日前，中國人民銀行再度調降我國境內商業銀行小額外幣存款利率。其中，一年期美元存款利率降至0.5625%，甚至比同樣屢經降息的人民幣同期存款利率還要低1.4個百分點。如果以2001年9月央行降低外幣利率為開始計算，一年期美元利率已經從當時的2.00%跌去70%。

　　盡管聽上去僅是小額外幣存款部分利率下調，但央行對于300萬美元以內或等值外幣存

款都屬于小額外幣存款的規定，使絕大多數國內居民手中所持的外幣存款都沒能幸免。因此，手中的外幣存款除了繼續沉睡在銀行承受利息損失，還能有什么別的出路，又成了大多數外幣持有者心中浮起的大大的問號。

　　據記者了解，其實擺在大多數國內外幣持有者面前的“出路”，把已經存在的和將要出現的加在一起，可供外匯投資的產品已有5、6種，短期內已經足夠居民選擇了。匯市：海闊能容機會無限

　　說起外匯投資，大多數人都能夠馬上反應出“炒匯”這一概念。的確，“炒匯”一詞現在的火爆程度，已經足以和當年的“炒股”向媲美。而且據統計，在國內諸多的金融投資市場中，匯市已經從幾年前的初出茅廬迅速成為僅次于股市的國內第二大市場。與股票、期貨、債券、基金等投資市場比，匯市有其獨有的優勢。首先外匯市場是一個24小時不斷變化的市場，變動越多，也就意味著賺錢的機會更多；其次它是一個完全公平的市場，每天都有近20000億美元參與進來，沒有任何一個人、任何一家機構，甚至一個國家，能夠操縱一個交易量如此龐大的市場；三是它是一個即買即賣的市場，幾乎不存在想買或想賣時交易不成功的可能。而且，目前國內中行、工行、建行、農行、交行、招行、浦發銀行、光大銀行、民生銀行均已開辦個人外匯買賣業務。同時，各家銀行為外匯投資者提供的交易方式、交易手段、交易工具等服務，都是其他市場所無法比擬的。

　　另外，現在基于個人外匯買賣上的衍生產品層出不窮，也豐富了匯市的投資機會。比如現在中國銀行推出的個人外匯期權投資產品，就為匯市投資者提供了以小搏大、鎖定成本、實現雙向交易的可能。B股：昨日黃花尚待重振

　　當2001年2月B股初向境內個人投資者開放時，國內曾出現大批外幣持有者蜂擁沖向銀行提取外幣投入B股市場的景象。銀行當時甚至需要通過限制外幣提現，來緩解一時之壓。而B股市場也因成為當時居民外匯存款不多的投資出口，走出了我們至今尚膛目結舌的火爆行情。但一時噴發終難長久，B股市場隨著大量國內投資者的涌入，也加強了與A股市場的聯動性。當A股市場在2001年7月轟然崩塌的時候，B股市場的火紅走勢也隨之而滅。至今，仍有很多當初一鼓作氣殺入B股市場的投資者身陷其中。國內多數現在仍持有外幣現金的投資者要想通過B股實現自己財產增值的目的，恐怕還要等待國內股市各方面條件具備，又一波牛市來臨的時候了。信托：沖破重圍嶄露頭角

　　如果說外匯市場是一個正值青春的少年，B股市場是一個暫患疾癥的中年人，那么外匯信托對于外匯投資者來說，則是一個初生稚嫩的嬰兒。雖然早在去年9月，北京國投就計劃推出國內市場上第一個外匯信托產品，那個準備名為“外匯集合存款資金信托計劃”的產品據說預計年平均收益率達3%，高于同期小額外匯存款利率一倍以上。而今年3月重慶國投同樣計劃推出一款類似的產品，但卻沒能逃脫與北國投一樣因有關部門不予批準而胎死腹中的命運。但今年7月，終于有一個外匯信托產品將沖出困境，與眾多的外匯投資者見面了。

　　據記者了解，中信信托被國家外匯管理局批準開展外匯資金信托業務的試點。而其首個外匯信托產品——“大榭島項目美元貸款集合資金信托計劃”也將于7月初上市。該信托產品的期限為兩年，募集規模不超過500萬美元，最低購買金額為2萬美元，扣除各種稅費，預計年收益率為2%。盡管該外匯信托產品還沒有真正與大家見面，但想想人民幣信托產品在國內銷售的火爆場面，外匯信托在央行再度降息的時點推出，無疑顯得非常的適時。保險：保障為主產品尚少

　　外幣持有者如果不是為了投資增值，外匯保險也不失為外匯存款的出口之一。日前外管局首次公布了已領取《經營保險業務許可證》的24家保險經營機構的名單，也讓大家首次知道了原來國內保險公司也能做外匯保險。但政策允許僅僅代表政府的態度，是否推出產品還在保險公司。據記者從某保險公司了解，外匯保險涉及到賠付外匯來源等諸多問題，具體環節也比較繁瑣。因此出于穩健經營的原則，盡管已經獲得批準，但目前業內尚未聽說哪家要開辦此業務。

　　據悉，目前市面上唯一能買到的外匯保險產品，是中外合資保險公司中保康聯推出的“留學生保險計劃”。該計劃主要為出國留學人士提供保障，比如留學生在出境后，因乘坐飛機發生意外身故、在國外發生意外傷害、乘坐交通工具發生事故等。委托理財：市場尚不規范

　　如果您手中持有外幣，但又不愿費腦筋去考慮怎么賺錢，還有一個渠道就是委托理財。但目前包括銀行在內的很多專業金融機構都困于政策法規而無法正大光明的代客理財，因此目前針對個人的外匯委托理財市場，都為民間機構或個人占領。盡管這些機構和個人中也不乏盈利水平高、信譽好的，但終究這一市場沒有相應法律法規的保護，一旦出現問題，投資者很難從容應對，全身而退。但如果市場中出現更多以合法身份存在的代客理財機構，委托理財將成為外匯存款一個重要的分流渠道。

　　上面所述的五種渠道都是將現有的外匯存款分流到其他非存款領域，避開降息風險的辦法。但實際上，如果您的理財觀念趨于保守，也可以在不同的存款辦法中選擇理財方式。比如，可以把外匯存款轉換成人民幣存款，但需要注意防范在兌換過程中受到損失。或者，投資者可以選擇定期的外匯存款，鎖定央行降息的風險。

　　商報記者 彭宇