新華網(wǎng)里約熱內(nèi)盧9月15日電(記者　楊立民) 今年9月6日，巴西證監(jiān)會與聯(lián)邦檢察院聯(lián)合向法院提起民事公訴，指控一家外國投資機(jī)構(gòu)利用提前從內(nèi)部獲知的公司并購消息炒股獲利，要求法院追究該機(jī)構(gòu)給公司股票持有者和市場投資者造成損失的責(zé)任。這是巴西證監(jiān)會今年查處的最大一起股市違規(guī)案件，被巴西媒體廣為報道。為避免引起市場波動，此案將在法院秘密審理。

　　巴西證監(jiān)會市場關(guān)系總監(jiān)諾布雷接受新華社記者專訪時指出，證監(jiān)會的三大任務(wù)是制定法規(guī)、監(jiān)管市場和促進(jìn)證券市場的健康發(fā)展，而嚴(yán)格按照有關(guān)法規(guī)加強(qiáng)監(jiān)管和嚴(yán)厲查處違規(guī)行為是保證市場健康發(fā)展的關(guān)鍵，也是證監(jiān)會最繁重的日常工作。

　　據(jù)諾布雷介紹，巴西證監(jiān)會主要通過搜集媒體刊登的有關(guān)上市公司消息、利用市場動態(tài)信息化監(jiān)測系統(tǒng)、實(shí)地審查和接收公眾舉報四種方式監(jiān)管市場。

　　監(jiān)管人員每天上班的第一項工作是搜集瀏覽新聞媒體上關(guān)于上市公司的新聞，如果發(fā)現(xiàn)上市公司管理層向媒體發(fā)布了可能引起股價變化的消息和言論，但沒有在證券交易所正式發(fā)布公告，就會要求該公司發(fā)布公告確認(rèn)媒體消息的真實(shí)性，否則將按散布虛假消息查處。這項措施可以防止上市公司利用媒體散布虛假消息，誤導(dǎo)投資者。

　　巴西證監(jiān)會還利用市場動態(tài)信息化監(jiān)測系統(tǒng)，通過對比股票的各種數(shù)據(jù)變化發(fā)現(xiàn)違規(guī)行為。該系統(tǒng)保存著每只股票最近60個交易日的各種數(shù)據(jù)，通過對比當(dāng)天的股價、成交額或交易量與其最近60天的平均值，把波動異常的股票自動篩選出來，由監(jiān)管人員對這些股票進(jìn)行分析。對于股價波動嚴(yán)重背離大盤走勢的股票也篩選出來分析。監(jiān)管人員如果認(rèn)為某公司股價波動原因不明，即要求該公司作出說明，并視情況決定是否進(jìn)一步進(jìn)行行政調(diào)查。這套系統(tǒng)可讓監(jiān)管人員實(shí)時掌握市場動態(tài)和股票異常波動的蛛絲馬跡，及時警告和制止違規(guī)活動，并為日后查處違規(guī)案件提供有力證據(jù)。2006年，證監(jiān)會發(fā)出了1856份要求有關(guān)上市公司作出書面澄清的通知書，以及165份要求有關(guān)公司派代表到證監(jiān)會接受訊問的傳票。

　　除了利用電子系統(tǒng)監(jiān)測外，證監(jiān)會還派監(jiān)管人員到有關(guān)單位進(jìn)行實(shí)地審查，檢查是否存在違規(guī)行為。據(jù)證監(jiān)會的年度報告，2006年證監(jiān)會實(shí)地審查了378個單位，比2005年增加9%，其中包括194家投資基金、28家券商和19家上市公司。

　　公眾舉報對監(jiān)管證券市場也發(fā)揮著重要作用。巴西證監(jiān)會市場分析師平托說，由于證監(jiān)會人手有限，難以保證在監(jiān)管中沒有疏漏，因而公眾舉報必不可少。任何股市違規(guī)操作行為都很難做到滴水不漏，不少自身利益受到傷害的投資者和公司會主動舉報。證監(jiān)會接到公眾舉報后會結(jié)合電子監(jiān)測系統(tǒng)的數(shù)據(jù)進(jìn)行調(diào)查，不少嚴(yán)重違規(guī)案件都是這樣被發(fā)現(xiàn)和查處的。

　　平托說，雖然對違規(guī)活動的調(diào)查取證有些難度，但是只要根據(jù)證交所提供的異常股票交易清單和大額交易的買方及賣方名單，通過警方和檢察院查清大額買賣股票人員與上市公司管理層人員的關(guān)系、其資金來源和去向，必要時調(diào)查其銀行賬戶和電話通話記錄，證據(jù)是可以找到的。

　　為了加快打擊證券市場上的違規(guī)活動和加強(qiáng)證監(jiān)會的權(quán)威，巴西證監(jiān)會從去年起加快了對已立案調(diào)查案件的審理。2006年，證監(jiān)會對131例違規(guī)案件作出了懲處決定，另外27起案件采取庭外和解，結(jié)案數(shù)量比2005年增加了50%。

　　根據(jù)證券法的規(guī)定，巴西證監(jiān)會只有權(quán)對股市違規(guī)行為進(jìn)行行政調(diào)查和行政處罰。為了加大打擊違規(guī)行為的力度，巴西政府2002年通過立法在證監(jiān)會設(shè)置了專業(yè)聯(lián)邦檢察院。該機(jī)構(gòu)屬于聯(lián)邦總檢察院的派駐機(jī)構(gòu)，目前編制為30名檢察官。現(xiàn)在，證監(jiān)會發(fā)現(xiàn)嚴(yán)重違規(guī)行為后，不僅對違規(guī)者進(jìn)行罰款、賠償、取消上市或營業(yè)資格等行政處罰，還根據(jù)不同情況通過專業(yè)檢察院向法院提起公訴，追究違規(guī)者的民事和刑事責(zé)任。

　　分析師說，由于巴西對證券市場監(jiān)管嚴(yán)格，處罰有力，巴西股市的投機(jī)活動和嚴(yán)重違規(guī)案件近幾年來大幅減少，市場運(yùn)行良好。