國(guó)際金融報(bào)記者 安明靜 發(fā)自北京

　　“這是市場(chǎng)盼望已久的重大利好！”2003年6月25日，北京民族飯店11層，在由最高人民法院和中國(guó)證監(jiān)會(huì)聯(lián)合舉辦的關(guān)于期貨司法解釋的座談會(huì)上，中國(guó)期貨業(yè)協(xié)會(huì)會(huì)長(zhǎng)田源難抑興奮。

　　隨后發(fā)言的大連商品交易所總經(jīng)理朱玉辰則感慨：“期貨公司為整個(gè)期貨行業(yè)的不規(guī)范買(mǎi)單的歷史終于要結(jié)束了。”

　　三大立法原則

　　中國(guó)各級(jí)法院對(duì)期貨訴訟的審理開(kāi)始于1995年，可以參照的標(biāo)準(zhǔn)是同年最高法院發(fā)布的《關(guān)于審理期貨糾紛案件座談會(huì)紀(jì)要》。最高人民法院從1999年7月開(kāi)始著手制定期貨糾紛司法解釋?zhuān)瑲v時(shí)三年共形成24稿。

　　司法解釋起草小組成員、最高人民法院民事審判第二庭庭長(zhǎng)溪曉明介紹，在起草過(guò)程中，司法解釋堅(jiān)持遵循了風(fēng)險(xiǎn)與利益相一致原則、尊重當(dāng)事人合法約定原則、過(guò)錯(cuò)與責(zé)任相一致的原則。其中關(guān)于交易行為責(zé)任、透支交易責(zé)任、強(qiáng)行平倉(cāng)責(zé)任、實(shí)物交割責(zé)任、保證合約履行責(zé)任、侵權(quán)行為責(zé)任的認(rèn)定與處理，均堅(jiān)持了過(guò)錯(cuò)與責(zé)任一致的原則，成為與《紀(jì)要》相比重大的突破。

　　來(lái)自期貨界的人士普遍認(rèn)為，期貨司法解釋堅(jiān)持的過(guò)錯(cuò)與責(zé)任一致原則公平合理的分配期貨交易參與者之間的民事責(zé)任，符合期貨市場(chǎng)的實(shí)際情況，在強(qiáng)調(diào)期貨經(jīng)營(yíng)機(jī)構(gòu)誠(chéng)信責(zé)任的同時(shí)，也明確了投資者應(yīng)當(dāng)承擔(dān)不誠(chéng)信、不守法、不規(guī)范的相應(yīng)民事責(zé)任，是誠(chéng)信責(zé)任法制化在民事領(lǐng)域的體現(xiàn)，將在很大程度上起到規(guī)范期貨市場(chǎng)主體行為的作用。

　　七項(xiàng)重大突破

　　期貨界人士認(rèn)為，司法解釋在很大程度上采納了期貨監(jiān)管部門(mén)和業(yè)內(nèi)的意見(jiàn)與建議，更加貼近期貨市場(chǎng)規(guī)范發(fā)展的實(shí)際，在價(jià)值取向上充分考慮到期貨市場(chǎng)在進(jìn)入“規(guī)范發(fā)展階段”后對(duì)市場(chǎng)價(jià)值取向的變化。與1995年的《紀(jì)要》相比，在以下方面有較大的突破和創(chuàng)新：

　　一是明確了期貨糾紛案件的管轄。在地域管轄方面，規(guī)定涉及期貨公司的分公司、營(yíng)業(yè)部等分支機(jī)構(gòu)進(jìn)行交易發(fā)生的糾紛，以及實(shí)物交割糾紛，對(duì)于合同履行地的確認(rèn)；在對(duì)級(jí)別管轄方面，確定期貨糾紛一般有中級(jí)人民法院管轄的原則，同時(shí)允許高級(jí)人民法院根據(jù)需要確定部分基層人民法院受理期貨糾紛案件；

　　二是明確了期貨居間人的獨(dú)立主體資格和法律責(zé)任。不同于以往將居間人認(rèn)定為期貨公司從業(yè)人員并判令期貨公司承擔(dān)民事責(zé)任；

　　三是區(qū)分混碼交易與未入市交易的標(biāo)準(zhǔn)，認(rèn)定混碼交易但已經(jīng)入市交易的責(zé)任歸屬問(wèn)題；四是明確認(rèn)定客戶(hù)簽收客戶(hù)賬單的時(shí)間效力問(wèn)題。客戶(hù)對(duì)當(dāng)日交易結(jié)算結(jié)果的確認(rèn)，將視為對(duì)該日之前所有持倉(cāng)和交易結(jié)算結(jié)果的確認(rèn)；五是首次在司法層面明確期貨交易所的履約保證責(zé)任。如果期貨交易所未履約，將面臨期貨公司和客戶(hù)的起訴；

　　六是明確期貨交易所與期貨公司的免責(zé)條件，確立了期貨交易所對(duì)市場(chǎng)異常情況的處理權(quán)；

　　七是規(guī)定了保證金賬戶(hù)的性質(zhì)，確立了賬戶(hù)中資金屬性的判斷標(biāo)準(zhǔn)。明確人民法院保全與執(zhí)行的對(duì)象和條件。