雙方確認(rèn)，廣電網(wǎng)絡(luò)受讓廣電股份所持有的寶雞廣電股權(quán)的交易價(jià)格按照以審計(jì)基準(zhǔn)日寶雞廣電的審計(jì)報(bào)告所確定的凈資產(chǎn)為計(jì)價(jià)依據(jù)。根據(jù)西安希格瑪有限責(zé)任會(huì)計(jì)師事務(wù)所出具的希會(huì)審字（2004）0081號(hào)《審計(jì)報(bào)告》，截止審計(jì)基準(zhǔn)日，寶雞廣電的凈資產(chǎn)為76,620,073.74元，該凈資產(chǎn)乘以15%為11,493,011.06元，即為股權(quán)轉(zhuǎn)讓價(jià)格。

　　（2）收購(gòu)資產(chǎn)關(guān)聯(lián)交易

　　在廣電網(wǎng)絡(luò)增發(fā)新股完成后，聘請(qǐng)雙方共同認(rèn)可之具有證券從業(yè)資格的會(huì)計(jì)師事務(wù)所對(duì)擬收購(gòu)網(wǎng)絡(luò)資產(chǎn)在專項(xiàng)審計(jì)基準(zhǔn)日（指廣電網(wǎng)絡(luò)增發(fā)募集資金全部匯入廣電網(wǎng)絡(luò)銀行帳戶的前月最后一日）的會(huì)計(jì)報(bào)表進(jìn)行專項(xiàng)審計(jì)，并以經(jīng)國(guó)有資產(chǎn)管理部門備案的網(wǎng)絡(luò)資產(chǎn)的資產(chǎn)評(píng)估結(jié)果為基礎(chǔ)，結(jié)合上述專項(xiàng)審計(jì)結(jié)果和資產(chǎn)評(píng)估增減值所引起的折舊及其他變化，最終確定收購(gòu)價(jià)格（形成該收購(gòu)價(jià)格的相關(guān)數(shù)據(jù)須經(jīng)上述會(huì)計(jì)師事務(wù)所專項(xiàng)審閱）。

　　上述網(wǎng)絡(luò)資產(chǎn)由中宇資產(chǎn)評(píng)估有限責(zé)任公司主要采用重置成本法進(jìn)行評(píng)估，對(duì)于用戶分配網(wǎng)價(jià)值則主要采用收益現(xiàn)值法評(píng)估，并出具了中評(píng)報(bào)字[2004]第044號(hào)《資產(chǎn)評(píng)估報(bào)告書》，評(píng)估結(jié)果如下：廣電網(wǎng)絡(luò)擬收購(gòu)資產(chǎn)凈值的帳面原值為79,662.12萬(wàn)元，評(píng)估價(jià)值80,491.61萬(wàn)元，增減值829.49萬(wàn)元，增減率1.04%,其中,流動(dòng)資產(chǎn)帳面原值5,741.84萬(wàn)元，評(píng)估價(jià)值5,742.18萬(wàn)元，增減值0.34萬(wàn)元，增減率0.01%；固定資產(chǎn)帳面原值80,867.94萬(wàn)元，評(píng)估價(jià)值82,125.59萬(wàn)元，增減值1,257.65萬(wàn)元，增減率1.56%；無(wú)形資產(chǎn)帳面原值0.36萬(wàn)元，評(píng)估價(jià)值0.36萬(wàn)元，增減值0萬(wàn)元，增減率0%；遞延資產(chǎn)帳面原值617.24萬(wàn)元，評(píng)估價(jià)值187.18萬(wàn)元，增減值-430.06萬(wàn)元，增值率-69.67%；流動(dòng)負(fù)債帳面原值6,895.26萬(wàn)元，評(píng)估價(jià)值6,893.71萬(wàn)元，增減值-1.55萬(wàn)元，增減率-0.02%；長(zhǎng)期負(fù)債帳面原值670萬(wàn)元，評(píng)估價(jià)值670萬(wàn)元，增減值0萬(wàn)元，增減率0%。

　　2、結(jié)算（履行）方式：

　　（1）收購(gòu)股權(quán)關(guān)聯(lián)交易

　　《轉(zhuǎn)讓協(xié)議》生效后10日內(nèi)，廣電網(wǎng)絡(luò)以從西安圣河科技有限責(zé)任公司收回投資經(jīng)西安正衡資產(chǎn)評(píng)估有限責(zé)任公司以西正衡評(píng)報(bào)字[2003]247號(hào)《對(duì)外投資項(xiàng)目資產(chǎn)評(píng)估報(bào)告書》評(píng)估的價(jià)值1118.13萬(wàn)元和部分現(xiàn)金支付該筆收購(gòu)款項(xiàng)予廣電股份。

　　（2）收購(gòu)資產(chǎn)關(guān)聯(lián)交易

　　在廣電網(wǎng)絡(luò)增發(fā)新股成功后，募集資金全部匯入廣電網(wǎng)絡(luò)銀行帳戶之日起不超過(guò)六十個(gè)工作日且在該期限內(nèi)廣電網(wǎng)絡(luò)、廣電股份對(duì)該項(xiàng)網(wǎng)絡(luò)資產(chǎn)已交割完畢，廣電網(wǎng)絡(luò)按照雙方確定的收購(gòu)價(jià)格將收購(gòu)資金匯入廣電股份指定銀行帳戶。

　　3、本次股權(quán)轉(zhuǎn)讓協(xié)議生效的條件

　　（1）廣電網(wǎng)絡(luò)與廣電股份擬簽訂的《轉(zhuǎn)讓協(xié)議》在以下條件同時(shí)成立后，方可生效：

　　1）經(jīng)廣電網(wǎng)絡(luò)股東大會(huì)審議通過(guò)；

　　2）雙方在協(xié)議中簽字蓋章。

　　（2）廣電網(wǎng)絡(luò)與廣電股份擬簽訂的《收購(gòu)協(xié)議》在以下條件同時(shí)成立后，方可生效：

　　1）廣電股份、廣電網(wǎng)絡(luò)雙方簽字蓋章；

　　2）廣電股份股東大會(huì)會(huì)議審議通過(guò)；

　　3）廣電網(wǎng)絡(luò)股東大會(huì)會(huì)議審議通過(guò)；

　　4）廣電網(wǎng)絡(luò)本次以增發(fā)新股募集資金收購(gòu)網(wǎng)絡(luò)資產(chǎn)的方案經(jīng)有權(quán)部門批準(zhǔn)；

　　5）本次擬收購(gòu)資產(chǎn)的資產(chǎn)評(píng)估結(jié)果已在有關(guān)國(guó)有資產(chǎn)管理部門備案；

　　6）廣電股份本次轉(zhuǎn)讓資產(chǎn)已經(jīng)有關(guān)國(guó)有資產(chǎn)管理部門批準(zhǔn)；

　　7）廣電網(wǎng)絡(luò)增發(fā)新股經(jīng)中國(guó)證券監(jiān)督管理會(huì)審核批準(zhǔn)并實(shí)施完成，募集資金全部匯入廣電網(wǎng)絡(luò)帳戶。

　　六、本次關(guān)聯(lián)交易對(duì)廣電網(wǎng)絡(luò)的影響

　　本次股權(quán)受讓及其相應(yīng)的關(guān)聯(lián)交易對(duì)廣電網(wǎng)絡(luò)的影響表現(xiàn)在：

　　1、本次收購(gòu)寶雞廣電部分股權(quán)以及陜西省十一個(gè)市、區(qū)有線電視網(wǎng)絡(luò)資產(chǎn)與廣電網(wǎng)絡(luò)主營(yíng)業(yè)務(wù)一致，符合廣電網(wǎng)絡(luò)通過(guò)做大做強(qiáng)主營(yíng)業(yè)務(wù)以提高核心競(jìng)爭(zhēng)力、保證穩(wěn)定的贏利能力的戰(zhàn)略目標(biāo)。

　　2、通過(guò)本次股權(quán)收購(gòu)和資產(chǎn)收購(gòu)，廣電網(wǎng)絡(luò)的有線電視網(wǎng)絡(luò)類資產(chǎn)比重得到提高，使廣電網(wǎng)絡(luò)成為陜西省范圍內(nèi)最大的、居主導(dǎo)地位的有線電視網(wǎng)絡(luò)運(yùn)營(yíng)商，通過(guò)后續(xù)的對(duì)陜西省有線電視網(wǎng)絡(luò)的數(shù)字化改造，將有利于廣電網(wǎng)絡(luò)擴(kuò)大優(yōu)質(zhì)資產(chǎn)規(guī)模、提升資產(chǎn)的整體盈利能力，有利于廣電網(wǎng)絡(luò)增強(qiáng)在有線電視網(wǎng)絡(luò)運(yùn)營(yíng)方面的實(shí)力，有利于廣電網(wǎng)絡(luò)在即將到來(lái)的數(shù)字化革命中搶占先機(jī)，增強(qiáng)主營(yíng)業(yè)務(wù)。

　　七、 獨(dú)立財(cái)務(wù)顧問(wèn)意見(jiàn)

　　（一）　基本假設(shè)

　　本獨(dú)立財(cái)務(wù)顧問(wèn)報(bào)告所表達(dá)的意見(jiàn)基于下述假設(shè)前提之上：

　　1、 本獨(dú)立財(cái)務(wù)顧問(wèn)報(bào)告所依據(jù)的資料具備真實(shí)性、準(zhǔn)確性、完整性和及時(shí)性；

　　2、 國(guó)家現(xiàn)行的法律、法規(guī)及產(chǎn)業(yè)政策無(wú)重大變化；

　　3、本次關(guān)聯(lián)交易方遵循誠(chéng)實(shí)信用原則，合同協(xié)議得以充分履行，本次關(guān)聯(lián)交易所涉及的股權(quán)過(guò)戶、資產(chǎn)過(guò)戶、實(shí)物資產(chǎn)出資、現(xiàn)金出資不存在法律障礙，能夠順利進(jìn)行，本次交易不存在其他障礙，能如期完成；

　　4、廣電網(wǎng)絡(luò)、廣電股份及其關(guān)聯(lián)企業(yè)內(nèi)部基本制度、管理層的變動(dòng)對(duì)本次交易無(wú)重大影響，廣電網(wǎng)絡(luò)及廣電股份的經(jīng)營(yíng)狀況無(wú)不可預(yù)見(jiàn)的重大變化；

　　5、廣電網(wǎng)絡(luò)、廣電股份及其關(guān)聯(lián)企業(yè)以及本次交易所涉及的權(quán)益、資產(chǎn)所在地的社會(huì)經(jīng)濟(jì)環(huán)境無(wú)重大變化；

　　6、 無(wú)其它不可預(yù)測(cè)和不可抗力因素造成的重大不利影響。

　　（二）獨(dú)立財(cái)務(wù)顧問(wèn)意見(jiàn)

　　1、本次關(guān)聯(lián)交易的合法性

　　A廣電網(wǎng)絡(luò)已于2004年3月3日召開(kāi)第四屆董事會(huì)第十六次會(huì)議審議通過(guò)了本次關(guān)聯(lián)交易的議案。該公司關(guān)聯(lián)董事按照《上海證券交易所股票上市規(guī)則》的有關(guān)規(guī)定，就關(guān)聯(lián)交易事項(xiàng)進(jìn)行了回避表決，公司獨(dú)立董事就上述兩項(xiàng)關(guān)聯(lián)交易分別出具了《獨(dú)立董事意見(jiàn)》；

　　B 廣電網(wǎng)絡(luò)已于2004年3月3日召開(kāi)第四屆監(jiān)事會(huì)第八次會(huì)議審議通過(guò)了上述議案；

　　C 廣電股份董事會(huì)于2004年2月11日做出決議通過(guò)了本次股權(quán)轉(zhuǎn)讓關(guān)聯(lián)交易以及轉(zhuǎn)讓資產(chǎn)關(guān)聯(lián)交易事項(xiàng)；

　　D 廣電股份2003年度股東大會(huì)于2004年3月31日做出決議通過(guò)了本次轉(zhuǎn)讓資產(chǎn)關(guān)聯(lián)交易事項(xiàng)；

　　E 本次關(guān)聯(lián)交易符合相關(guān)法規(guī)、準(zhǔn)則的要求，并按照關(guān)聯(lián)交易的有關(guān)規(guī)定履行程序；

　　2、本次關(guān)聯(lián)交易的公允性

　　收購(gòu)股權(quán)關(guān)聯(lián)交易涉及的擬收購(gòu)股權(quán)以經(jīng)西安希格瑪有限責(zé)任會(huì)計(jì)師事務(wù)所審計(jì)的寶雞廣電在審計(jì)基準(zhǔn)日的凈資產(chǎn)再乘以擬收購(gòu)的股權(quán)比例作為受讓價(jià)格，定價(jià)方法符合國(guó)家有關(guān)法律法規(guī)，不存在損害交易雙方利益的情況，也未發(fā)現(xiàn)損害廣電網(wǎng)絡(luò)中小股東利益的情形，符合公平、公正、公允的原則及廣電網(wǎng)絡(luò)全體股東的利益。

　　收購(gòu)資產(chǎn)關(guān)聯(lián)交易涉及的擬收購(gòu)資產(chǎn)以經(jīng)中宇資產(chǎn)評(píng)估有限責(zé)任公司在評(píng)估基準(zhǔn)日的評(píng)估值作為基準(zhǔn)，并聘請(qǐng)雙方共同認(rèn)可之具有證券從業(yè)資格的會(huì)計(jì)師事務(wù)所對(duì)擬收購(gòu)網(wǎng)絡(luò)資產(chǎn)在專項(xiàng)審計(jì)基準(zhǔn)日（指廣電網(wǎng)絡(luò)增發(fā)募集資金全部匯入廣電網(wǎng)絡(luò)銀行帳戶的前月最后一日）的會(huì)計(jì)報(bào)表進(jìn)行專項(xiàng)審計(jì)，并以經(jīng)國(guó)有資產(chǎn)管理部門備案的網(wǎng)絡(luò)資產(chǎn)的資產(chǎn)評(píng)估結(jié)果為基礎(chǔ)，結(jié)合上述專項(xiàng)審計(jì)結(jié)果和資產(chǎn)評(píng)估增減值所引起的折舊及其他變化，最終確定收購(gòu)價(jià)格（形成該收購(gòu)價(jià)格的相關(guān)數(shù)據(jù)須經(jīng)上述會(huì)計(jì)師事務(wù)所專項(xiàng)審閱），定價(jià)方法符合國(guó)家有關(guān)法律法規(guī)，不存在損害交易雙方利益的情況，也未發(fā)現(xiàn)損害廣電網(wǎng)絡(luò)中小股東利益的情形，符合公平、公正、公允的原則及廣電網(wǎng)絡(luò)全體股東的利益。

　　3、本次交易的合理性

　　由于國(guó)家大力發(fā)展有線電視網(wǎng)絡(luò)，做大做強(qiáng)有線電視網(wǎng)絡(luò)資源就成為廣電網(wǎng)絡(luò)戰(zhàn)略選擇，通過(guò)此次受讓股權(quán)和收購(gòu)資產(chǎn)的關(guān)聯(lián)交易將增加廣電網(wǎng)絡(luò)的網(wǎng)絡(luò)資產(chǎn)比重，提高盈利能力，增強(qiáng)在有線電視網(wǎng)絡(luò)運(yùn)營(yíng)和經(jīng)營(yíng)方面的實(shí)力，使廣電網(wǎng)絡(luò)將成為陜西省范圍內(nèi)最大的有線電視網(wǎng)絡(luò)運(yùn)營(yíng)商，在行業(yè)內(nèi)占據(jù)主導(dǎo)地位。

　　八、提請(qǐng)本報(bào)告使用人注意的問(wèn)題

　　1、本次收購(gòu)股權(quán)及收購(gòu)資產(chǎn)屬關(guān)聯(lián)交易，須經(jīng)廣電網(wǎng)絡(luò)第四屆董事會(huì)第十六次會(huì)議提請(qǐng)召開(kāi)的2003年度股東大會(huì)審議通過(guò)。在該次股東大會(huì)上，對(duì)本議案表決時(shí)關(guān)聯(lián)股東應(yīng)回避；同時(shí)，廣電網(wǎng)絡(luò)董事會(huì)應(yīng)聘請(qǐng)有證券從業(yè)資格的律師出席股東大會(huì)，對(duì)股東大會(huì)的合法性出具《法律意見(jiàn)書》；

　　2、廣電網(wǎng)絡(luò)本次以增發(fā)新股募集資金收購(gòu)有線電視網(wǎng)絡(luò)資產(chǎn)的方案尚需有權(quán)部門批準(zhǔn)；

　　3、廣電股份本次轉(zhuǎn)讓有線電視網(wǎng)絡(luò)資產(chǎn)尚需有關(guān)國(guó)有資產(chǎn)管理部門批準(zhǔn)；

　　4、本次交易為受同一母公司控制的公司之間的關(guān)聯(lián)交易；

　　5、本次交易價(jià)格公允性的總體評(píng)價(jià)是基于審計(jì)結(jié)果以及評(píng)估結(jié)果做出的，本財(cái)務(wù)顧問(wèn)并未對(duì)西安希格瑪有限責(zé)任會(huì)計(jì)師事務(wù)所所采用的審計(jì)方法以及中宇資產(chǎn)評(píng)估有限責(zé)任公司的評(píng)估方法是否適用于本次關(guān)聯(lián)交易以及審計(jì)結(jié)果、評(píng)估結(jié)果的準(zhǔn)確性做出判斷；

　　6、根據(jù)廣電網(wǎng)絡(luò)2002年年報(bào)以及本財(cái)務(wù)顧問(wèn)的核查，廣電網(wǎng)絡(luò)收購(gòu)寶雞廣電15%股權(quán)擬出資之實(shí)物資產(chǎn)為其《資產(chǎn)負(fù)債表》中“其他長(zhǎng)期資產(chǎn)”項(xiàng)下的資產(chǎn)，該部分資產(chǎn)系由廣電網(wǎng)絡(luò)前身—黃河機(jī)電收回對(duì)西安圣河科技有限責(zé)任公司的投資所形成，西安圣河科技有限責(zé)任公司董事會(huì)已通過(guò)廣電網(wǎng)絡(luò)收回投資的董事會(huì)決議，目前相關(guān)法律手續(xù)尚未辦理完畢。針對(duì)該種情形，廣電網(wǎng)絡(luò)承諾盡快辦理完畢有關(guān)法律手續(xù)；另外，陜廣電與廣電網(wǎng)絡(luò)、廣電股份簽署了《擔(dān)保協(xié)議書》，陜廣電對(duì)上述擬出資實(shí)物資產(chǎn)可能發(fā)生的風(fēng)險(xiǎn)在1118.13萬(wàn)元的范圍內(nèi)對(duì)廣電股份進(jìn)行了擔(dān)保。

　　7、本報(bào)告僅對(duì)本次交易對(duì)全體股東的公允性做出獨(dú)立、公正、客觀的評(píng)價(jià)，不構(gòu)成對(duì)廣電網(wǎng)絡(luò)的任何投資建議，對(duì)于投資者根據(jù)本報(bào)告所做出任何投資決策可能產(chǎn)生的風(fēng)險(xiǎn)，本財(cái)務(wù)顧問(wèn)不承擔(dān)任何責(zé)任。

　　九、備查文件

　　1、廣電網(wǎng)絡(luò)與廣電股份簽署的《股權(quán)轉(zhuǎn)讓協(xié)議》、《有線電視網(wǎng)絡(luò)資產(chǎn)收購(gòu)協(xié)議》

　　2、西安希格瑪有限責(zé)任會(huì)計(jì)師事務(wù)所出具的希會(huì)審字（2004）0081號(hào)《審計(jì)報(bào)告》

　　3、西安正衡資產(chǎn)評(píng)估有限責(zé)任公司出具的西正衡評(píng)報(bào)字[2003]247號(hào)《對(duì)外投資項(xiàng)目資產(chǎn)評(píng)估報(bào)告書》

　　4、中宇資產(chǎn)評(píng)估有限責(zé)任公司出具的中評(píng)報(bào)字[2004]第044號(hào)《資產(chǎn)評(píng)估報(bào)告書》

　　5、廣電網(wǎng)絡(luò)第四屆董事會(huì)第十六次會(huì)議決議

　　6、廣電網(wǎng)絡(luò)第四屆監(jiān)事會(huì)第八次會(huì)議決議

　　7、廣電網(wǎng)絡(luò)獨(dú)立董事出具的《獨(dú)立董事意見(jiàn)》

　　8、廣電網(wǎng)絡(luò)關(guān)聯(lián)交易公告

　　9、廣電網(wǎng)絡(luò)承諾盡快辦理擬出資之實(shí)物資產(chǎn)有關(guān)法律手續(xù)的《承諾函》

　　10、西安圣河科技有限責(zé)任公司就同意廣電網(wǎng)絡(luò)收回全部投資的董事會(huì)決議

　　11、陜廣電、廣電網(wǎng)絡(luò)、廣電股份簽署的《擔(dān)保協(xié)議書》

　　12、廣電股份董事會(huì)決議

　　13、廣電股份股東大會(huì)決議

　　14、廣電網(wǎng)絡(luò)的《公司章程》

　　15、廣電股份的《公司章程》

　　16、廣電網(wǎng)絡(luò)的營(yíng)業(yè)執(zhí)照

　　17、廣電股份的營(yíng)業(yè)執(zhí)照

　　18、陜廣電的營(yíng)業(yè)執(zhí)照

　　19、寶雞廣電營(yíng)業(yè)執(zhí)照

　　中瑞華恒信會(huì)計(jì)師事務(wù)所有限公司

　　二○○四年四月十二日